Автор работы: Юлия Данилова, 06 Октября 2010 в 22:42, курсовая работа
Новым видом финансового планирования на предприятиях стало в настоящее время бюджетирование. В общем виде бюджет представляет собой смету доходов и расходов всех хозяйственных подразделений и функциональных служб предприятий и организаций. Составление финансовых бюджетов предприятия или фирмы служит основой внутрихозяйственного оперативного планирования, соизмерения затрат и результатов [4].
Бюджетирование – это непрерывная процедура составления, принятия бюджетов, то есть финансовых планов, в которых оцениваются доходы и расходы и предусматриваются источники их финансирования, а также контроль за их последующим исполнением в соответствии с целями оперативного планирования.
Система бюджетов позволяет руководителю заранее оценить эффективность управленческих решений, рациональным образом распределить ресурсы между подразделениями, наметить пути развития персонала и избежать кризисной ситуации.
Бюджетный процесс используется для достижения двух основных целей – планирования и контроля. Планирование – это качественное и количественное описание задачи, проектирование возможных результатов и пути их достижения. Контроль – это действие, которое помогает выполнению запланированных решений, и представление оценки, обеспечивающее обратную связь.
Для выполнения этих функций необходимо иметь данные бюджета и исполнительских отчетов. Отчет исполнителя – это изменение фактического состояния объекта. Он, как правило, состоит из сравнения бюджетных и фактических результатов. Расхождение бюджетных и фактических данных называются отклонениями. Отчет помогает управлять по отклонениям, что позволяет менеджерам на практике концентрировать усилия на процессах, заслуживающих внимания, а не на тех, которые исполняются без отклонений.
Система бюджетирования представляет собой совокупность таких элементов, как структура бюджетов, процедура формирования, согласования и утверждения бюджетов и контроль за их фактическим исполнением, нормативная база (нормы, нормативы, лимиты), типовые процедуры и механизмы принятия управленческих решений.
На практике постановка бюджетного процесса в коммерческой организации включает в себя следующие этапы:
1 этап. Формирование финансовой структуры.
2 этап. Создание структуры бюджетов.
3 этап. Разработка методик и процедур управленческого учета.
4 этап. Разработка регламента планирования.
5 этап. Внедрение системы бюджетирования.
ВВЕДЕНИЕ................................................................................................................4
1 БЮДЖЕТ ФИРМЫ «РЕМСТРОЙ»....................................................................12
1.1 Исходные данные для бюджетирования...................................................12
1.2 Бюджет продаж............................................................................................16
1.3 Бюджет производства..................................................................................18
1.4 Бюджет прямых материальных затрат.....................................................19
1.5 Бюджет прямых трудовых затрат……………………................………..22
1.6 Бюджет общепроизводственных (накладных) расходов.........................24
1.7 Калькуляция переменной производственной себестоимости единицы продукции....................................................................................................26
1.8 Бюджет коммерческих и управленческих расходов................................26
1.9 Прогнозный отчет о прибылях и убытках................................................28
1.10 Бюджет по налогам...................................................................................29
1.11 Бюджет инвестиций..................................................................................38
1.12 Бюджет движения денежных средств....................................................39
1.13 Прогнозный баланс на конец бюджетного периода..............................43
2 ПЛАНОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ПО РАЗРАБОТАННОМУ БЮДЖЕТУ...............................................................................................................46
ЗАКЛЮЧЕНИЕ........................................................................................................48
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК....................................................................49
После составления предварительного варианта бюджета движения денежных средств необходимо тщательно проанализировать плановый уровень финансового дефицита (профицита) компании на бюджетный период.
Кроме того, сальдо денежных средств на конец планируемого периода сравнивается с нормативным показателем минимальной суммы денежных средств, которая должна постоянно поддерживаться организацией. Разность представляет собой неизрасходованный излишек денег или недостаток денежных средств.
Сальдо денежных средств на конец каждого квартала должно быть не меньше 60 000,00 руб. Есть возможность получения краткосрочного кредита под 24% годовых. Проценты по кредиту начисляются и выплачиваются ежеквартально с момента получения.
Анализ предварительного варианта бюджета движения денежных средств показывает, что в первом и во втором квартале имеется финансовый дефицит сальдо денежных средств на конец планируемого периода. Следовательно, необходимо взять кредит. Рассчитаем сумму требуемого кредита. Нам необходимо покрыть финансовый дефицит (301 414,63 руб. + 88 587,43 руб. = 390 002,06 руб.) плюс требуемый уровень остатка денежных средств на конец периода (60 000,00 руб.) плюс проценты по кредиту (450 002,06 руб. * 0,24 / 4 = 27 000,12 руб.). Итого величина требуемого кредита 477 500,00 руб. (с округлением). Запланируем срок возврата кредита. На конец первого квартала сальдо денежных средств будет составлять как минимум 60 000,00 руб. Этот остаток также будет являться остатком денежных средств на начало второго квартала.
Таблица 35 - Бюджет движения денежных средств (руб.)
| Показатели | Квартал | Итого | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1 Денежные поступления, выручка | 953 410,00 | 1 324 845,00 | 1 394 760,00 | 1 492 110,00 | 5 165 125,00 |
| 2 Денежные выплаты: | |||||
| поставщикам за материалы | 852 970,27 | 896 798,11 | 963 446,40 | 987 710,98 | 3 700 925,76 |
| з/п рабочим | 60 983,40 | 52 802,70 | 61 727,10 | 63 214,50 | 238 727,70 |
| ОПР | 17 784,40 | 15 868,20 | 17 958,60 | 18 307,00 | 69 918,20 |
| управленческие расходы | 25 074,00 | 25 546,00 | 25 546,00 | 25 546,00 | 101 712,00 |
| покупка оборудования | 271 872,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 271 872,00 |
| страховые взносы | 15 437,12 | 19 637,70 | 20 475,60 | 21 506,86 | 77 057,28 |
Окончание таблицы 35
| Показатели | Квартал | Итого | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| платежи в бюджет | 13 703,44 | 101 365,08 | 108 998,55 | 117 449,34 | 341 516,41 |
| Итого | 1 257 824,63 | 1 112 017,79 | 1 198 152,25 | 1 233 734,68 | 4 801 729,35 |
| 3 Баланс денежных поступлений и выплат | (304 414,63) | 212 827,21 | 196 607,75 | 258 375,32 | 363 395,65 |
| 4 Сальдо: | 0,00 | ||||
| начальное | 3 000,00 | (301 414,63) | (88 587,43) | 108 020,32 | 3 000,00 |
| конечное | (301 414,63) | (88 587,43) | 108 020,32 | 366 395,65 | 366 395,65 |
Таким образом, сальдо на конец второго квартала:
147 435,37 руб. (сальдо на начало) + 212 827,21 руб. (денежный поток) =
= 360 262,57 руб.
Следовательно, по предварительным расчетам, в конце второго квартала мы не сможем вернуть кредит полностью. Мы сможем выплатить причитающиеся по нему проценты (477 500,00 руб. * 0,24/4 = 28 650,00 руб.) и сохранить остаток денежных средств на конец квартала не менее 60 000 руб., а так же погасить часть кредита:
360 262,57 руб. – 271 612,57 руб. – 28 650,00 руб. = 60 000,00 руб.
Остаток кредита будет равен: 477 500,00 руб. – 271 612,57 руб. = 205 887,43 руб.
Сальдо на конец третьего квартала:
60 000,00 руб. (сальдо на начало) + 196 607,75 руб. (денежный поток) =
= 256 607,75 руб.
С учетом того, что мы должны сохранить остаток денежных средств на конец квартала не менее 60 000 руб., мы можем погасить кредит в сумме 196 607,75 руб., следовательно, Остаток кредита на четвертый квартал будет равен: 205 887,43 руб. – 196 607,75 руб. = 9 279,68 руб.
Сальдо на конец третьего квартала:
60 000 руб. (сальдо на начало) + 258 375,32 руб. (денежный поток) =
= 318 375,33 руб.
Следовательно, по предварительным расчетам, в конце года мы сможем не только вернуть кредит, но выплатить причитающиеся по нему проценты.
При этом необходимо учитывать, что взять кредит мы должны в начале первого квартала, так как, не имея помесячной разбивки, не знаем когда появляется отрицательный денежный поток, а вернуть – только в конце четвертого (по той же причине не можем рассчитать, когда появится необходимая сумма). Таким образом, минимальный срок кредита составляет в данном случае год. Финансовые решения приведены в таблице 36.
Таблица 36 - Финансовые решения (руб.)
| Показатели | Квартал | Итого | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1 Кредит | 477 500,00 | 477 500,00 | |||
| 2 Возврат кредита | (271 612,57) | (196 607,75) | (9 279,68) | (477 500,00) | |
| 3 Процент за кредит | (28 650,00) | (28 650,00) | (57 300,00) | ||
| 4 Итого | 448 850,00 | (300 262,57) | (196 607,75) | (9 279,68) | (57 300,00) |
По результатам кредитной политики необходимо провести корректировку предварительного варианта бюджета движения денежных средств (таблица 37).
Таблица 37 - Откорректированный бюджет движения денежных средств (руб.)
| Показатели | Квартал | Итого | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1 Баланс денежных поступлений и выплат | (304 414,63) | 212 827,21 | 196 607,75 | 258 375,32 | 363 395,65 |
| 2 Финансовое решение | 448 850,00 | (300 262,57) | (196 607,75) | (9 279,68) | (57 300,00) |
| 3 Откорректированный баланс | 144 435,37 | (87 435,36) | 0,00 | 249 095,64 | 306 095,65 |
| 4 Сальдо: | |||||
| начальное | 3 000,00 | 147 435,37 | 60 000,00 | 60 000,00 | 3 000,00 |
| конечное | 147 435,37 | 60 000,00 | 60 000,00 | 309 095,65 | 309 095,65 |
Проценты за кредит входят в состав прочих расходов и должны учитываться при расчете прибыли предприятия. В нашем примере проценты за кредит выплачиваются из чистой прибыли. Произведем корректировку бюджета прибылей и убытков (таблица 38) на сумму начисленных процентов по кредиту.
Таблица 38 - Откорректированный бюджет прибылей и убытков (руб.)
| Показатели | Квартал | Итого | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1 Чистая прибыль | 219 956,03 | 181 308,85 | 217 804,04 | 223 447,99 | 842 516,91 |
| 2 Процент за кредит | (28 650,00) | (28 650,00) | 0,00 | 0,00 | (57 300,00) |
| 3 Нераспределенная прибыль | 191 306,03 | 152 658,85 | 217 804,04 | 223 447,99 | 785 216,91 |
1.13 Прогнозный баланс на конец бюджетного периода
На
основе расчетов операционного
бюджета, бюджета движения денежных
средств и инвестиционного
Для прогноза активной части баланса используется величина нормируемых оборотных активов (сырья и материалов, незавершенного производства и готовой продукции) и величина дебиторской задолженности, которые рассчитываются при подготовке соответствующих бюджетов.
Инвестиционный бюджет служат основой для прогноза стоимости основных средств.
Пассивная часть баланса формируется, исходя из предлагаемой оборачиваемости кредиторской задолженности и прочих текущих пассивов.
Баланс на начало периода составляется на основе исходных данных на начало планируемого периода в целых числах. Прогнозный баланс на начало и конец бюджетного периода представлен в таблице 39.
Изменения по статье «Основные средства» связаны с приобретением нового оборудования (таблица 34) на сумму 230 400,00 руб. Амортизационные отчисления увеличиваются на сумму начисленной за бюджетный период амортизации (таблица 22) – 31 280,00 руб.
Остаток материалов на конец периода рассчитывается исходя из бюджета прямых материальных затрат (таблица 19, строка 4):
керамическая плитка – 780 кв.м * 84,00 руб. = 65 520,00 руб.;
Остатка по счету 19 «НДС по приобретенным ценностям» на конец года нет (таблица 28).
Дебиторская задолженность на конец бюджетного периода рассчитывается по следующей формуле: дебиторская задолженность на начало года + запланированный объем продаж в стоимостных единицах с учетом НДС (таблица 16) – запланированные денежные поступления за выполненные работы (таблица 17). Таким образом, дебиторская задолженность на конец года составляет:
10 000,00 руб. + 5 681 700,00 руб. – 5 165 125,00 руб. = 526 575,00 руб.
Остаток денежных средств на конец бюджетного периода рассчитан в откорректированном бюджете движения денежных средств (таблица 37). Изменений в Уставном капитале предприятия не было. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) на конец года увеличилась на сумму нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) бюджетного периода (таблица 38) и составила: (13 171)руб. + 785 216,91 руб. = 772 045,91руб.