Рекомендации по повышению эффективности банковской деятельности

     Однако  не все операции банка можно проанализировать исходя из остатка средств на счетах баланса. Также пристальное внимание надо уделить операциям банка, расположенным за балансом. К этим операциям, прежде всего, относятся срочные сделки банка; кредитные линии, установленные для заемщиков; гарантии и поручительства, представленные за третьих лиц; операции с аккредитивами; активы банка, переданные в залог.

     Однако  ряд операций банка может не найти  своего адекватного по объему отражения на балансовых или забалансовых счетах, но может быть выявлен при анализе структуры доходов и расходов банка. Прежде всего, это относится к валютно-обменным операциям и оказанию посреднических услуг (в структуре доходов существуют аналогичные статьи, и по их величине и динамике можно будет судить о наличии потенциальных рисков, связанных с этими операциями). Кроме того, уровень эффективности, который можно определить, сравнивая объем полученных доходов (произведенных расходов) и объем средств по соответствующим операциям, проведенных банком, может служить дополнительным источником информации о величине рисков, принимаемых на себя банком. Так, например, и слишком высокая доходность активных операций (значит, потенциальный риск невозврата средств высок), и слишком низкий уровень доходности активных операций (значит, часть размещенных активов могла уже оказаться просроченной) в одинаковой степени могут говорить о повышенном уровне риска данных операций.

     После составления перечня выявленных таким образом потенциальных  зон риска коммерческого банка (прежде всего - риски, присущие выявленным основным направлениям деятельности банка и способные повлиять на сбалансированность активно-пассивных операций по срокам, устойчивость пассивов, доходность и возвратность активов) необходимо более углубленно и всесторонне рассматривать соответствующие аспекты деятельности банка. 

     2.1.2 Устойчивость ресурсной базы 

     В зарубежной и отечественной банковской практике хотя и отводится определенная роль оценке состояния ресурсной  базы банка, однако очень редко специалисты  подчеркивают значительное влияние  характеристик ресурсной базы банка  на его финансовое состояние в целом, чаще говоря о том, что в основном финансовое состояние банка определяют риски водимых банком активных операций и уровень капитала, которым банк обладает. Не отрицая важности указанной связи, хотелось бы особо подчеркнуть, что финансовое благополучие банка в России на практике определяется не только и не столько рискованностью проводимых банком акций и величиной его капитала, сколько соответствием характеристик (в числе и риска) активных операций характеристикам средств, привлеченных банком. Причем, если учитывать условия деятельности зарубежных банков (системы страхования депозитов, стабильное состояние финансовых рынков, в том числе и депозитного, стабильное развитие экономики, способность клиентов вкладывать значительные средства на длительный срок, надежный контроль со стороны органов банковского надзора и ряд других важных факторов), обеспечивающих исходно высокий уровень стабильности банковских ресурсов и привносящих в банковскую деятельность невысокую долю риска, за рубежом, возможно, достаточно учета стабильности ресурсной базы косвенным образом при оценке банковской ликвидности и достаточности капитала, то в российских условиях этот фактор следует оценивать более внимательно, так как в первую очередь именно он, а не качество активов или уровень капитала, определяет жизнеспособность банка, ибо текущая неплатежеспособности банка определяется изначально не столько потоком не вернувшихся в него платежей (утраченные активы), сколько объемом платежей, которые могут быть востребованы с банка его кредиторами. Учитывая, что средний срок, на который клиенты размещают средства в российских банках, чаще всего составляет 1-3 месяца, доля обязательств до востребования нередко превышает 60 % ресурсной базы, реальные гарантии возвратности клиентских средств отсутствуют, создаются идеальные условия непредсказуемого оттока клиентских средств в случае возникновения малейших проблем у банка с проведением платежей, который, как показал анализ развития банковских кризисов в 1995 и 1998 гг. и кризисов в деятельности отдельных банков, нередко достигал (с учетом не проведенных банками платежей 40-80 % ресурсной базы в течение 2-8 недель. Очевидно, что на этом фоне уровень невозврата активов и уровень капитала, приемлемые с западной точки зрения, уже не играют абсолютно никакой роли с точки зрения влияния на текущую платежеспособность банка. Вместе с тем, если банк размещает свои активы таким образом, что, даже неся значительные потери, он способен платить по своим обязательствам или же он имеет канал гарантированных внешних заимствований то, даже имея отрицательное значение капитала, как показывает практика, банк в состоянии нормально функционировать в текущем режиме. Разумеется, у банка при этом возникнут потенциальные проблемы, грозящие, в том числе банкротством, но, во-первых, неопределенное время банк сохраняет свою текущую платежеспособность, во-вторых, имеет запас времени для решения возникших проблем. Однако отсутствие возможности совершать текущие платежи (покрыть образовавшийся отток клиентских средств) даже при наличии активов неплохо.

     Иными словами, за рубежом потеря текущей  ликвидности банка при условии  достаточности его капитала и  умеренного качества активов крайне редко может привести  к банкротству, так  как рынок,  и  государство,  и регулирующие органы способны и желают оказывать банку всемерную помощь в исправлении сложившейся ситуации. В России же подобное развитие событий маловероятно, так как по сравнению с потребностями банков, оказавшихся в подобной ситуации, объем средств и их временные и ценовые характеристики, которыми располагают рынок и регулирующие органы явно недостаточны. Поэтому большинство банков, теряющих текущую платежеспособность (определяющуюся прежде всего характеристиками устойчивости ресурсной базы), еще в большей степени, чем банки, потерявшие капитал, обречены на банкротство.

     Рассмотрим  понятие ресурсной базы банка и ее элементы.

     Под ресурсной базой банка понимается совокупность всех средств, которыми располагает  банк для проведения операций. В  качестве ресурсов банка рассматриваются его собственные средства и привлеченные средства (обязательства перед клиентами), которые в свою очередь включают:

- депозитные средства;

- заемные средства;

- «вынужденные» средства или средства, просроченные к возврату;

- «виртуальные» средства (средства, которые фактически не являются ресурсами банка);

- начисленную плату за ресурсы.

     Теперь  рассмотрим, что входит в оценку ресурсной базы банка.

     Наиболее  кратко цель анализа устойчивости ресурсной  базы банка, наверное, можно сформулировать следующим образом. В какой мере банк опирается на не депозитную базу и при каких условиях, в какие периоды времени, на какую величину произойдет чистый отток средств из банка.

     Оценка  уровня и характеристик не депозитной базы банка проводится на основе анализа структуры его ресурсной базы (брутто и нетто), в которой первый уровень структуры образуют депозиты, заемные средства, вынужденные средства, «виртуальные» ресурсы, а второй и последующие уровни построены в соответствии с рекомендациями по их структурированию.

     Проблемы  с устойчивостью ресурсной базы у банка могут появиться в  случае, если при наличии заемных  средств чистая ликвидная позиция  банка отрицательна (имеет либо постоянное отрицательное значение на протяжении, по крайней мере, последних 3-6 месяцев, либо тенденцию к увеличению отрицательного значения, либо превышает 5 % валюты баланса (нетто) при наличии и тенденции роста «вынужденных» ресурсов, а также при наличии и тенденции роста «виртуальных» ресурсов в случае, если есть подозрение на возникновение форс-мажорных обстоятельств или на мошенничество.

     Теперь  мы разберем динамический анализ устойчивости ресурсной базы банка.

     Его следует проводить отдельно в  рублях, валюте, по итоговой позиции.

     Для оценки условий,  при которых может  произойти  чистый отток ресурсов в соответствующие периоды, и их величины следует построить график проведения клиентами платежей (эту информацию можно получить только у клиентов банка); изучить статистику незапланированного снятия средств со счета банка и начислений на него; определить характеристики проводимых платежей (равномерность во времени, объемы), колебания остатков на счетах (отдельно по операциям и до востребования) клиентов и другим счетам, через которые проводятся платежи; определить вероятный отток и зачисление средств во времени на планируемую перспективу (с учетом предыдущих показателей), показатели, характеризующие стабильность депозитной базы (средний срок хранения вкладного рубля и уровень оседания средств, поступивших во вклады).

     Для проведения этой аналитической работы составляются таблицы по анализу устойчивости ресурсной базы банка и факторному анализу движения средств по счетам клиентов (на каждую дату). Первая из них приведена в приложении - таблица В. Так как в анализе участвует информация не только из оборотного баланса (как, например, таблица по факторному анализу движения средств по счетам клиентов, почему мы ее и не приводим, она не входит в рамки диплома), причем участвуют и аналитические статьи, то устойчивость ресурсной базы банка определить по открытой информации проблематично. 

     2.1.3 Качество активов 

     Вначале мы рассмотрим особенности влияния  качества активов на финансовое состояние  банка в России.

     В международной практике качество активов  наравне с достаточностью капитала является фундаментальным условием, определяющим финансовое благополучие банка. Более того, сущность банковского капитала и характеристика его достаточности во многом зависят от качества активов банка, так как в случае надежного размещения банком своих средств со 100 %-й гарантией возврата банку для продолжения устойчивой деятельности требуется гораздо меньше капитала, чем в случае проведения высоко рискованных активных операций, приводящих к потерям. Таким образом, на стабильных развитых рынках именно качество активов в общем случае лежит в основе успешного функционирования банка, а прочие характеристики (достаточность капитала, эффективность деятельности, ликвидность банка) лишь обозначают возможности банка по защите от убытков и появления дефицита текущих платежей, возникших вследствие не возврата (полного или несвоевременного) размещенных банком средств.

     Условия деятельности российских банков в значительной мере отличаются от условий деятельности устойчиво функционирующих зарубежных банковских систем, поэтому влияние  характеристики качества активов на общее финансовое состояние банка в России будет отличаться от его влияния на зарубежные банковские системы.

     Отличия, прежде всего, возникают в силу влияния на российские банки, по крайней мере, четырех специфических аспектов:

     - отсутствие важнейших условий стабилизирующих ресурсную базу банка;

     - слабый уровень развития финансовых рынков, способный в любой момент сделать невозможным как заем дополнительных средств для замещения ресурсной базы, так и организовать продажу активе банка и залогов;

     - высокие темпы изменения курса национальной валюты, ставки процента и инфляции;

     - скоротечность проведения банковских операций.

     Как указывалось выше, отсутствие реальных гарантий для клиентов по возврату средств из банков, испытывающих финансовые трудности, приводит к тому, что в любой момент банк неожиданно может подвергнуться массовому изъятию средств со счетов клиентов. При этом величина оттока во много раз превышает вероятную величину оттока средств из зарубежных банков (достигая 90 % за очень короткий промежуток времени), а инструменты, с помощью которых можно было бы предотвратить или компенсировать произошедший отток, значительно скромнее зарубежных или вовсе отсутствуют. Если определять качество активов как соответствие их характеристик условиям, содержащимся в договорах на размещение средств, то существует много ситуаций, при которых наличие таких качественных активов не сможет оградить банк от банкротства. Например, кредит, выданный на пять лет, в течение всего срока его размещения будет считаться качественным активом. Средства, за счет которых банк выдал указанный кредит, были размещены в банке также на пять лет. Однако клиент может потребовать их досрочного возврата. В этом случае платежеспособность банка будет зависеть от того, потребует ли клиент досрочного возврата средств и будет ли способен банк выплатить искомую сумму (либо за счет замещения ресурсной базы, либо за счет продажи других активов). Таким образом, в этой ситуации качество активов (с точки зрения их возвратности) фактически не определяет финансовую стабильность банка.

     Высокая плата как за размещение, так и  за привлечение средств, высокие  темпы инфляции и резкие колебания курса национальной валюты вносят свой, часто значительный, вклад в характеристики возвратности активов и общей устойчивости банка. Хотя норма прибыли в различных отраслях экономики способна испытывать значительные колебания, даже с инфляционного фактора, очень узкий круг заемщиков в состоянии платить за привлеченные ресурсы более 20-25 % годовых (в 90-х гг. средние ставки по выдаче кредитов были значительно выше).

     Таким образом, в России на современном  этапе развития банковской системы  в отличие от ситуации в странах с наиболее развитой и устойчивой экономикой качество активов не играет ключевой роли при определении финансового состояния банка, а оценивается совместно с рядом других характеристик, прежде всего, характеристик устойчивости ресурсной базы.

     Теперь  рассмотрим факторы, определяющие возвратность активов. Наиболее значимые факторы, определяющие характеристики возвратности банковских активов:

     - срочность. Влияние срока, на который производится размещение актива, на характеристики его возвратности имеет несколько аспектов. В современной России условия деятельности порождают довольно высокий уровень невозврата активов. С учетом существующих особенностей работы банков (нормативные требования, механизм списания просроченной задолженности и др.) это приводит к широкому использованию характеристик срочности для маскировки проблемных активов. Так, явно невозвратные кредиты нередко переоформляются (или оформляются сразу) в виде долгосрочных, либо до востребования, прежде всего, векселей. Если не акцентировать внимание на умысле, то при прочих равных условиях активы до востребования обладают свойством более оперативного доступа к ним и соответственно более возвратны;

     - ликвидность. Возвратность активов с точки зрения их ликвидности определяется их способностью быть реализованными на рынке или востребованными заемщиком в сроки, отличные от оговоренных в договоре, без существенных потерь в стоимости. Соответственно наиболее качественны высоколиквидные активы банка, способные быть проданными в любой момент без потери балансов стоимости. Также к качественным активам следует относить ликвидные активы, которые характеризуются полной возвратностью не позже сроков, оговоренных в договорах на их размещение;

     - тип заемщика. Он отражает макрориск по конкретному активу и определяет вероятные границы риска, присущие конкретному заемщику, с учетом состояния аналогичных организаций. Например, в целом предприятия газовой отрасли в предшествующие годы развивались успешно в отличие от большинства оборонных предприятий, поэтому предприятие газовой промышленности с большей вероятностью окажется более кредитоспособным, чем предприятие ВПК;

      - взаимосвязанность клиента и банка. Как и в случае с определением характеристик устойчивости ресурсной базы банка, взаимосвязанность его и заемщика может как ухудшить возвратность активов, так и говорить об их высоком качестве;