Мониторинг финансового состояния организации на примере ОАО «Еланский элеватор»

="text-align:justify">3.Рентабельность  авансированного капитала (рентабельность  активов, экономическая рентабельность)  = Чистая прибыль/авансированный  капитал*100%

R_ак= стр. 190 ф. № 2/стр. 300 ф. № 1*100%                                                  

Рентабельность  авансированного капитала - это доля чистой прибыли, приходящаяся на 1 рубль  вложенных хозяйственных средств, т.е. основного капитала.   

4.Рентабельность  продаж = Прибыль от реализации/выручка  от реализации*100%

R_п= стр.050 ф. № 2/стр. 010 ф. № 2*100%                                                     

Рентабельность  продаж характеризует долю прибыли  от продаж на единицу реализованной  продукции.  Она является основным на предприятиях, связанных с реализацией  продукции (торговли, предприятий питания, заготовительной деятельности и  др.). Данный показатель напрямую связан с динамикой цены реализации продукции, уровнем затрат на производство. В зарубежной практике этот показатель называется «коммерческая маржа».

5.Рентабельность  основной деятельности = Прибыль  от реализации продукции/затраты  на производство и сбыт*100%

R_од = стр. 050 ф. № 2/(стр. 020 + стр. 030 + стр. 040)*100%                        

Рентабельность    основной   деятельности   характеризует   долю прибыли   от   основной   производственной   деятельности,   т.е.   продаж,   в расходах основной производственной деятельности, т.е. производственная себестоимость   реализованной   продукции   плюс   расходы   периода. Динамика данного показателя может свидетельствовать о необходимости пересмотра цен или усиления контроля за себестоимостью реализованной продукции.

6.Рентабельность  внеоборотных активов = Прибыль от реализации продукции/стоимость внеоборотных активов*100%

R_ва= стр. 050 ф. № 2/стр. 190 ф. № 1 *100%                                                                               

Рентабельность  внеоборотных активов измеряет величину чистой прибыли, приходящейся на единицу стоимости внеоборотных активов.

 

2.5 Оценка  деловой активности коммерческой  организации

Стабильность  финансового положения предприятия  в условиях рыночной экономики обуславливается в немалой степени его деловой активностью, которая проявляется в динамичном развитии организации, достижении поставленных целей, что отражают натуральные и стоимостные показатели, эффективность использования экономического потенциала и расширение рынков сбыта продукции.

Оценка  деловой активности на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности данной организации  и родственных по сфере приложения капитала компаний.

Такими  качественными критериями являются:

1 широта  рынков сбыта продукции;

2 наличие  продукции, поставляемой на экспорт;

3 репутация  предприятия, выражающаяся в известности  клиентов, пользующихся услугами  предприятия.

Количественная  оценка и анализ деловой активности могут быть сделаны по 2 направлениям: степени выполнения плана по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста, уровню эффективности  использования ресурсов предприятия.

Активность  хозяйственной деятельности может  быть охарактеризована показателями:

1 объем  реализованной продукции;

2 прибыль;

3 величина  активов предприятия.

Оценивая  динамику основных показателей, необходимо сопоставить темпы их изменения. Оптимальным является следующее соотношение:

Т_Пр — темп роста прибыли (прибыль балансовая);

Т_Вр — темп роста выручки от реализации (объема реализации);

T_А — темп роста суммы активов, т.е. совокупного капитала, авансированного в деятельность.

Данное  соотношение означает:

1 прибыль  увеличивается, более высокими  темпами, чем объем продаж продукции,  что свидетельствует об относительном снижении издержек производства и обращения;

2 объем  продаж возрастает более высокими  темпами, чем активы (капитал) предприятия, то есть ресурсы предприятия используются более эффективно;

3 экономический  потенциал предприятия возрастает  по сравнению с предыдущим  периодом, т.е. масштабы деятельности  увеличиваются.

Данное  соотношение в мировой практике получило название «золотое правило экономики». Однако если деятельность предприятия требует значительного вложения средств, которые могут окупиться и принести выгоду лишь в более или менее длительной перспективе, то вероятны отклонения от этого правила.

В этом случае отклонения не следует рассматривать как негативные. К причинам возникновения таких отклонений относятся:

1 приложение  капитала в сферу освоения  новых технологий производства, переработки и хранения продукции; 

2 модернизации и реконструкции действующих мощностей.

Одним из направлений анализа деловой  активности является анализ эффективности  использования ресурсов организации. С помощью использования этих показателей можно преодолеть пространственную несопоставимость различных предприятий. Для оценки эффективности использования  ресурсов предприятия применяются различные показатели, характеризующие интенсивность использования всех ресурсов (ресурсоотдачу) и их видов: основных средств, нематериальных и оборотных активов.

1.Ресурсоотдача  = Выручка от реализации/величина  всех ресурсов

К = стр. 010 ф. № 2/стр. 300 ф. № 1                                                               

Ресурсоотдача     показывает     объем     выручки     от     реализации, приходящийся на 1 рубль средств, вложенных в деятельность организации. В мировой     практике     данный     показатель     называется     коэффициент оборачиваемости совокупного капитала или коэффициент оборачиваемости авансированного     капитала.     Тенденция в сторону роста данного показателя свидетельствует о повышении эффективности использования экономического потенциала.

2.Фондоотдача  = Выручка от реализации/стоимость  ОПФ 

Ф_о = стр. 010 ф. № 2/стр. 120 ф. № 1                                                              

    Фондоотдача характеризует эффективность использования основных средств,   измеряемую   величиной   продаж,    приходящейся   на   единицу стоимости средств. Она тесно связана с показателями производительности и фондовооруженности.     

3.Производительность  труда = Выручка от реализации/среднесписочная  численность работающих 

ПТ = В(стр. 010, ф. № 2)/ССЧ,                                                                                                                                

где

ПТ - производительность труда;

В – выручка;

ССЧ - среднесписочная  численность работников.

Производительность  труда характеризует эффективность  затрат труда. Рост показателя свидетельствует  об увеличении эффективности использования  трудовых ресурсов, и наоборот.

4.Фондовооруженность = Стоимость ОПФ/среднесписочная  численность работающих 

Ф_в = ОПФ/ССЧ,                                                                                             

где

ОПФ –  основные производственные фонды;

ССЧ - среднесписочная  численность работников.

Основным  условием роста фондоотдачи является превышение темпов роста производительности труда над темпами роста фондовооруженности труда.

Техническая вооруженность = Стоимость активной части ОПФ/ среднесписочная численность  работающих 

Т_в = ОПФ_ач/ССЧ,                                                                                           

где

ОПФ_ач - стоимость активной части основных производственных фондов;

ССЧ - среднесписочная  численность работников.

В хозяйственной  практике при анализе финансового  состояния предприятия большое  внимание уделяется эффективности  использования оборотных средств, так как именно от скорости превращения  их в наличность зависит ликвидность  предприятия и его шансы на успех.

В этой связи  возникает необходимость и обоснование  критерия эффективности использования  оборотных средств и методики его определения.

Данным  критерием может быть относительная  минимизация авансируемых оборотных  средств, обеспечивающая получение  максимально высоких производственных и финансовых результатов деятельности предприятия.

Эффективность использования оборотных средств  организации определяется следующими показателями:

1.Коэффициент  оборачиваемости оборотных средств  = Выручка от реализации/средние  остатки оборотных средств 

к_об= стр. 010 ф. № 2/стр. 290 ф. № 1                                                               

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств  характеризует число оборотов, которые  совершают оборотные средства за анализируемый период.

2.Длительность  одного оборота = 360/коэффициент  оборачиваемости оборотных средств

Д = 360/ к_об                                                                                                        

Длительность  одного оборота (оборачиваемость в  днях оборотных средств) показывает число дней, в течение которых  оборотные средств осуществляют полный кругооборот.

3.Коэффициент  закрепления = Средние остатки  оборотных средств/выручка от  реализации

к_з= стр. 290 ф. № 1/стр. 010 ф. № 2                                                                

Коэффициент закрепления показывает величину оборотных  средств, приходящихся на 1 рубль реализованной  продукции.

Оборачиваемость можно исчислять как по всем оборотным  средствам, так и по отдельным  их видам. Расчет оборачиваемости отдельных  видов оборотных средств позволяет  определить вклад каждого подразделения  предприятия в повышение эффективности  использования оборотных средств.

В каждом случае фактическую оборачиваемость  одного периода сравнивают с аналогичными показателями за другой период для  выявления степени ускорения  или замедления оборачиваемости  и суммы средств, дополнительно  вовлеченных в оборот или отвлеченных  из него.

4.Оборачиваемость  средств в расчетах (в оборотах)

О^о_ср= стр. 010 ф. № 2/стр. 240 ф. № 1                                                            

Оборачиваемость средств в расчетах характеризует  расширение или снижение коммерческого  кредита, предоставляемого организацией. Рост данного показателя означает сокращение продаж в кредит.

5.Оборачиваемость  средств в расчетах (в днях) = 360/оборачиваемость  средств в расчетах (в оборотах)

 О^д_ср = 360/ О^о_ср                                                                                                 

Оборачиваемость средств в расчетах в днях характеризует  средний срок погашения дебиторской задолженности.  Положительно  оценивается снижение   данного    коэффициента,    т.е.    уменьшение    срока   погашения дебиторской задолженности.

6.Оборачиваемость  запасов (в оборотах)

О^о_з= стр. 020 ф. № 2/стр. 210 ф. № 1                                                             

Оборачиваемость запасов отражает число оборотов запасов и затрат организации за анализируемый период. Снижение данного коэффициента свидетельствует от относительном увеличении производственных запасов и незавершенного производства. Он также рассчитывается в днях.

7.Оборачиваемость  запасов (в днях) = 360/оборачиваемость  запасов (в оборотах)

О^д_з = 360/ О^о_з                                                                                                     

8.Продолжительность  операционного цикла = Оборачиваемость  средств в расчетах (в днях) + оборачиваемость  запасов (в днях)

ПОЦ = О^д_ср + О^д_з