Управление финансовыми рисками в китайских коммерческих банках

    При раскрытии сущности риска важно  обратить внимание не столько на борьбу с убытками, которые могут возникнуть в результате совершения тех или иных сделок банков, сколько на деятельность по созданию системы, обеспечивающей реализацию интересов кредиторов и заемщиков. Риск — это не столько таинственная неопределенность, не столько опасность того или иного события, сколько действие субъекта в условиях неопределенности, уверенного в преодолении негативных факторов и достижении желаемого результата. Банковский риск — это не предположение о вероятности отрицательного события, его опасности, а деятельность экономического субъекта, уверенного в достижении высоких результатов.

    Такое понимание финансового риска  несколько смещает акценты. Можно, конечно, «бороться» и с негативными  результатами, полученными от банковской деятельности, добиваться смягчения последствий от неумелого управления банковским капиталом. Но можно действовать и в другом направлении: так построить банковскую деятельность, чтобы предотвратить отрицательный результат, обеспечить эффективное функционирование предлагаемых продуктов, предвосхищая нежелательные последствия в процессе регулирования. Центр управления финансовым риском перемещается, таким образом, в начальную стадию взаимоотношений с клиентами. Прежде чем, например, выдавать кредит, банку важно определить, в какой степени это согласуется с его кредитной политикой, с итогами оценки риска (на основании информации, получаемой от клиента в форме анкеты, пакета документов, требуемых для решения вопроса о кредитовании, сведений, имеющихся у банка, получаемых со стороны — от других кредитных учреждений, специальных агентов и служб, из печати). Важную роль здесь призван сыграть анализ кредитоспособности клиента на базе финансовых коэффициентов, денежного потока и делового риска [6, с. 9].

    Разумеется, в этом случае не снижается значение и последующего анализа.

    Уверенность банка в успехе базируется при этом не только на наличии у субъекта соответствующих материальных, денежных, профессиональных и интеллектуальных предпосылок. Риск оправданным оказывается тогда, когда деятельность банка, обладающего соответствующими предпосылками, приносит высокие результаты, превышающие затраты на их достижение. Риск — это деятельность, рассчитанная на успех, при наличии неопределенности, требующая от экономического субъекта умения и знания как преодолевать негативные события.

    Финансовый  риск уместнее рассматривать и определять как денежное выражение рискового события. Под рисковым событием в данном определении с математической точки зрения понимается сложное событие, состоящие из определенной комбинации элементарных событий [3, с. 15].

    В условиях мирового финансового кризиса важное значение приобретает повышение надежности банков, доверия к ним со стороны клиентов и государства; совершенствование методов защиты от разнообразных рисков.

    Коммерческие  банки имеют сложную многоуровневую систему рисков. Риски, с которыми сталкиваются функциональные подразделения банка, часто существенно отличаются от рисков, которым подвержены банки в целом. Перед практическими работниками встает задача сформулировать систему управления банковскими рисками, которая тесно связана с видами риска. Поэтому повышение эффективности управления рисками во многом зависит от их классификации.

    Многообразие  рисков не позволяет классифицировать их по какому-либо единому признаку, поэтому в основе классификации финансовых рисков лежит ряд различных элементов.

    Наиболее  популярными подходами к формированию классификации финансовых рисков являются видовой, весовой, системный и факторный.

    В зарубежной практике наиболее часто  используется видовой подход, заключающийся в классификации финансовых рисков в зависимости от сферы, где вследствие наступления данных рисков банк несет определенный ущерб, т. е, критерием построения такой классификации стали возможные причины банкротства банка. Весовой подход обусловливается тем обстоятельством, что любой коммерческий банк, управляя собственными рисками, резервирует определенный капитал под возможные потери. Естественно, резервный капитал распределяется по рискам неравномерно в силу того, что наступление разных рисков приводит к различным последствиям для банка. В результате финансовые риски иногда классифицируются в зависимости от их удельного веса в резервном капитале банка (капитале под риском). Системный подход, при котором классификация финансовых рисков происходит в соответствии с основными видами деятельности, внутренними и внешними бизнес-процессами банка, чаше всего используется отечественными банками. Такому подходу свойственна довольно сложная структура рисков, связанная с высокой детализацией, отражающей наиболее крупные рисковые позиции банка. Используя факторный подход, банк представляется как субъект хозяйствования, оперирующий в условиях неопределенности, подверженный влиянию как внешних, так и внутренних факторов, соответственно и банковские риски разделяются на внешние и внутренние, с последующей их классификацией по основным рискообразующим факторам [3, с. 15].

    Вопрос  о целесообразности того или иного  подхода на сегодня остается открытым. Каждый коммерческий банк сам определяет оптимальную для себя классификацию финансовых рисков исходя из своих специфических реалий. Главной проблемой в данном процессе является построение научно аргументированной классификации.

    По  нашему мнению, оптимальным вариантом  для классификации финансовых рисков является факторный подход. Результатом составления подобной классификации станет так называемая карта рисков, где будут обозначены все самые общие рисковые позиции банка. При классификации уже выделенных, верхних рисков, таких, как кредитный или процентный, на наш взгляд, наиболее уместно использовать системный подход. В результате мы получим детализированную до элементарного рискового события классификацию, где каждому рисковому событию будет соответствовать отдельный вид риска [32, с. 39].

    В книге «Организация деятельности коммерческих банков» под редакцией Г.И. Кравцовой приведена классификация финансовых рисков, в соответствии с которой риски подразделяются в зависимости от сферы их возникновения. При этом выделяются различные уровни возникновения рисков:

    - риск  страны;

    - риск  финансовой надежности отдельного банка;

    - риск отдельного вида банковской  операции [9, с. 361].

    Риск  страны (страновой  риск) — это риск изменения текущих или будущих политических или экономических условий в странах в той степени, в которой они могут повлиять на способность стран, а также клиентов (представителей этих стран), уполномоченных отвечать по обязательствам. Страновой риск представляет особую актуальность для банков, имеющих развитые корреспондентские отношения с широким кругом зарубежных банков. Основными составляющими странового риска являются политический и экономический риски.

    Риск  финансовой надежности отдельного банка проявляется как риск недостаточности капитала банка, риск несбалансированной ликвидности, риск недостаточности обязательных резервов.

    Риск  отдельного вида банковской операции, как правило, представляет комбинацию различных рисков [25, с. 83]. Например, кредитный риск будет включать риск невозврата основного долга (утрата части активов банка), риск неуплаты процентов по кредиту (потеря части доходов), риск утраты обеспечения кредита в результате гибели залога или банкротства гаранта. Кроме этого, нужно учитывать и непосредственно операционные риски: риски юридического оформления кредитной операции, риски компьютерных систем и т.д. Если заемщик является нерезидентом, могут появиться страновые риски; если кредит предоставлен в валюте, могут иметь место валютные риски.

    Гусаков и Сидорович выделяют общий риск, три уровня частных рисков и единичные  риски. Общий риск включает форс-мажорный риск и страхуемые риски. Частные банковские риски в виду многообразия продуктов и услуг разбиты на три иерархических уровня. Первый уровень включает: коммерческие риски, оперативные и финансовые.

    Второй  уровень образуется путем дифференциации рисков предшествующего уровня на девять специфических банковских рисков.

    Коммерческий  риск делится на риск стратегии и  операционный риск. Операционный риск делится на кредитный риск, риск ликвидности, риск несоответствия нормам, риск репутации. Финансовый риск делится на процентный, валютный и ценовой риск.

    Третий  уровень частных рисков формируется  дифференциацией рисков предшествующего уровня по факторам возникновения.

    Единичные риски группируются на основе дифференциации частных рисков третьего уровня путем выделения конкретных финансовых инструментов. Например, единичным будет риск кредита по конкретному заводу [2, с. 82].

    Финансовые  риски возникают в процессе управления финансами организации.

    Финансовые  риски бывают:

    - валютными (операционный, трансляционный, экономический);

    - процентные (позиционный, портфельный,  экономический);

    - портфельные (систематический, несистематический) [37, с. 167].

    Функционированию  каждого коммерческого банка  присущ финансовый риск. Он выражается в вероятности снижения доходов, потери прибыли и возникновения убытков вследствие различных причин, включая неверные действия или их отсутствие. Финансовый риск возникает при проведении банком любой операции, которая может привести к потенциальным потерям. Финансовый риск банка содержит ряд компонентов, основными из которых являются:

    - риски по банковским сделкам;

    - операционный риск;

    - риск собственной ликвидности  банка.

    Риски по банковским сделкам  в свою очередь можно подразделить на ценовой и кредитный. Ценовой риск включает процентный риск, риск рыночной ликвидности и валютный риск.

    Операционный  риск непосредственно относится к операционной деятельности внутри коммерческого банка, которая из-за недостаточной компетентности его персонала, отсутствия должного контроля или в результате допущенной небрежности может привести к убыткам.

    Риск  ликвидности банка  связан с возможностями коммерческого банка выполнить свои финансовые обязательства [25, с. 79].

    Более детально составляющие финансового  риска коммерческого банка представлены на рис. 1.1.

    Рис. 1.1. Компоненты финансового риска 

    Примечание. Источник: [25, с. 80]

    Риски, с которыми сталкиваются коммерческие банки, могут быть как чисто банковскими, непосредственно связанными со спецификой деятельности кредитных учреждений, так и общими, возникающими под воздействием внешних факторов.

    Непосредственно финансовыми являются кредитный, процентный и валютный риски, а также риск несбалансированной ликвидности. Кроме этих видов рисков, составляющими общего финансового риска коммерческого банка являются и внешние риски, к которым можно отнести отраслевые риски, риски региона или страны, риски финансовой устойчивости заемщиков. Эти риски носят общий характер, но при этом могут оказывать серьезное влияние на финансовое положение банка [25, с. 80].

    Можно выделить еще одну группу финансовых рисков, которые хотя и связаны с деятельностью конкретного коммерческого банка, но не являются исключительно банковскими. К ним можно причислить операционные риски, в частности риски, возникающие при заключении сделок и при оформлении операций. Они не связаны с особенностями деятельности кредитных учреждений и могут быть свойственны различным субъектам хозяйствования. В ряде случаев риски при заключении сделок и при оформлении операций являются следствием юридического риска, который особенно ощутимо проявляется в странах с нестабильным и недостаточно развитым банковским и другим законодательством. Частые изменения нормативной базы могут являться причиной возникновения убытков по сделкам, являющимися в момент их заключения потенциально прибыльными [8, с. 51].

    Процентный  риск заключается в возможности понести убытки вследствие непредвиденных, неблагоприятных для банка изменений процентных ставок и значительного уменьшения маржи, сведения ее к нулю или к отрицательному показателю. Причиной возникновения процентного риска может быть разба-лансированность активов и пассивов банка по срокам, несовпадение способов установления процентных ставок (твердых, фиксируемых) по активным и пассивным операциям и т.д. Процентному риску в наибольшей степени подвержены коммерческие банки, осуществляющие в широких масштабах спекулятивные операции с кредитными ресурсами и ценными бумагами [9, с. 286].

    Выделяют  процентный риск:

    а) позитивный – это риск по проценту в данный конкретный момент по какой-то одной позиции;

    б) структурный – это риск в целом  по балансу банка, вызванный изменением на денежном рынке в связи с  колебанием процентных ставок [17, с. 149].