Управление финансовыми рисками в китайских коммерческих банках

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

    Банковская  деятельность является специфической  областью бизнеса, основу которой в  значительной мере составляет привлечение денежных средств и размещение их в форме кредита. Как у всякого субъекта хозяйствования деятельность коммерческого банка направлена на получение прибыли путем предоставления клиентам банковского продукта. В то же время банковская деятельность всегда была и остается очень рискованной.

    Между размером риска и прибыли существует прямая зависимость: риск потерь будет  тем больше, чем больше возможность  получить прибыль. Возникновение рисков происходит из-за отклонения реальных (фактических) данных от оценки их состояния на конкретные моменты времени. Если подобные отклонения носят позитивный характер, то у банка появляется шанс получить прибыль. Негативные отклонения приводят к потерям. Таким образом, риски в банковской практике представляют собой возможность потерь банка при наступлении определенных событий.

    Поэтому одним из условий эффективного функционирования банковской системы является построение надежной системы управления финансовыми  рисками. Это обусловлено тем, что  наличие риска всегда предполагает возможность понесения коммерческим банком экономических потерь, т.е. в лучшем случае отсутствие прибыли, а в худшем — наличие убытков. Поэтому проблеме финансовых рисков в деятельности коммерческих банков всегда уделяется самое пристальное внимание.

    Мировой финансовый кризис поставил перед банками  новые задачи не только в области  оперативного регулирования рыночной конъюнктуры, но и в сфере принятия стратегических решений по поддержанию и наращиванию конкурентоспособности. В условиях глобализации сфера современной банковской деятельности не имеет никаких территориальных границ: современные банки — это планетарное явление, обладающее огромной финансовой мощью, значительным денежным капиталом и представляющее собой основу мировой кредитно-денежной системы.

    В течение последнего десятилетия  произошел целый ряд крупных  слияний и поглощений в секторе  финансовых услуг большинства развитых стран. Это оказало воздействие  на функционирование финансового рынка  по нескольким направлениям. Финансовая консолидация сокращает количество дилеров, а другие категории участников рынка становятся более активными. Хотя банковские депозиты и другие финансовые инструменты с низким уровнем риска были наиболее распространены в прошлом, стремительно растет число мелких инвесторов, размещающих средства в различные фонды по управлению активами. В результате резко возрастает диверсификация портфелей, а также уровень кредитного риска.

    Изменения в структуре участников финансового  рынка в условиях мирового финансового кризиса сопровождались изменением системы управления рисками. Возрастающая сложность и интернационализация банковской деятельности обусловливают возникновение новых рисков и инициируют возникновение ранее существовавших рисков. Это заставляет участников рынка пересмотреть свои стратегии хеджирования. Возросшая чувствительность к кредитному риску и корреляция между разными видами рисков привели к тому, что   участники рынка стали менее охотно открывать позиции по определенным видам активов, опасаясь возможного увеличения ценовой волатильности.

    Управление  рисками должно адекватно реагировать  на проявляющиеся тенденции развития, быть способным адаптироваться к  текущим и будущим    изменениям и являться необходимым условием для выбора оптимальных мотивированных решений.

    В создавшихся условиях имеется необходимость  в исследованиях проблем управления рисками в единой системе, в осмыслении рисковых явлений в банковской деятельности, в создании  новых методов управления рисками, адекватных к создавшимся  условиям, обусловленных мировым финансовым кризисом.                                   

    В условиях финансового кризиса, затронувшего все страны, в т.ч. и Китай, вопросы, касающиеся управления финансовыми рисками, имеют большое теоретическое и прикладное значение. Не исследовав глубоко и всесторонне эту ключевую проблему современной науки о деньгах, банках и кредите, вряд ли можно раскрыть ту экономическую и социальную роль, которую играют риски в деятельности банка. Необходимо четко определить методы оценки риска, разработать научно обоснованную систему критериев оценки финансовых рисков, постоянно совершенствовать управление финансовым риском, непрерывно осуществлять объективный, достоверный количественный и качественный анализ эффективности деятельности банков Китая. Вышесказанное и обусловило актуальность магистерской диссертации.

    Цель  исследования – выявление путей  совершенствования механизма управления финансовыми рисками в китайских коммерческих банках.

    Задачи  исследования:

    - определить сущность и виды финансовых рисков;

    - раскрыть методы  управления финансовыми рисками; 

    - выявить особенности развития  банковской системы КНР в условиях  мирового финансового кризиса;  

    - показать особенности управления  финансовыми рисками в коммерческих банках Китая;

    - предложить пути совершенствования  механизма управления финансовыми рисками в китайских коммерческих банках.

    Объектом  диссертационного исследования являются финансовые риски; предметом – управление финансовыми рисками в коммерческих банках в КНР.

    Методы  исследования: анализа и синтеза, индукции и дедукции, аналитический, метод статистической обработки данных и т.д. Методологической основой исследования явились новейшие научные работы в области управления банковскими рисками.

    Проблемы  управления финансовыми рисками в силу своей актуальности нашли широкое отражение в научной литературе. Для написания работы были проанализированы учебные пособия, монографии, статьи периодических изданий. Так, теоретической основой написания магистерской диссертации послужили работы таких авторов, как П.В. Акинин, Т.В. Бут, О.И. Лаврушина, Н.И. Валенцова, Г.И. Кравцова, Е.П. Жарковская, Т.М. Костерина, А. Остапенко, А.И. Полищук, А.А. Раковец, А.А. Титович и др. Практический аспект работы, связанный с проблемами управления финансовыми рисками оммерческими банками Китая, представлен трудами следующих авторов: Дин Жуджунь, М.М. Ковалев, М. Завадский, А. Кириллов, М.Е. Образов, Т. Фишмен, Тао Хайдон, Сюйдун Чжан, Инфэн Чжоу, Ло Ша и др.

    Источниками фактических материалов диссертации явились данные Министерства статистки КНР, статистических сборников, китайских, российских и белорусских периодических изданий, сети Интернет.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ  УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ  РИСКАМИ В КОММЕРЧЕСКИХ  БАНКАХ 

    1.1. Понятие и виды  финансовых рисков

    Банковская  деятельность представляет собой специфическую область бизнеса, которая заключается главным образом в привлечении денежных средств и размещении их в форме кредита. Как и у большинства субъектов хозяйствования, целью коммерческого банка является получение прибыли. Современный банковский бизнес немыслим без риска. Финансовый риск – вероятность (угроза) потери банком части своих ресурсов, недополучения доходов или произведения дополнительных расходов в результате осуществления определенных финансовых операций [37, с. 157]. Анализ, оценка и управление разнообразными и все чаще возникающими рисками являются составной частью хозяйственной политики кредитных институтов. Это обусловливает и необходимость эффективного управления риском, который отвечал бы требованиям быстро развивающихся национальных и международных финансовых рынков.

    Финансовые  риски как объект исследования известен не только современному обществу. Их значение в регулировании банковской деятельности исследователи отмечали еще в XVIII и XIX вв. Известный русский профессор Н.Х. Бунге, впоследствии ставший министром финансов России, в своем исследовании кредита и банков отмечал «необходимость соизмерять премию застрахования (учетный процент) с величиной риска. Последнее обстоятельство очень редко принимается в расчет, а между тем нет ничего справедливее, как соизмерять премию застрахования с надежностью гарантии, и заставить каждый класс лиц, пользующихся кредитом, нести издержки, соразмерные с величиной тех потерь, которые могут быть причинены их несостоятельностью.

    Без сомнения, честность и аккуратность относительно выполнения кредитных обязательств имеют также большое влияние на уменьшение риска...» [6, с. 7]

    В современном обществе в условиях обострения конкурентной борьбы внимание к финансовым рискам увеличивается. Банки все чаще занимают агрессивную позицию по отношению друг к другу, проводят все более рискованные операции и сделки.

    Идеи  предупреждения и снижения рисков становятся все более востребованными как  банковской наукой, так и практикой. Без понятия «регулирование риска» не обходится ни одна публикация, относящаяся к управлению банковской деятельности. И это не случайно. Банковская деятельность относится к категории экономической деятельности, где, безусловно, присутствует риск во взаимоотношениях между субъектами. Вместе с тем это нисколько не означает, что риск свойствен исключительно банковской деятельности. Неблагоприятные события могут возникнуть при совершении самых различных экономических операций. Эти неблагоприятные события, однако, не являются обязательным атрибутом самих экономических отношений, в том числе банковского дела Банковский риск — это не имманентно присущее банку свойство, не столько неизбежность отрицательного хода событий, сколько деятельность, которая может привести к достижению отрицательного результата.

    При всей важности финансовых рисков толкование их сущности до сих пор оказывается  дискуссионным.

    Под риском обычно понимается возможность опасности, неудачи; действие наудачу в надежде на счастливый исход.

    С чисто терминологической точки  зрения «риск» — от итал. risico — угроза; рисковать; буквально — объезжать утес, скалу.

    В финансово-кредитном словаре финансовый риск трактуется как «опасность потерь, вытекающих из специфики банковских операций, осуществляемых кредитными учреждениями» [6, с. 8]. Профессор А.А. Хандруев говорит о риске как опасности или возможности потерь при наступлении нежелательных событий. По мнению В. Кузнецова, риск характеризует неопределенность финансовых результатов в будущем, обусловленную неопределенностью самого будущего. Н.Э. Соколинская видит в риске стоимостное выражение вероятностного события, ведущего к потерям, либо возможность денежных потерь. Ю.В. Мишальченко и И.О. Кролли рассматривают риск как вероятность потери банком части своих средств, недополучение планируемых доходов или произведение дополнительных расходов в результате осуществления запланированных финансовых операций. У В.Т. Севрук банковский риск выражает неопределенность исхода банковской деятельности и возможные неблагоприятные последствия в случае неуспеха [28, с. 20].

    Как это нетрудно заметить, несмотря на многообразие представленных определений сущности финансового риска, просматривается стремление авторов связать его понимание как некоей неопределенности, опасности непредвиденного обстоятельства, возможности получения убытков, недополучения дохода, как вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с предполагаемыми прогнозами.

    Конечно, данные черты в той или иной степени связаны с финансовыми рисками, однако, по нашему мнению, не выражают при этом их специфику.

    Нам представляется, что финансовый риск — это прежде всего особый вид  деятельности. Риск — это не сама неопределенность, а функционирование экономических субъектов в условиях неопределенности.

    Подобного рода деятельность, в процессе которой  банком осуществляется обслуживание клиентов, тесно связана с рисками товаропроизводителей. Специфика банковского капитала, как известно, состоит в том, что являясь по своей природе обособившейся частью промышленного и торгового капитала, он представляет собой преимущественно заемный капитал, позаимствованный на временной основе. Возвращение банковского капитала, например, при кредитовании, достигается как за счет завершения круговращения средств в хозяйстве заемщика, так и на стадии передачи высвобождающихся средств из хозяйства ссудополучателя к банку-кредитору. С одной стороны, банк рискует вместе с клиентом, с другой — как самостоятельный субъект, передавая не принадлежащие ему на правах собственности ресурсы во временное пользование. Риск, который банки берут на себя, практически удваивается.

    Особенность финансового риска, тесно связанного с сущностью банковской деятельности, состоит в том, что он, отображая как процесс производства, так и обращение общественного продукта, проявляется и в сфере обмена, в платежном обороте.

    Банк, как известно, связан с деньгами: его продукты и услуги носят денежный характер. По своей сути он является общественным денежно-кредитным институтом, регулирующим платежный оборот в наличной и безналичной форме. Это означает, что в банковской деятельности, как рисковой, особое значение приобретает соблюдение субъектами экономических отношений стоимостных пропорций, отношений спроса и предложений [20, с. 211].

    Финансовые  риски являются в большей степени  социально ответственными процессами. В условиях, когда банки рискуют не только собственными, но, главным образом, заемными ресурсами, последствия становятся более острыми. В случае неудачи теряет не только банк, но и его клиенты — физические и юридические лица, разместившие в нем свои денежные средства. Банковские кризисы оказываются при этом более болезненными, чем кризисы производства, поскольку влекут за собой многочисленные финансовые потери участников, связанных друг с другом цепочкой денежно-кредитных обязательств.