Управление финансовыми рисками в китайских коммерческих банках

    При такой организации политики денежного  предложения обеспечивается главная функция денежной эмиссии – кредитование экономического роста. Снижая ставку рефинансирования, центральный банк стимулирует рост экономической активности; повышая ее – ужесточает требования к экономической эффективности. Это дает возможность проведения гибкой денежно-кредитной политики в соответствии с целями и приоритетами экономической стратегии государства [40, с. 21].

    Во-вторых, необходимо приступить к формированию механизмов долгосрочного кредитования инвестиций в развитие и модернизацию предприятий, осваивающих перспективные технологии. Для этого нужно создать Бюджет развития и полноценные институты развития с механизмами их централизованного рефинансирования.

    В-третьих, необходимо поставить заслон использованию гарантированных государством высокодоходных спекулятивных инструментов, отвлекающих денежные ресурсы из производственной сферы. Переориентация политики денежного предложения на рефинансирование производственной деятельности снимает проблему стерилизации «избыточной» денежной массы, поскольку соответствующее регулирование процентных ставок связывает кредитование роста объемов, повышение эффективности производства и предложение товаров и услуг.

    В-четвертых, следует принять меры по защите китайской банковской системы от поглощения зарубежными конкурентами, ограничив присутствие последних на рынке разумными пределами.

    В-пятых, должны быть предприняты необходимые  действия по улучшению структуры денежной массы. В первую очередь, должна быть резко сокращена ее наличная составляющая. Для этого следует осуществить комплекс мер по электронизации платежей и расчетов, внедрению соответствующих информационных технологий в торговле и финансовых услугах, по обеспечению надежной правовой защиты сделок, совершаемых в электронной форме. Эти меры будут содействовать декриминализации экономики, вытеснению теневой составляющей хозяйственного оборота, сокращению неплатежей и ремонетизации экономики, повышению эффективности денежного обращения и снижению инфляции.

    В результате осуществления предлагаемых мер политика денежного предложения станет соответствовать обоснованному спросу на деньги, обеспечивая эффективное использование имеющегося в стране научно-производственного потенциала и рост экономики. Сочетание целевого контроля над эмиссией денег и механизмов рефинансирования кредитных институтов под спрос на деньги со стороны производственной сферы обеспечит низкий уровень инфляции и процентных ставок. Такой подход поможет нормализовать платежный оборот, улучшить финансовое положение производственных предприятий, повысить инвестиционную активность китайских предприятий [34, с. 48].

    С целью минимизации финансовых рисков необходима реализация следующих направлений совершенствования банковского надзора:

    1. Продолжение работы, направленной  на повышение качества параметров  банковского капитала, корректировка капитала, сформированного с использованием схем фиктивной капитализации, и предотвращение использования таких схем.

    2. Завершение работы по формированию  системы раннего реагирования (системы предупреждения проблем). Важно не только обнаружить имеющиеся проблемы в деятельности банка на ранней стадии их возникновения, но и выявить возможность появления их в будущем. Для этого необходимо разработать модели развития ситуации в банке. В 2003 году банк Китая провел изучение различных моделей построения систем раннего предупреждения, используемых в мировой надзорной практике. Была выбрана базовая модель прогнозирования значения показателя достаточности собственных средств (капитала). Для реализации модели были разработаны соответствующие программные продукты. В дальнейшем планируется усовершенствование и апробация подсистемы программного комплекса «Прогнозирование финансового состояния кредитных организаций», в рамках которой реализована задача выявления проблем в деятельности банков на ранней стадии их возникновения [11, с. 160].

    3. С целью обеспечения более качественной оценки финансовой устойчивости кредитных учреждений центральный банк осуществляет работу по организации системы мониторинга состояния банковского сектора, которая позволит в перспективе определять на ранней стадии нарастание негативных тенденций в китайском банковском секторе.

    4. Развитие и совершенствование банковского надзора на консолидированной основе, включая анализ рисков, возникающих у кредитных организаций в рамках взаимоотношений с участниками банковских групп и банковских холдингов.

    5. Это направление связано с  такой составляющей содержательного надзора, как применение мотивированного (профессионального) суждения банком Китая (в том числе его уполномоченными представителями), а также и отдельной кредитной организацией.

    Кредитная организация должна применять профессиональное суждение при оценке кредитного риска по ссуде. Оценка качества ссуды и формирование резерва на возможные потери будет осуществляться на основании всестороннего и объективного анализа всех фактов и обстоятельств, связанных с заемщиком и его деятельностью.

    6. Совершенствование и оптимизация  отчетности, предоставляемой    кредитными организациями, в том числе сокращение количества ее форм и упрощение процедур, автоматизация предоставления отчетности с использованием сети Интернет, переход на предоставление отчетности в электронном виде.

    7. Более широкое использование в целях банковского надзора института кураторов кредитных организаций. Куратор банка, работая в постоянном контакте с его органами управления и сотрудниками, обладая информацией о деятельности банка, может давать адекватную оценку текущего состояния и перспектив развития банка, выявлять области повышенного риска в его деятельности, вносить предложения о мерах надзорного реагирования и режиме банковского надзора [34, с. 48].

    Совершенствование банковского надзора предполагает расширение обмена с органами банковского надзора других стран, повышение эффективности инспекционной деятельности, своевременное и эффективное применение мер воздействия, создание эффективного механизма реализации банковских активов ликвидируемых банков, создание института корпоративного ликвидатора.

    В Китае необходимо разработать стратегию  развития банковского сектора, которая  станет методологической основой для решения таких важных задач, как:

    - управление финансовыми рисками; 

    - разработка механизма оценки  качества управления и эффективного  функционирования банковской системы;

    - построение моделей прогноза  и выделение жизнеспособного  ядра банковской системы, увеличение ее капитала, создание долгосрочной базы для банковского обслуживания клиентов;

    - выделение и ликвидация неплатежеспособных, утративших капитал банков, реформирование крупных неплатежеспособных банков;

    - восстановление способности банковской системы проводить расчеты, защищать вклады клиентов и тем самым восстановить доверие к банкам со стороны частных лиц, корпоративных клиентов и т.д.

    Стратегия развития предполагает не просто реструктуризацию банковского сектора, а определенные изменения идеологии деятельности кредитных организаций. Основной целью реструктуризации и развития банковской системы и вообще государственного регулирования банковской деятельности должно быть создание условий для экономического роста в регионах.

    Решение сформулированных выше задач возможно на основе корректировки обязательных экономических нормативов, резервных требований и других инструментов государственного регулирования банковской деятельности, в частности потребуется деление действующих кредитных организаций на две категории: коммерческие и инвестиционные банки, и на этой основе совершенствование системы государственного регулирования банковской деятельности. Наличие в банковском секторе государственных инвестиционных и специализированных банков позволило бы существенно облегчить концентрацию финансовых ресурсов на приоритетных направлениях развития экономики.

    Размеры уставного капитала, в том числе  величина собственного капитала должны учитывать те особенности банковской деятельности, которые могут повлиять на результаты работы банка в будущем, т. е. рыночные риски, возможные по мере выполнения конкретных операций и услуг. Они тесно связаны с использованием всех инструментов денежно-кредитной политики: с ростом или падением учетной ставки, изменением курсов иностранных валют, уровнем резервных требований и т. п.

    Таким образом, после 25 лет в целом успешного  реформирования экономики государство оказалось под двойной нагрузкой: во-первых, необходимостью санировать убыточные предприятия, во-вторых, необходимостью реформировать банковскую систему. При этом оздоровление банков является более приоритетной задачей, это поможет избежать банковского кризиса. Необходимо укрепить государственные банки до такой степени, чтобы они без дальнейших потерь активов могли конкурировать как с национальными, так и с иностранными финансовыми институтами.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

    В заключении магистерской диссертации  необходимо сделать следующие основные выводы:

    1) Финансовый риск можно определить  как  вероятность (угрозу) потери банком части своих ресурсов, недополучения доходов или произведения дополнительных расходов в результате осуществления определенных банковских операций.

    Финансовые  риски бывают:

    - валютными (операционный, трансляционный, экономический);

    - процентные (позиционный, портфельный, экономический);

    - портфельные (систематический, несистематический) [37, с. 167].

    2) Методы управления финансовых  рисков сводятся к:

    - созданию резервов на покрытие  убытков в соответствии с видами  операций банка, порядок использования этих резервов;

    -  покрытию потерь собственным  капиталом банка;

    - определению шкалы различных  типов маржи (процентной, залоговой  и т.д.), основанной на степени  риска;

    -  контролю за качеством кредитного  портфеля;

    -   отслеживанию критических показателей в разрезе видов риска;

    -   диверсификации операций с учетом  факторов риска;

    - осуществлению операции с производными  финансовыми инструментами;

    -  мотивацию бизнес-подразделений  и персонала, связанного с рисковыми  операциями банка;

    -  ценообразованию (процентные ставки, комиссии) с учетом риска;

    -  установлению лимитов на рисковые  операции;

    -   продаже активов;

    -  хеджированию индивидуальных рисков.

    3) Основными проблемами развития  банковской системы Китая в  условиях мирового финансового  кризиса являются:

    - государственная монополия (на долю четырех государственных коммерческих банков приходится 15,9 из 28,8 триллиона юаней банковского капитала);

    - безнадежные кредиты. Банки расходуют значительную часть своих ресурсов на финансирование убыточных госпредприятий, сокращая кредитование прибыльных коммерческих проектов.

    Проводимая  в последнее время банковская реформа направлена на развитие банковской системы, а согласно договоренностям  с ВТО - на повышение ее открытости для иностранного капитала. В тоже время доля активов, находящихся под контролем иностранного капитала невелика – 2,4% (2009 г.). Китай активно использует опыт и технологии иностранных инвесторов, но сохраняет национальный контроль над банковской и финансовой системой.

    4) Среди важнейших задач страны - дальнейшее развитие сектора банковских услуг, прежде всего, в регионах. Ставка рефинансирования Народного банка Китая, который выполняет функцию центрального, всего 3%. В январе 2010 г.  кредитов было выдано в два раза больше, чем в январе 2009 г. Стараясь поддержать экономический рост в 2009 г. банк Китая 5 раз снижал ключевые ставки и нормы банковского резервирования. Китай осуществляет грамотное управление валютным курсом юаня, который поддерживается в привязке к доллару, являясь достаточно стабильным и заниженным относительно паритета покупательной способности, что обеспечивает экспансию китайских товаров на внешних рынках. Золотовалютные резервы (ЗВР) Китая в октябре 2006 г. достигли 1 трлн. долл. Этот фактор позволяет стране поддерживать стабильность своих финансовых рынков, а также влиять на международные рынки. Страхование банковских рисков коммерческими банками Китая  особенно в комплексе с другими методами, позволяет существенно снизить уровень риска.

    Решение проблемы минимизации финансового риска является важным элементом более широкого процесса банковской реструктуризации. Конечной целью последней является решение проблемы создания новых, рыночных стимулов для действующих и вновь возникающих кредитных учреждений. Проблема создания правильных стимулов обусловлена пассивной ролью банков в китайской системе хозяйствования, когда разрушена система экспертизы кредитных проектов и управления рисками, ослаблена экономическая ответственность, отсутствует опыт банковского менеджмента и мониторинга хозяйственной деятельности субъектов хозяйствования.