Анализ затрат организации

Сравнивая формулы для операционного рычага в ценовом и натуральном выражении можно заметить, что натуральный операционный рычаг оказывает меньшее влияние.  Это объясняется тем, что с увеличением натуральных объемов одновременно растут и переменные затраты, а с уменьшением — уменьшаются, что приводит к более медленному увеличению (уменьшению) прибыли.

Производственный левередж – это  механизм управления прибылью предприятия, основанный на оптимизации соотношения  постоянных и переменных затрат. Производственный (операционный) левередж количественно характеризуется соотношением между постоянными и переменными расходами в общей их сумме и вариабельностью показателя «прибыль до вычета процентов и налогов». Именно этот показатель прибыли позволяет выделить и оценить влияние изменчивости операционного левереджа на финансовые результаты деятельности фирмы [11,c.69].

Уровень операционного левереджа  рассчитывается по формуле:

                                                                                                                            (14)

            где, ОР – уровень операционного левереджа.

Организации с более высоким  уровнем постоянных расходов (и следовательно, с более высоким производственным левереджем) несут больший риск убытка при неблагоприятном развитии рыночной ситуации.

Однако считать, что высокая  доля постоянных расходов в структуре  затрат предприятия является отрицательным  фактором, нельзя. Увеличение производственного  левереджа может свидетельствовать  о наращивании производственной мощи предприятия, о техническом перевооружении, повышении производительности труда, а также о реализации научно-исследовательских и опытно-конструкторских разработок. Все эти факторы, являющиеся положительными, проявляются в увеличении доли постоянных расходов и приводят к увеличению эффекта производственного левереджа.

Анализ величин постоянных и  переменных расходов предприятия позволяет  выявить уровень риска финансово-хозяйственной  деятельности, что является необходимым  этапом планирования, принятия рациональных управленческих решений.

Анализ безубыточности, использующий метод маржинального дохода, следует  считать одним из ключевых направлений  анализа всей деятельности организации. Ведь точка безубыточности является неким ориентиром, началом отсчета  для определения объема производства, приносящего прибыль, — главной цели любой организации.

CVP-анализ дает развернутое представление  о взаимосвязи расходов, объема  продаж и прибыли, соотношении  доходов и расходов, структуре  себестоимости, формировании финансовых результатов и влияющих на них факторов.

Рассмотрим понятие финансового  рычага или финансовый леверидж.

Финансовый рычаг (финансовый леверидж) — это отношение заемного капитала компании к собственным средствам, он характеризует степень риска  и устойчивость компании. Чем меньше финансовый рычаг, тем устойчивее положение. С другой стороны, заемный капитал позволяет увеличить коэффициент рентабельности собственного капитала, то есть получить дополнительную прибыль на собственный капитал.

Показатель отражающий уровень дополнительной прибыли при использования заемного капитала называется эффектом финансового рычага, и рассчитывается по следующей формуле:

                                                                                      (15)

            где, ЭВР – эффект финансового рычага;

                      Сн – ставка налога на прибыль в десятичном выражении;

                      Кр – коэффициент рентабельности активов;

                      Ск – средний размер ставки за кредит, %;

                     ЗК – средняя сумма используемого заемного капитала;

                     СК – средняя сумма собственного капитала.

Коэффициент рентабельности активов  находиться по формуле:

                                                                                                             (16)

            где, ВП – валовая прибыль;

                 Рср.а – средняя стоимость активов.

После проведения расчетов, можно  сделать два вывода:

1) Эффективность использования заемного капитала зависит от соотношения между рентабельностью активов и процентной ставкой за кредит. Если ставка за кредит выше рентабельности активов — использование заемного капитала убыточно.

2) При прочих равных условиях  больший финансовый рычаг дает больший эффект.

Рассмотрим основные расчетные  показатели, получаемые при оценки влияния изменения структуры  затрат на финансовые результаты деятельности промышленного предприятия [19,c.184].

1) Оценка чувствительности изменения  затрат при изменении выручки на 1%. При данной оценки определяется,  на сколько процентов изменилось значение каждого вида затрат при увеличении объема продаж на 1%, а затем рассматривается соотношение темпов прироста затрат Тпр(З) и темпа прироста выручки Тпр(В).

                                                                                                      (17)

Значение  Кпр  характеризует  уровень  качества  используемого  ресурса.  Если Кпр < 0,5, то данный вид  ресурса в процессе производства использовался преимущественно интенсивно, если 0,5 < Кпр < 1, то данный вид ресурса использовался преимущественно экстенсивно, и наоборот, если Кпр > 1, то данный вид ресурса использовался полностью экстенсивно.

2) Оценка влияния изменения затрат на прирост выручки от продаж. Влияние всех статей затрат на прирост выручки определяется на основе двухфакторной модели:

– влияние материальных ресурсов – 

                                                                                                                       (18)

где,    Км – материалоотдача;

          М – материальные затраты;

          В – выручка от продаж.

– влияние затрат на оплату труда – 

                                                                                                                  (19)

где,  ОПТ – оплата труда;

                   Кот – показатель «зарплатоотдача»;

                В – выручка от продаж.

– влияние амортизационных отчислений –

                                                                                                                     (20)

где,  Ка – показатель амортизациоотдача;

                  А – амортизационные отчисления;

               В – выручка от продаж.

– влияния трудовых ресурсов – 

                                                                                                                        (21)   

где,  Кр – производительность труда;

               Р  – численность работающих;

               В – выручка от продаж.

3) Факторный анализ уровня затрат  производственной деятельности. Для  оценки воздействия интенсивных  факторов на прирост уровня  отдачи от средств, вложенных в производство, рассчитаем показатели, характеризующие отдачу и рентабельность расходов по обычным видам деятельности.

– Факторный анализ рентабельности расходов по обычным видам деятельности.  Рентабельность расходов по обычным видам деятельности характеризуется отношением прибыли от продаж к расходам за тот же период:

                                                                                                                          (22)

Рост этого показателя в динамике свидетельствует о повышении эффективности средств, вложенных в основные виды деятельности.

Используя данные о затратах и прибыли  от продаж определим уровень рентабельности средств, вложенных в основные виды  деятельности.

Значение рентабельности затрат по обычным видам деятельности:

                                                                                                                      (23)

где,  ПРП0 – прибыль от продаж базисного периода;

        З0  –  расходы по основным видам деятельности базисного периода.

                                                                                                                      (24)

где,  ПРП1  – прибыль от продаж отчетного периода;

                  З1 –  расходы по основным видам деятельности отчетного периода.

 

  Изменение рентабельности затрат:

–   абсолютное:        

                                                                                                                   (25)

–   относительное:

                                                                                                         (26)

Оценим влияние качества использования каждого вида затрат на прирост рентабельности затрат, преобразовав формулу рентабельности затрат РЗ в модель вида:

                                               (27) 

где, Y1 – материалоемкость;

               Y2 – доля фонда оплаты труда с отчислениями в выручке;

               Y3 – амортизациоемкость;

               Y4 – доля прочих затрат в выручке от продаж;

              Y5 – рентабельность продаж.

Расчет значения рентабельности продаж:

                                                                                                                   (28)                                                                                             

где,  ПРП0  – прибыль от продаж базисного периода;

        В0 –  выручка базисного периода.

                                                                                                                     (29) 

где,  ПРП1  – прибыль от продаж отчетного периода;

       В1 –  выручка отчетного периода.

Изменение рентабельности затрат:

–    абсолютное:        

                                                                                                              (30) 

–    относительное:

                                                                                                    (31)  

Определим влияние каждого фактора  на прирост рентабельности затрат:

– определим влияние изменения  фактора Y5  на прирост рентабельности затрат, используя формулу:

                                            (32)

– определим влияние изменения  фактора Y1  на прирост результативного  фактора Y, используя формулу:

                                              (33)

– определим влияние изменения  фактора Y2  на прирост результативного  фактора Y, используя формулу:

                                            (34)

 – определим влияние  изменения  фактора Y3  на  прирост результативного фактора  Y, используя формулу:

                                              (35)

– определим влияние  изменения  фактора Y4  на прирост результативного фактора Y, используя формулу:

                                               (36)

Совместное влияние факторов равно  приросту рентабельности затрат.

Для комплексной оценки эффективности  производственных затрат воспользуемся интегральным показателем, определяемым как среднее геометрическое темпов роста отдачи и рентабельности затрат по основным видам деятельности:

                                                                                   (37)

где,    Тр(КЗ) – темп роста затратоотдачи;

                   Тр(РЗ) – темп роста рентабельности затрат.

Если значение ИН(3) больше единицы, то в отчетный период, по сравнению  с базисным периодом, отдача от средств, вложенных в обычные виды деятельности, повысилась, и наоборот.

1.3 Управление затратами  на производство и реализацию  продукции

Достижение высоких  результатов работы предприятия  предполагает управление затратами  на производство и реализацию продукции. Это сложный процесс, который означает по своей сущности управление всей деятельностью предприятия, т.к. охватывает все стороны происходящих производственных процессов [8,c.224].