Управление финансовыми результатами предприятия

Прибыльность  принято считать основным показателем  успешной работы предприятия в целом, который в дальнейшем учитывается  ее руководителями при начислении премий сотрудникам. Несмотря на чрезмерную популярность показателей прибыли как критерия оценки успешной работы предприятия, их слабые стороны давно не представляют ни для кого секрета [34].

Манипулирование показателями прибыли с целью  сокрытия фактических результатов  не составляет труда для управляющих, что часто и происходит в жизни. На самом деле прибыльность предприятия  растет не за счет собственного капитала, а за счет заемного.

Резкое увеличение прибыли скорее свидетельствует  о приближающемся крушении фирмы, чем  об улучшении ее деятельности, т. к. большинство программ направленных на увеличение прибыли являются «выжиманием последних соков» из имеющихся средств.

Прибыль от реализации на промышленном предприятии, как правило, - главная составляющая финансового  результата отчетного периода. Это  разница между выручкой от реализации и затратами на реализованную  продукцию, т.е. себестоимостью, коммерческими  и управленческими расходами.

Прочие операционные доходы и расходы показывают финансовый результат от операций, связанных  с движением имущества предприятия (реализация основных средств и другого  имущества, списание основных средств  с баланса по причине морального износа, сдача имущества в аренду, аннулирование договоров, прекращение  производства и т.п.). Если затраты  по аннулированным доходам, прекращенному  производству и др. компенсируются, суммы компенсаций включаются в  прочие операционные расходы. В составе  операционных доходов и расходов отражаются также операции, связанные  с продажей предприятием иностранной  валюты и возникающие курсовые разницы; операции и расходы по покупке  иностранной валюты, результаты переоценки имущества и обязательств, стоимость  которых выражена в иностранной  валюте, суммы причитающихся к  уплате налогов за счет финансовых результатов и другие, менее значительные доходы и расходы. Их сальдо определяет рост или снижение прибыли отчетного  периода по сравнению с прибылью от реализации.

Прочие внереализационные  доходы и расходы включают финансовые результаты, не отраженные в предыдущих составляющих прибыли. Их состав достаточно специфичен: это либо случайные, непредвиденные суммы, либо полученные и уплаченные штрафы, связанные с нарушениями  договорных обязательств. Здесь, в частности, отражаются кредиторская и депонентская задолженности; суммы, поступившие  в погашение дебиторской задолженности, считавшейся безнадежной, полученные штрафы, пени, неустойки за нарушение  договоров и возмещение причиненных  предприятию убытков. Внереализационные  доходы компенсируют предприятию прибыль, которая могла бы быть получена от основной деятельности, если бы все  договорные обязательства и сроки  платежей соблюдались его партнерами. И наоборот, внереализационные расходы  отражают суммы, причитающиеся к  уплате из прибыли данного предприятия  в возмещение разного рода потерь его партнеров в результате невыполнения им условий расчетов и других договорных условий.

Помимо конечной группировки, также следует отслеживать  формирование финансового результата на основных стадиях производственного  процесса - это снабжение, непосредственно  производство и реализация продукции. Каждая из этих стадий оказывает существенное влияние на конечный финансовый результат. Рассмотрим каждую из этих стадий.

Финансовые отношения  с поставщиками. Выбор материалов и поставщиков должен производиться  на основе анализа альтернативных предложений  по стоимости услуг и материалов, условиям оплаты, выдвигаемым поставщикам, и проводится финансовым менеджером вместе со службой маркетинга.

На стадии производства финансовый менеджер может и должен регулировать процессы списания на производство материалов (например, выбор методов  ФИФО, ЛИФО), разработать систему  оплата труда, систему распределения  комплексных статей затрат по видам  продукции, определить схемы начисления амортизации и т.д. Все это крайне важно, поскольку непосредственно  влияет на налогообложение предприятия  и, как показывает практика, в этой части большинство российских предприятий  теряет значительную часть финансовых ресурсов [25].

Для текущего этапа  экономического развития России характерно состояние массовых неплатежей. В  сегодняшних условиях от того, насколько  своевременно происходит оплата продукции (услуг), зависит финансовое состояние  предприятия, поскольку любая задержка поступления выручки в геометрической прогрессии генерирует рост кредиторской задолженности предприятия, штрафных санкций за просрочку платежей, приводит к необходимости привлекать банковские кредиты для пополнения оборотных средств. Кроме финансовых проблем это также связано с возникновением социальной напряжённости в коллективе, ухудшением отношений с поставщиками сырья и материалов. Распределение поступивших средств от реализации продукции. Здесь финансовый менеджер должен решать следующие вопросы:

- в какой степени  требует финансирования текущее  производство;

- какую часть  чистой прибыли направить на  выплату дивидендов, и в каком  объеме необходимы средства на  техническое развитие, поскольку  выплата дивидендов определяет  текущий курс акций, а техническое  перевооружение скажется на курсе  в перспективе.

Особого внимания заслуживает вопрос налоговой дисциплины, поскольку штрафы за неправильно определенные суммы начисления налогов и цена просроченных платежей (пени) весьма существенны. Поэтому правильное налоговое планирование и принятие соответствующих мер позволяют предприятию не только исключить штрафы, но в некоторой степени снизить налоги за счет оптимизации налогооблагаемой базы [31].

Существенное  влияние на финансовые результаты оказывает  правильная группировка затрат предприятия  в соответствии с действующими принципами налогообложения прибыли: расходы, включаемые в затраты на производство; расходы и потери, подлежащие отнесению  на счет прибылей и убытков; расходы, осуществляемые за счет целевых поступлений  и за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль; прочие расходы предприятия [33].

Для лучшего  управления прибыль классифицируют следующим образом: общая прибыль (убыток) отчетного периода - балансовая прибыль; прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг); прибыль от финансовой деятельности; прибыль (убыток) от прочих внереализационных операций; налогооблагаемая прибыль; чистая прибыль.

Итак, прибыль - важнейший показатель, характеризующий  финансовый результат деятельности предприятия. Рост прибыли определяет рост потенциальных возможностей предприятия, повышает степень его деловой  активности. По прибыли определяются доля дохода учредителей и собственников, размеры дивидендов и других доходов. По прибыли определяется также рентабельность собственных и заемных средств, основных фондов, всего авансированного  капитала и каждой акции. Характеризуя рентабельность вложений средств в  активы данного предприятия и  степень умелости его хозяйствования, прибыль является наилучшим мерилом  финансового здоровья предприятия.

Рассмотрение  и разработка возможных методов  и методик финансового анализа, группировка факторов, влияющих на размер прибыли, позволяет эффективно управлять финансовыми результатами предприятия. К группе внешних факторов относятся: природные условия, транспортные затраты, изменения отпускных цен  на продукцию, материалы, топливо, тарифы на услуги, торговые скидки, накидки, нормы  амортизационных отчислений, ставки заработной платы, начислений на нее  ставок налогов и сборов, нарушения  поставщиками, финансовыми, банковскими  и другими органами дисциплины по хозяйственным вопросам, затрагивающим  интересы предприятия. К внутренним факторам относят нарушение хозяйственной  дисциплины самим предприятием (цен, торговых накидок, отступлений от стандартов, технологий производства).

Для реализации процесса управления финансовыми результатами предприятия и принятия грамотных  управленческих решений финансовому  менеджеру необходимо постоянно  осуществлять решение следующих  задач: определение оптимальных  вариантов формирования элементов  себестоимости производства, распределения  затрат, ценообразования, налогообложения; управление активами предприятия.

Таким образом, финансовому менеджеру необходимо - с одной стороны, осуществить  выбор наиболее выгодного варианта инвестиций, а с другой - выполнять  постоянный контроль над эффективным  использованием существующего имущественного комплекса.

Финансовый результат  деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Способность  предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценена системой показателей финансовых результатов.

Для определения  эффективности работы предприятия  необходимо сопоставить финансовые результаты с затратами или ресурсами, которые обеспечили эти результаты. Одним из важнейших показателей  эффективности работы предприятия  является рентабельность, сущность которого будет рассмотрена в следующей  главе.

2. Анализ финансовых  результатов ООО «Экоклимат»

2.1 Организационно-экономическая  характеристика предприятия

Общество с  ограниченной ответственностью «Экоклимат»  является самостоятельным юридическим  лицом и осуществляет свою деятельность в соответствии с законодательством  РФ и Уставом предприятия.

ООО «Экоклимат» учреждено в соответствии с ГК РФ, принятым Государственной Думой РФ 21.10.94 г. и Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью» от 08.02.98 г., действует на основании Устава, утвержденного 11 февраля 2005 г.

Юридический адрес  ООО «Экоклимат»: г. Хабаровск, ул. Ленина, 72.

Для обеспечения  деятельности ООО «Экоклимат» был образован уставной капитал в размере 100 000 рублей.

Данное предприятие  является юридическим лицом с  момента его государственной  регистрации. Как самостоятельный  хозяйствующий субъект Общество владеет, пользуется и распоряжается  принадлежащим ему имуществом, имеет  печать и штамп со своим наименованием, самостоятельный баланс, выполняет  возложенные на него обязанности  и пользуется правами, связанными с  его деятельностью.

Целью создания ООО «Экоклимат» является более полное насыщение рынка товарами и услугами для удовлетворения потребностей организаций и физических лиц, а также создания дополнительных рабочих мест и получения прибыли.

Предметом деятельности предприятия является:

- организация  и проведение оптовой и розничной  торговли промышленными товарами: климатическое, вентиляционное оборудование, очистители и увлажнители воздуха,  фильтры для воды и т.д.;

- осуществление  услуг по устройству систем  отопления, вентиляции и кондиционирования  воздуха;

- осуществление  строительных пусконаладочных работ.

Деятельность  общества осуществляется в соответствии с законом РФ «О лицензировании».

ООО «Экоклимат» обязано в соответствии с Уставом:

- выполнять обязательства,  вытекающие из законодательства  РФ и заключенных им договоров;

- заключать трудовые  договоры;

- полностью и  в срок рассчитываться с работниками  предприятия по заработной плате  и социальным пособиям;

- осуществлять  все виды обязательного страхования;

- своевременно  предоставлять декларацию о доходах  и бухгалтерскую отчетность;

- уплачивать  налоги в соответствии с налоговым  законодательством.

Схема управления обществом представлена на рисунке 1.

Рисунок 1 - Организационная  схема управления ООО «Экоклимат»

 

Организационная структура ООО «Экоклимат» линейно-функциональная и является типичной для малых предприятий. Она наиболее эффективна при решении управленческих задач, потому что директор непосредственно руководит всеми службами организации. Данная схема организационной структуры эффективна на предприятиях с небольшим количеством работников, каковым и является ООО «Экоклимат».

Директор от имени предприятия имеет право  представлять его интересы, заключать  договоры, выдавать доверенности, утверждать штатное расписание, издавать приказы  и указания.

Таблица 1. Численность  и квалификация работников ООО «Экоклимат» по занимаемым должностям