Анализ операций с ценными бумагами

Доля неликвидных активов имеет растущую динамику, что негативно характеризирует банк.

В процессе анализа ликвидности  банка необходимо определить, имеет  ли банк достаточный запас ресурсов определенного типа ликвидности  для возможного погашения своих обязательств. Для проведения такого анализа необходимо активы и пассивы банка разбить на группы по срокам погашения (табл. 33).

Таблица 33 – Соотношение активов и пассивов банка по сроку на 01.01.08г.

Степень ликвидности банка	Сроки размещения и привлечения ресурсов	Размещение ресурсов (тыс.руб.) Актив	Привлечение ресурсов (тыс.руб.) Пассив	Абсолютная разница (тыс.руб.)	Степень покрытия
Мгновенная ликвидность	До востребования	786594	1879624	-1093030	0,42
Краткосрочная ликвидность	До 30 дней	244718	299000	-54282	0,82
	От 1 месяца до 3 месяцев	860587	148247	712340	5,81
	От 3 месяцев до 6 месяцев	1004830	893165	111665	1,13
	От 6 месяцев до 1 года	2166559	329117	1837442	6,58
Долгосрочная ликвидность	От 1 года до 3 лет	3910475	4090570	-180095	0,96
	Свыше 3 лет	113058	1723447	-1610389	0,07
Неликвидные ресурсы		1468323	698711	769612	2,10

 

При расчете столбца  «Абсолютная разница» рассчитанный результат в группе активов мгновенной и долгосрочной ликвидности имеет отрицательное значение, то есть объем размещенных ресурсов на эти сроки меньше объема привлеченных ресурсов. Таким образом, можно сделать вывод, что банк имеет недостаточную ликвидность по этим группам, т.е. банк разместил только часть привлеченных на данный срок средств в соответствующий вид активных операций.

В группе активов краткосрочной  ликвидности банк, наоборот, имеет  преизбыточную ликвидность, так, например, коэффициент покрытия на срок от 6 месяцев до 1 года равен 6,58. Это позволяет банку осуществлять свою деятельность в отсутствии риска. Однако, данная ситуация может привести к потере  доходности банковских операций так как выявленный переизбыток возник в результате размещения средств, которые были привлечены банком на сроки выше, следствием чего является потеря доходности.

 

Таблица 34 – Соотношение активов и пассивов банка по сроку на 01.01.09г.

Степень ликвидности банка	Сроки размещения и привлечения ресурсов	Размещение ресурсов (тыс.руб.) Актив	Привлечение ресурсов (тыс.руб.) Пассив	Абсолютная разница (тыс.руб.)	Степень покрытия
Мгновенная ликвидность	До востребования	1035855	1292897	-257042	0,80
Краткосрочная ликвидность	До 30 дней	282620	257040	25580	1,10
	От 1 месяца до 3 месяцев	66897	1488923	-1422026	0,04
	От 3 месяцев до 6 месяцев	205198	1089819	-884621	0,19
	От 6 месяцев до 1 года	1867495	325708	1541787	5,73
Долгосрочная ликвидность	От 1 года до 3 лет	5799800	3671128	2128672	1,58
	Свыше 3 лет	609455	1204820	-595365	0,51
Неликвидные ресурсы		1334142	1574728	-240586	0,85

 

По данным таблицы  можно сделать вывод, что на 01.01.09г. банк имеет недостаточную ликвидность по активам, размещенным сроком от 1 до 3 месяцев и от 3 до 6 месяцев. Коэффициент покрытия активов данных групп составляет 0,04 и 0,19 соответственно.

 

 

 

 

Таблица 35 – Соотношение активов и пассивов банка по сроку на 01.01.10 г.

Степень ликвидности банка	Сроки размещения и привлечения ресурсов	Размещение ресурсов (тыс.руб.) Актив	Привлечение ресурсов (тыс.руб.) Пассив	Абсолютная разница (тыс.руб.)	Степень покрытия
Мгновенная ликвидность	До востребования	1450435	2157234	-706799	0,67
Краткосрочная ликвидность	До 30 дней	183289	143756	39533	1,28
	От 1 месяца до 3 месяцев	273885	309862	-35977	0,88
	От 3 месяцев до 6 месяцев	274901	555858	-280957	0,49
	От 6 месяцев до 1 года	2249294	502889	1746405	4,47
Долгосрочная ликвидность	От 1 года до 3 лет	5301305	6282135	-980830	0,84
	Свыше 3 лет	799132	1132417	-333285	0,71
Неликвидные ресурсы		2917015	1718522	1198493	1,70

 

В идеале оптимальное  значение коэффициента покрытия привлеченных ресурсов равняется 1, то есть банк размещает ресурсы на те же сроки, что привлекает. На практике такого достичь практически невозможно, но по данным таблиц можно сделать вывод, что коэффициент покрытия привлеченных ресурсов стремится к 1.

Анализ доходности является важнейшим направлением анализа качества управления активами банка, поскольку повышение их доходности, а значит доходов и прибыли банка, является основной целью его деятельности.

Все активы классифицируют на работающие и неработающие. К  работающим активам относят активы, размещаемые банком с целью получения дохода. К неработающим активам относятся активы, целью которых не является получение дохода.

С целью проведения анализа необходимо составить таблицу 36.

По данным таблицы 36 видно, что работающие активы составляют большую  часть совокупных активов банка. Их абсолютная величина растет, но удельный вес   снижается. Это   происходит за счет того, что темпы прироста нерабо-

Таблица 36 – Структура портфеля активов по признаку доходности

Показатели	01.01.2008		01.01.2009		01.01.2010
	тыс.руб.	%	тыс.руб.	%	тыс.руб.	%
Работающие активы	9628166	91,22	10197917	91,04	11382737	84,63
Неработающие активы	926978	8,78	1003545	8,96	2066519	15,37
Итого активов (валюта баланса)	10555144	100,00	11201462	100,00	13449256	100,00

 

тающих активов превышают темпы прироста работающих активов, что отрицательно характеризует деятельность банка.

Таблица 37 – Динамика портфеля активов ЗАО «ФИА-БАНК»

Показатель	01.01.08, тыс.руб.	01.01.09, тыс.руб.	Темп прироста, %	01.01.10, тыс.руб.	Темп прироста, %
Работающие активы	9628166	10197917	5,92	11382737	11,62
Неработающие активы	926978	1003545	8,26	2066519	105,92

 

Очень важным показателем, оценивающим качество активов, является их доходность, которая рассчитывается по формуле:

Данный показатель показывает, какая доля полученного дохода приходится на 1 рубль чистых банковских активов.

Также необходимо рассчитать доходность работающих активов по формуле:

Рассчитаем данные коэффициенты и занесем их в таблицу (см. табл. 38):

Таблица 38 – Динамика доходности активов ЗАО «ФИА-БАНК»

Показатель	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010
Доходность чистых активов, %	18,04	50,29	43,32
Доходность работающих активов, %	19,12	34,52	31,58

Анализ данной таблицы  показал, что доходность чистых активов и работающих активов в целом имеет растущую динамику. И активы банка, и его доходы имеют положительную динамику, и рост доходности свидетельствует о том, что доходы растут более быстрыми темпами, чем активы. Это, несомненно, позитивно характеризует банк.

С понятием доходности тесно  связано понятие риска. С целью оценки степени риска активных операций следует рассчитать объем резерва, созданного под возможные потери. Резерв создается банком в зависимости от степени риска должника. Чем более высок риск невозврата должником денежных ресурсов, тем больший объем резерва создает банк.

Степень риска оценивается  коэффициентом риска, который показывает, какая доля сформированного резерва приходится на 1 рубль работающих активов и рассчитывается по формуле:

Рассчитаем показатели коэффициента за анализируемые периоды и сведем их в таблицу (см. табл. 39).

Таблица 39 – Расчет коэффициента риска работающих активов КБ

Показатели	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010
Объем резерва, тыс.руб.	332397	769049	1316416
Активы работающие, тыс.руб.	9628166	10197917	11382737
Коэффициент риска, %	3,45	7,54	11,57

 

По данным таблицы видно увеличение коэффициента риска за анализируемые периоды. Это происходит за счет того, что объемы резервов увеличиваются более быстрыми темпами, чем объем работающих активов (см. табл. 40). Данный факт свидетельствует о том, что банк с каждым годом принимает на себя все более высокие риски, размещая ресурсы в более рискованные направления. Но, тем не менее, данное явление не отражается на достаточности капитала, которая в течение анализируемых периодов увеличивается (см. табл. 10).