Планирование рентабельности на ООО «Рамбурс»

   П_ок — прибыль от остатков нереализованной продукции в конце планового периода.

      Данная  методика расчета применима для  укрупненного прямого метода планирования прибыли, когда легко определить объем реализуемой продукции в ценах и по себестоимости.

      Разновидностью  метода прямого счета является метод поассортиментного планирования прибыли. При этом методе прибыль суммируется по всем ассортиментным позициям. К полученному результату прибавляется прибыль в остатках готовой продукции, не реализованных на начало планируемого периода.

      Аналитический метод

      Этот  метод применяется при большом  ассортименте выпускаемой продукции, а также как дополнение к прямому  методу, так как он позволяет выявить влияние отдельных факторов на плановую прибыль. При аналитическом методе прибыль рассчитывается не по каждому виду выпускаемой в планируемом году продукции, а по всей сравнимой продукции в целом. Прибыль по несравнимой продукции определяется отдельно. Исчисление прибыли аналитическим методом включает три последовательных этапа:

   1)    определение базовой рентабельности как частного от деления ожидаемой прибыли за отчетный год на полную себестоимость сравнимой товарной продукции за тот же период;

   2)    исчисление объема товарной продукции в планируемом периоде по себестоимости отчетного года и определение прибыли на товарную продукцию исходя из базовой рентабельности;

   3)    учет влияния на плановую прибыль различных факторов: снижение себестоимости сравнимой продукции, повышение ее качества и сортности, изменение ассортимента, цен и т.д.

      После выполнения расчетов по всем трем этапам определяется прибыль от реализации товарной продукции.

      Кроме прибыли от реализации товарной продукции  в составе прибыли, как отмечено ранее, учитывается прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера, прибыль от реализации основных фондов и другого имущества, а также планируемые внереализационные доходы и расходы.

      Прибыль от прочей реализации (продукции и услуг подсобного сельского хозяйства, автохозяйств, услуг непромышленного характера для капитального строительства, для капитального ремонта и т.д.) планируется методом прямого счета. Результат от прочей реализации может быть как положительным, так и отрицательным.

      Прибыль (убытки) от традиционных статей внереализационных  доходов и расходов (штрафы, пени, неустойки и пр.) определяется, как  правило, на основе опыта прошлых  лет.

      После расчета прибыли (убытков) по остальным  видам деятельности, а также внереализационных доходов и расходов и с учетом прибыли от реализации товарной продукции определяется валовая (общая) прибыль предприятия.

      Метод совмещенного расчета

      В этом случае применяются элементы первого  и второго способов. Так, стоимость  товарной продукции в ценах планируемого года и по себестоимости отчетного года определяется методом прямого счета, а воздействие на плановую прибыль таких факторов, как изменение себестоимости, повышение качества, изменение ассортимента, цен и др., выявляется с помощью аналитического метода.

      Получение определенной массы прибыли определяет эффективность производства, однако сама масса прибыли не характеризует, насколько эффективно работает предприятие. Для этого необходимо массу прибыли  «взвесить» на затраты предприятия. Этим целям отвечает показатель рентабельности.

      Рентабельность — это относительный показатель эффективности производства, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования ресурсов, выраженный в процентах. В основе построения коэффициентов рентабельности лежит отношение прибыли (чаще всего в расчет показателей рентабельности включают чистую прибыль) или к затраченным средствам, или к выручке от реализации, или к активам предприятия. Таким образом, коэффициенты рентабельности показывают степень эффективности деятельности компании.

Наиболее  часто используются показатели рентабельности активов (капитала), рентабельности чистых активов, рентабельности собственного капитала и рентабельности реализации.

      В аналитической работе также часто  полную сумму активов заменяют на стоимость текущих активов и анализируют рентабельность использования последних.

      В качестве показателя прибыли, в зависимости  от конкретных условий деятельности, используют показатели прибыли до налогообложения, прибыли от обычной деятельности или чистой прибыли.

      В зарубежной практике в качестве числителя  чаще всего используют показатели прибыли  до налогообложения, а некоторые  организации в расчет принимают  показатели чистой прибыли.

      В качестве активов (знаменателя формулы) используют следующие показатели:

·       стоимость активов по балансу;

·       стоимость активов по балансу плюс суммы амортизации по амортизируемым активам;

·       действующие активы;

·       оборотный капитал плюс внеоборотные активы.

1.3. Характеристика и расчёт коэффициентов рентабельности. Рейтинговая оценка системы показателей рентабельности

 

      Коэффициенты  рентабельности представляют собой  важные характеристики факторной среды  формирования прибыли и доходов  предприятия, поэтому они являются обязательными элементами анализа. Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что показывают соотношение эффекта с наличным или использованными ресурсами. Для вычисления коэффициентов рентабельности используют данные бухгалтерского баланса (ф. 1) и отчёта о прибылях и убытках (ф. 2) [14, c. 235].

      Ниже  приведены коэффициенты рентабельности с описанием и формулой расчёта  [10, c. 132], [11, c. 174 – 180], [12, c. 350 – 351], [15, c. 152 – 157].

      Коэффициент рентабельности активов  (R_A) отражает величину чистой прибыли (ф. 2, стр. 190), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль вложений в её активы (ф. 1, стр. 300). Коэффициент R_A рассчитывается по следующей формуле:

(1)

      Коэффициент рентабельности внеоборотных активов (R_ВА) отражает  величину чистой прибыли (ф. 2, стр. 190), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль основных средств, вложенных в активы. Коэффициент R_ВА рассчитывается по следующей формуле:

 (2)

      Коэффициент рентабельности денежных средств (R_ДС) отражает величину чистой прибыли (ф. 2, стр. 190), полученной за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль остатка денежных средств, вложенных в активы (ф. 1, стр. 260). Коэффициент R_ДС рассчитывается по следующей формуле:

 (3)

      Коэффициент рентабельности оборотных  активов (R_ОА) отражает величину чистой прибыли (ф. 2, стр. 190), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль оборотных средств (ф. 1, стр.  290), вложенных в активы. Коэффициент R_ОА рассчитывается по следующей формуле:

 (4)

      Коэффициент рентабельности собственного капитала (R_CK) отражает величину чистой прибыли (ф. 2, стр. 190), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы (ф. 1, стр. 490). Коэффициент R_CK рассчитывается по следующей формуле:

 (5)

      Коэффициент рентабельности заёмного капитала (R_ЗК) отражает  величину прибыли от продаж (ф. 2, стр. 050), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль заёмных средств, вложенных в активы (ф. 1, стр. 590 + стр. 690). Коэффициент R_ЗК рассчитывается по следующей формуле:

 (6)

      Коэффициент рентабельности по обычным  видам деятельности (R_ОВД) отражает величину прибыли от продаж (ф. 2, стр. 050), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль величины расходов по обычным видам деятельности (ф. 2, стр. 020 + стр. 030 + стр. 040). Коэффициент R_ОВД рассчитывается по следующей формуле:

 (7)

      Коэффициент рентабельности совокупных расходов (R_СР) отражает величину чистой прибыли (ф. 2, стр. 190), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль величины совокупных расходов (ф. 2, стр. 020 + стр. 030 + стр. 040 + стр. 070 + стр. 100 + стр. 130 + стр. 150 + стр. 142 – стр. 141). Коэффициент R_СР рассчитывается по следующей формуле:

 (8)

      Коэффициент рентабельности реализованной  продукции (R_РП) отражает величину прибыли от продаж (ф. 2, стр. 050), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль себестоимости проданной продукции (ф. 2, стр. 020). Коэффициент R_РП рассчитывается по следующей формуле:

 (9)

      Коэффициент рентабельности продаж (R_ПР) отражает величину прибыли от продаж (ф. 2, стр. 050), полученной организацией за анализируемый период, приходящейся на каждый рубль выручки от продаж (ф. 2, стр. 010). Коэффициент R_ПР рассчитывается по следующей формуле:

 (10) 

      Сами  по себе показатели рентабельности ничего не означают, поскольку для объективной  оценки эффективности деятельности предприятия необходимо их сопоставление с нормативными показателями функционирования предприятия  по выбранному направлению исследованию. Для объективной комплексной оценки деятельности предприятия необходимо использование специальных рейтинговых систем, позволяющих сравнить фактические результаты деятельности предприятия с определёнными нормативными значениями этих показателей и вычислить интегральное значение показателя, численно обозначающего уровень эффективности деятельности предприятия в данной области.

      Существует  достаточно много рейтинговых систем, использование каждой из которых  оправданно в той или иной экономической  ситуации. В данной работе нами будет  использована рейтинговая система  оценки, основанная на методе средней  геометрической оценке. Его сущность заключается в том, что в результате использования этого метода вычисляется интегральный показатель, показывающий относительное отклонение фактических показателей от нормативных значений. Чем больше значение данного интегрального показателя, тем лучше состояние организации. Если значение интегрального показателя меньше единицы, то это свидетельствует  об общем отклонении деятельности предприятия от нормы. Если значение интегрального показателя больше единицы, то это характеризует деятельность предприятия как успешную и превышающую нормативные показатели. Алгоритм данной рейтинговой оценки описан ниже.

      Шаг 1. Формируется матрица исходных данных a_i, при этом i = 1… n, где n – число показателей, используемых в рейтинговой системе;

      Шаг 2. По каждому показателю определяется нормативное значение b_i, выступающее как эталонный показатель;

      Шаг 3. Рассчитываются стандартные показатели x_i (в условных единицах) по отношению к соответствующему эталонному показателю по следующей формуле:

 (11)

      Шаг 4. Рассчитывается интегральный показатель рейтинговой системы Z по следующей формуле:

 (12)

      Далее необходимо представить основные модели факторного анализа рентабельности деятельности предприятия в целях  изучения количественного влияния каждого отдельного взятого фактора. Чтобы не загромождать написание формул, умножение на 100% будет опускаться.