Экспортно сырьевая промышленность

         Во-первых, оказывается поддержка  системообразующим предприятиям (в  основном - с преобладанием государственной  собственности или принадлежащие крупным частным предпринимателям, в т.ч. - с преимущественно оффшорным капиталом).

        Во-вторых, меры, направленные на сокращение  операционных затрат практически не нашли своего отражения в антикризисной программе. Тарифы монополий растут, ставки по кредитам достигли такого уровня, что их использование стало экономически невозможным

         В-третьих, ЦБ РФ за счёт  средств из золотовалютных резервов  санирует банки из «первой  сотни», проигравшие средства клиентов на высокоспекулятивных рынках недвижимости и ценных бумаг.

Таким образом, «монетаристская» тактика Правительства состоит в распределении финансовой помощи крупному бизнесу на максимально возможный и точно не установленный срок - до момента ожидаемого восстановления цен на нефть на среднем уровне $75-90.

Результат таких антикризисных  мер для экономики России - быстрое  преодоление финансового (кредитного) кризиса, проведение девальвации рубля, относительно лёгкое преодоление трудностей нефтегазовой отраслью. Фактически, крупнейшие компании страны - нефтяные и Газпром - прошли финансовый кризис с минимальными потерями, использовав даже меньший объём помощи государства, чем ожидалось. Общий объем господдержки экономики в 2008 г. и I-м квартале 2009 г. оценивается в 4,1% ВВП - т.е. порядка 70 млрд. долларов.

Однако эта значительная цифра, сопоставимая по доле в ВВП  с антикризисной господдержкой в развитых странах, не привела к выходу из кризиса в других отраслях. Стабилизация производства и возобновление роста не наблюдаются пока в машиностроении, химии, стройиндустрии и даже в металлургии. Средний и мелкий бизнес, лишаясь заказов от крупного, продолжает сокращать объёмы продаж, прибыли и численность персонала (в отличие от Газпрома, где не было сокращено ни одного человека).

Таким образом, в качестве главного фактора возникновения  и развития текущей кризисной ситуации, мы рассматриваем сырьевую модель национального хозяйства России. Экспортно-сырьевая модель возникла благодаря богатым запасам углеводородов, ее развитию способствовал структурный кризис обрабатывающей промышленности конца советского периода и 1990-х гг. Такая моноотраслевая модель характерна для многих стран, обладающих богатыми сырьевыми ресурсами.

Экспортно-сырьевая модель экономики основана на постоянно  растущих доходах от сырьевой торговли (то есть с незначительной добавленной  стоимостью), которые трансформируются в рост заработков и внутреннего спроса. Доступные внешние кредиты позволяли и стимулировать дальнейший рост спроса, и удешевлять для предприятий стоимость ответа на него: предприятия в кредит производили то, что у них в кредит покупали потребители.

Взаимосвязь, влияние и  проблемы структурного развития российской экономики с экспортно-сырьевой модели станут очевидными, если проанализировать ее основные черты:

-основной источник богатства  в сырьевой экономике - не производительный  труд, а природная рента, реализуемая  через экспорт сырьевых товаров.

-экономика зависит от  внешнего спроса на сырьё (то  есть от циклов конъюнктуры мировых товарных рынков).

-главная экономическая  функция Правительства - не стимулирование  развития источников доходов страны, а казначейское распоряжение ими: принять доходы, сохранить и правильно их распределить.

- основными субъектами  сырьевой экономики являются  государство и сверхкрупные сырьевые  компании: они - главные работодатели  и гаранты социальной сферы. Что важнее, они - главные источники дохода государства, и именно их интересы доминируют в распределении потоков инвестиций, валютном регулировании, фискальной политике.

-доходы, получаемые от  сырьевого экспорта, перераспределяются  внутри экономики, тем самым создавая внутренний спрос на импортные товары, как потребительские, так и промышленные. Из отечественных товаров потребляется продукция «неторгуемых» отраслей (не имеющих конкуренции с импортом) - банковской сферы, строительства, транспорта.

-фискальная политика  основывается на налогообложении  не корпоративной прибыли или индивидуальных доходов, а оборота предприятий (даже если формально облагается «добавленная стоимость»). Такая политика в долгосрочной перспективе ведет к снижению привлекательности страны для капиталоёмких и наукоёмких обрабатывающих производств, по сравнению с экспортно-сырьевым и торговым секторами.

-для стран, использующих  сырьевую модель, характерна так  называемая «голландская болезнь»: поступающие в страну денежные  потоки оказывают инфляционное давление на экономику. Для сдерживания инфляции правительства этих стран вынуждены принимать фискальные и бюджетные меры, крайне негативно влияющие на инвестиционный климат. В дополнение к этому фактору в России инфляция связана с высоким уровнем монополизации отраслей, отсутствием налоговых стимулов к инвестициям и сбережению.

-поскольку развитие обрабатывающих  секторов не является приоритетом,  характерной чертой сырьевой  экономики становится крайне  неблагоприятные условия для его ведения. В частности, по комфортности ведения бизнеса, Россия занимает только 120 место из 181 , согласно исследованию Всемирного банка «Doing business». Неблагоприятные условия ведения бизнеса ведут к низкой инвестиционной активности и стремлению к накоплению капитала не только в обрабатывающем, но и даже сырьевом секторе.

-государство усиливает  свою роль в экономике. Экономическая  политика приобретает черты Госкапитализма, с высоким уровнем огосударствления  базовых отраслей в форме их прямого или косвенного владения через финансовые потоки. Управление сверхкрупными компаниями существляется в «ручном режиме».Большинство сфер, том числе социальная, зависят от государства. От «денег из центра» зависит более 35% населения России: отдельные работники бюджетной сферы, целые регионы, живущие на дотации, даже бизнес, получающий госзаказы.

-в обществе происходит  социальное расслоение: уровень  доходов в сырьевом секторе  в разы превышает доходы, получаемые  в неразвитых секторах экономики. Поскольку сырьевой сектор обеспечивает очень незначительный процент занятых (в России - лишь 1,5%), количество «лишних» людей достаточно велико.

 Таким образом, экспортно-сырьевая  модель в короткие сроки поставила  Россию на путь низкой эффективности  реального сектора экономики:  несмотря на рост ВВП в целом в 2000-2007 гг., отрасли, не связанные с экспортом сырья, фактически находились в состоянии, близком к «застою». Основной рост произошёл в сырьевом секторе и в строительстве непроизводственной недвижимости. Во II полугодии 2008 г. этот рост сменился падением.

Доминирование производства и экспорта сырья в качестве компоненты роста ВВП среди источников пополнения бюджета и формирования ЗВР стало  в последние годы не только главной особенностью российской экономической модели, но и главной причиной усиление структурного перекоса, снижения показателей промышленного производства, капиталовложений, реальных доходов населения и в конечном итоге - ВВП.

Поставка на экспорт сырья  и использование полученных доходов  для закупки товаров преимущественно с высокой добавленной стоимостью, а также для финансирования «нерыночных» отраслей приводит к тому, что между сырьевым сектором и большинством отраслей обрабатывающей промышленности, не связанных с переработкой полезных ископаемых, сохраняются огромные различия в рентабельности производства, достигающие 12-ти раз между группой «добычи полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических» и «текстильного и швейного производства» (рис. 6).

Рис. 6. Рентабельность различных  отраслей промышленности России, 2008 г.

Источник: Росстат

Существование низкорентабельных  отраслей, не способных даже к простому воспроизводству производственных мощностей, возможно исключительно благодаря скрытым «дотациям» государства в рамках экспортно-сырьевой модели.        Экспортно-сырьевая модель предполагает постепенную замену продукции этих отраслей импортом, а при технической невозможности замены - продолжение дотационного существования за счёт государства. При все увеличивающемся импорте несистемная и недостаточно эффективная государственная политика по защите и стимулированию развития национальных производителей приводит к тому, что среди российских компаний по данным Росстата очень велика доля убыточных предприятий, которая в 2008 г. составляла 32,5%, а в 2009 г. по оценкам экспертов превысила 50%. Доля убыточных предприятий в сфере производства и распределения электроэнергии, газа и воды составила 50,5%, транспорта и связи (39,0%), сельского хозяйства (35,9%), в обрабатывающих производствах 2,7%).

Необходимо также отметить пагубное влияние экспортно-сырьевой модели на долгосрочную мотивацию инвесторов и предпринимателей, связанную с капитализацией российских компаний. Капитализация через «надувание фондовых пузырей» уже стала проблемой: всё больше предпринимателей размышляют о цели развития своего бизнеса с позиций «вывести на биржу и продать», думая не об эффективности и прибыли, а о цене акций. Подавляющее большинство инвесторов - оффшорные компании, вкладывающие деньги в спекулятивные портфельные стратегии. В отличие от КНР или Бразилии, где преобладают прямые инвестиции в местный бизнес, в том числе иностранные, российская экономика получает более 80% инвестиций в виде краткосрочного спекулятивного капитала. Россия - единственная крупная экономика мира, где капитализация фондового рынка намного превышает совокупные активы банковской системы. В рамках экспортно-сырьевой модели для российского фондового рынка стала характерной концентрация портфельных инвестиций в сырьевых отраслях (рис. 7). Когда свыше 75% рыночной капитализации страны - сырьевые компании (в которых занято менее 2% рабочей силы и производится менее 10% добавленной стоимости - рис. 8 и рис. 9), трудно ожидать притока чьих- либо инвестиций в другие отрасли.

Рис.7.Структура рыночной капитализации российских компаний в 2009г.Источник: Росстат

Рис. 8. Структура занятых в российской экономике

Источник: Росстат

 

Рис. 9. Структура добавленной  стоимости российской экономики

Источник: Росстат

Государственные инвестиции в сырьевые отрасли  (1,5% населения, занятого в этом секторе), приводит к увеличению разрыва между самыми богатыми и самыми бедными и отток  квалифицированных кадров из других отраслей.

Следствием развития в  рамках действующей модели является сохраняющийся с 1990-х гг. низкий уровень и низкие темпы роста производительности труда (выработка на одного занятого в натуральном и денежном выражении). Все исследования, проводившиеся в мире в последние 20 лет, показывают, что главное средство ее наращивания - рост эффективности бизнес-процессов и оптимизация персонала. Важную роль играют технические средства производства, конкурентная среда и общий уровень развития экономики. Фактически, производительность - показатель, отражающий конкурентоспособность национальной экономики. Россия демонстрирует низкий уровень производительности по сравнению с ведущими экономиками мира в целом (рис. 10 и рис. 11).

Рис. 10. Зависимость индекса  конкурентоспособности страны от ее производительности, 2007 г.

Источник: EU Klems, WEF, World Bank, аналитика Strategy Partners.

Рис. 11. Средняя производительность труда в экономике по добавленной  стоимости и по выручке.

Меньше всего от европейских  и американских показателей производительности отстают добывающие отрасли, металлургия и розничная торговля (рис. 12), чего никак нельзя сказать об отраслях обрабатывающей промышленности.

Рис. 12. Средняя производительность в ключевых отраслях экономики РФ в сравнении с экономиками США и ЕС

Источник: Госкомстат РФ, Groningen

Анализ сопоставимых показателей  зарубежной и отечественной экономики  показывает, что если бы всего лишь 10% работников были заняты на предприятиях с уровнем производительности, сопоставимым со средним уровнем США, то ВВП России увеличился бы более чем в 1,5 раза (рис. 13).

 

Рис. 13. Потенциал роста  при улучшении структуры экономики

Источник: Росстат, Groningen, аналитика Strategy Partners

Однако  повсеместное увеличение производительности, без технологических  сдвигов в структуре экономики, имеет временное ограничение. Отрасли  специализации  (добывающая промышленность, сельское хозяйство и др.) традиционно  обеспечивают наименьший вклад в  рост производительности (рис. 14). Двигателями  роста ведущих мировых экономик в 1990-е гг. являлись те сектора, занимающие незначительную долю в структуре  экономики: информационно-коммуникационные технологии, тонкая химия и биотехнологии, точное машиностроение.

Рис. 14. Вклад отраслей в  рост производительности Европы и США

Источник: Росстат.

Говоря о низкой производительности труда, нужно напомнить, что в  последние семь лет зарплата россиян в среднем росла, опережая ВВП, на 8% в год (главным образом - за счёт перераспределения экспортных доходов). Поэтому неудивительно, что доля валовой прибыли экономики в ВВП постоянно снижается (рис. 15). Это сказывается на объемах инвестиций в основные фонды, техническом перевооружении производства и инновациях. Все это еще сыграет свою негативную роль в среднесрочной перспективе.

 

Рис. 15. Динамика структуры  ВВП России по источникам доходов, 2000-2008 годы.

Источник: рассчитано по данным Росстата.

Недостатки сырьевой модели. Во-первых, «сырьевой» модели экономики  присуща экономическая нестабильность, периодически приводящая к финансовым и социально-политическим кризисам. Эта зависимость тем сильнее, чем выше доля углеводородов в  экспорте товаров. А она увеличилась  с 32% в 1998 г. до 57% в 2008 г. Удельный вес  основных видов топливно-энергетических ресурсов (нефти, нефтепродуктов, природного газа, каменного угля, кокса и  полукокса, электроэнергии) в общем  объеме экспорта товаров в 2008 г. составил 62,7% (2006г. – 67,0%), черных металлов, меди, никеля, алюминия – 11,1% (10,1%), а машин  и оборудования – всего 5,9% (5,0%).