Сутність емісії, розміщення та обслуговування акцій

Будь-який аналіз та характеристика банку неможлива без аналізу  статистичної інформації. Тому логічним є аналіз основних параметрів «Райффайзен Банк Аваль». Такий аналіз буде проведено в розрізі власного капіталу, активів, зобов’язань та чистого прибутку банківської установи. В розрізі власного капіталу «Райффайзен Банк Аваль» має наступний рейтинг серед банків України (табл. 2.1).

Як свідчать дані таблиці 2.1, за результатами 2010 року «Райффайзен Банк Аваль» займає чотирнадцяте місце за обсягом власного капіталу, який станом на 01.01.2011 року складає 2026,9 млн. грн. або 2,4% сукупного капіталу банків першої групи. В попередні роки банк займав більш високі місця за обсягом даного показника.

                                                                                    Таблиця 2.1

Аналіз динаміки та структури капіталу банків України за 2009-2011 рр.

 

Банк	Станом на 01.01.2009		Станом на 01.01.2010		Відхилення		Станом на 01.01.2011		Відхилення
	сума, млн. грн.	питома вага (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)
ОЩАДБАНК	2162,1	4,8	15471,9	20,7	13309,9	16,0	16386,4	19,3	914,4	-1,4
УКРЕКСІМБАНК	3216,6	7,1	4505,8	6,0	1289,2	-1,0	10869,4	12,8	6363,6	6,7
РАЙФФАЙЗЕН БАНК АВАЛЬ	5861,3	12,9	8195,7	11,0	2334,3	-1,9	10270,7	12,1	2075,0	1,1
УКРСОЦБАНК	3243,8	7,1	5175,7	6,9	1931,9	-0,2	6027,9	7,1	852,1	0,2
ПРОМІНВЕСТБАНК	3262,4	7,2	3262,3	4,4	0,0	-2,8	5609,6	6,6	2347,3	2,2
ПРИВАТБАНК	5559,5	12,2	7435,9	10,0	1876,4	-2,3	5312,9	6,2	-2123,0	-3,7
УКРСИББАНК	4093,4	9,0	4869,6	6,5	776,3	-2,5	4901,5	5,8	31,9	-0,8
РОДОВІД БАНК	1201,2	2,6	1410,2	1,9	209,1	-0,8	4336,4	5,1	2926,2	3,2
ВТБ БАНК	1219,9	2,7	2513,2	3,4	1293,3	0,7	3248,1	3,8	734,9	0,5
АЛЬФА-БАНК	1910,3	4,2	3307,9	4,4	1397,6	0,2	2878,0	3,4	-429,9	-1,0
ОТП БАНК	1427,3	3,1	2486,3	3,3	1059,0	0,2	2839,9	3,3	353,6	0,0
ПУМБ	2191,6	4,8	3487,4	4,7	1295,8	-0,2	2627,7	3,1	-859,7	-1,6
БРОКБІЗНЕСБАНК	2307,7	5,1	2316,5	3,1	8,8	-2,0	2312,7	2,7	-3,8	-0,4
"ФІНАНСИ ТА КРЕДИТ"	1984,9	4,4	2476,4	3,3	491,5	-1,1	2026,9	2,4	-449,5	-0,9
"ФОРУМ"	1613,1	3,6	1889,2	2,5	276,1	-1,0	1866,5	2,2	-22,6	-0,3
СВЕДБАНК	833,8	1,8	2346,4	3,1	1512,5	1,3	1827,3	2,1	-519,1	-1,0
КРЕДИТПРОМБАНК	1301,3	2,9	1704,2	2,3	402,8	-0,6	1222,5	1,4	-481,7	-0,8
"НАДРА"	2040,2	4,5	1838,5	2,5	-201,7	-2,0	474,7	0,6	-1363,8	-1,9
Усього по групі	45430,4	100,0	74693,1	100,0	29262,7		85039,1	100,0

 

 В абсолютному виразі капітал банку зріс на протязі періодів, що аналізуються на 42 млн. грн., що в порівнянні із іншими банками групи є досить малим зростанням. Така ситуація зумовлена зменшення власного капіталу банку в 2009 році на 449, 5 млн.грн. у зв’язку із фінансовою кризою, що є негативним для діяльності банку, оскільки знижується захисна функція капіталу.

В таблиці 2.2 відображене  місце «Райффайзен Банк Аваль» в банківській системі України за розміром активів.

                                                                                           Таблиця 2.2

Аналіз динаміки та структури активів банків України за 2009-2011 рр.

 

Банк	Станом на 01.01.2009		Станом на 01.01.2010		Відхилення		Станом на 01.01.2011		Відхилення
	сума, млн. грн.	питома вага (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)
РАЙФФАЙЗЕН БАНК АВАЛЬ	56211,4	14,2	80165,5	12,8	23954,1	-1,4	86066,1	14,2	5900,7	1,4
ОЩАДБАНК	19290,9	4,9	57788,1	9,2	38497,2	4,4	59926,6	9,9	2138,5	0,7
УКРЕКСІМБАНК	28609,9	7,2	48324,7	7,7	19714,8	0,5	57196,9	9,4	8872,2	1,7
ПРИВАТБАНК	44458,1	11,2	65361,6	10,4	20903,5	-0,8	54048,0	8,9	-11313,6	-1,5
УКРСИББАНК	37664,2	9,5	55696,7	8,9	18032,6	-0,6	46347,8	7,6	-9348,9	-1,2
УКРСОЦБАНК	31226,8	7,9	49694,8	7,9	18468,0	0,0	43656,9	7,2	-6037,9	-0,7
ПРОМІНВЕСТБАНК	26090,3	6,6	27489,5	4,4	1399,2	-2,2	30437,2	5,0	2947,7	0,6
ОТП БАНК	17910,4	4,5	33717,3	5,4	15806,9	0,9	29395,2	4,8	-4322,1	-0,5
ВТБ БАНК	11714,7	3,0	28343,6	4,5	16628,9	1,6	28780,1	4,7	436,4	0,2
АЛЬФА-БАНК	15077,8	3,8	32310,1	5,2	17232,3	1,4	28693,6	4,7	-3616,5	-0,4
"НАДРА"	21256,3	5,4	30547,5	4,9	9291,2	-0,5	24845,8	4,1	-5701,7	-0,8
"ФІНАНСИ ТА КРЕДИТ"	14634,4	3,7	18439,4	2,9	3805,0	-0,8	19456,8	3,2	1017,3	0,3
"ФОРУМ"	14418,9	3,6	20513,0	3,3	6094,2	-0,4	19453,2	3,2	-1059,8	-0,1
ПУМБ	13896,5	3,5	20159,2	3,2	6262,7	-0,3	17399,7	2,9	-2759,5	-0,3
РОДОВІД БАНК	9952,1	2,5	13195,7	2,1	3243,7	-0,4	16952,2	2,8	3756,5	0,7
БРОКБІЗНЕСБАНК	11979,8	3,0	14204,0	2,3	2224,3	-0,8	16162,8	2,7	1958,8	0,4
СВЕДБАНК	9121,7	2,3	15984,2	2,6	6862,5	0,2	13852,7	2,3	-2131,5	-0,3
КРЕДИТПРОМБАНК	12504,2	3,2	14534,3	2,3	2030,1	-0,8	13578,4	2,2	-955,9	-0,1
Усього по групі	396018,2	100,0	626469,2	100,0	230451,0		606250,0	100,0	×	×

 

 

Дані таблиці 2.2 свідчать, що по результатах 2009 року за обсягом  активів «Райффайзен Банк Аваль» знаходиться на дванадцятому місці серед банків України і питома вага даного показника банку в сукупних активах банків першої групи знаходиться на рівні 3,2 % станом на 01.01.2010 р. Протягом 2007 року рівень активів був меншим (біля 15 млрд.грн.) але питома вага в сукупних активах банків першої групи складала 3,7%, а у кризовому 2008 році рівень активів«Райффайзен Банк Аваль» знаходився на рівні 2,9%. Загалом, слід зазначити, що протягом аналізованого періоду активи банку зросли приблизно на 5 млрд.грн., незважаючи на кризові явища протягом 2009-2010 рр. Така тенденція є позитивним моментом в діяльності банку, оскільки саме активи приносять прибуток банківській установі, а також розширюють масштаби діяльності банку.

В таблиці 2.3 відображене  місце «Райффайзен Банк Аваль» в банківській системі України за розміром зобов’язань.

                                                                                                                 Таблиця 2.3

Аналіз динаміки та структури  зобов’язань банків України за 2009-2011 рр.

 

Банк	Станом на 01.01.2009		Станом на 01.01.2010		Відхилення		Станом на 01.01.2011		Відхилення
	сума, млн. грн.	питома вага (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)
РАЙФФАЙЗЕН БАНК АВАЛЬ	50822,5	14,3	71969,8	13,0	21147,3	-1,2	75795,4	14,4	3825,6	1,4
ПРИВАТБАНК	39234,8	11,0	57925,6	10,5	18690,9	-0,5	48735,1	9,3	-9190,6	-1,2
УКРЕКСІМ-БАНК	26047,1	7,3	43818,9	7,9	17771,8	0,6	46327,5	8,8	2508,6	0,9
ОЩАДБАНК	17092,5	4,8	42316,1	7,7	25223,6	2,9	43540,2	8,3	1224,1	0,6
УКРСИББАНК	34630,7	9,7	50827,1	9,2	16196,4	-0,5	41446,3	7,9	-9380,8	-1,3
УКРСОЦБАНК	28033,0	7,9	44519,1	8,1	16486,1	0,2	37629,0	7,2	-6890,0	-0,9
ОТП БАНК	16596,1	4,7	31231,0	5,7	14634,9	1,0	26555,3	5,1	-4675,7	-0,6
АЛЬФА-БАНК	13518,6	3,8	29002,2	5,3	15483,6	1,5	25815,6	4,9	-3186,6	-0,3
ВТБ БАНК	10916,3	3,1	25830,4	4,7	14914,1	1,6	25532,0	4,9	-298,4	0,2
ПРОМІНВЕСТБАНК	23407,1	6,6	24227,2	4,4	820,1	-2,2	24827,6	4,7	600,5	0,3
"НАДРА"	19500,8	5,5	28709,0	5,2	9208,2	-0,3	24371,1	4,6	-4337,9	-0,6
"ФОРУМ"	13071,5	3,7	18623,9	3,4	5552,4	-0,3	17586,6	3,4	-1037,2	0,0
"ФІНАНСИ ТА КРЕДИТ"	12849,1	3,6	15963,0	2,9	3113,9	-0,7	17429,9	3,3	1466,9	0,4
СВЕДБАНК	8284,1	2,3	13637,8	2,5	5353,7	0,1	15680,0	3,0	2042,2	0,5
ПУМБ	11703,3	3,3	16671,9	3,0	4968,6	-0,3	14772,0	2,8	-1899,8	-0,2
БРОКБІЗНЕС-БАНК	9684,4	2,7	11887,5	2,2	2203,1	-0,6	13850,1	2,6	1962,6	0,5
РОДОВІД БАНК	8810,6	2,5	11785,5	2,1	2974,9	-0,3	12615,8	2,4	830,3	0,3
КРЕДИТПРОМБАНК	11385,1	3,2	12830,1	2,3	1445,0	-0,9	12355,9	2,4	-474,2	0,0
Усього по групі	355587,4	100,0	551776,1	100,0	196188,7	-	524865,5	100,0	-	-

 

     Відповідно до наведених даних можна стверджувати, що досліджуваний банк за аналізуємий період значно розширив масштаби своєї діяльності, про що свідчить збільшення обсягу зобов’язань. Так, протягом 2009 року обсяг зобов'язань збільшився на 1466,9 млн. грн., або на 8,7% в порівнянні до попереднього року. Питома вага зобов’язань банку в загальних зобов’язаннях банків І групи становить 3,3%, що є дещо вищим, ніж в попередньому році. Це можна розглядати як позитивне явище, адже обсяг зобов’язань банку залишається значним і достатнім для здійснення активних операцій, свідчить про довіру вкладників до установи.

Аналіз місця «Райффайзен Банк Аваль» за прибутком наведено в таблиці 2.4.

                                                                                      Таблиця 2.4

Аналіз динаміки та структури прибутку банків України за 2009-2011 рр.

 

Банк	Станом на 01.01.2009		Станом на 01.01.2010		Відхилення		Станом на 01.01.2011		Відхилення
	сума, млн. грн.	питома вага (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)	сума, млн. грн.	питома вага (%)	абсолют.	в пит. вазі (%)
РАЙФФАЙЗЕН  БАНК АВАЛЬ	1534,16	31,7	1 292	27,3	-242,4	-4,4	1 050	-	-241,3	-
ОЩАДБАНК	207,18	4,3	306	6,5	98,6	2,2	693	-	386,9	-
УКРСОЦБАНК	362,27	7,5	792	16,8	429,5	9,3	127	-	-665,0	-
УКРЕКСІМБАНК	501,01	10,4	622	13,2	121,1	2,8	21	-	-601,0	-
БРОКБІЗНЕСБАНК	70,25	1,5	70	1,5	-0,2	0,0	18	-	-52,2	-
ВТБ БАНК	20,85	0,4	56	1,2	34,9	0,7	0	-	-55,3	-
КРЕДИТПРОМ-БАНК	24,89	0,5	31	0,7	6,6	0,2	-307	-	-338,9	-
АЛЬФА-БАНК	44,05	0,9	158	3,4	114,2	2,4	-348	-	-506,7	-
ОТП БАНК	232,74	4,8	77	1,6	-156,1	-3,2	-435	-	-511,9	-
"ФІНАНСИ  ТА КРЕДИТ"	279,55	5,8	143	3,0	-137,0	-2,8	-450	-	-592,6	-
"ФОРУМ"	52,58	1,1	10	0,2	-42,3	-0,9	-665	-	-674,8	-
ПУМБ	54,61	1,1	13	0,3	-41,5	-0,9	-801	-	-814,0	-
УКРСИББАНК	199,77	4,1	428	9,1	227,9	4,9	-1 244	-	-1671,2	-
"НАДРА"	348,62	7,2	26	0,5	-322,8	-6,7	-1 364	-	-1389,6	-
ПРИВАТБАНК	587,42	12,2	527	11,2	-60,0	-1,0	-2 019	-	-2546,5	-
ПРОМІНВЕСТБАНК	234	4,9	99	2,1	-135,1	-2,7	-2 751	-	-2850,1	-
РОДОВІД БАНК	62,04	1,3	35	0,7	-27,4	-0,6	-4 216	-	-4250,6	-
СВЕДБАНК	16,21	0,3	40	0,8	23,4	0,5	-4 342	-	-4381,8	-
Усього по групі	4832,6	100,0	4724,0	100,0	-108,6	-	-17032,6	-	-	-

 

        Наведені дані свідчать, що за результатами діяльності «Райффайзен Банк Аваль» в 2009 році отримав збиток в розмірі 450 млн.грн., що за аналізований період було вперше. Але треба відзначити, що в порівнянні із іншими банками першої групи досліджуваний банк знаходиться на 10 місці. Така ситуація зумовлена більшими збитками у інших банків. Цей показник свідчить про недостатньо високий рівень менеджменту щодо управління банківськими ризиками, що не дозволяє мінімізувати втрати від проведення операцій.

«Райффайзен Банк Аваль» має чіткі стратегії розвитку. Це нарощування обсягів інвестиційного кредитування економіки, подальше підвищення ефективності операцій, розвиток мережі відділень та впровадження нових послуг клієнтам, а також забезпечення ліквідності на достатньому рівні для нормального функціонування.

 

2.2 Порядок емісії, розміщення та обслуговування акцій на прикладі  ПАТ «Райффайзен Банк Аваль» . 

 

  Публічне акціонерне товариство «Райффайзен Банк Аваль» серія і номер свідоцтва – А01 №646961, дата державної реєстрації – 27.03.1992 року, орган що видав свідоцтво – Печерська районна у місті Києві державна адміністрація, зареєстрований та сплачений статутний капітал – 3002774908,00 грн.

  АТ «Райффайзен Банк Аваль» має ліцензії на здійснення таких видів діяльності:

1) банківська діяльність;

2) депозитарна діяльність;

3) діяльність з торгівлі цінними паперами; брокерська діяльність;

4) діяльність з торгівлі  цінними паперами; дилерська діяльність;

5) діяльність з торгівлі  цінними паперами; андеррайтинг.

   Посадова особа  емітента, яка володіє акціями емітента в АТ «Райффайзен Банк Аваль» - це Заступник Голови Правління Горбачов Віктор Михайлович. Він з 06.07.2004 року володіє простими іменними акціями в кількості 100 штук. Основна частина акцій знаходиться в розпорядженні Райффайзен інтернаціональ Банк – Холдінг АГ (ідентифікаційний код за ЄДРПОУ FN 122119): дата внесення до реєстру 25.10.2005 року, кількість акцій 28880618482 штук ( 96,18% від загальної кількості акцій). З цієї кількості акцій 28832609810 штук – прості іменні, а 48008672 штук – привілейовані іменні. В основному  АТ «Райффайзен Банк Аваль»  надає перевагу закритому (приватному) розміщенню акцій і в основному розміщує прості іменні акції Банку.   Інформація про засновників та учасників емітента та кількість і вартість акцій (розміру часток, паїв) розглянемо у таблиці 2.5

                                                                                                      Таблиця 2.5