Операции банков с ценными бумагами и на валютных рынках

     К важнейшим нормам, регламентирующим данный процесс, относятся следующие.

     1. Банк в форме ОАО вправе пытаться разместить свои акции путем подписки на них и конвертации, а в случае увеличения его УК за счет имущества самого банка (капитализация собственных средств) - посредством распределения дополнительных акций среди имеющихся акционеров. При этом подписка может быть открытой (публичное размещение) или закрытой.

     Обыкновенные  акции, составляющие более 25% ранее размещенных обыкновенных акций, размещаются посредством открытой подписки только по решению общего собрания акционеров, принятому большинством в 3/4 голосов акционеров.

     2. Банк в форме ЗАО не может размещать свои акции путем открытой подписки или иным образом предлагать их для приобретения неограниченному кругу лиц.

     3. В уставе банка должны быть определены количество и номинальная стоимость его акций, уже приобретенных акционерами (размещенные акции), и права, предоставляемые этими акциями, а также количество, номинальная стоимость, категории акций, которые банк сможет размещать дополнительно к размещенным акциям (объявленные акции), и права, предоставляемые этими акциями.

     4. Банк может приступать к новой эмиссии своих акций лишь после того, как акционеры полностью оплатили все ранее размещенные акции.

     5. Банк может выпускать обыкновенные и привилегированные акции. При этом первые должны иметь одинаковую номинальную стоимость и давать их владельцам одинаковый объем прав; номинальная стоимость вторых по итогам размещения не должна составлять более 25% УК банка.

     6. В Инструкции № 128 предъявляются несколько различные требования к выпуску акций в случаях: а) создания банка в форме АО путем учреждения; б) создания банка в форме АО путем реорганизации (слияния, разделения, выделения или преобразования банка из ООО в АО).

     7. Вообще вся процедура эмиссии  ценных бумаг, если иное не предусмотрено в законодательстве РФ, предполагает последовательное прохождение следующих этапов: принятие решения о размещении ценных бумаг; утверждение решения о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг; государственная регистрация выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг; размещение ценных бумаг; государственная регистрация отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг.

     Таким образом, только после регистрации  выпуска ценных бумаг (а при публичном размещении - также после надлежащего раскрытия всей необходимой информации об эмитенте и эмитируемых ценных бумагах) банк вправе начать кампанию размещения выпускаемых им ценных бумаг.

     Эмиссия банковских сертификатов. Банки активно работают и с такими ценными бумагами, которые могут выпускать только они. Основными бумагами такого рода считаются банковские сертификаты - сберегательные и депозитные.

     Оба названных вида ценных бумаг удостоверяют, что лицо внесло в банк определенную сумму денег и имеет право по истечении установленного срока получить обратно свой вклад (депозит) и обусловленные в самом сертификате проценты. Общими характеристиками для банковских сертификатов можно считать следующие.

     1. Банк вправе размещать свои  сертификаты только после утверждения  и регистрации условий их выпуска и обращения в ТУ Банка России (для чего он представляет целый пакет документов) и внесения их в реестр условий выпуска и обращения сберегательных и депозитных сертификатов КО. Для каждого типа сертификатов утверждаются свои условия выпуска. С момента регистрации новых условий выпуска сертификатов банк не может размещать сертификаты на основе ранее зарегистрированных условий.

     2. Сертификаты должны:

     - выпускаться (номинироваться) в рублях;

     - быть срочными;

     - быть отпечатаны на бланках установленной формы и содержать все основные условия выпуска, оплаты и обращения сертификата, восстановления прав по сертификату при его утрате, все обязательные реквизиты. Отсутствие в тексте бланка сертификата какого-либо обязательного реквизита делает этот сертификат недействительным. Банк, выпускающий сертификат, может включить в него дополнительные условия и реквизиты, не противоречащие законодательству, нормативным актам ЦБ и содержанию обязательных реквизитов. Сертификаты должны иметь корешки установленной формы.

     3. Сертификаты могут:

     - выпускаться как в разовом порядке, так и сериями;

     - быть именными или на предъявителя. Именной сертификат должен иметь место для оформления уступки требования (цессии), а также может иметь дополнительные листы - приложения к именному сертификату, на которых оформляются цессии. Дополнительные листы, являющиеся принадлежностью сертификата, должны быть пронумерованы;

     - принадлежать резидентам и нерезидентам;

     - передаваться другому лицу.

     4. Сертификат не может служить расчетным или платежным средством за проданные товары или оказанные услуги.

     5. При наступлении даты востребования вклада (депозита) банк платит против предъявления сертификата. Одновременно банк выплачивает проценты по сертификату.

     6. Права по утраченному сертификату на предъявителя восстанавливаются в судебном порядке, а по сертификату именному это может сделать сам банк-эмитент по письменному заявлению владельца сертификата о выдаче ему дубликата.

3.3. Валютные операции банков

 

     Валютный  рынок - это «совокупных различных экономических агентов (субъектов), осуществляющих валютные операции. С функциональной точки зрения валютный рынок можно рассматривать как механизм, обеспечивающий своевременное осуществление международных расчетов, страхование (хеджирование) валютных рисков,  диверсификацию активов, получение прибыли его участниками в виде разниц от обменных курсов валют (курсовых разниц)»²⁶.

     Основными участниками валютного рынка выступают²⁷:

     - коммерческие банки, имеющие лицензии центральных банков соответствующих стран на право проведения банковских операций со средствами в иностранных валютах (другими валютными ценностями, например, драгоценными металлами);

     - финансовые институты, относимые по законодательству стран к кредитным организациям, а также небанковские учреждения, которым на основании специальных лицензий или разрешений, выдаваемых в установленном порядке предоставлено право проведения определенных банковских операций с валютной или другими валютными ценностями;

     - Центральные банки, устанавливающие правила проведения валютных операций на внутренних валютных рынках своих стран для банков и других экономических субъектов, а также самостоятельно проводящие валютные операции на рынке;

     - экономические субъекты, государственные министерства и ведомства, которые участвуют на валютном рынке через банки или иные (имеющие на это полномочия) финансовые учреждения.

     Основные  вопросы валютного регулирования в РФ решаются в главе 2 Федерального закона Российской Федерации «О валютном регулировании и валютном контроле»²⁸. В РФ органами валютного регулирования являются Центральный банк и Правительство РФ. Как известно, за Банком России законодательно закреплены 3 цели деятельности, включая защиту и обеспечение стабильности рубля. В соответствии с этим он, в частности:

     1) определяет сферу и порядок  обращения в РФ валюты;

     2) в пределах своей компетенции издает нормативные акты, обязательные для исполнения всеми резидентами и нерезидентами;

     3) проводит все виды валютных  операций;

     4) устанавливает правила проведения резидентами и нерезидентами в РФ валютных операций;

     5) устанавливает порядок перевода, ввоза и пересылки в РФ и  из РФ валюты и рублей, а также открытия резидентами счетов в банках за пределами РФ;

     6) устанавливает общие правила  выдачи банкам и иным КО  лицензий на валютные операции и выдает такие лицензии;

     7) устанавливает единые формы учета, отчетности, документации и статистики валютных операций, а также порядок и сроки их представления;

     8) готовит и публикует статистику валютных операций.

     Банк  России также организует и непосредственно ведет валютный контроль.

     Из  многообразных валютных операции (операций с наличной валютой и чеками, номинальная стоимость которых указана в иностранной валюте), которые могут проводить обменные пункты банков, к основным можно относить следующие:

     - покупка наличной валюты за наличные рубли;

     - продажа наличной валюты за наличные рубли;

     - продажа наличной валюты одного иностранного государства (группы государств) за наличную валюту другого иностранного государства (группы государств) (конвертация);

     - операции с чеками указанного рода: покупка за наличные рубли; покупка за наличную валюту; продажа за наличные рубли; продажа за наличную валюту; оплата наличными рублями; оплата наличной валютой.

     Следует также иметь в виду некоторые  правила работы обменных пунктов, указанные ниже.

     1. Банк может проводить все возможные  валютообменные операции или  некоторые из них.

     Банк  не имеет права проводить операции только покупки или только продажи  наличной валюты (и платежных документов в валюте). Исключение из этого правила может быть сделано только в том случае, если кассир обменного пункта израсходовал установленный данному обменному пункту лимит аванса в наличной валюте или наличных рублях и фактические остатки наличных (валюты и рублей), полученные в течение операционного дня в результате проведения валютообменныx операций.

     Банк  также не имеет права в ходе валютообменных операций:

     - устанавливать ограничения по номиналу (достоинству) денежных знаков иностранных государств (группы государств), родам эмиссии, по сумме покупаемой или продаваемой наличной валюты. Исключениями могут быть ограничения, обусловленные имеющимися у кассира обменного пункта фактическими остатками наличных рублей и/или валюты, а также ограничения, установленные в нормативных актах Банка России;

     - устанавливать ограничения по номиналу банкнот и достоинству монеты ЦБ РФ, годам эмиссии, по сумме принимаемых и выплачиваемых наличных рублей.

     2. Курс (или разные курсы) покупки и продажи наличной валюты (и платежных документов в валюте) за наличные рубли, а также конвертации наличной валюты банк устанавливает самостоятельно (приказом по банку либо отдельным распоряжением руководителя его подразделения, которому приказом по банку предоставлено право устанавливать указанные курсы).

     Банк вправе изменять указанные курсы в течение операционного дня (с оформлением каждого нового значения курса приказом или распоряжением).

     3. За проведение валютообменных  операций банк может взимать  комиссионные в наличных рублях  или в наличной валюте.

 

Заключение

 

     В заключение проведенного исследования в курсовой работе могут быть сделаны следующие выводы.

     С развитием рыночных отношений в  России повышаются требования к надежности банковской системы, которая в значительной мере определяется размером и состоянием активных операций кредитных организаций.

     Улучшение инвестиционного климата требует  увеличения денежной массы, прежде всего  за счет банковских кредитов – главных активных операций банка. Для того чтобы кредит заработал в полной мере, необходимы условия, при которых, банки могли бы участвовать в «здоровой» коммерции и решались на оправданный риск. Такими условиями являются: преодоление инфляции, уменьшение кредитных ставок, ослабление налогового давления, усовершенствование законодательной базы и концентрация капитала, предназначенного для инвестиций. Главенствующая роль в решениях этих и связанных с ними проблем должна принадлежать банкам.

     Кредитные отношения в экономике базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают принципы, строго соблюдаемые при практической организации любой операции на рынке ссудных капиталов. Основными принципами кредитования являются возмездность, срочность и возвратность.