Коммерческий банк как звено банковской системы и часть экономика России

Особого внимания заслуживает  внимания тот факт, что кризисный  период не сопровождался ухудшением показателей доступности банковских услуг. Несмотря на то, что большинство кредитных организаций пошло на сокращение операционных и административно-хозяйственных расходов, общее число точек продаж даже в условиях снижения их рентабельности продолжало увеличиваться. Немаловажную роль здесь сыграли решения Банка России, направленные на упрощение  порядка открытия операционных и дополнительных офисов. Благодаря этому кредитные организации осуществили оптимизацию сетей обслуживания клиентов за счет преобразования филиалов в кредитно-кассовые и операционные офисы, а также создания малоформатных и экономичных дополнительных офисов. Рост точек продаж свидетельствует о том, что российские банки постепенно начинают переходить от оборонительных к наступательным стратегиям организации бизнес-процессов, хотя здесь имеется ряд сдерживающих моментов.¹

В 2010-2011гг. активов и  кредитного портфеля российских банков ожидаются в 2,5-3 раза ниже, чем до кризиса (15-20 против 40-60%). Есть целый  ряд причин невысоких темпов расширения банковского сектора.

Во-первых, невозможность  наращивать внешние заимствование  банков такими же высокими темпами, как  и в докризисный период. Рост внешнего долга будет весьма умеренным  из-за значительной, ранее накопленной  долговой нагрузки.

Во-вторых, ожидается  умеренная динамики спроса экономических  агентов на кредит вследствие не восстановившейся рентабельности и высокого долгового  бремени части отраслей, отсутствия уверенности компаний и домашних хозяйств в устойчивости будущего роста доходов и прибыли.

В-третьих, более низкий, по сравнению с докризисным периодам, уровень процентной маржи прибыльности банковских операций не позволит кредитным  организациям  наращивать собственные  средства предкризисными темпами.

Есть и некоторые  улучшения банковской системы, произошедшие в результате кризиса. Наблюдается масштабный приток средств населения. Ост вкладов был вызван, с одной стороны, ростом сберегательных мотиваций домашних хозяйств из-за неуверенности относительно будущих доходов, с другой – переходом реальных

____________________

        1. http://bankir.ru/publikacii/s/banki-rossii-jizn-posle-krizisa-6081853/

 

ставок по депозитам  в положительную область, обусловленным острой потребностью банков в ресурсах.

С замедлением роста  рынков банковских услуг возросла конкуренция  за них по мере выхода из кризиса, что  может ускорить процесс консолидации банковского сектора за счет ухода  с рынка слабых банков.

Однако эти улучшения  не привели к значимому снижению системных рисков. Кризис не способствовал  оздоровлению банковских балансов, снижению общего уровня уязвимости к внешним  шокам. Повлияли сохраняющиеся проблемы в реальном секторе экономики, и  в финансовом.

Ожидание потребительского и инвестиционного спроса в 2010 г. запустило так называемый процесс  разморозки кредитных портфелей  банков. Расширение кредитования обусловило сокращение банками запасов избыточной ликвидности, образовавшейся во время  кризиса, которое в перспективе (течение 2-3 лет) может привести к постепенному нарастанию рисков ликвидности банковской системы.      

Восстановление экономического роста и улучшение финансового  положения заемщиков способствовало снижению доли «плохих» долгов. Однако мягкая политика регулятора в отношении проблемных кредитов привела к маскировке реального масштаба существующих проблем. В результате колебания доходов экономических агентов вследствие изменения конъектуры на экспортных ранках уровень кредитных риском может вновь вырасти.¹

Отечественная банковская система начала постепенно выходить из кризиса в середине 2010г. В 2011г. Эта тенденция продолжилась. Но основные показатели растут пока относительно медленно, но общий тренд почти  по всем направлениям положительный. Активы за пять месяцев с начала года в номинальном ворожении выросли на 2,8%, кредиты нефинансовым организациям – на 5,8% кредиты физическим лицам – на 8,7%.

Наилучшим образам выглядят показатели за май текущего года, В  частности активы выросли на 1,7% (при среднемесячном приросте за пять месяцев 0,55%),

____________________

      1. Журнал Банковское дело № 5 2011

кредиты нефинансовым организациям – на 1,9%(1,1%) кредиты физическим лицам  – 

на 3,1% (1,7%). Явное улучшение  ситуации просматривается при сопоставлении

динамики основных показателей  за предшествующие последней отчетной дате (1 июня 2011г.) 12 месяцев. По активам  прирост составил 16,9% (в 2010г. – на 8,5%), по кредитам нефинансовым организациям – на 16,6% (2010г. – снижение на 1,6%), по кредитам физическим лицам за 12 предшествующих месяцев от 1 июня 2010г. прирост составил 2 –22,9% (в 2010г. – снижение на 3,3%).

Рост активных операций происходил одновременно с наращиванием банками ресурсной базы. Основным источником ее роста были, как и на предшествующем этапе, вклады населения. За пять месяцев 2011г. Их объем вырос на 462.,3 млрд. руб.,  или на 4,7%. Еще 243,6 млрд. руб. дл прирост депозитов юридических лиц.

Прирост ресурсной базы пи небольшом увеличении активных операций обусловил продолжение тенденции 2010г. по сокращению в пассивах банков средств, привлекаемых от Банка России. Сейчас их доля в пассивах составляет примерно 0,9%, а в разгар кризиса в некоторые месяцы 2009г. эта доля превышала 12%. Одновременно в последний период стал сокращаться объем депозитов, размещаемых банками в банке России. Это на ряду с другими факторами может свидетельствовать о том, что период избыточной ликвидности постепенно завершается.

Постепенно нормализуется  положение в сфере межбанковского кредитования. Прирост за пять месяцев составляет 9,2%. При этом в конце периода он ускорился, что свидетельствует об улучшении ситуации банковской системе и повышении доверия банков друг другу.¹

 

 

 

 

 

 

____________________

 

1. Журнал деньги и кредит 7/2011 стр. 5-6 Выступление Первого заместителя Председателя Центрального Банка Российской федерации Г.Г. Меликьяна.

ГЛАВА 3 ПЕРСПЕКТИВЫ  БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РФ

 

3.1 Международный и отечественный опыт  и возможные пути решения текущих проблем

 

 К середине 2010 года  тенденция оживления деловой активности в мировой экономике  приобрела выраженный характер, что способствовало повышательной корректировке официальных оценок роста на ближайшую перспективу. Во всех странах они выходят в зону положительных значений.

 

Таблица 1 - Краткосрочный прогноз темпов роста ВВП¹

 

	2009 (факт)	2010	2011
Мировая экономика	(-) 0,6	4,6	4,3
США	(-) 2,4	3,3	2,9
Канада	(-) 2,5	3,6	2,8
Япония	(-) 5,2	2,4	1,8
Великобритания	(-) 4,9	1,2	2,1
Страны зоны Евро	(-) 4,1	1,0	1,3
Китай	9,6	9,1	10,5
Индия	5,7	9,4	8,4
Бразилия	(-) 0,2	7,1	4,2
Россия	(-) 7,9	4,3	4,1

 

Воздействие кризисных  явлений на развивающиеся экономики  оказалось крайне неоднородным. В  наиболее уязвимом положении оказались  страны, специализирующиеся на экспорте сырья, а также экономики, зависимые от притока иностранного капитала (в частности, государства Восточной Европы). Напротив,

____________________

1. http://bankir.ru/publikacii/s/banki-rossii-jizn-posle-krizisa-6081853/

Китаю и Индии, демонстрировавшим на протяжении последних нескольких лет

высокие темпы роста, удалось, по большей части, успешно противостоять кредитному сжатию.

 Дополнительными факторами,  обеспечившими их устойчивость  к шокам, стали большой запас резервных активов, покрывающих в полном объеме внешние обязательства, а также сбалансированность государственных финансов. В соответствии с оценками МВФ, ВВП Китая и Индии в 2010 году увеличится на 9,1% и 9,4%, а в 2011 году на 10,5% и 8,4% соответственно.

       Однако  восстановление мировой экономики  в целом не выглядит устойчивым. Несмотря на ряд наблюдаемых  положительных тенденций, перспективы  выхода мировой экономики на  траекторию роста не могут  быть названы до конца определенными. Фактически мировая экономика продолжает находиться в процессе адаптации к шоковому кредитному сжатию в 2008-2009 годах. В результате ужесточения ограничений по заимствованию для предприятий и населения развитые и многие развивающиеся страны столкнулись с сокращением потребительских и инвестиционных расходов, приведшим к наиболее масштабному спаду деловой активности за последние 60 лет.

Безработица в развитых странах, возможно, достигла пика, но предстоит  создать еще 17 млн. рабочих мест, для возвращения на уровень докризисной занятости. Прогнозы показывают, что снижения безработицы до уровня хотя бы 8% не произойдет, по крайней мере, до конца 2011 г. Несмотря на относительную стабилизацию, достигнутую ценой беспрецедентных мер бюджетной и денежной политики, высокими сохраняются риски ухудшения положения в финансово-банковской сфере. В этих условиях предложение денежных ресурсов остается недостаточным для восстановления повышательной производственной динамики в мировом масштабе. Рынок банковского кредитования в промышленно развитых странах пока сохраняет признаки стагнации.

При этом, согласно публикуемым  обзорам условий банковского  кредитования, число банков, смягчающих стандарты выдачи ссуд остается незначительным. Расчеты ОЭСР показывают, что при  сохранении складывающейся динамики деловой активности выход на темпы роста, сопоставимые с предкризисным периодом, ожидается не ранее 2014 года. Закономерным результатом реализуемых антикризисных мер стало существенное увеличение бюджетных дефицитов крупнейших экономик мира. В частности, по оценке МВФ, разрыв между расходами и доходами консолидированного бюджета США в 2009 году составил примерно 12 % от ВВП, а в 2010 будет равен 9,7%. Суммарный бюджетный дефицит мировой экономики в 2010 г. составит в среднем 6% ВВП. Общий государственный долг к 2014 году может достигнуть 110% ВВП. По странам ОЭСР суммарный объем обязательств государства приблизится в 2010 году к 100% ВВП, что уже может расцениваться как критический уровень. Ситуация во многом осложнялась тем, что в рамках пакетов стимулирующих мер активно использовались различные гарантийные схемы, способные при определенных условиях стать источником дополнительных бюджетных обязательств. 

 

Рисунок 5 - Уровень государственного долга к ВВП развитых стран, % ВВП¹

 

Спасая должников и  наполняя банки капиталом, расширяя гарантии по частным вкладам, государство  принимает на себя риски, возникающие  в результате действий всех основных участников хозяйственной жизни - и  банков, и вкладчиков, и заемщиков. В борьбе с глобальным кризисом правительства многих стран сделали

____________________

1. http://bankir.ru/publikacii/s/banki-rossii-jizn-posle-krizisa-6081853/

выбор в пользу политики «национализации убытков». Тем самым  риск снижения стоимости или потери активов не исчез, а перешел из бухгалтерии частных балансов, в  основном банков, в государственные  бюджеты стран. 

Сложилась внешне парадоксальная ситуация, при которой антикризисные меры, позволившие избежать глобальной финансовой катастрофы, начали с течением времени превращаться в источник аккумуляции потенциала макроэкономической нестабильности. Угроза «второй волны» кризиса пришла оттуда, откуда ее меньше всего ожидали – отдействий государства в бюджетной сфере.

В частности, Греция оказалась  самым «слабым звеном» в Евросоюзе. Совсем недавно ей удалось избежать дефолта по 300-миллиардному долгу, получив  первый транш льготных кредитов в  рамках пакета финансовой помощи со стороны ЕС и Международного валютного фонда на сумму 110 млрд.евро. В качестве условия предоставления кредитов Греция приняла дополнительные меры, направленные на снижение дефицита бюджет страны за счет увеличения налогов и снижения государственных расходов.

Вопрос бюджетной экономии был в фокусе недавней встречи  «большой двадцатки» в Торонто. Ряд  участников, прежде всего США, отстаивали позицию, согласно которой в случае поспешного отказа от бюджетного стимулирования, мировая экономика столкнется с повторной рецессией. Другие участники, страны ЕС и ряд других государств, выступили за немедленную реализацию мер по бюджетной консолидации. В итоге участники «Большой двадцатки» обязались сократить бюджетный дефицит к 2013 году вдвое.

Таким образом, большинство развитых стран будут вынуждены решать задачу возвращения к сбалансированным бюджетам: либо за счет увеличения налоговой нагрузки, либо за счет сокращения государственных расходов, что будет накладывать заметные ограничения на темпы экономического роста. Достаточно длительным период стабилизации государственных финансов может стать для экономик США, Великобритании и Японии. 

 

Рисунок 6 - Бюджетные дефициты крупнейших развитых стран, % от ВВП¹

 

Принимая во внимание риски, связанные с предстоящими изменениями денежной и бюджетной политики в крупнейших странах, возможны несколько сценариев развития ситуации в мировой экономике в 2010-2011 годах.