Работой IASC, руководит  совет, состоящий из представителей 13 стран, включая страны, основавшие комитет. В разработке международных стандартов могут принимать участие широкие слои профессиональных бухгалтеров. За 6 месяцев до издания окончательной редакции очередного стандарта совет IASC принимает и анализирует любые замечания и поправки. Получение мнений всех членов совета IASC по вновь выпускаемым стандартам является обязательным. Заседания совета

проводятся несколько  раз в году и в различных  странах, чтобы обеспечить

разнообразие  мнений по обсуждаемым проблемам. Так, последние заседания

проводились в  Копенгагене, Сиднее, Дюссельдорфе, Нью-Йорке.

Стандарты IASC носят рекомендательный характер, поэтому МНК самостоятельно решают, ориентироваться ли на них при подготовке своей отчетности. Тем не менее поддержка деятельности IASC и признание его стандартов расширяются.

Укрепляется мнение, что комитет становится все более влиятельной силой для разработки приемлемых учетных принципов «мирового класса». Так, Япония одобрила стандарт № 27 и распространила его действие на все японские МНК.

Следует признать, что если бы все МНК придерживались стандартов IASC, был бы достигнут значительный прогресс в унификации учетных методик. Можно привести следующий пример различного подхода в методиках учета, применяемых в отдельных странах и рекомендуемых стандартами IASC. Расходы по пенсионному обеспечению своих работников, а также уплата налогов на доходы фирмы могут относиться к различным периодам: либо к периоду, когда были сделаны начисления, либо к периоду, когда были сделаны выплаты. IASC рекомендует первую методику учета, тогда как во многих странах больше распространена вторая.

Международная федерация бухгалтеров (МФБ) (International Federation of

Accountants — IFAC)  была создана в 1977 г. для  развития и укрепления

престижа бухгалтерской  профессии. Цели этой организации в  значительной

степени совпадают  с целями IASC;  однако приоритет отдается собственно

бухгалтерской профессии. Членами IFAC являются представители  профессиональных учетных организаций из более чем 75 стран.

Действующий в  составе федерации Комитет по обобщению практики аудирования (International Auditing Practices Committee - IAPC) издает специальные руководства (guidelines), в которых обобщается и анализируется практика аудирования в различных странах мира. К настоящему времени распространено уже несколько выпусков guidelines: № 1—цели и задачи аудирования; №6 - анализ и оценка применяемой системы учета; № 8 - информационно-технологические аспекты аудирования; № 13 - подготовка аудиторского отчета; № 25 - риск и оценка надежности результатов аудирования.

Работа другого  комитета— Комитета по профессиональной подготовке (Education Committee) —направлена на унификацию квалификационных и образовательных критериев при подготовке профессиональных бухгалтеров. Комитет по этике (Ethics Committee) занимается обобщением национальных кодексов профессиональной этики и выработкой единого стандарта. Оба эти комитета также периодически публикуют guidelines по вопросам, входящим в сферу их компетенций.

    

2. Процедура консолидирования.

 

Консолидирование  должно обеспечить исключение повторного учета взаимных операций компаний группы.

При составлении  консолидированной отчетности данные отчетности материнской компании и дочерних предприятий объединяют поэтапно, чтобы представить их как единую хозяйственную организацию. В этих целях сначала постатейно суммируют статьи отчетности компаний группы, а затем исключают взаимные инвестиции и операции. В общем виде это можно представить следующим образом:

¨         затраты по инвестициям инвестора элиминируются собственным

капиталом инвестируемых предприятий;

¨         остатки непогашенной задолженности  по внутрифирменным операциям,

таким, как внутрифирменные  продажи, расходы, займы, дивиденды, элиминируются

полностью;

¨         нереализованная прибыль по внутрифирменным  операциям в остатках

товаров и в основных средствах элиминируются в полном объеме;

¨         нереализованные убытки по внутрифирменным  операциям в остатках

активов также элиминируются;

¨         чистая прибыль, принадлежащая сторонним (миноритарным) акционерам

дочернего предприятия (доля меньшинства), указывается отдельно от прибыли,

принадлежащей материнской компании;

¨         в консолидированной отчетности следует также выделить долю

меньшинства в нетто-активах (или собственном капитале).

При составлении  консолидированного баланса особое значение имеет порядок объединения долговых обязательств. С правовой точки зрения концерн (группа предприятий) не может иметь долговых обязательств или задолженности по отношению к самому себе. Поэтому кредиты и прочие долговые обязательства, отчисления в резервный фонд и задолженность между предприятиями, входящими в группу, должны исключаться. Это касается прежде всего следующих статей баланса:

¨         задолженности по взносам в уставный капитал;

¨         расчетов по коммерческим операциям;

¨         кредитов, выданных предприятиям группы;

¨         долгосрочных финансовых вложений;

¨         векселей;

¨         прочей задолженности;

¨         краткосрочных финансовых вложений.

Элиминируются инвестиции материнской компании в  дочерние предприятия и доля, принадлежащая материнской компании в акционерном капитале дочерних предприятий.

Статьи собственного капитала дочернего предприятия, подлежащие консолидации, следующие:

¨         уставный капитал;

¨         резервный капитал;

¨         резервы, образованные из валового дохода;

¨         нераспределенная прибыль (непокрытый убыток);

¨         чистая прибыль (чистый убыток) текущего года.

Можно выделить этапы консолидирования баланса в зависимости от наличия или отсутствия взаимных операций:

¨         первичная консолидация (при составлении впервые

консолидированной отчетности ранее независимых предприятий) связана с

приобретением инвестируемого предприятия;

¨         последующая консолидация (при составлении

консолидированной отчетности группы, образованной ранее и уже осуществляющей взаимные операции).

Техника и методы составления консолидированной  отчетности в разных странах различны.

В зависимости  от характера сделки при инвестировании и установлении контроля выделяют два метода составления первичной консолидированной отчетности:

метод покупки (приобретения) и метод слияния (поглощения). Эти  методы

различаются процедурно и оказывают большое влияние  на совокупные финансовые результаты, представляемые в консолидированной отчетности.

    

2.1. Метод покупки.

 

В соответствии с этим методом на дату приобретения определяется

справедливая рыночная цена приобретенных материнской компанией

идентифицируемых активов и обязательств. Стоимость таких активов отражается в учете материнской компании по статье «Инвестиции».

Следует иметь  в виду, что покупаются не собственно активы инвестируемой

компании, а доля в ее акционерном капитале, эквивалентная  нетто-активам по стоимости. Покупка активов, например, недвижимости, земельного участка и т.д. коренным образом отличается от покупки акций или доли в уставном капитале на аналогичную сумму. Покупка активов не влечет за собой необходимость составления консолидированной отчетности, а приобретение более 50% акций с правом голоса потребует консолидации.

При покупке  и установлении контроля достаточно сложно определить дату, на которую необходимо составлять консолидированную отчетность, поскольку дата приобретения доли в капитале и дата переоценки активов могут быть разными.

Прибыль приобретаемого предприятия, полученная до даты приобретения, не включается в консолидированную отчетность.

Разница между  ценой, уплаченной за приобретенные  нетто-активы действующего предприятия, и их справедливой рыночной ценой представляет цену фирмы (гудвилл) или резервный капитал (отрицательный гудвилл, возникающий при покупке по цене, меньшей справедливой рыночной оценки).

     Цена фирмы (гудвилл):

цена покупки

справедливая  рыночная цена приобретенных  идентифицируемых активов

цена фирмы (гудвилл)

Таким образом, цена фирмы отражает потенциальную доходность дочернего

предприятия, не показанную в учете, а также стоимость неидентифицируемых активов и качественных показателей. Цена фирмы отражается в консолидированном балансе по статье «Нематериальные активы», которая подлежит амортизации в течение срока ее ожидаемой будущей доходности.

Если приобретается  компания, уже обладающая репутацией, связями, налаженными прибыльным производством, пользующейся спросом продукцией и хорошо организованной системой сбыта, то цена ее приобретения будет отличаться не только от балансовой стоимости (carring value) нетто-активов, но и от справедливой рыночной цены (fair value) идентифицируемых активов.

Справедливая  рыночная цена в разных ситуациях  может быть различной. В одних случаях — это стоимость активов и обязательств по сделкам информированных и заинтересованных сторон, не принимающих участия в конкретной операции по приобретению. В других — наименьшая стоимость замещения (lower of replacement cost), применяемая если активы действительно подлежат замещению. Это может быть и стоимость нетто-реализа-ции (net realizable value), если активы подлежат продаже.

Следует отметить, что справедливую рыночную цену определяют

дифференцированно по видам имущества. При этом могут быть использованы справочные цены на машины и оборудование, цены соответствующих рынков, дисконтированная стоимость долгосрочной дебиторской и кредиторской задолженности, текущая стоимость воспроизводства земельных участков и незавершенного производства, скорректированная стоимость приобретения материально-производственных запасов и долгосрочных контрактов.

     Таким образом, цена фирмы — это разница между суммой, уплаченной за

действующее предприятие, и справедливой рыночной ценой приобретаемых

идентифицируемых  активов.

При приобретении может возникнуть отрицательный гудвилл, если стоимость приобретения (инвестиции) меньше справедливой рыночной Цены, Такое явление типично при недооцененных активах молодых или Убыточных компаний, находящихся на грани банкротства фирм. Отрицательная цена фирмы, возникающая при консолидации, показывается как резервный капитал, возникающий при консолидации.

Резервный капитал  определяется как цена покупки минус  справедливая цена

приобретенных активов. Резервный капитал характеризует  ожидаемые будущие доходы или выгоду от сделки при покупке предприятия по более низкой цене. Он пропорционально списывается. Несписанный остаток рассматривается как прибыль.

Необходимость консолидации капитала связана с  устранением двойного счета в консолидированной отчетности и правильным отражением величины собственного капитала в балансе единой экономической единицы. Консолидированная отчетность составляется с точки зрения материнской (холдинговой, головной) компании.

В целях составления  консолидированной отчетности в учете западных стран

руководствуются количественным подходом к определению  степени влияния этих операций на инвестора, что в значительной мере условно, так как зависимость инвестируемой компании не обязательно будет обусловливаться высокой долей инвестора в ее акционерном капитале, а контроль может осуществляться другим образом.

Выделяются три  уровня влияния инвестора:

1) менее 20% в  акционерном капитале инвестируемой  компании (не оказывает существенного влияния);

2) от 20 до 50% (существенное  влияние);

3) более 50% в  акционерном капитале инвестируемой  компании (контроль,