Платежный баланс РФ. Анализ и проблемы развития

Министерство образования  и науки Российской Федерации

Федеральное государственное  бюджетное образовательное учреждение

высшего  профессионального  образования

«Пермский национальный исследовательский  политехнический университет»

 

 

 

 

 

 

Платежный баланс РФ. Анализ и проблемы развития.

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

 

 

 

 

 

Выполнила:

студентка 4 курса

заочного отделения

Гуманитарного факультета гр. ФК-08С

Петухова Е.В.

 

Руководитель

Пермякова А.Л.

 

 

 

Пермь, 2011

Содержание

Введение………………………………………………………………………………

Глава 1 Понятие платежного баланса………………………………………………

1.1 Понятие платежного баланса…………………………………………………..

1.2 Статьи платежного баланса…………………………………………………….

1.3 Факторы, влияющие на платежный баланс…………………………………..

1.4 Платежный баланс как объект государственного регулирования………….

Глава 2 платежный баланс Российской Федерации……………………………..

2.1 Особенности платежного баланса России……………………………………..

2.2 Состояние платежного баланса России………………………………………….

2.3 Проблемы составления платежного баланса в России……………………….

Заключение……………………………………………………………………………

Список литературы……………………………………………………………………

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Внешнеэкономические связи  в своем развитии проходят определенные этапы, смена которых характеризует  усиление целостности мирового хозяйства, усложнение содержания международных  экономических отношений: от торговли и услуг – к вывозу капитала и последующему созданию международного производства, далее – к формированию единого мирового рынка валют, кредитов, ценных бумаг. Помимо экономических, существуют политические, военные, культурные  и другие отношения между странами, которые порождают денежные платежи и поступления. Многогранный комплекс международных отношений страны находит отражение в балансовом счете ее международных операций, который по традиции называется платежным балансом.

Данная тема безусловно является актуальной, так как платежный баланс представляет собой зеркальное отражение экономического состояния страны. В современных условиях трудно прогнозировать или активно участвовать в международной валютно-финансовой системе, если четко и реально не сбалансирован платежный баланс. Объективно обусловленные тенденции к росту взаимосвязей и взаимовлияний экономики развитых стран требует тщательного подхода к разработке платежного баланса страны.

В настоящее время платежный  баланс всесторонне изучается  специалистами  в области международных экономических  отношений как источник важнейшей  информации, раскрывающей особенности  участия страны в международном  обмене товарами, услугами и капиталами. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 1 Понятие  платежного баланса

1. Понятие платежного баланса

 

Платежный баланс - это система статистического учета платежей по всем  операциям, совершаемым резидентами данной страны с резидентами других стран за определенный период времени (как правило, год или квартал), показывает соотношение сумм платежей, произведенных страной и поступивших в страну в течение данного периода. Баланс, в котором поступления денежных средств превышают  платежи, называют активным, а если платежи превышают поступления – пассивным.

Данное определение требует  некоторых пояснений: платежный  баланс отражает не накопленные величины, а потоки за определенный период времени. Невозможно  узнать прямо из платежного баланса общий объем иностранных  инвестиций в России, совокупный размер внешнего долга нашей страны или  общий объем золотовалютных резервов Центрального банка и Министерства финансов России. Но зато можно  получить информацию о том, сколько новых  инвестиций пришло в страну за год  или сколько из ранее произведенных  инвестиций было репатриировано. Также  узнать, сколько новых кредитов из-за рубежа получили российские резиденты, и сколько было выплачено ими  в этом году в счет погашения внешнего долга. Наконец, увидеть, прибавилось  или убавилось (и насколько) у  страны официальных золотовалютных резервов.

          Платежный баланс состоит из двух частей: баланса текущих операций и баланса финансовых операций с капиталом.

          Основная часть баланса текущих операций - это баланс экспорта и импорта товаров (внешнеторговый баланс) и баланс экспорта и импорта услуг.

          Внешнеторговый баланс - разница экспорта и импорта товаров. Если экспорт превышает импорт, то образуется положительное сальдо внешнеторгового баланса или внешнеторговый профицит. Если импорт превышает экспорт, то возникает отрицательное сальдо внешнеторгового баланса или внешнеторговый дефицит. В России экспорт традиционно превышает импорт за счет масштабных экспортных поставок газа, нефти и металлов. Соответственно, сальдо торгового баланса РФ сильно зависимо от мировых цен на данные сырьевые группы товаров.

          Баланс экспорта и импорта услуг показывает, что страны не только экспортируют товары, но и предоставляют страховые, транспортные, брокерские, туристические и иные услуги гражданам и фирмам других государств. Одновременно предприятия и граждане этих стран покупают аналогичные услуги у иностранцев.

         Баланс финансовых операций с капиталом - балансовый счет, отражающий движение капиталов (кредитов, инвестиций) за рубеж и из-за рубежа. Этот счет фиксирует потоки капитала, связанные с куплей или продажей материальных и финансовых активов, которые имели место в отчетном году. К финансовым активам относятся также государственные ценные бумаги (долговые обязательства) и облигации частных компаний.

 

Части платежного баланса  взаимосвязаны. Дефицит счета текущих  операций означает, что экспорт товаров  и услуг недостаточен для оплаты импорта товаров и услуг. Осуществить  финансирование этого дефицита можно  за счет второй части платежного баланса - финансовых операций с капиталом: либо беря в долг, либо продавая материальные и финансовые активы. И наоборот, профицит счета текущих операций сопровождается покупкой зарубежных материальных и финансовых активов, т.е. оттоком  денежных средств из страны. Следовательно, дефицит баланса текущих операций финансируется притоком денежных поступлений  за счет финансовых операций с капиталом, и наоборот.

           Несбалансированность платежного баланса по текущим операциям и движению капиталов регулируется за счет резервов Центрального банка. Если дефицит баланса текущих операций меньше, чем положительное сальдо счета финансовых операций с капиталом, то запасы иностранной валюты в ЦБ увеличатся (в платежном балансе изменение официальных резервов отражается со знаком "минус"). Если больше, то нехватка поступлений в страну иностранной валюты по сумме этих счетов компенсируется из запасов ЦБ (со знаком "плюс"). В сумме сальдо счета текущих операций, сальдо счета финансовых операций с капиталом и изменение официальных резервов ЦБ должны составить ноль. Это означает, что платежный баланс в итоге должен быть сведен без остатка.

             Основное назначение платежного баланса состоит в том, чтобы в сжатом виде показывать состояние международных экономических отношений данной страны и являться индикатором для денежной, валютной, налоговой и другой политики правительства.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2 Статьи платежного баланса

 

Схема платежного баланса  была создана в 1947 г., ее опубликовали как документ ООН, послуживший базой  для разработки МВФ формы и  принципов составление платежного баланса. МВФ, издавая «Руководство по платежному балансу», продолжал  разработку унификации его схемы, которая  в общих чертах повторяет систему  построения статей платежных балансов ведущих развитых стран с некоторыми изменениями. Эти изменения делают схему более универсальной, что  позволяет сравнивать балансы развитых и развивающихся стран.

Классификация статей платежного баланса

по методике МВФ.

 

А. Текущие операции

         Товары

         Услуги

         Доходы от инвестиций

         Прочие услуги и доходы

         Частные односторонние переводы

         Государственные односторонние  переводы

         Итог: А. Баланс текущих операций

В. Прямые инвестиции и прочий долгосрочный капитал

          Прямые инвестиции

          Портфельные инвестиции

          Прочий долгосрочный капитал

Итог: А+В (соответствует  концепции базисного баланса  в США, действующей до 1958 г.)

С. Прочий краткосрочный  капитал

D. Ошибки и пропуски

Итог: А+В+С+D (соответствует концепции ликвидности в США, введенной с 1958 г.)

Е. Балансирующие статьи

          Переоценка золотовалютных резервов, распределение и использование  СДР

          Движение золотовалютного резерва

          Чрезвычайные источники покрытия  сальдо

                      Обязательства, образующие валютные резервы иностранных официальных органов

Итого: А+В+С+D+E (соответствует концепции официальных расчетов в США с 1965 г.)

F. Итоговое изменение резервов

           Золото

           СДР

          Резервная позиция в МВФ

          Иностранная валюта

          Прочие требования

          Кредиты МВФ

 

Принятая МВФ система  классификации статей платежного баланса  используется странами – членами  Фонда, включая Россию, как основа национальных методов классификации.

          Основополагающим принципом составления статистической таблицы платежного баланса является принцип двойной бухгалтерской проводки, в соответствии с которым каждая регистрируемая операция должна получить двойное отражение в платежном балансе – как  кредит одного,  и дебет другого счета. Одна запись показывает, какие изменения в активах и пассивах страны вызывает данная операция, тогда как вторая запись, уравновешивающая первую, говорит о том, какими средствами регулируются взаимные требования и обязательства между странами, возникающие в результате совершения названной внешнеэкономической операции. Принцип двойной записи предполагает равенство или нулевое сальдо.

            В платежном балансе, как и в других видах отчетности, каждая сделка регистрируется либо со знаком “+” - кредит, либо со знаком “-“ - дебет.

Кредит отражает потенциальный источник иностранной валюты, а дебет – ее потенциальное расходование;

кредит  означает отток ресурсов из страны, а дебет – их приток;

кредит означает уменьшение активов или увеличение обязательств страны, а дебет – наоборот.

Как правило, экспорт –  это кредит,  поскольку  в этом случае уменьшению, например товарных ресурсов страны (активов) должно сопутствовать – как результат продажи – эквивалентное поступление денег. А импорт – это дебет, так как при этом происходит увеличение ресурсов (активов) страны, а это требует траты определенной суммы денег.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.3 Факторы, влияющие на платежный баланс

          Платежный баланс имеет прямую и обратную связь с воспроизводством. С одной стороны, он складывается под влиянием процессов, происходящих в воспроизводстве, а с другой - воздействует на него, так как влияет на курсовые соотношения валют, золото - валютные резервы, валютное положение, внешнюю задолженность, направление экономической, в том числе валютной, политики, состояние мировой валютной системы. Платежный баланс дает представление об участии страны в мировом хозяйстве, масштабах, структуре и характере ее внешнеэкономических связей. В платежном балансе отражаются: a. Структурные диспозиции экономики, определяющие разные возможности экспорта и потребности импорта товаров, капиталов и услуг;                               б. Изменения в соотношении рыночного и государственного регулирования экономики;  
в. Конъюнктурные факторы (степень международной конкуренции, инфляции, изменения валютного курса и др.).  
На состояние платежного баланса влияет ряд факторов.  
1. Неравномерность экономического и политического развития стран, международная конкуренция.                                                                                        2. Циклические колебания экономики. В платежных балансах находят выражение колебания, подъемы и спады хозяйственной активности в стране, так как от состояния внутренней экономики зависят ее внешнеэкономические операции. Колебания платежного баланса, обусловленные механизмом промышленных циклов, способствуют перенесению внутриэкономических циклических процессов из одной страны в другие. Рост производства вызывает увеличение импорта топлива, сырья, оборудования, а при замедлении темпов экономического роста ввоз товаров сокращается. Экспорт товаров, капиталов, услуг в большей степени реагирует на изменения условий мирового рынка. При вялом хозяйственном развитии вывоз капитала обычно увеличивается. При ускоренном развитии экономики, когда растут прибыли, усиливается кредитная экспансия в стране, повышается процентная ставка, темп вывоза капитала падает. В силу асинхронности современного экономического цикла его колебания влияют на платежный баланс зачастую косвенно. Мировые экономические кризисы приводят к крупномасштабным дефицитам платежных балансов то одних, то других стран.  
3. Рост заграничных государственных расходов. Тяжелым бременем для платежного баланса являются внешние правительственные расходы, которые преследуют разнообразные экономические и политические цели.  
4. Милитаризация экономики и военные расходы. Косвенное воздействие военных расходов на платежный баланс определяется их влиянием на условия производства, темпы экономического роста, а также масштабами изъятия из гражданских отраслей ресурсов, которые могли бы использоваться для капиталовложений, в частности в экспортные отрасли. Если экспортные отрасли загружены военными заказами, а средства, которые можно применить для расширения вывоза товаров, направляются на военные цели, это приводит к сокращению экспортных возможностей страны. Гонка вооружений вызывает увеличение импорта военно-стратегических товаров, в том числе многих видов сырья (нефти, каучука, цветных металлов), сверх нормальных потребностей мирного времени.                                                                                          5.Усиление международной финансовой взаимозависимости. В современных условиях движение финансовых потоков стало важной формой международных экономических связей. Это обусловлено увеличением масштабов вывоза капиталов, развитием мирового рынка ссудных капиталов, включая еврорынки, финансовые рынки, в условиях либерализации условий сделок. Важным фактором движения капиталов стали усиление не равновесия платежного баланса и потребность в привлечении заемных средств для покрытия его пассивного сальдо. В итоге финансовая взаимозависимость стран стала сильнее коммерческой взаимозависимости. Это усиливает валютные и кредитные риски, в первую очередь риск неплатежеспособности заемщика. Двойственное влияние вывоза капитала на платежный баланс страны-экспортера заключается в том, что он увеличивает его пассив, но служит базой для притока в страну процентов и дивидендов через определенный период. Однако приток процентов и дивидендов уменьшается при реинвестиции части прибылей в стране приложения капитала.  
6. Изменения в международной торговле. НТР, рост интенсификации хозяйства, переход на новую энергетическую базу вызывают структурные сдвиги в международных экономических связях. Более интенсивной стала торговля готовыми изделиями, в том числе наукоемкими товарами, а также нефтью, энергоресурсами. В географии товарных потоков наметился сдвиг в сторону расширения обмена между промышленно развитыми странами (70% мировой торговли ; cтран ЕС- 38%) при сокращении удельного веса развивающихся в их внешней торговле. Взаимная торговля промышленно развитых стран поглощает 80% их экспорта (стран ЕС-58%),а торговля между развивающимися странами составляет лишь 1/4 их экспорта. Это обостряет конкуренцию на мировом рынке.                                                                              7. Влияние валютно-финансовых факторов на платежный баланс. Девальвация обычно поощряет экспорт , а ревальвация стимулирует импорт при прочих равных условиях . Нестабильность мировой валютной системы ухудшает условия международной торговли и расчетов. В ожидании снижения курса национальной валюты происходит смещение сроков платежей по экспорту и импорту: импортеры стремятся ускорить платежи, а экспортеры, напротив: задерживают получение вырученной иностранной валюты. Достаточен небольшой разрыв в сроках международных расчетов, чтобы вызвать значительный отлив капиталов из страны.                                                                8. Отрицательное влияние инфляции на платежный баланс. Это происходит в том случае, если повышение цен снижает конкурентоспособность национальных товаров, затрудняя их экспорт, поощряет импорт товаров и способствует бегству капиталов за границу.  
Чрезвычайные обстоятельства - неурожай, стихийные бедствия, катастрофы и т.д. отрицательно влияют на платежный баланс.