Комплексный анализ хозяйственной деятельности

 

Анализируя данные таблицы, можно судить о платежеспособности  предприятия. На каждый рубль краткосрочных  обязательств приходится 1,48руб.  ликвидных активов и 71,3% обязательств предприятие сможет оплатить немедленно после отчётной даты. С помощью дебиторской задолженности предприятие сможет оплатить 121% обязательств, что на 4% выше возможности прошлого года. Все показатели увеличиваются в динамике и выше нормативных значений. Структура баланса признана удовлетворительной, платежеспособность соответствует требованиям ФСФО.

В заключении данного раздела  необходимо оценить ликвидность  баланса за два года и сравнить полученные результаты с эталоном ликвидного баланса.

Баланс считается  абсолютно ликвидным, если имеют  место соотношения:

1)А1>П1;

2)А2 > П2;

3)АЗ > ПЗ;

4)А4 < П4.

      В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия можно разделить на следующие группы:

      А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения. Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1= стр. 250 + стр. 260

А1 2007 = 2027,5+3265,6 = 5293,1тыс. руб.

А1 2008 = 2034,5+3363,1=5397,6 тыс. руб.

      А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты:

А2 = стр. 240

А2 2007 = 3401,1 тыс. руб.

А2 2008 = 3759,7тыс. руб.

      А3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы:

А3= стр. 210 + стр. 220 + стр. 230 + стр. 270

А3 2007 = 1941,2+131,9+428,8=2501,9 тыс. руб.

А3 2008 = 2048,8+132,5+482,1=2663,4тыс. руб.

      А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы:

А4 = стр. 190

А4 2007  = 4628,2 тыс. руб.

А4 2008  = 4743,4 тыс. руб.

      Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

      П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская задолженность:

П1 = стр. 620

П1 2007 = 4693,4 тыс. руб.

П1 2008 = 5218,9 тыс. руб.

      П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, и прочие краткосрочные обязательства:

П2 = стр. 610 + стр. 660

П2 2007 = 2500+103,4=2603,4 тыс. руб.

П2 2008 = 2200+0=2200 тыс. руб.

      П3. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к V и VI разделам, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также задолженность участникам по выплате доходов, доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов:

П3 = стр. 590+ стр. 630 +стр. 640 +стр. 650

П3 2007 = 1200+122+0+0=1322 тыс. руб.

П3 2008 = 860+145+0+0=1005 тыс. руб.

      П4. Постоянные пассивы или устойчивые - это статьи IV раздела баланса «Капитал и резервы». Если у организации есть убытки, то они вычитаются:

П4 = стр. 490

П4 2007 = 7205,5тыс. руб.

П4 2008 = 8140,2тыс. руб.

Расчёты сводят в таблицу 26 .

 

Таблица 26

Анализ ликвидности баланса, тыс. руб.

Активы	На начало отчетного периода	На конец отчетного  периода	Пассивы	На начало отчетного периода	На конец отчетного  периода	Платежные излишки
						на начало отчетного периода	на конец отчетного  периода
А1	5293,1	5397,6	П1	4693,4	5218,9	-599,7	2821,3
А2	3401,1	3759,7	П2	2603,4	2200	-797,7	-1559,7
А3	2501,9	2663,4	П3	1322	1005	-1179,9	-1658,4
А4	4628,2	4743,4	П4	7205,5	8140,2	2577,3	3396,8

 

Анализируя данные таблицы, можно сделать вывод, что баланс является абсолютно ликвидным.

 

 

6.6. Комплексная оценка финансово-хозяйственной деятельности и состояния организации.

 

      В данном методе динамика каждого показателя определяется как теми его роста. Нормативная система значений показателей, таким образом, представляет собой эталонную динамику состояния предприятия, понимаемую как наилучшее распределение всех показателей, характеризующих это состояние, по темпам их роста.

Выбранные показатели, образующие нормативную систему  значении показателей приведены в табл.27

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 27

 

Нормативная система значений

 

Наименование показателя	Усл. Обозначение	Присвоенный  эталонный  ранг
Чистая прибыль	ЧП	1
Прибыл от продаж	Ппр	2
Выручка от продаж	Впр	3
Сумма имущества организации	А	4
Средняя величина заемных  средств за период	З	5
Средняя величина краткосрочной  кредиторской  задолженности	Кр	6
Средняя величина дебиторской  задолженности  до 12 месяцев	Дз	7
Средняя величина дебиторской  задолженности  свыше 12 месяцев	ДЗ	8

 

  Выбранная система эталонная система рангов удовлетворяет условию соотношения темповых показателей:

Тчп > Тппр > Твпр  >  Та  > Тз  > Ткр   > Тдз  > Тдз

Где  Тчп – темп роста (снижения) чистой прибыли:

        Тппр – темп роста (снижения) прибыли от продаж:

        Твпр – темп роста (снижения) выучки от продаж:

        Та    – темп роста (снижения) среднегодовой  стоимости актива:

        Тз    – темп роста (снижения) среднегодовой стоимости заемных средств:

        Ткр – темп роста (снижения) среднегодовой величины кредиторской задолженности:

        Тдз – темп роста (снижения) среднегодовой величины дебиторской задолженности до 12 месяцев:

        Тдз – темп рост (снижения) среднегодовой величины дебиторской задолженности свыше 12 месяцев.

Для получения фактических  рангов необходимо рассчитать относительные  значения темпа роста (Iотч./баз) для каждого показателя. После того. Как будут рассчитаны роса по всем показателям, производится их ранжирование по степени убывания, т.е. наибольшему значению темпа роста присваивается значение фактического ранга равное 1, наибольшему за ним – 2 и.т.д. самому наименьшему значению темпа роста присваивается значение фактического ранга, равное 8.

Результаты проведенного анализ приведены в таблице 28

Таблица 28

Комплексная оценка финансового  состояния

Наименование показателя	Код строки (расчет)	За прошлый год	За отчетный год	Iотч/баз	Фактические ранги	Присвоенный ранг
Чистая прибыль	с.190(Ф2)	138	184,5	1,337	2	1
Прибыль от продаж	с.050(Ф2)	130	291	2,238	1	2
Выручка от продаж	с.010(Ф2)	2284	2498	1,094	7	3
Сумма имущества организации	с.300 (Ф1)	15824,3	16564,1	1,047	8	4
Средняя величина заемных  средств за период	(с.590н+с.590к+с.690н+с.690к)/2(Ф1)	7418,8	8423,9	1,135	3	5
Средняя величина краткосрочной  кредиторской задолженности	(с.620н+с.620к)/2(Ф1)	4693,4	5218,9	1,112	5	6
Средняя величина дебиторской  задолженности до 12 месяцев	(с.240н+с.240к)/2(Ф1)	3401,1	3759,7	1,105	6	7
Средняя величина дебиторской  задолженности свыше 12 месяцев	(230н+230к)/2(Ф1)	428,8	482,1	1,124	4	8

 

 

Рассчитаем коэффициент  корреляции:

,

Где d – разность между рангами

       n – количество рангов

 

Как мы видим, между фактическими и эталонными рядами рангов непосредственной связи нет, т.к. коэффициент корреляции равен 0,33.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

      За 12 месяцев работы предприятие выпустило товарную продукции на сумму 2408 тыс.р., что на 9,45% больше, чем в базовом. Рост показателей в сопоставимых ценах свидетельствует об увеличении реальных масштабов производства, влияние оказывает фактор объёма. Не смотря на перевыполнение плана по другим видам продукции, в целом план по ассортименту не выполнен.

      Рассматривая основные фонды, можно говорить о  положительных тенденциях в динамике и расширении материально-технической базы производства. В целом по предприятию доля активной части увеличилась, что свидетельствует об улучшении технологической структуры ОФ, её можно считать удовлетворительной. Высокие значения показателях движения основных фондов, свидетельствуют о масштабной замене объектов в связи с техническим перевооружением, что негативно сказывается на затраты в текущем периоде, но принесёт положительный эффект в будущем. Оценивая влияние использования ОФ на изменение товарной продукции, можно сделать вывод, что при увеличении фондоотдачи в отчётном периоде способствовало увеличению товарной продукции. В то же время, рост стоимости основных фондов способствовало приросту товарной продукции.

      Оценивая динамику показателей движения трудовых ресурсов, можно сделать вывод об эффективности управления и социальной политике предприятия. На протяжении всего рассматриваемого периода коэффициент оборота по выбытию превышает коэффициент по приему. Всё это говорит, что динамика  показателей неудовлетворительная. Следует отметить, что рост оплаты труда на предприятии в отчетном периоде сопровождается увеличением выработки.

      Анализируя затраты предприятия на производство, видно, что рост объёма продукции в стоимостном выражении сопровождается увеличением затрат на производство, причём темпы роста продукции превышают темпы роста затрат. В результате наблюдается снижение затрат на рубль товарной продукции. Это свидетельствует об эффективности деятельности предприятии.

       За отчётный период увеличению налогооблагаемой прибыли  способствовало уменьшение и увеличение внереализационных доходов.

      В отчётном периоде хозяйственная деятельность нерентабельна

Если говорить о ликвидности, то она считается достаточной, а  структура оборотных активов  удовлетворительной.

     Собственного капитала предприятия  достаточно для осуществления нормальной финансово-хозяйственной деятельности. В отчётном периоде доля кредитов и займов предприятия уменьшилась - это говорит об инвестиционной привлекательности предприятия. В целом анализ источников формирования имущества свидетельствует о зависимости предприятия и снижении финансовой устойчивости в будущем. Финансовые результаты работы предприятия на конец отчетного периода улучшились, но по-прежнему остаются неустойчивыми. Баланс предприятие не является абсолютно ликвидным, но в перспективе наблюдается тенденция к улучшению показателей.