Технико-экономическое обоснование по созданию нового предприятия

Таблица 16. Отчет о чистых доходах.

Показатели	Освоение	Полная мощность
1	2	3
Выручка от реализации продукции без НДС  и акцизов	8288,65011	27628,8337
Себестоимость реализованной продукции	5920,46436	11384,0125
Прибыль от реализации	2368,18575	16244,8212
Налог на прибыль, 20%	473,63715	3248,96424
Чистая  прибыль	1894,5486	12995,85696

    Для согласования потребности в денежных средствах и их источниках необходимо выполнить прогноз денежных потоков (таблица 17). В нашем предварительном ТЭО принимаем упрощения: 

• вся продукция  производится, продается и оплачивается покупателями в одном периоде, то есть в течение одного года;

 

• по окончании  расчетного периода предприятие  ликвидируется, и предприниматель  получает остаточную стоимость основных фондов и сумму вложенных в  него оборотных средств.

Таблица 17. Таблица денежных потоков.

Показатели	Строительство	Освоение	Полная  мощность
		Год 1 - % от полной мощности	Год 2	Год 3	Год 4	Год 5	Год 6
1	2	3	4	5	6	7	8
А Приток наличностей	-	8288,65011	27628,8337				38264,30166
1 Доход  от продаж	-	8288,65011	27628,8337
2 остаточная  стоимость предприятия	-	-	-	-	-	-	10635,46796
Б Отток  наличностей	14630,83333	11940,89303	23350,09985	16915,38674
1 Инвестиции  в основной капитал (-)	14630,83333	-	-	-	-	-	-
2 Вложения  в оборотный капитал (-)	-	3264,38152	6434,71311	-	-	-	-
3 Производственно-сбытовые  издержки (-)	-	5920,46436	11384,0125
В том  числе амортизационные отчисления (+)	-	2282,41
4 Налоги (-)	-	473,63715	3248,96424
В Чистый денежный поток (А)-(Б)	-14630,83333	-3652,24292	4278,73385	10713,44696			21348,91492
Г Чистый денежный поток нарастающим итогом	-14630,83333	-18283,07625	-14004,3424	-3290,89544	7422,55152	18135,99848	39484,9134

    Остаточная  стоимость предприятия включает остаточную стоимость основных фондов и оборотный капитал:  

    Остаточная  стоимость = инвестиции в осн. капитал + вложения в оборотный капитал - амортиз. отчисления · количество лет. 

    Все вложения основного капитала рассчитаны нами в таблице 6 «Структура основных средств». Потребность в оборотном капитале определена в таблице 15 для периода освоения, при увеличении объема производства потребуется увеличить и размер оборотных средств, то есть в графе 4 таблицы 17 показывается именно прирост потребности в оборотном капитале предприятия. Доход от продаж (выручка от реализации), себестоимость и уплаченные налоги содержаться в таблице 16. Амортизационные отчисления не являются выплатой, поэтому в расчете не являются элементом оттока средств с предприятия.

    Основные  технико-экономические показатели по проектируемому предприятию рассчитаны для периода освоения и полной загрузки производственной мощности сведены  в таблице 19. 

    Для расчета таблицы 18 используются такие показатели как:  

    Фондоотдача - это основной синтетический показатель использования основных фондов. Отражает съем продукции с одного рубля первоначальной стоимости основных фондов.

    Фондоемкость - показатель, обратный фондоотдаче. Показывает какая величина основных фондов приходится на рубль выпущенной продукции.

      Для характеристики доходности  используют показатели рентабельности (доходности), отражающие относительный уровень прибыли.

    Рентабельность  производства характеризует эффективность использования предприятием основных и оборотных средств.

    Рентабельность  продукции характеризует эффективность издержек предприятия на производство и реализацию отдельных видов продукции.

    Рентабельность  деятельности отражает способность фирмы контролировать себестоимость реализованной продукции и ее успехи в политике ценообразования.

    Коэффициент оборачиваемости  оборотных средств - количество оборотов оборотных средств в течение определенного периода (обычно года).

    Срок  возврата вложенных  средств находится как отношение суммы вложенных средств к приросту прибыли.

Таблица 18. Основные технико-экономические  показатели.

Показатели, ед.измерения	Освоение	Полная мощность
1	2	3
1 объем  реализации продукции	300	1000
2 Объем  реализации продукции в стоимостном  измерении, тыс.р.	8288,65011	27628,8337
3 Себестоимость  единицы продукции В том числе:    Условно-переменные  расходы    Условно-постоянные  расходы	19,73488  7,80507 11,92981	11,38401  7,80507 3,57894
4 среднегодовая  стоимость основных производственных  фондов	14630,83333
5 Среднегодовой  остаток оборотных средств	3264,38152	9699,09463
6 Среднесписочная  численность ППП, В том числе:    Основные  рабочие    Вспомогательные  рабочие    Руководители    Специалисты    Служащие    Прочий  персонал	20  14 2 1 1 1 1
7 Фонд  оплаты труда персонала	2268370,59	5867,51859
8 Амортизационные  отчисления	2282,41
9 Стоимость  ежегодно потребляемых в производстве  сырья, материалов, топлива, энергии	363,54706	1148,2028
10 Выработка  на одного рабочего	414,4325055	1381,441685
11 Фондоотдача  основных производственных фондов	0,56652	1,8884
12 Фондоемкость	1,76516	0,52955
13 Рентабельность  производства. %	13,23363	66,76888
14 Рентабельность  продукции, %	40	142,69855
15 Рентабельность  продаж, %	28,57143	58,79662
16 Коэффициент  оборачиваемости оборотных средств	2,53912	2,8486
17 Период  оборота оборотных средств	143,75059	128,13312
18 Срок  возврата вложенных средств	4 года 3,7 месяцев

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

7. Нахождение  точки безубыточности.

    Точка безубыточности – это такой объем  производства и реализации продукции, при котором выручка равна  затратам, т.е. прибыль равна 0.

    Необходимые условия для построения точки  безубыточности:

1. обычно точка безубыточности строится в тех случаях, когда ассортимент выпускаемых товаров небольшой
2. объем производства продукции равен объему реализации продукции за анализируемый период
3. цены на продукцию остаются постоянными в течении анализируемого периода
4. цены на сырье, материалы, энергию, топливо, заработную плату и т.д. принимаются постоянными для анализируемого периода
5. все затраты производства можно поделить на переменные и постоянные

    FC – постоянные издержки

    VC – переменные издержки

    TC – совокупные издержки (сумма постоянных и переменных издержек)

    П – прибыль

    TR – выручка

    Р – цена единицы продукции

    С – удельные переменные затраты на единицу продукции

    Q – объем производства

    VC=C*Q

    TC=FC+VC

    TR=P*Q

    П=TR-TC

Период  освоения:                                   Период полной мощности:

Р=27,62883 тыс.р./шт.                            Р=27,62883 тыс.р./шт.

Q=300 шт.                                               Q=1000 шт.

С=7,80507 тыс.р./шт.                             С=7,80507 тыс.р./шт.

FC=3578,94373 тыс.р.                            FC=3578,94373 тыс.р.

    Найдем  объем безубыточности, т.е. такой  объем производства и реализации продукции, при котором прибыль  равна 0. 

    Найдем  выручку при объеме безубыточности. 

    Также, найдем ЗФП (запас финансовой прочности), который показывает на сколько процентов может сократиться объем производства и реализации продукции до достижения точки безубыточности:

           
 
 

8. Проведение  анализа чувствительности

    Анализ  чувствительности показывает как факторы  влияют на результирующий показатель.

    В качестве результирующего показателя выберем прибыль и оценим влияние  на прибыль цены, постоянных издержек, переменных издержек, объема производства.

    Данные  возьмем из раздела «Нахождение  точки безубыточности».

1. Выявим влияние цены на прибыль.

Пусть Р↑↓±10%→∆П=?

• Пусть Р↑ на 10%

Р=27,62883*1,1=30,39171 тыс.р./шт.

∆П=∆Р*Q

∆Посв=828,864 тыс.р.=35%

∆Ппм=2762,88 тыс.р.=17,01%

Вывод: при увеличении цены на 10% прибыль увеличится на 828,864 тыс.р. или на 35%(для периода освоения) и на 2762,88 тыс.р. или на 17,01% (для периода полной мощности).

• Пусть Р↓ на 10%

Р=24,86595 тыс.р./шт.

∆Посв=-828,864 тыс.р.=35%

∆Ппм=-2762,88 тыс.р.=17,01%

Вывод: при  уменьшении цены на 10% прибыль уменьшится на 828,864 тыс.р. или на 35%(для периода  освоения) и на 2762,88 тыс.р. или на 17,01% (для периода полной мощности).

2. Выявим влияние переменных издержек на прибыль.

Пусть С↑↓±10%→∆П=?

• Пусть С↑ на 10%

С=8,58558 тыс.р./шт.

∆П=-∆С*Q

∆Посв=-234,153 тыс.р.=9,89%

∆Ппм=-780,51 тыс.р.=4,8%

Вывод: при  увеличении переменных издержек на 10% прибыль уменьшится на 234,1521 тыс.р. или на 9,89% (для периода освоения) и на 780,507 тыс.р. или на 4,8% (для периода полной мощности).

• Пусть С↓ на 10%

С=7,02456 тыс.р./шт.

∆Посв=234,153 тыс.р.=9,89%

∆Ппм=780,51 тыс.р.=4,8%

Вывод: при  уменьшении переменных издержек на 10% прибыль увеличится на 234,1521 тыс.р. или  на 9,89% (для периода освоения) и  на 780,507 тыс.р. или на 4,8% (для периода  полной мощности).