Оценка ликвидности коммерческого банка

      На  основе проведенного анализа можно  дать наиболее полное определение сущности данной экономической категории: ликвидность коммерческого банка – способность банка своевременно выполнять свои обязательства перед всеми контрагентами, предоставлять им средства в рамках взятых на себя обязательств не только в настоящий момент времени, но и в будущем, что определяется наличием достаточного собственного капитала банка, оптимальным размещением и величиной средств по статьям актива и пассива баланса с учетом соответствующих сроков,  возможностью привлечения ресурсов на денежном рынке.

      Ликвидность можно рассматривать как многоуровневую систему, которая выглядит следующим  образом:

      - ликвидность банковской системы;

      - ликвидность отдельного банка;

      - ликвидность баланса банка;

      - ликвидность активов.

      Определение ликвидности банка было достаточно подробно рассмотрено выше, однако для более точного его понимания следует четко определить содержание элементов указанной системы.

      Ликвидность банковской системы зависит от того, насколько ликвидны отдельные коммерческие банки государства, а также государство в целом [52,          с. 182]. Таким образом, ликвидность банка является важнейшей составляющей данного понятия. В зависимости от того, насколько успешно функционируют и развивают свою деятельность отдельные банки, определяется состояние всего банковского сектора в целом.

      Если  ликвидность банка представляет собой характеристику его финансового  состояния за какой-либо временной  интервал или на перспективу, то ликвидность  баланса отражает способность на конкретную дату обеспечить погашение  обязательств своими активами без вмешательства со стороны. Она характеризует запас собственных средств, запас активов и определенную структуру обязательств, а также соответствие сроков востребования пассивов срокам погашения активов [52, с. 184]. Деятельность же банка характеризуется не только структурой и запасом вложений и обязательств, но, прежде всего, движением активов, их постоянным вложением, изъятием, а потому ликвидность банка следует определять, учитывая эту текучесть. Следовательно, понятие ликвидности баланса имеет ограниченный смысл, но вместе с тем она является основным фактором ликвидности самого банка. Поэтому нет оснований противопоставлять их как несовместимые понятия.

      Термин  «ликвидность активов» в буквальном смысла слова означает скорость и наличие возможностей трансформации их отдельных видов в денежные средства      [18, с. 226]. По степени ликвидности (по мере способности обращаться в наличность) активы банка делятся на следующие группы: высоколиквидные, ликвидные, активы долгосрочной ликвидности и неликвидные активы [52, с. 184; 37, с.149; 13, с. 507; 48, с. 147].

      Высоколиквидные активы – средства, находящиеся  в состоянии немедленной готовности при их востребовании: денежные средства, средства на счетах в Центральном  банке; средства на корреспондентских счетах у банков-нерезидентов развитых стран; вложения в государственные ценные бумаги, первоклассные векселя; депозиты, размещенные в Центральном банке; средства, предоставленные различным заемщикам до востребования.

      Ликвидные активы – средства, которые имеются в распоряжении банка и могут быть обращены в денежные средства достаточно быстро: кредиты юридическим и физическим лицам, другие платежи (например, по факторинговым операциям) в пользу банка сроком исполнения в ближайшие тридцать дней; межбанковские кредиты, предоставленные на срок тридцать дней; вложения в ценные бумаги негосударственных эмитентов, обращающиеся на вторичном рынке ценных бумаг.

      Активы  долгосрочной ликвидности: долгосрочные кредиты, выданные банком; лизинговые операции; долевое участие в деятельности других предприятий и банков; ценные бумаги, приобретенные с инвестиционными целями; нематериальные активы.

      Наименее  ликвидные или неликвидные активы банка: просроченные или безнадежные (проблемные) долги; капитальные вложения; здания, сооружения и оборудование, принадлежащие банку и относящиеся к основным фондам.

      Степень ликвидности активов и банковская ликвидность находятся в прямой зависимости: чем больше доля первоклассных  ликвидных средств в обшей  сумме активов, тем выше ликвидность банка. Однако здесь следует уделить внимание следующему: к высоколиквидным средствам безоговорочно можно отнести только денежные средства в кассе и средства на корреспондентских счетах, которые могут быть сразу использованы для проведения платежей или погашения обязательств, а вложения в ценные бумаги и размещенные ссуды должны быть предварительно трансформированы в денежные средства, что, во-первых, требует времени, во-вторых, может повлечь за собой убытки.

      Кроме того, в настоящее время большое распространение получило исследование проблемы «ликвидность – доходность» [11, с. 161; 13, с. 510; 52,         с. 183; 26, с. 447]. Между этими двумя категориями существует обратно пропорциональная связь: чем выше ликвидность баланса банка, тем ниже его доходность, и наоборот, что явно противоречит основному предпринимательскому интересу банка – получению прибыли от своей деятельности. Именно поэтому каждый коммерческий банк стремится создать минимальный резерв ликвидных средств, так называемых «неработающих» активов, что, в свою очередь, приводит к увеличению риска банковских операций.

      На  основании вышеизложенного можно  заключить, что ликвидность коммерческого  банка является комплексным показателем. Для его наиболее полной характеристики в современной литературе выделяют три вспомогательных показателя: стационарная ликвидность («запас»), текущая ликвидность («поток», или «оборот») и перспективная ликвидность («прогноз») [26, с. 445; 52, с. 181; 13,   с. 508; 37, с. 139; 38, с. 35].

      Понятие ликвидности-запаса подразумевает наличие в балансе банка определенного количества (запаса) активов, которые могут быть направлены на цели погашения обязательств банка перед клиентами. Таким образом, ликвидность-запас характеризует ликвидность банка на определенный момент и показывает, есть ли у банка достаточные ресурсы для удовлетворения обязательств на этот момент. Однако такой показатель недостаточно полно отражает реальную сущность ликвидности, которая является крайне динамичной и изменчивой. Это проявляется, в частности, в ситуации, когда банк обладает достаточным уровнем ликвидных активов для поддержания мгновенной или текущей ликвидности, но с течением времени – в связи с превышением входящего потока обязательств над потоком трансформации вложений в ликвидные активы – утрачивает способность отвечать по обязательствам. Чтобы снять данное противоречие и наделить банк оружием против неликвидности в будущем, был разработан более прогрессивный и комплексный подход к характеристике   ликвидности – определение ликвидности-потока.

      Ликвидность-поток  показывает состояние ликвидности-запаса в будущем, то есть позволяет определить ее прогнозные значения и динамические изменения с учетом влияния входящих и исходящих денежных потоков, образующихся при приобретении банком новых обязательств и требований, а также способности банка изменять структуру пассивов и активов. Прогнозирование осуществляется на краткосрочную перспективу (от одного до трех месяцев) и, следовательно, характеризует текущую, или краткосрочную ликвидность банка.

      Ликвидность-прогноз отличается от ликвидности-потока тем, что первая форма ликвидности дополнительно связана с оценкой текущего и будущего риска активных и пассивных операций банка.

      Из  сравнения трех вышеперечисленных  характеристик ликвидности, следует, что наиболее эффективным для целей поддержания и управления ликвидностью является определение ликвидности-потока, так как именно этот подход позволяет оценить способность банка реально определять свое состояние, своевременно предотвращать ухудшение сложившегося объективно необходимого уровня ликвидности, а также изменять в течение определенного периода времени неблагоприятный уровень ликвидности.

      Наконец, ликвидность банка характеризуется  такими понятиями, как надежность и  финансовая устойчивость. Эти определения не являются синонимами, но взаимосвязаны между собой. Под надежностью банка необходимо подразумевать вероятность того, что его работа в течение некоторого промежутка времени будет удовлетворять определенным требованиям: обеспечение сохранности средств, доверенных ему клиентами, выполнение без задержек в любой ситуации взятых на себя обязательств. Если надежность банка характеризуется, прежде всего, его прочностью, способностью внушать доверие всем экономическим субъектам, которые им обслуживаются, то финансовая устойчивость банка характеризуется его возможностью нормально развиваться, для чего выделяют следующие критерии – уровень собственных средств в пассиве баланса, способность банка в будущем увеличить собственный капитал за счет полученной прибыли, стабильность клиентской базы и так далее. Таким образом, подавать надежду может только крепкий, устойчивый и ликвидный банк [35, с. 38].

      В данном параграфе были рассмотрены  основные понятия, связанные с категорией «ликвидность коммерческого банка». Как видно из вышеизложенного, понятию ликвидности в литературе даются различные определения. С одной стороны, под ликвидностью понимают способность банка выполнять в сроки свои обязательства, причем не только по возврату вложенных средств с выплатой соответствующего вознаграждения, но и по выдаче кредитов. Некоторые источники предлагают еще более полное определение ликвидности, как способности банка выполнять свои обязательства перед клиентами с учетом предстоящего высвобождения средств, вложенных в активные операции, и возможных займов на денежном рынке. С другой стороны, под ликвидностью подразумевается соотношение сумм активов и пассивов с одинаковыми сроками. Наконец, говорят о более ликвидных и менее ликвидных активах банка с точки зрения возможности их быстрого превращения в денежные средства. Данные определения взаимосвязаны и должны употребляться в совокупности для раскрытия сущности исследуемого понятия.

      Прежде  чем перейти к изучению различных  теорий и методов управления ликвидностью, необходимо провести анализ факторов, воздействующих на данную экономическую категорию, выявить направления их влияния на ликвидность коммерческого банка, исследовать причины возникновения риска ликвидности, описать основные его виды и методы защиты от различных типов рисков, чему и будет посвящен следующий параграф. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      1.2 Факторы, влияющие на банковскую  ликвидность, и риски, возникающие  под их влиянием

      Важное  значение при оценке ликвидности  играет классификация факторов на нее  влияющих. Их можно распределить по следующим признакам:

      - по отношению к деятельности  коммерческого банка: внешние,  внутренние;

      - по направлению влияния: отрицательные,  положительные;

      - по содержанию: политические, социальные, экономические;

      - по длительности воздействия:  постоянные, форс-мажорные;

- по возможности управления: нерегулируемые, регулируемые [35, с. 38].

      Как правило, когда говорят о факторах ликвидности коммерческих банков, то чаще всего их подразделяют на две  основные группы: внешние и внутренние, или макроэкономические и микроэкономические [37, с.143; 35, с. 38; 41, с. 8; 28, с. 70;     48, с. 148].

      Макроэкономические (экзогенные) факторы – факторы, через которые осуществляется воздействие  внешней среды на деятельность коммерческого  банка. Основные их виды представлены на рисунке 1.1 [37, с.144].

      Макроэкономические  факторы, воздействующие на ликвидность  банка 

      Рисунок 1.1 

      Рассмотрим  более подробно каждый из вышеперечисленных  факторов.

      1. Общая экономическая и политическая  обстановка в стране создает  предпосылки развития банковских операций и успешности функционирования банковской системы, обеспечивает стабильность экономической основы деятельности банков, укрепляет доверие отечественных и зарубежных инвесторов к банкам [16, с. 145]. Без указанных условий банки не способны создавать устойчивую депозитную базу, добиваться рентабельности операций, развивать свой инструментарий, повышать качество своих активов, совершенствовать систему управления. Любое проявление нестабильности в данных сферах приводит к резкому обострению проблемы ликвидности коммерческих банков.

      2. Эффективность государственного  регулирования и контроля определяет  степень взаимодействия органа  государственного надзора с коммерческими  банками в части управления  ликвидностью. Центральный банк  имеет возможность устанавливать определенные нормативы ликвидности, ориентируя банки на их соблюдение. Естественно, чем выше установленные показатели отражают реальное состояние ликвидности банка, тем больше возможности у банка и надзорного органа своевременно выявить проблемы с ликвидностью и устранить их.