Современные формы кредитования предприятий

Денежная форма кредита  предполагает передачу во временное  пользование оговоренного количества денег. Денежная форма является преобладающей  в современных условиях экономики. Данная форма кредита активно  используется всеми субъектами экономических  отношений (государством, предприятиями, отдельными гражданами) как внутри страны, так и во внешнем экономическом обороте. В денежной форме кредита нет эквивалентного товарно-денежного обмена, а есть передача стоимости во временное пользование с условием возврата через определённое время и, как правило, с уплатой процентов за пользование .

Смешанная форма кредита  возникает в том случае, когда  кредит был предоставлен в форме  товара, а возвращён деньгами или  наоборот — предоставлен деньгами, а возвращён в виде товара. Последний  вариант часто используется в  международных расчётах, когда за полученные денежные ссуды расчёт производится поставками товаров. Во внутренней экономике  продажа товаров в рассрочку  сопровождается постепенным возвращением кредита в денежной форме

 Коммерческий кредит  предоставляется в товарной форме  продавцами товаров их покупателям  в виде рассрочки платежа за  проданные товары или предоставленные  услуги. Коммерческий кредит применяется  с целью ускорить реализацию  товаров и оформляется в виде  долгового обязательства - векселя,  оплачиваемого через коммерческий  банк. Объектом коммерческого кредита  выступает, как правило, товарный  капитал, который обслуживает  кругооборот промышленного капитала, движение товаров из сферы  производства в сферу потребления.  Особенность коммерческого кредита  состоит в том, что ссудный  капитал здесь сливается с  промышленным. Главная цель такого кредита - ускорить процесс реализации товаров, а значит, ускорить получение заключенной в них прибыли.

 Ипотечный кредит - кредит  под залог недвижимости . Ипотечный кредит берется для покрытия крупных капитальных затрат. Особо эффективно использовать его при кредитовании нового строительства. При этом объект строительства является предметом залога. Залог может оформляться поэтапно, по мере строительства объекта. Тогда соответственно по частям выделяется кредит. Например, предприниматель покупает землю, закладывает ее, на полученные деньги возводит фундамент здания. Фундамент опять закладывается, и полученные кредиты служат источником финансирования следующего этапа строительства. Ипотечный кредит берется и для приобретения недвижимости. В этом случае после оформления залоговых кредитных отношений продавец сразу получает от банка деньги, покупатель приобретает все права собственности на объект покупки, который одновременно заложен в банке. Заемщик возвращает кредит и выплачивает проценты в соответствии с кредитным соглашением.

 Таким образом, формы  кредита тесно связаны с его  структурой и в определенной  степени отражают сущность кредитных  отношений. 

 Коммерческие банки  представляют своим клиентам  разнообразные виды кредитов, которые  можно классифицировать по различным  признакам. 

 Прежде всего, кредит  классифицируется по основным  группам заемщиков. Кредит может  быть выдан хозяйству, населению,  государственным органам власти.

 В зависимости от  назначения или направления кредит  различают: потребительский, промышленный, торговый, сельскохозяйственный, инвестиционный, бюджетный. 

Функции кредита: перераспределительная; создания кредитных орудий обращения, воспроизводственная и стимулирующая.

Благодаря перераспределительной функции происходит перераспределение временно высвободившейся стоимости. Она может осуществляться на уровне предприятий, отрасли, государства (национальной экономики), мирового хозяйства (мировой экономики). Перераспределение идёт на условиях возврата стоимости.

Функция создания кредитных  орудий обращения связана с возникновением банковской системы. Благодаря возможности  хранения денежных средств на счетах в банках, развитию безналичных расчётов, зачёту взаимных обязательств, появились кредитные средства обращения и платежа.

Стимулирующая функция кредита  проявляется в возможности развития производства без наличия собственных  денежных средств. Благодаря кредиту  предприятия получают мощный стимул для дальнейшего развития.

1.3 Современная кредитная системы и ее особенности

Кредитная система играет важнейшую роль в поддержании  высокой нормы народно-хозяйственного накопления, что характерно для большинства  промышленно развитых стран.

Современная кредитная система -- это совокупность различных кредитно-финансовых институтов, действующих на рынке ссудных капиталов и осуществляющих аккумуляцию и мобилизацию денежного капитала. Через кредитную систему реализуются сущность и функции кредита.

В настоящее время кредитная  система России также имеет три  яруса: центральный банк; банковская система (коммерческие банки, сберегательные банки, ипотечные банки); специализированные небанковские кредитно-финансовые институты (страховые компании, инвестиционные фонды, пенсионные фонды, финансово-строительные компании, прочие организации).

Многие новосозданные кредитно-финансовые институты, страховые компании и инвестиционные фонды занимаются несвойственной им деятельностью: привлекают вклады населения, т.е. выполняют функции коммерческих и сберегательных банков. Ряд инвестиционных фондов, финансовых компаний и банков построили свою деятельность не на подлинной коммерческой основе, а по принципу пирамиды, что вызвало волну банкротств

Современная кредитная система  включает два основных понятия: совокупность кредитно-расчетных и платежных  отношений, которые базируются на определенных, конкретных формах и методах кредитования; совокупность функционирующих кредитно-финансовых институтов (банков, страховых компаний и др.). Первое понятие, как правило, связано с движением ссудного капитала в виде различных форм кредита. Второе означает, что кредитная система  через свои многочисленные институты  аккумулирует свободные денежные средства и направляет их предприятиям, населению, правительству.

Современная кредитная система  капиталистических стран в послевоенные годы претерпела серьезные структурные  изменения: снизилась роль банков и возросло влияние других кредитно-финансовых институтов (страховых компаний, пенсионных фондов, инвестиционных компаний и т.д.). Это выразилось как в росте общего числа новых кредитно-финансовых институтов, так и в увеличении их удельного веса в совокупных активах всех кредитно-финансовых институтов. Такие эволюционные процессы коснулись и многих развивающихся стран.

Кредитная система функционирует  через кредитный механизм. Он представляет собой, во-первых, систему связей по аккумуляции и мобилизации денежного  капитала между кредитными институтами  и различными секторами экономики, во-вторых, отношения, связанные с  перераспределением денежного капитала между самими кредитными институтами  в рамках действующего рынка капитала, в-третьих, отношения между кредитными институтами и иностранными клиентами.

Кредитный механизм включает также все аспекты ссудной, инвестиционной, учредительской, посреднической, консультативной, аккумуляционной, перераспределительной деятельности кредитной системы в лице ее институтов

2.Как повлиял финансовый кризис на кредитование предприятия.

2.1Кредитование предприятий в период кризиса.

Практически все организации  и компании испытывают в настоящее  время проблемы, связанные с финансовым кризисом, который способен нарушить стабильность их функционирования.

 В свете последних  изменений в экономике России  особое значение принимает развитие  малого предпринимательства. На  данном этапе государством предпринимаются  беспрецедентные меры по становлению  и развитию малого и среднего бизнеса в России.

Формирование среднего класса становится стратегической задачей  повышения политической, экономической  и социальной стабильности в российском обществе. Решение этой-задачи требует  создания благоприятных правовых и  экономических условий для интенсивного развития

малого и среднего предпринимательства, которое способствует формированию рыночной структуры экономики и  конкурентной среды, налогооблагаемой базы для бюджетов всех уровней, снижает  остроту безработицы.

Современное состояние бизнеса  в России является довольно сложным, одной из причин этого является противоречивость мнений о путях поддержания этого  вида предпринимательской деятельности. Государственная политика в отношении  бизнеса декларирует поддержку  в решении его финансовых проблем. В развитии и поддержке предпринимательства  значительная роль принадлежит институционально-организационным  механизмам и мерам государственного регулирования, имеющим некоторые  особенности в структурной системе  государственной поддержки предпринимательства  Российской Федерации. На современном  этапе происходят положительные  изменения в мерах поддержки субъектов бизнеса: применяются как прямые, так и косвенные меры поддержки.

Однако по-прежнему наблюдается  несовпадение между запланированными и реализованными мероприятиями  поддержки из-за несовершенств в  законодательстве, не проработанности механизмов реализации. Проведение эффективной политики поддержки предпринимательства осложняется тем, что нередко государственные органы не обладают полной, достоверной и своевременной информацией о состоянии процессов в бизнесе, как в целом, так и по отдельным проблемным направлениям. Такое положение наблюдается также по отношению к характеристике финансового состояния малых организаций.

Экономический кризис привел в значительной степени к финансовой несостоятельности отдельных как  крупных, так и малых организаций. К проблемам малых организаций, которые привели их к такому положению, относятся:

высокий уровень дебиторской  и кредиторской задолженностей;

неадекватные действия по адаптации к процессам повышения  цен;

ориентация на внутренний рынок, повышающая степень зависимости  от конъюнктурных перепадов цен  на различные товары и услуги.

В условиях кризиса снижение платежеспособного спроса на внутреннем рынке на товары и услуги малых  организаций окажет значительное негативное влияние на деятельность малого бизнеса. Так, сокращение спроса приведет к сокращению оборотных средств, что в свою очередь заставит организации сокращать  издержки за счет уменьшения объема выпуска  продукции, приостановки планов собственного развития и расширения деятельности.

В настоящее время кризис ликвидности в банковском секторе  сократит возможности банков для  выделения дополнительных кредитов организациям. Большинство организаций  намного меньше по сравнению с  крупными и средними предприятиями  пользуются кредитами для реализации планов по поддержанию и расширению бизнеса. Малые организации привлекают кредиты в основном для пополнения оборотных средств, закупки товаров  и сырья. Таким образом, в источниках финансовых ресурсов малых организаций  велика доля краткосрочных и среднесрочных  кредитов. Однако коммерческие банки, ограниченные в своих ресурсах из-за кризиса, не могут удовлетворить  спроса со стороны малых организаций  на получение краткосрочных кредитов. В большей степени влияние  банковского кризиса почувствуют  на себе малые организации, связанные  с небольшими региональными банками, которые в настоящий момент испытывают наиболее значительные затруднения  с ликвидностью и не имеют возможности  предоставлять кредиты субъектам бизнеса.

2.2 Затруднение доступности предприятий на финансовые и денежные рынки.

В значительной степени для  организаций доступность на финансовый и денежный рынки затруднена, что  связано со следующими проблемами:

Процентные ставки по кредитам высокие, а рентабельность капитала у малых организаций низкая;

предприятия имеют рискованное финансовое положение;

У наиболее малых предприятий отсутствует кредитная история.

Малые предприятия имеют относительно высокую капиталоемкость одновременно при относительно низком уровне рентабельности.

Следующая проблема - специфические  требования рынка микрофинансирования. Представители лизинговых компаний считают, что микрофинансирование должно осуществляться в сжатые сроки (между предоставлением полного пакета документов, заключением договора лизинга, оплатой поставок и получением лизингового имущества должно пройти 2—5 дн.). В настоящее время процедура принятия решения по клиенту занимает 2-3 недели из-за отсутствия специальных технологий для работы с предприятием. Финансирование получают компании с операционной историей больше года и с устойчивым финансовым положением, имеющие постоянную прибыль и понимание того, как будет развиваться их бизнес.

Для организаций  бизнеса  России заемные источники финансирования на современном этапе не всегда доступны. Однако, учитывая опыт развитых стран, следует отметить, что в этих источниках финансирования заключены большие  потенциальные возможности для  развития малого бизнеса. Кредитные  ресурсы малые организации могут  получить не только в коммерческих банках, но и в кредитных кооперативах, в региональных и муниципальных  фондах поддержки малого предпринимательства, в частных фондах поддержки предпринимательства, а также в специализированных банках. В этих организациях решается часть проблем, банковского кредитования, что связано с упрощенными  требованиями к заявочным документам, с сокращением сроков рассмотрения заявок на предоставление кредитов, с  гибкостью условий заимствования  и форм обеспечения займов, с упрощением доступности денежных средств и  т.д. Тем не менее имеются проблемы, обусловленные, главным образом, высокой стоимостью услуг кредитования в аналогичных организациях (кредиты выдают под 3—8% в месяц), недостатком средств у альтернативных кредиторов. В целях системного и последовательного развития малого предпринимательства в России необходимо создать соответствующий финансово-экономический механизм доступности для него кредитных ресурсов.

В условиях кризиса продолжится  деятельность финансовых институтов, которые специализируются на предоставлен организациям финансовых услуг, например микрофинансовых организаций, венчурных фондов, фондов прямых инвестиций, гарантийных фондов. Возможно, именно эти институты в условиях отсутствия банковского финансирования станут единственным источником заемных денег для организаций малого бизнеса.