Основные напрвления совершенствования деятельности ЦБ РФ

2.      ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ЦБ РФ

2.1.Определение методов и мер в реализации эффективной экономической политики

Одной из главных целей проводимой в России банковской реформы является построение устойчивой российской банковской системы решением проблемы капитализации банков как в интересах обеспечения устойчивости банковской системы, так и в плане создания ее привлекательного облика.

Полного восстановления банковской системы после кризиса 2008 года не произошло и совокупная капитализация банковской системы еще не достигла докризисного уровня. Поэтому основной задачей сегодня является вывод РБС на докризисный уровень.

Среди мер повышения устойчивости банковской системы известны такие, как отзывы лицензий на проведение банковских операций, образование банковских холдингов, слияния, присоединения или поглощения «слабых» банков более «сильными», а также финансовое оздоровление проблемных банков. Здесь хотелось бы отметить, что финансовое оздоровление проблемных банков целесообразно осуществлять только для тех проблемных банков, которые пострадали именно от кризиса или воздействия объективных факторов, а не от ошибок своего руководства.[10]

Еще одним методом повышения устойчивости банковской системы является совершенствование надзора за банками. Так, банкротства банков в 2000-х годах доказывают то, что для осуществления эффективного надзора за работой банков определенных в законе обязательных нормативов явно недостаточно. Правительство должно предоставить ЦБ России право на более широкий спектр контрольных операций вплоть до немедленной ликвидации банков с отозванными лицензиями. Тем не менее, сегодня в стране «функционирует» большое количество банков с отозванными лицензиями, но которые официально не закрыты. Это невыгодно ни государству, ни делу поддержания необходимой устойчивости банковской системы. Однако государство в рамках банковской реформы продолжает заниматься судьбой проблемных банков, вместо того чтобы решать вопросы благополучных кредитных организаций.

И наконец, о вступлении России в ВТО. Среди специалистов идет активная дискуссия о влиянии на банковскую систему зарубежных банков, которым будет открыт доступ на российский рынок после вступления России в ВТО. Единое мнение по этому вопросу пока не выработано. Тем не менее, правительство и ЦБ России готовят комплекс мер, облегчающих приход в страну зарубежных банков, надеясь на приток инвестиций в банковский сектор и экономику, внедрение прогрессивных банковских технологий и др.

Приоритетной задачей правительства является укрепление национальной банковской системы, опорой которой должно стать региональное развитие крупных федеральных банков, способных предоставлять услуги своим клиентам по всей стране. В связи с этим планируется принятие решения об отмене государственной пошлины, которую уплачивают кредитные организации за открытие филиалов. Важным шагом в этом направлении должна стать разрабатываемая программа развития банковской инфраструктуры каждого региона страны, которая будет охватывать использование возможностей крупных банков федерального масштаба и банков регионального значения в открытии новых филиалов в районах удаленных от мегаполисов.

Приход крупных федеральных банков в большинство российских регионов будет способствовать усилению конкуренции на региональном уровне, внедрению новых продуктов и развитию уникальных услуг.

Существенным шагом со стороны правительства в развитии рынка банковских услуг будет создание более благоприятных условий для консолидации, слияния и присоединения кредитных организаций. В этих целях правительство предполагает осуществить следующие мероприятия:

1)     принять законодательные и нормативные правовые акты, обеспечивающие существенное ускорение и удешевление процедуры реорганизации кредитных организаций путем слияния и присоединения;

2)     предусмотреть в законодательстве положения, устанавливающие, что право требования досрочного исполнения денежных обязательств имеют только кредиторы – физические лица, если обязательства перед ними возникли до даты объявления кредитными организациями о реорганизации. Требования о досрочном исполнении обязательств кредитными организациями перед кредиторами – юридическими лицами подлежат удовлетворению, если условиями договора кредитору – юридическому лицу предоставлено указанное право.[11]

Такой порядок позволит обеспечить условия для сохранения присоединяющей или созданной в результате слияния или преобразования кредитной организацией ликвидности и платежеспособности. Ещё одним положительным эффектом слияния банковских учреждений для обыденного потребителя будет увеличение универсальных – более надёжных банков, способных оказывать полный спектр услуг своим клиентам.

В контексте статистики Центральный банк РФ необходимо наметить следующие направления развития:

                    совершенствование денежно-кредитной и финансовой статистики в соответствии с критериями наилучшей международной практики, включая МВФ;

                    повышение эффективности сбора статистических данных подотчетных лиц, а также качества самих статистических данных – посредством внедрения новой автоматизированной системы представления отчетов;

                    развитие институтов кредитного и страхового регистров;

                    перемещение работ по сбору статистических данных по внешнему сектору из Национальной статистической службы РФ в ЦБ и их дальнейшее развитие;

                    развитие статистики реального сектора, совершенствование методологии.

Для обеспечения развития платежно-расчетной системы в ближайшие годы Центральный банк РФ  предусматривает следующее:

                    обеспечение развития и надежности платежно-расчетной системы Республики Армения, увеличение объемов безналичных платежей;

                    обеспечение непрерывности, надежности и безопасности наличного денежного обращения.

Все эти изменения должны быть подкреплены адекватной информационной политикой. Ее цель должна состоять в предотвращении дестабилизации финансового рынка в связи с непредсказуемостью сворачивания антикризисной поддержки. В задачи информационной политики Банка России в ходе завершения антикризисных мер должны входить:

                    управление ожиданиями изменения ставки рефинансирования;

                    сглаживание колебаний процентных ставок денежного рынка;

                    предотвращение шоков на рынке облигаций (фондовый риск);

                    минимизация процентного риска банков; помощь банкам в управлении риском ликвидности. [12]

Банку России целесообразно принять информационный меморандум о завершении антикризисной политики, который в общих чертах определял бы предстоящие задачи и меры денежных властей.

Кроме того, положительно воспринималось обнародование плана завершения антикризисных мер с объяснением критериев завершения каждой операции; публикация укрупненного графика со сроками и последовательностью поэтапного завершения антикризисных мер; раскрытие прогнозов изменения ставки рефинансирования и инфляции в форме веерных диаграмм без четких обязательств Банка России (для минимизации процентного риска и риска ликвидности в банковском секторе). В случае успешной реализации информационной политики Банк России сможет добиться нескольких результатов. В их числе снижение неопределенности будущего и предсказуемость предстоящих событий для участников рынка, минимизация риска обвала и паники, рост доверия к политике Банка России и рост понимания действий денежных властей.

Таким образом, развитие денежно-кредитной политики Центрального банка РФ должно проводится по следующим направлениям:

                    совершенствование системы разработки и прогнозов денежно-кредитной политики, посредством глубокого изучения характера инфляции и повышения эффективности процессов, способствующих принятию и осуществлению решений, относящихся к денежно-кредитной политике;

                    сохранение высокого уровня транспарентности и повышение общедоступности денежно-кредитной политики Центрального банка.

В следующем пункте курсовой работы рассмотрим перспективы развития Центрального банка РФ.

2.2. Перспективы развития ЦБ РФ

В 2010 году улучшились внешние условия для российской экономики. Международные финансовые институты и эко­номические организации прогнозируют продолжение в 2011-2013 годах роста мировой экономики темпами, близкими к ожидае­мым в 2010 году показателям (не менее 4%). Восстановление внешнего спроса будет под­держивать положительную динамику отече­ственного производства и экспорта товаров. Однако не исключаются более пессимистич­ные сценарии выхода мировой экономики из рецессии и развития международной тор­говли.

В экономике европейских стран – тор­говых партнеров России, входящих в зону евро, сохранение в прогнозный период от­рицательных разрывов выпуска будет спо­собствовать сдерживанию развития инфля­ционных процессов. Это ограничит риск ускорения роста цен в стране. В 2011 году не предполагается существенного измене­ния среднегодового уровня процентных ста­вок на денежных рынках по инструментам, номинированным в евро и долларах США. Ожидается, что в среднесрочный период со­отношение между процентными ставками в России и зарубежных странах будет слу­жить созданию условий для притока капита­ла в российскую экономику. Тем не менее, со­храняется риск оттока капитала.

Одним из основных факторов, влияю­щих на развитие российской экономики, является цена на нефть.

В начале 2011 года мировые цены на нефть, краткосрочно выросшие на фоне ситуации с землетрясением и техногенными катастрофами в Японии, войны в Ливии, а также политическими волнений на Ближнем Востоке, должны замедлить свой рост и по прогнозам экспертных центров остаться на уровне 95 долл. США  за баррель нефти.

Рост цен объясняется опасениями инвесторов, что перебои с поставками коснутся не только ливийского сырья.  Предполагается, что в 2011 году цена на российскую нефть сорта «Юралс» может составить 90-95 долларов США за баррель.

В этих условиях увеличения доходов от экс­порта российских товаров придаст повышение инвестиционной активности. В 2011 году прирост инвестиций в основной капитал может составить 11,0%, прирост реальных располагаемых денежных доходов населе­ния – 4,8%. Объем ВВП в этом случае может увеличиться на 4,8%.[13]

В 2012-2013 годах увеличение ВВП в зависимости от варианта прогноза ожида­ется в диапазоне 3,7-5,0%.

В условиях, когда стоимость нефти сорта «Юралс» составит 95 долл. США, прогноз платежного баланса предполагает сохранение профицита на уровне 46,8 млрд. долларов США, и поч­ти равновесное его состояние в 2013 году (0,8 млрд. долларов США).

Чистый приток инвестиций по финансовому счету в 2012 году будет иметь активное саль­до счета текущих операций и ввоз капитала обеспечат условия для увеличения резерв­ных активов на 34,6 и 73,8 млрд. долларов США соответственно. В 2013 году сохранятся условия для роста ре­зервных активов (на 32,8 млрд. долларов США).

В соответствии со сценарными усло­виями функционирования экономики Рос­сийской Федерации и основными параме­трами прогноза социально-экономического развития Российской Федерации на 2011 год и плановый период 2012 и 2013 го­дов Правительство Российской Федерации и Банк России определили задачу снизить инфляцию в 2011 году до 6-7%, в 2012 году – до 5-6%, в 2013 году – до 4,5-5,5% (из расчета декабрь к декабрю предыдущего года). Указанной цели по инфляции на по­требительском рынке соответствует базовая инфляция на уровне 5,5-6,5% в 2011 году, 4,5-5,5% в 2012 году и 4-5% в 2013 году.

Расчеты по денежной программе на 2011‑2013 годы осуществлены исходя из показателей спроса на деньги, соответ­ствующих целевым ориентирам по инфля­ции, прогнозной динамике ВВП и валютных курсов, а также прогнозных показателей пла­тежного баланса и параметров проекта фе­дерального закона «О федеральном бюдже­те на 2011 год и на плановый период 2012 и 2013 годов».

Планируемое в 2011-2013 годах со­кращение дефицита федерального бюд­жета, в том числе монетарных источников его финансирования, будет способствовать ограничению воздействия бюджетного ка­нала нарост денежного предложения, фор­мируемого органами денежно-кредитного регулирования.[14]

Параметры денежной программы не являются жестко заданными и могут быть уточнены при изменении экономической конъюнктуры и отклонении фактических значений от исходных условий формиро­вания вариантов развития экономики. В це­лях адекватного реагирования на измене­ние состояния денежно-кредитной сферы и учета возможных рисков при реализации денежно-кредитной политики Банк России будет использовать весь спектр инструмен­тов, имеющихся в его распоряжении.

На стадии перехода к режиму плаваю­щего валютного курса Банк России продол­жит использование механизма плавающего интервала допустимых значений стоимости бивалютной корзины с автоматической кор­ректировкой границ в зависимости от объе­ма осуществленных валютных интервенций. Для обеспечения сглаживания изменений курса, необусловленных фундаментальными факторами, Банк России сохранит возмож­ность проводить операции по покупке / про­даже иностранной валюты как на границах, так и внутри плавающего операционного ин­тервала. Вместе с тем Банк России не будет задавать каких-либо фиксированных коли­чественных ограничений на уровень курса национальной валюты.