Оценка и анализ рентабельности коммерческого банка (на примере КБ ОАО «Россельхозбанк»)

Рис.2 Структура  актива баланса на 01.01.2011 г

 

На 01.01.2010 структуре активов Банка устойчиво преобладает чистая судная задолженность, доля которой по состоянию на 1 января 2010 года составляет 82,0% (на 1 января 2009 года: 83,0%) от общего объема активов Банка. Доля средств в кредитных организациях по состоянию на 1 января 2010 составила 6,6% (на 1 января 2009 года: 5,7%) от величины активов Банка, доля средств в Центральном Банке - 2,2% (на 1 января 2009 года: 3,5%), чистых вложений в ценные бумаги, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток - 2,1% (на 1 января 2009 года: 2,2%), чистых вложения в ценные бумаги и другие финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи - 1,3% (на 1 января 2009 года: 1,4%).

Рис. 2  Структура актива баланса на 01.01.2010

 

На 01.01.2009 в  структуре активов Банка устойчиво преобладает чистая судная задолженность, доля которой по состоянию на 1 января 2009 года составляет 83,0% от общего объема активов Банка. Доля средств в кредитных организациях по состоянию на 1 января 2009 составила 5,7% от величины активов Банка, доля средств в Центральном Банке - 3,5%, чистых вложений в ценные бумаги, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток - 2,2%, чистых вложения в ценные бумаги и другие финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи - 1,4%.

 

Рис.3  Структура  актива баланса на 01.01.2009

Анализ  прибыли банка

Чистая прибыль  банка на 01.01.2011г. составила 1 013,7 млн. рублей, что на 85,6 млн. рублей или 9,2% больше чистой прибыли банка за 2009 год, которая составляла 928,1 млн. рублей. Процентные доходы банка, полученные по итогам 2010 года, составили 112,2 млрд. рублей, что на 9,9 млрд. рублей или 9,6% выше показателя за 2009 год. Прирост процентных доходов в отчетном периоде по сравнению с показателями 2009 года сложился за счет увеличения процентных доходов от кредитования юридических и физических лиц (на 13,8 млрд. рублей или 16,5%) при одновременном снижении процентных доходов по размещению средств на финансовых рынках (на 4,0 млрд. рублей или 21,5%).

За 2010 год  совокупный объем убытков вследствие реализации операционного риска  по системе Банка составил 29,8 млн. рублей (на 2,6 млн. рублей меньше показателя 2009 года), из которых: иные убытки - 55,7%, досрочное списание активов - 16,3%, судебные издержки и взыскания по решению суда - 13,8%, затраты на устранение последствий аварий - 8,7%, штрафные санкции - 5,4%, прочие убытки, не покрытые резервами - 0,1%.

Чистая прибыль  Банка на 01.01.2010г. составила составили 102,4 млрд. рублей, увеличившись по сравнению с 2009 годом в 1,5 раза. Продолжился рост чистой ссудной задолженности, которая по состоянию на 1 января 2010 года составила 779,6 млрд. рублей, увеличившись в 1,2 раза по сравнению с чистой ссудной задолженностью на 1 января 2009 года. Ссудная задолженность до вычета резерва на возможные потери по состоянию на 1 января 2010 года составила 810,5 млрд. рублей (на 1 января 2009 года: 686,7 млрд. рублей).

Чистая прибыль  банка на 01.01.2009 г на 72,2% сформированы чистыми процентными доходами после создания резерва на возможные потери. Процентные доходы Банка за 2008 год составили 66,4 млрд. рублей, увеличившись по сравнению с 2007 годом на 75,3%. Продолжился динамичный рост чистой ссудной задолженности, которая по состоянию на 1 января 2009 года составила 672,7 млрд. рублей, увеличившись в 1,6 раза по сравнению с чистой ссудной задолженностью на 1 января 2008 года. Ссудная задолженность до вычета резерва на возможные потери по состоянию на 1 января 2009 года составила 686,7 млрд. рублей (на 1 января 2008 года: 435,1 млрд. рублей). За отчетный период просроченная задолженность по кредитам, представленным физическим лицам выросла на 0,1 млрд. рублей и по состоянию на 1 января 2009 года составила 0,3 млрд. рублей.

Таким образом, произошедшие изменения можно характеризовать  как положительные в динамике развития коммерческого банка ОАО «Россельхозбанк».

Выполним  факторную оценку рентабельности экономической  деятельности предприятия и оценим степень влияния факторов на изменения показателей рентабельности.

2.3. Оценка и анализ рентабельности финансовой деятельности коммерческого банка

 

Выполним  оценку показателей рентабельности согласно методическим рекомендациям  Центрального банка по формулам 3 и 4.

1. Показатель рентабельности активов (ПД1) определяется как процентное отношение финансового результата к средней величине активов и рассчитывается по следующей формуле:

ПД1 =ФР/Аср  * 100% , (3)

Где:ФР - финансовый результат банка, представляющий собой показатель "Прибыль до налогообложения",

Аср - средняя величина активов.

01.01.2011 г.   

ПД1₂₀₁₁= 3 484 532 / (1 031 276 644/2+950 569 878/2) *100% = 0,35%

01.01.2010 г.

ПД1₂₀₁₀= 3111957 / (950 569 878/2+ 810 064 492/2)*100% = 0,35%

01.01.2009 г.

ПД1₂₀₀₉ = 2751337 / (810 064 492/2 + 480 466 065 /2) = 0,43%

 

2. Показатель  рентабельности капитала (ПД2) определяется как процентное отношение финансового результата к средней величине капитала и рассчитывается по следующей формуле:

ПД2 = ФР/Кср * 100%.   (4)

где Кср - средняя величина капитала.

01.01.2011 г.   

ПД2₂₀₁₁= 3 484 532 / (156 822 255/2+149 832 947/2) *100% = 2,27%

01.01.2010 г.

ПД2₂₀₁₀= 3111957 / (149 832 947/2+ 111 111 911/2)*100% = 2,39%

01.01.2009 г.

ПД2₂₀₀₉ = 2751337 / (111 111 911/2 + 50 189 194/2) = 3,41%

 

Сравним полученные данные с нормативными. Данные обобщим в табл. 4.

Таблица 4. - Показатели рентабельности за 2009 -2011 гг.

	ПД1	Норматив , балл	ПД2	Норматив , балл
2009	0,35	3	2,27	3
2010	0,35	3	2,39	3
2011	0,43	3	3,41	3

 

Показатели рентабельности активов и капитала ниже среднего уровня.

За рассматриваемый период наблюдается  положительная динамика увеличения анализируемых показателей. Однако, значение показателей не удовлетворительные. И банку необходимо повысить рентабельность до приемлемых нормативных значений - ПД1 до 0,8, и ПД2 до 4.

Выполним анализ причин, влияющих на изменение показателя рентабельности.

Выполним анализ, воспользовавшись формулой Дюпона. Расчётные данные сведём в табл. 5.

Таблица 5. - Показатели анализа рентабельности по формуле Дюпона

Показатель	01.01.2011	01.01.2010	01.01.2009
Коэффициент пересчета в годовые	1,0	1,0	1,0
Коммерческая маржа	0,01	0,01	0,02
Коэффициент трансформации	0,12	0,12	0,09
Рентабельность активов	0,001107	0,001108	0,001914
Финансовый рычаг	0,89	8,40	12,28
Рентабельность акционерного капитала	0,000986	0,01	0,02
Модель достижимого роста (SGR)
Дивиденды, тыс. руб.
Коэффициент реинвестирования	1,00	1,00	1,00
SGR	0,00	0,01	0,02
Дополнительная эмиссия, тыс. руб.
SGRm	-0,89	0,15	0,11

 

Как видно из расчетных данных таблицы, рентабельность повышается.

Рентабельность собственного капитала предприятия и его финансовая устойчивость находятся в обратной зависимости. При увеличении собственного капитала снижается его рентабельность, но возрастает финансовая устойчивость и платежеспособность предприятия в целом.

Таким образом, был выполнен финансовый анализ. Оценку полученных результатов  произведём в гл.3.

 

Глава 3. Оптимизация  показателей рентабельности банка

3.1. Рекомендации  и методы оптимизации показателей  рентабельности банка

 

Согласно  полученным расчётам по формуле Дюпона было установлено, что:

1. Наблюдается положительная динамика роста рентабельности активов,
2. Возрастает значение финансового рычага (левриджа),
3. Наблюдается положительная динамика роста рентабельности акционерного капитала,
4. Понижается значение коэффициента оборачиваемости активов (коэффициент трансформации).

Так как в расчёте эффективности  участвуют все рассматриваемые  показатели, то приведём перечень мероприятий, повышающий показатели рентабельности. Рассмотрим по каждому из направлений: повышение показателей рентабельности капитала собственного, повышение показателей  рентабельности капитала, повышения  рентабельности продаж (под товаром  понимаем – финансовые услуги), повышения  оборачиваемости активов.

Мероприятиями повышения показателей рентабельности собственного капитала могут быть[15,99]:

- повышение рентабельность (прибыльность) продаж;

- повышение оборачиваемости капитала;

- изменение структуры финансирования (уменьшение стоимости источников финансирования).

Мероприятиями повышения рентабельности капитала являются:

- повышение рентабельности (прибыльности) продаж

- повышение оборачиваемости капитала.

Мероприятиями повышения рентабельности продаж могут быть:

- снижение стоимости продукции / услуг;

- повышение объемов продаж;

- прибыль от прочих видов деятельности и т.д.

Мероприятиями повышения оборачиваемости активов могут быть:

- увеличение объемов продаж;

- снижение величины активов;

- снижение затратного цикла.

Для снижения величины активов необходимо уменьшить либо оборотные средства, либо постоянные активы. Это можно  сделать путем:

- продажи  или списания неиспользуемого  или малоиспользуемого оборудования (внеоборотных активов);

- уменьшения  дебиторской задолженности. 

При управлении оборотными средствами нужно учитывать ограничение  по ликвидности. Здесь необходимо находить компромисс между:

- уменьшением оборотных средств,  положительно влияющих на рентабельность  капитала;

- снижением общей ликвидности,  способной привести к неплатежеспособности банка.

Резервы увеличения суммы прибыли определяются по каждому типу финансовой продукции отдельно. Основными источниками является увеличение объёма реализованных финансовых услуг (привлечение клиентов), снижение издержек (себестоимости), расширение спектра услуг и прочее (рис.2).[13,306]

 

Для определения  резервов роста прибыли по первому источнику необходимо выявление резерв роста объема реализации продукции умножить на фактическую прибыль в расчете на единицу продукции /услугу соответствующего вида:[12,307]

 

 

Подсчет резервов увеличения прибыли за счет снижения себестоимости товарной продукции и услуг осуществляется следующим образом: предварительно выявленный резерв снижения себестоимости каждого вида продукции умножается на возможный объем ее продаж с учетом резервов его роста:

 

Существенным  резервом роста прибыли является улучшение качества товарной продукции. Он подсчитывается следующим образом: изменение удельного веса каждого  сорта (кондиции) умножается на отпускную  цену соответствующего сорта, результаты суммируются и полученное изменение средней цены умножается на возможный объем реализации продукции: [17]

 

Рассмотренные предложения могут быть реализованы  в комплексе или рассмотрен каждый случай. Эффективность внедрения  мероприятий проанализируем в п.3.2.

 

3.2. Оценка экономической  эффективности предложенных мероприятий

 

Среди предложенных мероприятий было увеличение качества предлагаемых услуг и расширение спектра услуг. Было предложено расширить спектр услуг по работе с корпоративными клиентами (разработка финансовой части бизнес-планов) и, предоставив услуги по подготовке и проверке документов для оформления кредита юридическим лицам.

При разработке финансовой части бизнес-планов ОАО «РОССЕЛЬХОЗБАНК» необходимы человеческие ресурсы в количестве 5 человек, на услуги по подготовке и проверке документов для оформления кредита юридическим лицам - 20 человек.

Разработка финансовой части бизнес-планов требует 10 человеко-часов, услуги по подготовке и проверке документов для оформления кредита юридическим лицам - 15.

У ОАО «РОССЕЛЬХОЗБАНК» имеется 400 сотрудников и 450 человеко-часов. Прибыль от разработки финансовой части бизнес-планов - 45 тыс. руб., от проверки документов для оформления кредита юридическим лицам - 80 тыс. руб. Необходимо определить сколько можно обслужить клиентов по выбранным направлениям и получит максимальную прибыль банк.

Обозначим: Х1 – число разработанных бизнес-планов, Х2 – подготовленных пакетов документов для юридических лиц. Задача оптимизации имеет вид:

45 Х1 + 80 Х2  → max ,

5 Х1 + 20 Х2 ≤ 400 ,

10 Х1 + 15 Х2 ≤ 450 ,

Х1   ≥ 0 ,

Х2 ≥ 0 .

В первой строке выписана целевая функция - прибыль  от разработки Х1 бизнес-планов и Х2 пакета документов. Её требуется максимизировать, выбирая оптимальные значения переменных Х1 и Х2 . При этом должны быть выполнены ограничения по человеческим ресурсам (вторая строчка) – задействовано не более 400 сотрудников. А также и ограничения по труду (третья строчка) - затрачено не более 450 часов. Кроме того, нельзя забывать, что число бизнес-планов и пакета документов для кредитования неотрицательны.