• Стадию реализации можно оценить по таким показателям:
• число покупателей;
• порядок расчетов за производимую продукцию, выполненные 
  работы или оказанные услуги;
• платежеспособность покупателей;
• емкость рынка.

     Рост  числа покупателей, прогрессивные формы расчетов, низкая доля дебиторской задолженности с просроченными сроками, недостаточная насыщенность рынка данными видами продукции позволяют оценивать работу предприятия как надежную.

     Методика  оценки кредитоспособности на основе анализа делового риска еще находится в стадии разработки и не адаптирована к банковской практике так, как по финансовым коэффициентам [18, с. 31]. Знание показателей производственной деятельности (при обеспеченности информацией) и методики балльной оценки позволит дополнить оценку кредитоспособности на основе финансовых коэффициентов.

 

2.АНАЛИЗ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ НА ПРИМЕРЕ ОАО РП «КАВМИНВОДЫАВТО»

2.1 Организационно-правовая  характеристика ОАО  РП «Кавминводыавто»

 

     ОАО РП «Кавминводыавто» было образовано как пассажирское автотранспортное предприятие № 3 (ПАТП-3) в 1984г путём выделения междугороднего автобусного парка Автоколонны № 1477, объединявшей городские, пригородные и междугородние перевозки пассажиров, в отдельное предприятие.

     Основной  задачей ПАТП-3 являлось обеспечение  населения КМВ перевозками в  междугороднем сообщении. В состав ПАТП-3 автобусный парк из 160 автобусов и ремонтная база.

     В 1992г. путём преобразования ПАТП-3 в  акционерное общество образуется АООТ транспортно-коммерческая фирма «Цитрон». При этом основным видом деятельности остались междугородные перевозки пассажиров и добавились услуги автовокзалов и торгово-коммерческая деятельность.

     В 2005г. АООТ «Цитрон» переименовано в  ОАО Региональное предприятие «Кавминводыавто».

     ОАО Региональное предприятие «Кавминводыавто» (в дальнейшем общество) учреждено в соответствии с Указом Президента РФ от 01.07.92г. № 721 «Об организационных мерах по преобразованию государственных предприятий, добровольных объединений в акционерные общества» и прошло государственную регистрацию Постановлением Главы администрации г. Пятигорска от 01.12.92г. № 6258-р.

     Настоящий устав общества приведён в соответствие с Федеральным законом от 26.12.95г. № 208-ФЗ «Об акционерных обществах».

     В своей деятельности общество руководствуется  Конституцией РФ, ПС РФ, ФЗ «Об акционерных обществах», другими действующими законодательными и нормативными актами, настоящим уставом и принимаемых на его основе внутренней документации общества.

     Полное  фирменное наименование общества: ОАО  Региональное предприятие «Кавминводыавто». Место нахождения: РФ г. Пятигорск Ставропольский край 357500 Скачки Промзона-2.

     Тип общества открытый. Число акционеров не ограничено. Общество является юридическим лицом. Права и обязанности юридического лица общество приобретает с даты государственной регистрации. Общество имеет печать, содержащую полное фирменное наименование, штамп, эмблему.

     Общество имеет расчётный счёт в отделении ПФКБ «Ставрополье» № 005467524 корсчёт 700161546 г. Пятигорск БИК 040708746, ИНН 263201554

     Учредитель - Комитет по управлению государственным  имуществом Ставропольского края. Основные виды деятельности:

• организация и осуществление перевозок пассажиров, багажа и груза 
  на междугороднем, пригородном, внутригородских маршрутах;
• оказание транспортных, бытовых, консультационных и иных услуг 
  юридическим лицам и гражданам;
• техническое обслуживание и ремонт автотранспортных средств;
• внешнеэкономическую;
• коммерческую;
• торгово-строительную;
• закупочную;
• фармацевтическую.

     Обществом размещено 55327 обыкновенных акций, номинальной  стоимостью 2 рубля каждая.

     Права акционеров:

     -   участвовать в общем собрании  акционеров с правом голоса  по всем вопросам его компетенции, на получение дивидендов и т.д.;

• отчуждать принадлежащие ему акции без согласия других акционеров;
• удостоверяться, что он внесён в реестр акционеров общества, потребовать 
  выписку из реестра акционеров, оформленную в установленном порядке.

     Общество  создаёт резервный фонд в размере 15% уставного капитала. Он формируется путём обязательных ежегодных отчислений в размере 9% от чистой прибыли.

     Общество  может формировать специальный  фонд акционирования работников общества. Фонд формируется из чистой прибыли. Его средства расходуются на приобретение акций общества, продаваемых акционерами.

     Высшим  органом управления является общее  собрание акционеров. Общее руководство деятельностью осуществляет Совет директоров. Руководство текущей деятельностью осуществляет исполнительный орган общества — генеральный директор. Общее собрание акционеров проводится: ежегодно по решению Совета директоров. 

     АТП     «Кавминводыавто»     обладает мощностью - 270ед. Режим работы (рабочих дней в году) — 365дн. Режим    технического    обслуживания (ТО): ТО-1 = 365дн. (1,5 смены). ТО-2 = 305дн. (1,5 смены). ТР (Технический ремонт) - 365дн. (3 смены). Продолжительность рабочей смены 7 часов. Общая площадь предприятия - 12га. Полезная площадь зданий-7925 м²в т.ч. производственно-складская -6191м², вспомогательная – 1734 м².

     Предприятие располагает современной с высоким  уровнем механизации труда производственной базой: гараж на 270 автомобилей диагностической, кузовной, малярный и другими цехами, механизированной мойкой, большим складским помещением. В состав предприятия входят подразделения автовокзала в аэропорту г. Минеральные Воды.

     В состав ОАО «Регионального предприятия  «Кавминводыавто» входят Автовокзал г. Пятигорск, Автовокзал г. Минеральные  Воды, Автостанция «Горячеводск», Автокасса г. Ессентуки - крупнейшие пассажирообразующие центры региона Кавказских Минеральных Вод.

     ОАО «Регионального предприятия «Кавминводыавто» одно из основных перевозчиков в регионе  Северного Кавказа. Предприятие  в полной мере, на качественном уровне осуществляет перевозки пассажиров в Кабардино-Балкарию, Карачаево-Черкессию, Северную Осетию, Дагестан, Азербайджан, Краснодарский край, Ростовскую, Волгоградскую, Астраханскую области и Украину. Кроме того, ОАО «Регионального предприятия «Кавминводыавто» предоставляет услуги гостям и отдыхающим в санаториях и пансионатах региона Кавказских Минеральных Вод в организации экскурсионных поездок в Приэльбрусье, Теберду, Домбай, Архыз, Чегемские водопады, Голубые озера и по другим достопримечательным местам Северного Кавказа на комфортабельных автобусах.

     На  сегодняшний день предприятие имеет  парк в 55 автобусов, задействованных  на маршрутах и выполняющих разовые  заказы по перевозке пассажиров. Маршрутная сеть ОАО «РП «Кавминводыавто» охватывает практически весь юг России, все крупные населенные пункты, такие как: Москва, Одесса, Баку, Махачкала, Дербент, Кизляр, Астрахань, Волгоград, Саратов, Краснодар, Ростов-на-Дону, Владикавказ, Новочеркасск, Анапа, Сочи и другие. Начинаются и заканчиваются все автобусные маршруты практически во всех городах КМВ. Привлекательность такого вида перевозок – квалифицированный водительский состав, комфортабельные автобусы, предварительная продажа билетов на все направления, культура обслуживания, обеспечение залами ожидания и багажными отделениями на автовокзалах и другими видами услуг. Количество маршрутов, обслуживаемых предприятием – 20.

     На  предприятии создана хорошая  база для ремонта транспортных средств  любого назначения. На данный момент предприятие  располагает современной, с высоким уровнем механизации труда производственной базой: гараж на 270 автобусов, 34 машиноместа для технического обслуживания и текущего ремонта подвижного состава, диагностический центр, кузовной цех, малярный, моторный, токарный, шлифовальный, сварочный, шиномонтажный, аккумуляторный и другие, механизированная мойка автомобилей, большие складские помещения. На предприятии работают высококвалифицированные рабочие и специалисты, способные решать любые задачи в сложных экономических условиях и добиваться положительных результатов.

     Кроме того, на предприятии можно пройти медицинский осмотр водителям и  технический осмотр легковым автомобилям, для чего в определенное, условленное  с работниками ГАИ время, предоставляются  подобные услуги для физических лиц. Предприятие предоставляет также населению и юридическим лицам места для стоянки автомобилей.

 

2.2 Анализ кредитоспособности и пути её повышения

 

     Наиболее  распространенным способом оценки кредитоспособности предприятия является способ оценки на основе финансовых коэффициентов.

     Финансовые  коэффициенты предприятия принято объединять в следующие группы:

• коэффициенты ликвидности;
• коэффициенты эффективности использования активов;
• коэффициенты финансового левеража (левериджа);
• коэффициенты прибыльности (рентабельности).

     Основой информации для расчета финансовых коэффициентов в банке являются:

• финансовая (бухгалтерская) отчетность предприятия: баланс 
  (форма № 1), отчет о прибылях и убытках (форма № 2);
• расшифровки предприятия о сроках дебиторской и кредиторской задолженности;
• плановые расчеты предприятия: бизнес-планы, технико-экономические обоснования для получения ссуды и др.

     Коэффициенты  ликвидности

     При расчете коэффициентов ликвидности учитывают первые три группы активов из 2-го раздела баланса так как именно оборотные активы привлекаются предприятием для расчетов по долгам при текущей деятельности. Внеоборотные активы привлекаются для оценки возможности расчетов по долгам обычно на стадии банкротства предприятия или для оценки банками вторичных источников погашения кредита, если залогом выступают определенные виды внеоборотных активов (здания, сооружения, оборудование и др.).

     При расчете коэффициентов ликвидности сопоставляются три вида оборотных активов с краткосрочными обязательствами из 5-го раздела баланса (краткосрочными кредитами, займами и кредиторской задолженностью). Для точности расчета коэффициентов эти обязательства желательно сгруппировать тоже в три группы: просроченные и срочные, которые необходимо оплачивать в ближайшее время; менее срочные (сроком 30 - 90 дней); длительные (свыше 90 дней). На практике многие предприятия таких расшифровок не делают (или не представляют в банк), поэтому при расчете всех коэффициентов ликвидности текущие долговые обязательства берут из баланса как итоговую сумму.

     Для удобства расчета коэффициентов  ликвидности составим таблицу:

     Таблица 2.1 Расчет коэффициентов ликвидности

 

     Т.к  значение коэффициента абсолютной (быстрой) ликвидности значительно меньше нормативного (0,2-0,25), можно сделать вывод о том, что свободных денежных средств недостаточно для расчетов по текущим долгам. Норматив коэффициента текущей ликвидности составляет 0,7-0,8, однако следует учесть тот факт, что дебиторская задолженность до 12 месяцев вполне может отражать в балансе значительные задержки по оплате анализируемым предприятием поставленной продукции, выполненных работ или оказанных услуг. Коэффициент общей ликвидности очень низок, так как норматив составляет 2,0. Выдачу ссуд банк может прекратить при значении коэффициента, равном или меньше единицы. Это означает, что текущие обязательства нечем оплачивать.