Инфляция: сущность, причины, методы борьбы, социально-экономические последствия

Дефицит — это ценовая проблема. Только переход от подавленной инфляции к открытой и введение свободных цен способны решить проблему товарного дефицита.

Драматичную иллюстрацию различия между открытой и подавленной инфляцией можно  проследить на опыте Германии после  первой и второй мировых войн. В  начале 20-х гг. Германия пережила открытую инфляцию невиданных до того времени  масштабов. Были периоды, когда цены росли не на 50% ежемесячно, а удваивались  каждую неделю, а в некоторых случаях  даже в течение дня. Иногда рост цен  достигал такого уровня, что фирмы  начинали платить заработную плату  своим работникам три раза в день: после завтрака, обеда и полдника, чтобы можно было выйти и истратить  свои деньги до того, как они обесценятся.

Эта инфляция, продолжавшаяся около трех лет, нанесла  Германии колоссальный ущерб. Обнищание  средних классов, безжалостное перераспределение  доходов, потрясающая нестабильность подготовили почву для роста  экстремизма и последующего прихода  к власти фашистов. Как пишет английский экономист Лайонел Роббинс, "Гитлер был взлелеян инфляцией".

Однако  при всем этом приходится признать и другой факт: за этот период объем  производства в Германии не только не уменьшился, но и продолжал расти. И причина заключалась в том, что инфляция была открытой. Цены могли  свободно колебаться, и, следовательно, ценовой механизм мог осуществлять соответствующее распределение  ресурсов.

После второй мировой войны Германия вновь  столкнулась с серьезной инфляцией, однако ее рост был подавлен, в том  числе с помощью оккупационных  властей Англии, Франции и США. В результате объем производства в стране сократился наполовину. Поскольку  система цен не работала, люди вынуждены  были обратиться к бартеру. Даже заработная плата на предприятиях выплачивалась производимыми товарами.

Однако  так не могло продолжаться долго, и в стране начал возникать  альтернативный рынок с собственными "деньгами": сигаретами и коньяком. Первые использовались как деньги в  маленьких сделках, а коньяк —  в крупных. Милтон Фридмен писал, что это были самые ликвидные деньги, которые когда-либо ему встречались.

С 1948 г. в  Германии началось "экономическое  чудо". Его причиной стали не какие-то неведомые до того факторы роста, а всего лишь грамотная денежная реформа, устранение контроля над ценами и свободное функционирование механизма  цен. Через несколько лет после  начала реформы в Германии начался  бурный рост промышленности, торговли и других отраслей экономики. Сегодня  это процветающая страна, входящая в семерку мировых лидеров.

Итог. Если страна идет по пути открытой инфляции, ее экономика имеет шанс на выздоровление и последующее нормальное развитие. Главное условие выздоровления — сохранение рыночного механизма, ценовой системы, пусть и деформированной. Если государство избрало путь подавленной инфляции, от нее избавиться нельзя. Это первый вывод.

Второй  заключается в том, что при подавленной инфляции общество обречено на беспросветный товарный дефицит. М. Фридмен следующим образом резюмировал последствия подавленной инфляцией: "Намного больше вреда приносят меры по сдерживанию инфляции, нежели сама открытая инфляция"³.

Понимая это, страны с развитой рыночной экономикой практически не прибегают к вариантам  подавленной инфляции. В США последний  случай временного замораживания цен  и доходов был в начале 70-х  гг., которое было вскоре отменено из-за своей очевидной неэффективности.

Из сказанного следует, что у экономики, страдающей от инфляции, есть только один нормальный выход — максимально допустимая свобода цен.

Однако  это утверждение справедливо  только для долгосрочной перспективы. В краткосрочном плане не так все просто: переход на режим открытой инфляции может выдержать не всякая экономика. Если хозяйство монополизировано, не располагает рыночной инфраструктурой, обременено гипертрофированной отраслевой структурой, а главное — гигантским государственным сектором, открытая инфляция может нанести больше вреда, чем пользы. Об этом говорит опыт России и других стран СНГ.

В начале либерализации цен в 1992 г. многие российские политики и экономисты полагали, что переход на открытую инфляцию поднимет цены в 3-4 раза, а они взметнулись  вверх в тысячи раз. Значит, были сделаны ошибочные оценки перспективных  масштабов инфляции. Такой рост цен  парализовал инвестиции, разрушил многие виды производства, остановил научные  исследования и т. д. Одним словом, открытая инфляция проделала огромную разрушительную, а не созидательную  работу.

Иная  картина наблюдалась в Польше, Чехии, Венгрии, Эстонии, где открытая инфляция оздоровила экономику, дала ей новые, верные сигналы и ориентиры. Это лишний раз говорит о том, какую огромную роль в экономике  играет ценовой механизм.

 

Глава 2. Инфляция в России

 

2.1. Инфляция: мир и Россия.

Инфляция  является встроенной компонентой мировой  экономики и глобальных финансов (одно из следствий - «постоянный» рост номинальной стоимости активов). С 1913 г. по апрель 2009 г. (примерно 100 лет) цены в США выросли более, чем в 20 раз (таблица 2.1.1.). Более глубокие временные ряды, охватывающие несколько веков и включающие страны Европы, показывают аналогичную картину.

Таблица 2.1.1.

Инфляционный  рост стоимости активов (1913 = 100)⁴

	1913	1928	1943	1958	1973	1988	2003	2009 (апрель)
Индекс потребительских цен США*	100	173	175	292	448	1195	1856	2154

 

Рис. 2.1.1. Индекс потребительских цен США

В прогнозируемый период мировая финансовая динамика будет во многом основываться на инфляционном росте цен на товарные и финансовые активы. Как и ранее, в индустриальном мире инфляция, в среднем, будет в 2-5 раз ниже, чем в переходных и  развивающихся экономиках (при относительном  сокращении «ножниц» в темпах инфляции между ними (см. таблицу 2.1.2, приложение 1). Низкая инфляция будет продолжать являться одним из индикаторов уровня развития финансового сектора, показателем сбалансированности финансовой системы страны и ограниченной величины рисков.

Таблица 2.1.2.

Сравнительная характеристика уровня инфляции в индустриальных и развивающихся странах^·

Темпы изменения потребительских  пен,   % к предыдущему году	1995	1996	1997	1998	1999	2000	2001	2002
Все развитые экономики	2,6	2,5	1.9	1.4	1.8	2,5	1.4	2.1
Весь развивающийся мир·	29.4	16.8	11,8	16.0	9.5	8.4	7,3	7.1

 

Рис. 2.1.2. Сравнительная характеристика уровня инфляции в индустриальных и развивающихся странах.

Продолжение таблицы 2.1.2.

Темпы изменения потребительских  цен, % к предыдущему году	1995	1996	1997	1998	1999	2000	2001	2002
Все развитые экономики	2.6	2.5	1.9	1.4	1.8	2.5	1.4	2.1
Весь развивающийся мир·	29.4	16.8	11.8	16.0	9.5	8.4	7.3	7.1
Бразилия	22.4	9.6	5,2	1,7	8.9	6.0	7,7	12.5
Китай	10,1	7,0	0,4	-1,0	-0,9	0.9	0.12	-0.6
Индия	11,3	10.1	5,3	16.3	0.0	3,2	5,2	4.0
Россия	131.3	21,8	11.0	84.4	36.5	20.2	18.6	15.1
Темпы изменения потребительских  цен, % к предыдущему году	2003	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010 (прогноз)
Все развитые экономики	1.6	2,3	2,5	1,9	3.1	1.7	1.0	1.3
Весь развивающийся мир·	5.9	6.3	5,7	5,7	7.6	8.1	5,3	5,7
Бразилия	9.3	7.6	5,7	3.1	4.5	5.9	4.3	5.3
Китай	2,7	3,2	1,4	2,0	6.6	2.5	0.7	3.1
Индия	2.9	4.6	5,3	6,7	5.5	9,7	15.0	8.1
Россия	12,0	11.7	10.9	9,0	11.9	13,3	8.8	8.4

 

Соответственно, при прочих равных, снижение инфляции до уровней, ниже средних по всем развивающимся  странам, как это было сделано  в 1995 - 2010 гг. в Китае, Бразилии и, отчасти, в Индии (в последней - кроме периода 2008 - 2009 гг.), приближение величины инфляции к уровню, сопоставимом) с индустриальными экономиками (Китай), является, как показывает практика, одним из базовых условий качественной макроэкономической динамики (см. таблицу 2.1.2.).

Россия - в сравнении с Китаем, Индией и Бразилией - формировала в 1995 -2009 гг. наихудший инфляционный фон (кроме  Индии в 2009 г.), демонстрируя не снижаемый, двузначный (выше 10%, кроме 2009 г.) уровень  инфляции, создавая в этой связи, при  прочих равных, худшие условия для  финансового стимулирования экономического роста.

Сравнительный анализ «накопленной инфляции» в 2000 — 2009 гг. (приложение 2.) подтверждает эти выводы.

Распределение стран по уровню «накопленной инфляции»  является характерным. Развитые страны концентрируются в зоне наименьшей инфляции. Развивающиеся экономики  распределяются по всему спектру  значений «накопленной инфляции». Лишь примерно в 30% развивающихся экономик уровень инфляции соответствует  значениям, достигнутым в индустриальном мире.

Российская  Федерация находится в группе из 26 экономик (примерно 15% выборки из 32 развитой и 121 развивающихся экономик), имеющих наиболее высокий уровень  инфляции в 2000 - 2009 гг.

Ситуация  в 2009 г. (приложение 3) оставалась аналогичной. Россия вошла в группу из 25 экономик, имеющих наиболее высокий уровень инфляции (из выборки в 153 стран). Инфляция в Российской Федерации была значительно выше, чем по развивающимся (и, соответственно, по развитым) экономикам в целом (приложение 2).

Повышенная  инфляция является встроенным компонентом  российской экономики, основанном на преимущественно  немонетарном характере инфляции в  России (олигополнстнческий характер ценообразования (при концентрированной  собственности), тарифная политика государства, в которую в 2000-е гг. закладывались  ежегодные двузначные изменения  цен. высокий уровень рисков и, как  следствие, доходности, закладываемой  собственниками в цены, выросшая в 2000-е  гг. регулятивная нагрузка, отражаемая бизнесом в ценах, эксцесснвный интерес  к вывозу капитала и связанная  с ним. имеющая широкое распространение  «психология временщиков», приводящая к эксцессивности цен и стремлению к максимизации прибыли на коротких временных горизонтах, высокая спекулятивная  компонента в росте цен, в т.ч. основанная на спекулятивных инвестициях  нерезидентов, и т.д.). По оценке, официальная  инфляция занижена в отличие от «личной», реальной.