Анализ и управление процентными рисками банка

      Так как процентные риски могут иметь  неблагоприятное влияние, как на доходы банка, так и на его экономическую стоимость, соответственно существуют два подхода к оценке этого риска, которые взаимно дополняют друг друга. Традиционный подход фокусируется на влиянии изменений процентных ставок на доходы банка. Чистые процентные доходы традиционно являлись одним из основных источников прибыли банка. По мере того как приобрели важность непроцентные доходы, изменение процентных ставок стало влиять и на экономическую стоимость банка (которая рассматривается как текущая стоимость чистых ожидаемых денежных потоков). Поэтому подход с точки зрения экономической стоимости позволяет производить более полный анализ потенциальных долгосрочных влияний изменений процентных ставок по сравнению с традиционным подходом. Однако анализ экономической стоимости по своей природе основан на огромном количестве допущений; следовательно, его достоверность зависит от точности и обоснованности этих допущений⁹. 
 

1.3. Сущность управления  процентным риском

     Цели  и задачи стратегии управления рисками  в большей степени определяются постоянно изменяющейся внешней экономической средой, в которой приходится работать банку¹⁰.

      Из  всех финансовых рисков процентный риск - один из самых неоднозначных с точки зрения методологии его оценки. По другим видам рисков основные различия между наиболее распространенными способами оценки связаны с техникой расчета, тогда как по процентному риску вариации возникают уже на уровне концептуального подхода. По сфере влияния он является внутренним риском банка, так как происходящие изменения в процентных ставках для данного банка могут быть отрицательными, а для какого-нибудь другого - положительными. Это зависит от проводимой банком политики. Внешние же риски для всех субъектов влекут отрицательные последствия.  Процентный риск зависит от структуры баланса банка, несмотря на то, что инструменты, с помощью которых осуществляется управление процентным риском, могут отражаться на забалансовых счетах, в конечном итоге они оказывают свое действие через статьи балансовых счетов, поэтому процентный риск является балансовым риском. Этот риск является регулируемым (открытым) комплексным риском. Он носит спекулятивный характер, так как разное движение процентных ставок может повлечь как убытки, так и дополнительные прибыли.

      Для того чтобы это представить, необходимо рассмотреть процентный риск в системе управления банком.

     В чем заключается процентный риск? При управлении процентным риском необходимо решать такие проблемы, как определение причин и факторов риска, определение способов оценки, определение методов управления. Для этого надо сформировать четкое представление о том, какое место занимает процентный риск в системе управления банком. Создадим упрощенную модель управления банком, включающую перечисление основных рисков, над которыми осуществляется управление, особенности  управления ими, отличие их от других рисков и их роль и влияние на общий результат деятельности.

     Типичные  внешние риски. Они не поддаются  нормальной оценке и управлению. Они  являются либо сугубо индивидуальными  рисками для каждого банка. К  примеру, политический риск крупных банков совершенно иной, чем мелких. Крупные банки могут им активно управлять, кроме того, для них прибыльность не является главной целью. Либо они являются для всех одинаково непредсказуемыми, например конъюнктурные и экологические. Таким образом, очень сложно эти риски выделять в отдельную область исследования. Их влияние можно приблизительно оценить и, если это необходимо, вводить его в модели других рисков, как остаточные риски. Различным методикам оценки поддаются внутренние риски. Это кредитный, процентный, риск несбалансированной ликвидности, и валютный риск.

     Кредитный риск возникает в отношениях между конкретным банком и конкретным клиентом. Причиной риска является неправильная оценка кредитоспособности клиента. Факторами риска является неправильный размер кредита, неверная форма выдачи кредита, недостаточное обеспечение и др.¹¹.

     Процентный  риск характеризует общую структуру  операций банка, так как необходимо оценить влияние окружающей среды  на всю систему - банк. При этом конкретные отношения с каждым заемщиком  и кредитором отходят на второй план. Главными становятся агрегированные показатели.

     Валютный  риск во многом аналогичен процентному. Любое изменение курсов валют  можно свести к изменению доходности средств, вложенных в ту или иную валюту. Изменение курсов влечет изменение  доходности. Однако разница в том, что валюта является бессрочным активом, без даты погашения. Инструменты управления валютным риском во многом повторяют инструменты управления процентным риском.

     Риск  несбалансированной ликвидности связан с недостатком денежных средств у банка на конкретный момент времени. Если этот недостаток невелик, по сравнению со всеми активами банка, то его можно компенсировать на денежном рынке. Если происходит массовое востребование вкладов, а это происходит, как правило, только при финансовых кризисах, то банку придется прибегать к нестандартным методам регулирования. В этом случае будут задействованы специальные меры антикризисного выздоровления. В случае заимствования средств на денежном рынке для поддержания ликвидности влияние на конечный результат будет определяться уровнем процентных ставок на рынке. Но тогда для управления риском несбалансированной ликвидности надо пользоваться информацией, сходной при управлении процентным риском, а в отдельных случаях риск ликвидности можно свести к процентному.

     Таким образом, получается две группы рисков, к которым применяются различные  методы управления. Это риски частного характера, при которых оцениваются  конкретные отношения между банком и клиентом, и комплексные риски, которые являются характеристиками работы банка, в общем, по сравнению с окружающей ситуацией (таблица 1). Данная классификация является наиболее удобной при рассмотрении области действия и центров регулирования рисков, так как в основе разделения лежит признак воздействия на результаты деятельности банка¹².

                                                                 Таблица 1.

                                   Деление рисков на комплексные и частные

     Существуют  принципиальные различия между частными и комплексными рисками. Частные риски возникают на момент начала действия операции. К примеру, кредитный риск возникает при заключении кредитного договора. До этого момента он не существует. Комплексные риски возникают с момента образования банка и присутствуют на протяжении всей его деятельности. Частные риски завершают свое действие по окончании конкретной операции. Из этого следует, что к комплексным рискам надо применять долговременные методы управления, которые были бы постоянными во времени, так как эти риски присутствуют непрерывно во всей деятельности банка. К частным рискам могут применяться различные методы, например, разные предприятия, в зависимости от их особенностей, могут подвергаться разным методам оценки кредитоспособности. Для управления комплексными рисками необходимо анализировать всю деятельность банка в целом, по всем направлениям. Доступ к такой информации имеет только отдел активно-пассивных операций, аналитический отдел и другие отделы общего управления банком.  Таким образом, для управления процентным риском необходимо иметь агрегированную информацию обо всей деятельности банка, связанной с вложением и привлечением средств. Эта информация должна пройти процесс обработки частных рисков, только после этого она является источником для оценки процентного риска. Необходимо также учитывать то, что на деятельность банка влияют различные факторы: экономическая ситуация, конъюнктура рынка, а так же окружающая среда.

Глава 2. Анализ и управление процентным риском в  ОАО «Социнвестбанк»

2.1.     Краткая характеристика ОАО «Социнвестбанк»

      ОАО «Социнвестбанк» работает на рынке банковских услуг Республики Башкортостан с 1993 г. По оценкам рейтинговых агентств «Социнвестбанк» занимает вторую позицию среди самостоятельных банков республики, 32 место по активам в уральском регионе («Эксперт-Урал»), входит в Топ-300 лучших банков России (РБК рейтинг).

      Банк  образован на основании Указа  Президиума Верховного Совета Республики Башкортостан № 6-2/34 от 27 января 1993 года «Об образовании республиканского инвестиционно-кредитного банка «Башкредитбанк» с наименованием «Республиканский инвестиционно-кредитный банк «Башкредитбанк» (регистрационный номер 2275 от 28 января 1993 года, генеральная лицензия на совершение банковских операций № 2275 от 4 июня 1993 года). В соответствии с решением общего собрания учредителей (протокол общего собрания учредителей № 1 от 01 сентября 1998 года) организационно-правовая форма и наименование Банка приведены в соответствие с Гражданским Кодексом Российской Федерации, Федеральным законом «О банках и банковской деятельности», Федеральным законом «Обакционерных обществах», Банк преобразован в открытое акционерное общество с наименованием «Открытое акционерное общество Республиканский инвестиционно - кредитный банк «Башкредитбанк» (ОАО РИКБ «Башкредитбанк») (регистрационный номер 227

      ОАО «Социнвестбанк» - универсальная кредитная организация, предоставляющая полный спектр услуг для физических и юридических лиц.

      Мобильность, индивидуальный подход, выгодные тарифы по банковским продуктам наряду с разветвленной сетью офисов Банка позволяют наиболее полно удовлетворить потребности клиентов.

      «Социнвестбанк» имеет разветвленную сеть офисов - 24 в г. Уфе и более 50 в  городах Башкирии.

    «Социнвестбанк»на основании соответствующей лицензии Банка России может осуществлять следующие банковские операции:

      - привлекать денежные средства физических и юридических лиц во вклады (до

      востребования и на определенный срок);

      - размещать указанные в предшествующем абзаце настоящего пункта привлеченные средства от своего имени и за свой счет;

      - открывать и вести банковские счета физических и юридических лиц;

      - осуществлять расчеты по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков - корреспондентов, по их банковским счетам;

      - инкассировать денежные средства, векселя, платежные и расчетные документы и осуществлять кассовое обслуживание физических и юридических лиц;

      - покупать и продавать иностранную валюту в наличной и безналичной формах;

      - привлекать во вклады и размещать драгоценные металлы;

      - выдавать банковские гарантии;

      - осуществлять переводы денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов). 

2.2. Расчет процентного риска ОАО «Социнвестбанк»

     Для расчета процентного риска (ГЭП) необходимо собрать всю соответствующую информацию. К ней относятся: прогноз движения рыночных ставок на разные периоды времени, перечисление сумм активов и пассивов по срокам ожидаемых платежей и способам формирования процентных ставок (плавающие и фиксированные), а также размеры этих ставок.

      Причиной  процентного риска является изменчивость процентных ставок, поэтому те активы и пассивы, которые не подвергнуты  процентному риску (на самом деле подвергнуты, но не в рамках данных методик) можно исключить из расчета.

      Процентный  риск является комплексным риском, поэтому при его расчете необходимо учитывать результаты анализа частных рисков. Например, суммы кредитов, по которым платежи уже не ожидаются, не участвуют в расчетах. Суммы кредитов, платежи по которым просрочены, переносятся на более отдаленный срок. Также вносятся корректировки, если происходят задержки или другие осложнения в связи с выполнением каких-либо операций.

     Итогом  должен стать документ, в котором  перечислены все активы и пассивы  по суммам, срокам и ставкам, а также  движение рыночной процентной ставки.

     Рассчитаем  дисбаланс (ГЭП) между активами и пассивами для каждого периода. Получим:

      Строка  «ГЭП» в этой таблице показывает, в какой степени активы и пассивы банка подвержены процентному риску в данном периоде. По ней видно, каким образом разные периоды подвержены движению процентной ставки. Строка «накопленный ГЭП» показывает сумму ГЭП по предшествующим периодам.