Природа и эволюция денег

     Наиболее  крупный представитель этой теории -- Д. Патинкин. В своих работах  он исходит из причинной прямо  пропорциональной зависимости между массой денег и ценами. При этом он рассматривает «кассовые резервы» как наиболее ликвидную форму инвестиций, за которой следуют инвестиции в ценные бумаги, а затем уже -- в реальный капитал.

Д.Патинкин связывает при этом использование  доходов на три цели (потребление, инвестиции и «кассовые резервы») как с установлением «относительных» цен, так и с общим уровнем цен. Тем самым он усложнил простую формулу пропорциональной зависимости денежной массы и цен, введя спрос на деньги как на «кассовые остатки». В результате активная роль денежной массы стала определяться не только эмиссией, но и изменением «кассовых резервов». «Кассовые резервы» Д.Патинкин рассматривает как наиболее ликвидную форму инвестиций, за которой следует инвестиции в ценные бумаги, а затем -- в реальный капитал. 

    Постепенно  количественная теория денег трансформировалась в монетаристическую концепцию современной экономической теории.

    ⁶Монетаризм — макроэкономическая теория, одно из главных направлений неоконсервантиной экономической мысли. Возник в 1950- годы как ряд эмпирических исследований в области денежного обращения.

    К сторонникам «транзакционного варианта» количественной теории денег относятся монетаристы во главе с М. Фридманом, К. Бруннером и А. Мельтцером. Исходя из моделей равновесия в экономике (А. Маршалла и Л. Вальраса), они считают, что оно и сейчас достигается автоматически путем изменения «относительных» цен, или цен на отдельные товары, а главным предметом исследования должен быть переход от одного уровня равновесия к другому, т.е. «абсолютный» - общий уровень цен. Причину изменения этого уровня они выводят из величины денежной массы. М. Фридман относит к денежной массе не только наличные деньги (банкноты и монеты), но и все депозиты коммерческих банков - как до востребования, так и срочные. Динамику национального дохода и уровня цен он рассматривает как явления, производные от денежной массы.

    Ключевые  положения:

    1.Регулирующая роль государства в экономике должна быть ограничена контролем над денежным обращением;

    2.Рыночная экономика  — саморегулирующая система. Диспропорции и другие отрицательные проявления связаны с избыточным присутствием государства в экономике;

    3.Денежная масса влияет на величину расходов потребителей, фирм. Увеличение массы денег приводит к росту производства, а после полной загрузки мощностей — к росту цен и инфляции;

    4.Инфляция  должна быть подавлена любыми средствами, в том числе и с помощью сокращения социальных программ;

    5.При выборе темпа роста денег необходимо руководствоваться правилами «механического» прироста денежной массы, которое отражало бы два фактора: уровень ожидаемой инфляции; темп прироста общественного продукта.

     Отметим основные положения концепции Фридмана и его сторонников:

    1.Саморегулируемость рыночного хозяйства. Монетаристы считают, что рыночное хозяйство в силу внутренних тенденций стремится к стабильности, самоналаживанию. Если имеют место диспропорции, нарушения, то это происходит прежде всего в результате внешнего вмешательства. Данное положение направлено против идей Кейнса, призыв которого к государственному вмешательству ведет, по мнению монетаристов, к нарушению нормального хода хозяйственного развития.

    2.Число государственных регуляторов сокращается до минимума. Исключается или снижается роль налогового, бюджетного регулирования.

    3.В качестве главного регулятора, воздействующего на хозяйственную жизнь, служат «денежные импульсы» — регулярная денежная эмиссия. Монетаристы указывают на взаимосвязь между изменением количества денег и циклическим развитием хозяйства. Эта идея обосновывалась в опубликованной в 1963 году книге американских экономистов Милтона Фридмана и Анны Шварц «Монетарная история Соединенных Штатов, 1867—1960». На основе анализа фактических данных здесь был сделан вывод о том, что от темпов роста денежной массы зависит последующее наступление той или иной фазы делового цикла. В частности, нехватка денег выступает главной причиной возникновения депрессии. Исходя из этого, монетаристы полагают, что государство должно обеспечить постоянную денежную эмиссию, величина которой будет соответствовать темпу прироста общественного продукта.

    5.Отказ от краткосрочной денежной политики. Поскольку изменение денежной массы сказывается на экономике не сразу, а с некоторым опозданием (лагом), следует кратковременные методы экономического регулирования, предложенные Кейнсом, заменить на долгосрочную политику, рассчитанной на длительное, постоянное воздействие на экономику.

     Концепция М. Фридмана выражается формулой, которая  лишь внешне отличается от формулы  И. Фишера, но по существу призвана обосновать ту же одностороннюю причинную связь между денежной массой и ценами:

М=КРУ,

где М -- количество денег,

К-- отношение денежного запаса к доходу,

Р -- индекс цен,

У - национальный доход в неизменных ценах (или его физический объем).

Отсюда делается вывод, что изменение денежной массы  (М) может сопровождаться соответствующим изменением в любой ил трех величин правой части уравнения, т.е. рост денежной массы может привести либо к повышению цен (Р), либо к увеличению реального национального дохода (У), либо к изменению коэффициента, отражающего отношение денежного запаса к доходу.

Как и все  представители количественной теории, М. Фридман идет от денежной массы  к ценам, не ставя при этом вопрос о возможности обратной связи  и игнорируя практику монополистического ценообразования. Однако последняя как раз свидетельствует об обратной связи между ценами и денежной массой.

    Итак, согласно взглядам монетаристов деньги являются главной сферой, определяющей движение и развитие производства. Спрос на деньги имеет постоянную тенденцию к росту (что определяется, в частности, склонностью к сбережениям), и чтобы обеспечить соответствие между спросом на деньги и их предложением, необходимо проводить курс на постепенное увеличение (определенным темпом) денег в обращении. Государственное регулирование должно ограничиваться контролем над денежным обращением. 

            4.Эволюция функций денег и современные формы денег. 

    Деньги  выполняют пять функций: мера стоимости; средства обращения; средства образования сокровищ, накопления и сбережения; средства платежа; мировых денег. 

      Функция денег как меры стоимости.

      Деньги как всеобщий эквивалент измеряют стоимость всех денег. Использование денег в качестве всеобщего эквивалента означает, что цену любого товара достаточно выразить только через денежную единицу. Причем стоимость товара, выраженная в деньгах, называется ценой товара.

    В основе цен товаров и их измерения  лежит закон стоимости. Цена товара формируется на рынке, и при равенстве  спроса и предложения на товары она зависит от стоимости товара и стоимости денег, а при несоответствие спроса и предложения на рынке, цена товара неизбежно отклоняется от его стоимости, что свидетельствует о перепроизводстве либо не производстве отдельных товаров. 

      Функция денег как средства обращения.

    Товарное  обращение включает две метаморфозы, т.е два изменения форм стоимости: продажу одного товара и куплю  другого. В этом процессе деньги играют роль посредника в обмене двух товаров : Т-Д-Т. Деньги постоянно остаются в обмене и непрерывно его обслуживают, что создает условия для товаропроизводителя преодолеть индивидуальные, временные и пространственные границы, которые характерны при прямом обмене товара на товар. Это значит, что деньги способствуют развитию товарного обмена. Особенность функции денег как средства обращения заключается в том, что эту функцию выполняют, во-первых, реальные или наличные  деньги, а во-вторых, знаки стоимости-бумажные и кредитные деньги. Формула Т-Д-Т соответствует простому товарному производству, когда обращение товаров реализуется на основе денег как покупательного средства. 

      Функция денег как средства накопления и сбережений.

      Средство накопления- это способность денег использовать соответствующую стоимость того, что было продано сегодня для будущей покупки. Эта функция денег является следствием их абсолютной ликвидности. Под «абсолютной ликвидностью » денег, понимается то, что с их помощью владелец денег может в любой момент выполнить любое финансовое обязательство, так как деньги могут быть использованы в качестве платежа и имеют фиксированную номинальную стоимость. Так же, если номинальная стоимость денег фиксирована, то реальная их стоимость может меняться. Прежде всего она зависит от цен на товары и услуги.

    Z=1:Р,

Где Z- покупательная способность денег, Р- цены. 

      Функция денег как средства платежа.

      Деньги как средство платежа используются в двух случаях :

    1.При продаже товаров в кредит, необходимость которого связана с неодинаковыми условиями производства и реализации товаров, различной продолжительностью их производства и обращения, сезонным характером производства и т.д.

    2.При выплате заработной платы рабочим и служащим

Очевидно, что в функции средства платежа  деньги имеют свою специфическую  форму движения, отличную от их движения как средства обращения. Это можно изобразить следующим образом:

Т-Д-Т  – функция денег как средства обращения

Т-О  - функция денег как средства платежа 

О-Д 

      Таким образом, если при функционировании  денег как средства обращения  имеет место встречное движение денег и товаров, то при их использовании в качестве средства платежа в этом движении имеется разрыв. Покупая товар в кредит, должник дает продавцу вексель, т.е долговое обязательство, которое будет оплачено лишь через определенный срок (3-6 месяцев).

      В условиях развитого товарного  хозяйства деньги в функции  средства платежа объединяют  многих товаропроизводителей. В связи с этим разрыв одного звена в цепи платежей ведет к развитию кризисных явлений и массовому банкротству товаровладельцев.

 Функция мировых денег. Мировые деньги служат : всеобщим платежным средством, всеобщим покупательным средством, материализацией общественного богатства. В качестве международного платежного средства деньги выступают при расчетах по международным балансам, главным образом по платежному.

       

      Современные формы денег

    Любая денежная система основывается на нескольких основных принципах. 
        Под принципами организации денежной системы понимаются основные правила, в соответствии с которыми осуществляется функционирование и регулирование денежной системы. Рассмотрим основополагающие принципы современной денежной системы, базирующейся на рыночных отношениях.

    Принципы  организации денежной системы

    Одним из основных принципов является наличие  централизованного регулирования. Регулирование со стороны государства характерно как для рыночной, так и для административно-командной системы. Но при рыночной экономике помимо административных рычагов система подвергается воздействиям экономических реалий, что заставляет все финансовые механизмы оптимизировать свою работу.

    Для денежных систем характерно прогнозирование  и планирование денежного оборота. Она должна быть гибкой и соответствовать  потребностям экономике: при росте  объемов товаров и услуг денежная масса должна увеличиваться и наоборот.

    Денежная  эмиссия в современных условиях носит кредитный характер, то есть наличные и безналичные деньги появляются в обороте только в результате проведения банками кредитных операций. Кредитный характер денежной эмиссии  обеспечивается следующими механизмами: центральный банк выдает кредиты коммерческим банкам, коммерческие банки, в свою очередь, под определенный процент, обеспечивающий прибыль, предоставляют кредиты предприятиям. Выдача кредитов происходит на условиях платности, срочности и возвратности предоставляемых ссуд. Гарантом возврата предоставленного кредита служат активы коммерческих организаций и предприятий. Денежная эмиссия подкреплена золотом, валютой, ценными бумагами и товарами. Таким образом, эмитированные денежные знаки обеспечены материальными активами.