Управление формированием прибыли организации

 
Структурно-динамический анализ, по данным таблицы 2.8, в целом показал, что на благополучное положение влияют с темпами роста и абсолютным приростом результативных показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности предприятия, имеет место положительно складывающиеся в отчетном году, по сравнению с предыдущим годом, тенденции, выразившиеся в улучшении финансовых результатов почти по всем показателям: увеличился удельный вес чистой прибыли на 1 руб. выручки от продаж — на 6,9 пункта. Все это говорит о том, что организация изыскивает возможности и не ослабляет контроль в структуре расходуемых ее средств и повышения эффективного их использования.

В течение  анализируемого периода отмечается тенденция роста расходов: в 2010 году расходы увеличились на 61802 тыс. руб., по сравнению с 2009 годом, а в 2011 году - на 30126 тыс. руб., по сравнению с 2010 годом. Рост расходов связан с увеличением выручки от реализации продукции (работ, услуг). Если провести оценку динамики доли затрат в выручке, то необходимо заметить, что доля затрат снижена. Однако увеличение прочих расходов в выручке говорят о том, что необходимо установить контроль за их расходованием.

 

2.3. Методы и приемы  финансового менеджмента в управлении  формированием прибыли.

Анализ  доходов и расходов проводится по данным формы №2 «Отчет о прибылях и убытках». В ней содержится информация о всех видах доходов и расходов за анализируемый период в поквартальном, полугодовом, девятимесячном и годовом разрезах. Это позволяет каждому экономическому субъекту анализировать в динамике состав и структуру доходов и расходов, их изменение, а также рассчитывать ряд коэффициентов, свидетельствующих об эффективности использования доходов и целесообразности произведенных расходов в сравнении с полученными доходами.

Для проведения качественного контроля и мониторинга  динамики и структуры прочих расходов предприятия необходимо детально конкретизировать направления использования его средств во избежание нецелесообразных затрат и в целях своевременного их устранения. Данные таблицы показывают, что наибольший удельный вес из двух вышеназванных видов расходов занимают операционные расходы (в 2009 году 76,64% в 2010 году - 69,59%, в 2011 году - 17,79%). В операционных расходах большую долю составляет уплата налога на имущество (в 2009 году 66,80% в 2010 году - 52,80%, в 2011 году - 54,80%), а во внереализационных расходах — транспортный налог (в 2009 году 33,00% в 2010 году – 29,6%, в 2011 году - 30,10%) и дебиторской задолженности по истечении срока исковой (в 2009 году 39,00% в 2010 году - 41,90%, в 2011 году -44,20%), то обусловливает введение строгого финансового контроля за возвратом долгов по каждому дебитору в отдельности.

Несмотря  на практическую значимость анализа  структуры доходов и расходов организации следует углубить его  проведение, используя коэффициентные методы финансового анализа, характеризующие  степень эффективности использования (расходования) этих средств исходя из данных в приложении 6.

Данные  таблицы показывают, что доходы, расходы и выручка от продаж увеличивались  в течение анализируемого периода, а вот рентабельность продаж была относительно невысокой – в 2009 году 2,16%, в 2010 году 1,80%, в 2011году 8,70%, рентабельность активов - с 4,81% до 23,12%, в то время как доходы на 1 руб. активов увеличились с 1,02 руб. до 1,09 руб. Создавшееся положение требует, прежде всего, проведение углубленного анализа рентабельности активов и выявления влияния факторов на ее изменение (увеличение).

Для расчета  коэффициентов рентабельности воспользуемся  данными баланса предприятия (см.табл. 2.9).

Таблица 2.9. Среднегодовая величина данных для расчета коэффициентов рентабельности за 2009-2011годы, тыс. руб.

Показатель	2009	2010	2011
1. Стоимость активов В том числе:	27401	46974	77511
-текущие активы	5530	12283	19372
-основные средства и прочие внеоборотные активы	21871	34691	58139
2.Собственный капитал	13790	31644	23082
3. Заемный капитал В том числе:
- долгосрочные обязательства	115	1623	13700
- краткосрочные обязательства	13136	13707	40729

 

На основе проведенных расчетов можно будет  проанализировать динамику показателей рентабельности, характеризующие работу предприятия в таблице 2.10.

 

Таблица 2.10. Динамика показателей рентабельности предприятия

Показатели	2009	2010	2011
1. Рентабельность активов,%	30,79	17,96	60,82
2. Рентабельность текущих активов,%	152,55	68,68	243,35
3. Рентабельность собственного капитала,%	38,57	24,32	81,08
4. Рентабельность основных фондов,%	61,17	26,66	204,24
5.Рентабельность инвестиций,%	7335,65	519,78	344,10
6. Рентабельность продаж,% (реализации)	64,22	61,55	115,75

 

В 2011 году, по сравнению с 2010 годом, произошло значительное увеличение всех показателей рентабельности, причем показатели рентабельности основных фондов, рентабельность активов, использования текущих активов и собственного капитала увеличились значительно.

Помимо  этого, предприятие в отчетном периоде  активизировало свою деятельность в  области инвестиций. Рентабельность инвестиций в отчетном периоде увеличилась на 344,10%.

В результате увеличения продаж, обновления основных производственных фондов; проведения мероприятий по снижению дебиторской задолженности (факторинг, предоставление скидок), запасов (оптимизация величины запасов соизмеримых продажам), а это привело к увеличению денежных средств, что отразилось на величине оборотных активах. О чем говорят резкие положительные изменения по показателям рентабельности.

В данном параграфе проанализирована эффективность  системы управления прибылью ОАО «Шкуринский» на основе рассмотрения финансового планирования предприятия и системы показателей рентабельности.

 

Глава 3. Проект управления формированием прибыли в ОАО «Шкуринский»

3.1. Предлагаемая схема  процесса управления формированием  прибыли

Таким образом, согласно проведенному анализу прибыли  и рентабельности ОАО «Шкуринский» необходимо разработать проект мероприятий по поиску резервов увеличения прибыли предприятия.

Резервы роста прибыли формируются за счет факторов, воздействующих на ее величину (объема проданной продукции, цены реализации, себестоимости продукции, качества и ассортимента товара, рынков сбыта и т.д.):

• необходимо увеличивать объем продаж по рентабельной продукции. Для этого следует пересмотреть структуру производства и реализации с увеличением доли теплообменного оборудования как наиболее перспективного с точки зрения возможности снижения удельных переменных затрат и цены реализации, а также как наиболее доходного;
• необходимо снижать себестоимость продукции. В 2011 г. возможности роста прибыли не были полностью реализованы в результате роста коммерческих расходов, отрицательное воздействие которых составило 7 тыс. руб. - необходимо сокращать данный вид расходов;
• необходимо наращивать объемы продаж.;
• также необходимо изыскать дополнительные резервы роста прибыли.

Основной  целью деятельности предприятия  является извлечение прибыли. Основной стратегической целью предприятия является расширение рынков сбыта, и наращивание объемов реализуемой продукции для получения большего количества прибыли. Для достижения основной стратегической цели предприятие должно осуществлять планирование в трех основных направлениях: управление финансами, управление планированием на предприятии и управление персоналом.

В области  управления персоналом руководство  предприятия планирует усовершенствовать систему мотивации персонала путем введения соревнования по отделам, и по результатам работы материально поощрять сотрудников в форме надбавок к заработной плате, путевками в курортные места РБ, вещевые вознаграждения и т.п.

На основании  вышеизложенного предлагается провести перечень мероприятий, способствующие повышению доходности торгового  предприятия.

1. Оптимизация  запасов.

2. Сдача  в аренду неиспользуемых площадей.

Далее рассмотрим мероприятия более подробно.

1. В течение  2009 года по 2011 год наблюдается увеличение товарных запасов с 9176 тыс. руб. до 16326 тыс. руб. Необходимо провести мероприятия по оптимизации товарных запасов, с учетом покупательского спроса и предложения, также с целью высвобождения денежных средств для более рационального использования.

Управление  запасами – сложный комплекс мероприятий, в котором задачи финансового  менеджера переплетаются с задачами производственного менеджмента и маркетинга.

Под управлением  запасами подразумевается обеспечение  непрерывности реализации товаров с наименьшим размером запасов. Это означает, что товарные запасы должны быть распределены по всем стадиям кругооборота в соответствующей форме и в минимальном, но достаточном объеме.

В современных  условиях, когда предприятие находится  на полном самофинансировании, правильное определение потребности имеет  особое значение.

Минимизация текущих затрат по обслуживанию запасов  представляет собой оптимизационную задачу, решаемую в процессе их нормирования.

Для производственных запасов она состоит в определении  оптимального размера партии поставляемого сырья и материалов. Чем выше размер партии поставки, тем ниже относительный размер текущих затрат по размещению заказа, доставке товаров и их приемке.

Обеспечение своевременного вовлечения в хозяйственный  оборот излишних запасов товарно-материальных ценностей осуществляется на основе текущей финансовой деятельности (сопоставления нормативного и фактического размера запасов). Мероприятия в этом случае разрабатываются совместно со службой производственного менеджмента и со службой маркетинга.

Также следует отметить, что предприятие ОАО «Шкуринский» не выделяет денежные средства на долгосрочное финансирование. Они отличаются от текущих издержек продолжительностью времени, на протяжении которого предприятие получает экономических эффект. Это платеж за крупный капитальный элемент, после чего его невозможно быстро перепродать с прибылью, капитал замораживается на несколько лет, данное капитальное вложение будет приносить прибыль на протяжении нескольких лет, в конце периода капитальный объект будет иметь некоторую ликвидную стоимость, либо не будет ее иметь совсем.

По своей  природе инвестиции делятся на производственные, коммерческие, финансовые, социальные, интеллектуальные и т.д. По целевому назначению их можно подразделить на следующие виды:

а) обновление имеющейся материально-технической  базы предприятия;

б) наращивание  производственной мощности предприятия;

в) затраты, не связанные с изменением финансовых результатов деятельности (строительство  жилья, объектов соцкультбыта, расходы на экологию и т.п.);

г) долгосрочные финансовые вложения в акции других предприятий, корпоративные совместные предприятия, обеспечивающие гарантированные  источники доходов или поставок сырья, сбыта продукции и т.д.;

д) нематериальные активы.

Инвестиции  имеют большое значение не только для будущего положения предприятия, но и для экономики страны в целом. С их помощью осуществляется расширенное воспроизводство основных средств, как производственного так и не производственного характера, укрепляется материально-техническая база субъекта хозяйствования. Это позволяет предприятиям увеличивать объемы производства продукции, улучшать условия труда и быта работников. От них зависят себестоимость, ассортимент, качество, новизна продукции (работ, услуг), ее конкурентоспособность. [8, 124стр.]

Инвестиционные  фонды могут привлекать денежные средства физических и юридических лиц непосредственно или через выпуск и продажу собственных акций и по существу управлять средствами многие инвесторов. Если фонд ориентирован в своей деятельности на приращение капитала инвесторов, то он покупает акции предприятий, осуществляющих инновации в развитии производства. На практике подобные ценные бумаги являются более дешевыми по отношению к стоимости активов развивающегося предприятия и потенциальному доходу после нововведения. Несмотря на то, что такие вложения в инновации характеризуются повышенным риском колебания курсов ценных бумаг, долгосрочности вложений, они обеспечивают стабильность дивидендов и ограничения риска потери капитала.

В инвестиционном процессе важен не только экстенсивный метод развития, т.е. количественный рост инвестиций, но и их качественный рост, что особенно важно. Высокий технический состав капитала или наукоемкие высокотехнологические инвестиции как раз отражают их качественные стороны. Количественный рост инвестиций обеспечивается на предприятии мобилизацией средств за счет сокращения непроизводственных расходов.

Качественный  рост инвестиций обеспечивается нововведениями. Структура нововведения отражается на параметрах основного капитала. С этой точки зрения целесообразно  разделять их на технологические  нововведения и новую продукцию. Проекты обновления технологии стимулируются ценовой конкуренцией, необходимостью снижения издержек или приспособлением к новой ресурсной ситуации. Неценовая конкуренция, возможность выхода на новые рынки стимулирует инвестиции в новую продукцию. Структура нововведений влияет на соотношение реконструкции и нового строительства в процессе воспроизводства основного капитала. Выпуск новой продукции (работ, услуг) предполагает создание нового действующего производства, тем самым формируется вариант динамичного накопления. Используемые в материальном производстве ресурсы определяются как основные факторы производства, которые представлены природными ресурсами, трудом, капиталом. Для таких факторов производства, как рабочая сила, сырье и материалы картина вполне ясна, но с капитальными вложениями дело обстоит иначе.