Основные положения и принципы риск менеджмента

Оглавление

Введение 2

1. Понятие, сущность и содержание риск-менеджмента 3

1.1 Понятие и сущность риска 3

1.2 Цель и задачи риск-менеджмента 8

1.3 История возникновения риск-менеджмента 9

Выводы 11

2. Аксиомы, законы и принципы риск-менеджмента 13

2.1 Основные аксиомы риск-менеджмента 13

2.2 Принципы риск-менеджмента 15

Заключение 26

Список литературы 29

 

 

Введение

 

Риск  как неотъемлемый элемент экономической, политической и социальной жизни  общества неизбежно сопровождает все  направления и сферы деятельности любой организации, функционирующей  в рыночных условиях.

Нестабильность  уровня спроса и предложения, постоянно  ужесточающаяся конкуренция, опережающие  темпы развития техники и технологии, резкие изменения валютных курсов, неконтролируемая инфляция, непостоянство  законодательной базы, а также  многие другие негативные факторы, характерные  для текущего состояния российской экономики, создают условия, при  которых ни одна (даже самым тщательным образом спланированная) коммерческая операция не может быть осуществлена с заведомо гарантированным успехом. Вследствие этого основным и непременным  условием нормального функционирования и развития любой современной  организации является умение ее высшего  руководства на строго научной основе осуществлять прогнозирование, профилактику и управление рисками.

Вышеизложенное  обусловливает необходимость выделения  в теории и практике современного менеджмента принципиально нового направления, изучающего вопросы управления рисками. Указанное направление  научного менеджмента большинство  исследователей обозначает термином "риск-менеджмент".

 

1. Понятие, сущность и содержание  риск-менеджмента

1.1 Понятие и сущность риска

 

В современной  экономике сфера предпринимательских  рисков является относительно новой  и практически неизученной. Это  обстоятельство объясняет наличие  множества различных, зачастую противоречащих друг другу подходов к определению  понятия "риск".

Профессор И.А. Бланк под риском предприятия  понимает вероятность возникновения  неблагоприятных последствий в  форме потери дохода или капитала в ситуации неопределенности условий  осуществления его финансово-хозяйственной  деятельности.

Профессор И.Т. Балабанов в наиболее общем  виде определяет риск как возможную  опасность потерь, вытекающую из специфики  тех или иных явлений природы  и видов деятельности человека. В  то же время он подчеркивает, что  с экономической точки зрения риск представляет собой возможность  совершения события, которое может  повлечь за собой три основных экономических результата: отрицательный (убыток), нулевой (отсутствие предполагаемой прибыли) или положительный (прибыль).

Обобщая содержание приведенных выше определений, можно сформулировать основные отличительные  черты понятия "риск". К ним  относятся:

• экономическая сущность категории "риск";
• зависимость риска от социальных, политических и правовых факторов;
• наличие неопределенности в финансово-хозяйственной деятельности организации или индивидуального предпринимателя;
• отсутствие или наличие неполной либо недостоверной информации о текущем состоянии самого хозяйствующего субъекта и его внешней среды;
• невозможность с абсолютной точностью прогнозировать основные тенденции развития конъюнктуры рынка;
• вероятность получения прямых убытков в результате проведения конкретной коммерческой операции;
• возможность получения нулевого результата коммерческой деятельности, т.е. отсутствие прибыли;
• наличие реального, но не безусловного шанса получения положительного результата, т.е. прибыли;
• отсутствие возможности точно определить предполагаемый экономический результат планируемой коммерческой операции.

На основе вышеизложенного можно утверждать, что с точки зрения современного бизнеса риск представляет собой  потенциально существующую вероятность  потери ресурсов или неполучения  доходов.

Риск  непосредственным образом связан с  управлением и находится в  прямой зависимости от эффективности  и обоснованности принимаемых управленческих решений. Ни один руководитель в процессе своей деятельности не в состоянии  полностью устранить риск. Это  происходит потому, что реальная ситуация практически никогда полностью  не соответствует запланированным  или заданным параметрам. Поэтому  любой менеджер или предприниматель  всегда вынужден идти на определенный риск, начиная то или иное дело. Еще  И. Тургенев отмечал, что "если ждать  минуты, когда все, решительно все  будет готово, никогда не придется начинать".

Однако  посредством выявления сфер повышенного  риска, его количественного измерения  и осуществления регулярного  контроля можно в ограниченной степени  управлять рисками либо осуществлять их профилактику. Это позволяет в  значительной степени снизить уровень  риска и минимизировать его негативные последствия.

В то же время не следует забывать, что  риск играет в бизнесе не только отрицательную, но и положительную  роль. Общеизвестно, что чем выше уровень риска готовящегося к  реализации инновационного проекта, тем  выше закладываемый уровень рентабельности привлекаемых инвестиций. Иными словами, вкладывая деньги в рискованные  предприятия, бизнесмены могут рассчитывать на более высокий уровень прибыли и рентабельности своих капиталовложений. Кроме того, стремление минимизировать негативные последствия предпринимательских рисков создает объективные предпосылки для возникновения и развития специфических и принципиально новых сфер предпринимательской деятельности, таких как страхование, обеспечение экономической безопасности и т.п.

В современном  бизнесе риск выполняет такие  основные функции, как инновационная, регулятивная, защитная и аналитическая.

Инновационную функцию предпринимательский риск выполняет, стимулируя поиск нетрадиционных решений проблем, стоящих перед  предпринимателем. Анализ зарубежной литературы показывает, что в международной  хозяйственной практике накопился  положительный опыт инновационного рискового хозяйствования. Большое  количество фирм, компаний добиваются успеха, становятся конкурентоспособными на основе инновационной экономической  деятельности, связанной с риском. Рисковые решения приводят к более  эффективному производству, от которого выигрывают и предприниматели, и  потребители, и общество в целом.

Регулятивная  функция имеет противоречивый характер и выступает в двух формах: конструктивной и деструктивной. Риск предпринимателя, как правило, ориентирован на получение  значимых результатов нетрадиционными  способами. Тем самым он позволяет  преодолевать консерватизм, догматизм, косность, психологические барьеры, препятствующие перспективным нововведениям. В этом проявляется конструктивная форма регулятивной функции предпринимательского риска.

Конструктивная  форма регулятивной функции риска  заключается и в том, что способность  рисковать — один из путей успешной деятельности предпринимателя. Однако риск может стать проявлением  авантюризма, субъективизма, если решение  принимается в условиях неполной информации, без должного учета закономерностей  развития явления. В этом случае риск выступает в качестве дестабилизирующего фактора. Следовательно, хотя риск и "благородное дело", но не любые решения целесообразно реализовывать на практике, они должны быть обоснованными, иметь взвешенный, разумный характер.

В связи  с вышеизложенным возникает вопрос: что такое "разумный риск"? Наиболее удачным является определение К. Татеиси. В работе "Вечный дух  предпринимательства" он пишет: "Когда  дело доходило до принятия решений, то я лично всегда придерживался "правила 70/30". Скажем, вносится предложение  о создании новой отрасли производства: если я на 70% уверен в успехе дела, то даю свое согласие. Оставшиеся 30% сомнений станут стимулятором для рассмотрения мер, которые следует принять  в случае неудачи. Это и называется "разумным риском". Однако К. Татеиси  считает, что в некоторых случаях "правило 70/30" ограничивает свободу  действия предпринимателей и иногда разумнее использовать "правило 30/70".

Защитная  функция риска проявляется в  том, что если для предпринимателя  риск — естественное состояние, то нормальным должно быть и терпимое отношение к неудачам. Инициативным, предприимчивым хозяйственникам нужна  социальная защита, правовые, политические и экономические гарантии, исключающие  в случае неудачи наказание и  стимулирующие оправданный риск.

Чтобы решиться на риск, предприниматель должен быть уверен, что возможная ошибка не может скомпрометировать ни его  дело, ни его имидж. Вероятность ошибки следует расценивать как неотъемлемый атрибут самостоятельности, а не как следствие профессиональной несостоятельности. Имеется в виду ошибка, которая оказывается таковой  вследствие не оправдавшего себя, хотя и рассчитанного риска.

Следует выделить еще аналитическую функцию  предпринимательского риска, которая  связана с тем, что наличие  риска предполагает необходимость  выбора одного из возможных вариантов  решений, в связи с чем предприниматель  в процессе принятия решения анализирует  все возможные альтернативы, выбирая  наиболее рентабельные и наименее рисковые. В зависимости от конкретного содержания ситуации риска альтернативность обладает различной степенью сложности и разрешается различными способами. В простых ситуациях, например, при заключении договора поставки сырья, предприниматель опирается, как правило, на интуицию и прошлый опыт. Но при оптимальном решении той или иной сложной производственной задачи, например, принятии решения о вложении инвестиций, необходимо использовать специальные методы анализа.

Рассматривая  функции предпринимательского риска, следует еще раз подчеркнуть, что, несмотря на значительный потенциал  потерь, который несет в себе риск, он является и источником возможной  прибыли. Поэтому основная задача предпринимателя  — не отказ от риска вообще, а  выборы решений, связанных с риском на основе объективных критериев, а  именно: до каких пределов может  действовать предприниматель, идя  на риск.

Обобщая вышеизложенное, можно утверждать, что предпринимательский риск с  одной стороны представляет собой  объективный и неизбежный фактор, всегда сопровождающий любые виды предпринимательской  деятельности, а с другой стороны  — он может играть не только отрицательную, но и положительную роль, принося  дополнительную прибыль и стимулируя развитие принципиально новых сфер бизнеса.

 

1.2 Цель и задачи риск-менеджмента

Основную  цель риск-менеджмента можно определить как обеспечение максимальной эффективности  управления рисками хозяйственной  организации.

Как известно, эффективность любой деятельности определяется как отношение эффекта, полученного в результате указанной  деятельности, к затратам, понесенным в процессе ее осуществления.

Поскольку риск-менеджмент затрагивает самые  разнообразные сферы деятельности организации, то все используемые в  расчетах показатели целесообразно  приводить в стоимостном выражении. Это позволит унифицировать исходную фактологическую базу и избежать путаницы.

Для достижения поставленной цели в рамках риск-менеджмента  решаются следующие основные задачи:

♦ профилактика возникновения рисков;

♦ минимизация  ущерба, причиненного рисками;

♦ максимизация дополнительной прибыли, получаемой в  результате управления рисками.

Первая  задача решается посредством прогнозирования  рисков и их своевременной нейтрализации. В рамках решения второй задачи осуществляется создание внешних и внутренних страховых  и резервных фондов, за счет средств  которых можно частично или полностью  компенсировать негативные последствия  рисков. Выполнение третьей задачи обеспечивается путем рационального  использования ситуаций риска с  целью максимизации получаемой фирмой прибыли.

 

 

1.3 История возникновения риск-менеджмента

 

Риск-менеджмент как самостоятельное направление  исследований в области теоретического управления только начинает свое формирование. Несмотря на это, уже сегодня можно  говорить если не об истории развития, то, по крайней мере, об истории возникновения  этой отрасли научных знаний.

Первые  признаки научного интереса к управлению рисками можно заметить на самых  начальных этапах развития общетеоретического менеджмента. Еще представители  школы научного управления, такие  как Фредерик Тейлор, Генри Гант, супруги Гилберт, Генри Форд, уделяли  определенное внимание риску возникновения  сбоев и брака в процессе производственной деятельности. Жившие в эпоху первой научно-технической революции и  воспитанные на принципах технического подхода представители первой школы  научного менеджмента рассматривали  организацию как машину, состоящую  из отдельных узлов и деталей. Известно, что повысить надежность и эффективность любого сложного механизма можно за счет повышения  надежности и эффективности его  отдельных узлов и деталей, в  первую очередь наиболее слабых и  уязвимых.

С позиций  технического подхода наиболее уязвимым элементом в системе человек—машина является именно человек. Ведь хорошо отлаженная машина не спорит с руководителем, не опаздывает на работу, не ошибается, не болеет и не нарушает трудовую дисциплину. Исходя из вышеизложенного, представители  полагали, что чем меньше человек  участвует в производственном процессе, тем ниже риск возникновения различного рода сбоев и брака. Добиться этого  можно двумя способами: во-первых, за счет повышения производительности труда путем упрощения отдельных  ручных операций; во-вторых, за счет механизации  и автоматизации производственных процессов.