Анализ финансового состояния предприятия

    Прибыль, которая учитывает все результаты производственно-хозяйственной деятельности предприятия, называется балансовая прибыль. Она включает - прибыль от реализации продукции (работ, услуг), прибыль от прочей реализации, уменьшенным на сумму расходов по этим операциям.

    Таблица 2.8 Оценка прибыли от продаж

Показатели	По данным отчета о  прибылях и  убытках			Отклонение, тыс. руб.		Темп роста 2010 года к 2009 году
	2008г.	2009г.	2010г.	2009 г. от 2008г.	2010 г. от 2009 г.
Доходы  от продаж	17601	17630	17593	29	-37	99,79
Себестоимость продаж	16082	15315	8747	-767	-6568	57,11
Прибыль от продаж	1519	2315	8846	796	6531	382,12
Проценты  к  уплате	302	433	427	131	-6	98,61
Прочие  до- ходы	2266	9	-	-2257	-	-
Прочие расходы	149	287	2680	138	2393	933,80
Прибыль (убыток) до налогообло- жения	3334	1604	5739	-1730	4135	357,79
Чистая  прибыль	3334	1604	5739	-1730	4135	357,79

      В 2010 году ООО «Торгово- промышленная компания» получило прибыль от продаж 8846 тыс. руб., в 2009 году 2315 тыс. руб., в 2008 году получена прибыль 1519 тыс. руб.. За анализируемый период наибольшая прибыль получена в 2010 году.

      Из  таблицы 2.7 можно сделать следующие  выводы: увеличение показателя выручки свидетельствует о том, что организация получает все больший доход от основной деятельности. Увеличение расходов на производство и сбыт продукции и расходов от ФХД – отрицательная тенденция, но она может быть положительной, если при этом повышается качество продукции. Рост прибыли от продаж и чистой прибыли благоприятен и свидетельствует об увеличении рентабельности продукции.

    В соответствии с ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации» отчет о прибылях и убытках должен характеризовать финансовые результаты деятельности организации за отчетный период.

    Для целей Положения ПБУ 18 сумма налога на прибыль, определяемая исходя из бухгалтерской прибыли (убытка) и отраженная в бухгалтерском учете независимо от суммы налогооблагаемой прибыли (убытка), является условным расходом (условным доходом) по налогу на прибыль.

      Прибыль от продажи рассчитывается  по формуле:

    П_реал= В-С, (млн. руб.)

    где В – выручка от продажи продукции  определяется в действующих ценах.                    

    Налог на прибыль принять в размере 20% от П_деят.

    Прибыль от обычной деятельности (чистая прибыль):

    П_чист= П_{до налогооб} – Н_п , (млн. руб.)

    Рентабельность  использования основных фондов (производства):

    Р_оф = (П_деят/Ф_о)*100, %

    Эффективность производственной деятельности характеризуют  показатели рентабельности.

      Показатели  рентабельности - это важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. Эти показатели могут рассчитываться на основе балансовой прибыли и прибыли от реализации.

    Рентабельность продаж:

    Р_прод = (П_чист/В):100, %

    Рентабельность  основной деятельности:

    Р_од = (П_реал/С)*100, %

    Расчеты прибыли и рентабельности представим в таблице 2.9.

    Таблица 2.9 Оценка прибыли и рентабельности 

Показатели	По данным отчета о прибылях и  убытках			Отклонение		Темп  роста 2010 года к 2009 году
	2008г.	2009г.	2010г.	2009г. от 2008г.	2010г. От 2009г.
Доходы  от продаж	17601	17630	17593	29	-37	99,79
Себестоимость продаж	16082	15315	8747	-767	-6568	57,11
Прибыль от продаж	1519	2315	8846	796	6531	382,12
Рентабельность продаж, %	8,63	13,13	50,28	4,5	37,15	382,94
Чистая  прибыль	3334	1604	5739	-1730	4135	357,79
Среднегодовая Стоимость Основных  фондов	2644	4160,5	5930,5	1516,5	1770	142,54
Рентабельность Основных фондов, %	126,1	38,55	96,77	-87,55	58,22	251,02

    Чистая  прибыль организации составила  в 2008 году 3334 тыс. руб., в 2009 году 1604 тыс. руб., в 2010 году 5739 тыс. руб.. За анализируемый  период наибольшая чистая прибыль составила  в 2010 году.

    Рентабельность  продаж в 2008 году составила 8,63 %, в 2009 году рентабельность продаж 13,13%, в 2010 году рентабельность продаж 50,28%.

    Рентабельность  основных фондов в 2008 году составила 126,1%, в 2009 году рентабельность продаж 38,55%, в 2010 году рентабельность продаж 96,77%.

      Вследствие повышения прибыли, все показатели рентабельности увеличиваются.

    2.5. Оценка вероятности  банкротства

      Для оценки вероятности банкротства  используем коэффициент Альтмана, который  рассчитывается следующим образом:

  

где:

   текущие активы,

   добавочный капитал,

   чистая прибыль,

   уставный капитал,

   выручка от реализации,

   валюта баланса. 

      Таблица 2.10

	2009г.	2010 г.
Z	4,55	1,66

 

      В 2009 году вероятность банкротства предприятия была очень низкой, но в 2010 году вероятность сильно возросла. Это говорит о том, что в 2010 году несколько ухудшилось управление ресурсами предприятия.

    Выводы:

    В структуре капитала предприятия  преобладает заемный, который представлен в виде кредиторской задолженности. Поэтому предприятию необходимо сократить привлечение заемного капитала в виде краткосрочных обязательств.

    Коэффициенты  финансовой устойчивости позволяют  не только оценить один из аспектов финансового состояния предприятия. При правильном пользовании ими можно активно воздействовать  на уровень финансовой устойчивости, повышать его до минимально необходимого, а если он фактически превышает минимально необходимый уровень, – использовать эту ситуацию для улучшения структуры активов и пассивов.

    Проанализировав состояние организации по разным методикам, можно сказать, что предприятие на данный момент не достаточно стабильно, и есть вероятность снижения финансовой устойчивости организации, что происходит из-за высокой кредиторской задолженности.

    Вероятность скорого банкротства предприятию не грозит, но небольшая тенденция все же есть. Поэтому необходима разработка антикризисных мер по предупреждению банкротства, повышению уровня платежеспособности, рентабельности и развитию финансовой деятельности. 
 
 

    Глава 3. Мероприятия по улучшению эффективности финансового состояния ООО «ТПК» 
 

    Мероприятия по выходу из кризисной и предкризисной (такая ситуация сложилась на ООО «ТПК») ситуации на предприятии могут быть оперативными и стратегическими, которые, в свою очередь, подразделяются на разнообразные методы, которые предложены в рисунке 3.1.

      

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

    

      
 

    Рис. 3.1. Мероприятия по выходу из кризиса малого предприятия 
 

1. Разработка стабилизационной программы

 

    В стабилизационную программу должен входить комплекс мероприятий, направленных на восстановление платежеспособности предприятия. Сроки ее осуществления для предприятия, находящегося в зоне «ближнего» банкротства, крайне ограничены, так как резервных фондов у него уже, как правило, нет.

    При переходе предприятия в кризисное  состояние в краткосрочном аспекте  критерием становится максимизация, или экономия денежных средств. При  этом максимизация денежных средств  может и должна осуществляться мерами, не приемлемыми с позиций обычного управления. Антикризисное управление допускает любые потери (в том числе и будущие), ценой которых можно добиться восстановления платежеспособности предприятия сегодня.