Управление операционными рисками

Риск может повлиять различными способами: от сложного вероятностного анализа в моделях исследования операций до чисто интуитивных догадок. В настоящее время российские банкиры в управлении рисками обычно опираются на интуицию, чей-то авторитет  на предыдущий опыт. Лишь незначительный процент руководителей способен оценить риск с применением математических методов.

Наибольших успехов достигает тот банк, который может одновременно просчитать или интуитивно определить степень риска, и, несмотря на возможность неудачи, пойти на риск.

Оценивая риск, который в состоянии принять на себя банк, менеджер прежде всего исходит из профиля ее деятельности, из наличия необходимых ресурсов для реализации программы финансирования возможных последствий риска, стремится учесть отношение к риску партнеров по бизнесу и построить свои действия так, чтобы наилучшим образом способствовать реализации основной цели банка. Степень допустимого риска определяется с учетом таких параметров. Как размер основных фондов, объем инвестиций, уровень эффективности вложения денежных средств и др. Чем большим капиталом обладает банк, тем оно менее чувствительно к риску и тем смелее  может принимать решение в рисковых ситуациях. Комплексный подход к управлению риском позволяет руководству банка эффективнее использовать ресурсы и распределять ответственность, улучшать результаты работы  и обеспечивать ее безопасность от действия риска.

Для менеджера очень важно разработать стратегию управления операционным риском, для чего необходимо дать конкретные ответы на следующие вопросы:

- какие именно виды специфических рисков банк обязан учитывать в своей деятельности;

- какие способы и инструменты позволяют управлять этими рисками;

- какой объем операционного риска банк может взять на себя;

Однако только формулирования стратегии для управления операционным риском недостаточно, нужно еще иметь механизм ее реализации – систему управления специфическими, в том числе операционными рисками, что в свою очередь предполагает:

- создание эффективной системы оценки и контроля принимаемых решений;

- выделение в банке специального подразделения (работника), которому будет поручено управление рисками;

- выделение средств и формирование специальных резервов для страхования рисков, покрытия убытков и потерь.

Банк очень часто использует трехэтапный подход к управлению рисками:

Первый этап – определение типов риска, с которыми сталкивается финансово-кредитная организация.

В первую очередь управляющий рисками идентифицирует тип потенциальных рисков для своего банка.

Второй этап – измерение потенциального влияния идентифицированных рисков.

Некоторые риски настолько малы, что они не ощутимы, в то время как другие имеют гибельное значение для потенциала банка.

Полезно различать риски по потенциальному значению и затем сфокусировать ресурсы по управлению рисками на наиболее серьезных направлениях.

Третий этап – решение вопроса, как следует минимизировать каждый релевантный риск.

В большинстве ситуаций обнаруженный риск можно минимизировать, используя один или несколько из следующих приемов:

1) Перевод риска на страховую компанию.

2) Перевод фактора, порождающего данный риск на третью сторону.

3) Снижение вероятности наступления неблагоприятных событий.

4) Снижение величины потерь, связанных с неблагоприятными событиями.

5) Абсолютный запрет на деятельность, которая порождает риск.

Методология управления риска предполагает определение общих подходов: выявление причин возникновения рисков в экономике вообще и специфических причин возникновения рисков в частности; описание видов рисков, создание их классификации; исследование соотношения неопределенности и риска; оценка степени риска и др.

Процесс управления операционным риском, как основным в рассматриваемой теме заключается в следующем: контроль и  анализ финансовых потерь, определение источника их возникновения, проверка непосредственного соотношения с операционным риском (т.е. выявление источника возникновения в сферах организационной работы банка, либо не квалифицированность или другой негатив исходящий от сотрудников банка, возможно ошибка связанная с человеческим фактором ведет к ошибочной политике всего банка, что в следствии приводит к финансовым потерями, упущенной выгоде, и глобальному кризису, вплоть до банкротства и т.п

ГЛАВА 2. Методика и анализ управления операционными рисками, тенденции развития

2.1 Организация риск-менеджмента в коммерческом банке

  Оперируя в нестабильной среде и не обладая всей полнотой информации о контрагентах, коммерческие банки вынуждены принимать риск в повседневной деятельности. При этом банки имеют возможность минимизировать значительную часть несистемного риска, однако не всегда делают это, поскольку риск прямо пропорционален доходу и вполне приемлем при наличии достаточных компенсаций.  В исследовании риска целесообразно разграничить два ключевых направления.

Понятие “риск” встречается в обиходе многих общественных и естественных наук, при этом каждая из них имеет собственные цели и методы исследования риска. Специфика экономического аспекта риска связана с тем, что риск, несмотря на ожидаемый финансовый выигрыш, отождествляется с возможным материальным ущербом, вызванным реализацией выбранного хозяйственного, организационного или технического решения, и/или неблагоприятным воздействием окружающей среды, включающим изменение рыночных условий, форс-мажорные обстоятельства и т.д. Такая трактовка риска в банковской сфере вполне оправдана, поскольку, выполняя функции финансовых посредников в экономической системе, коммерческие банки покрывают львиную долю своих потребностей в денежных ресурсах за счет привлеченных средств. Следовательно, для того чтобы формировать пассивы путем заимствования, банки должны обладать высокой степенью надежности и общественным доверием. Общество же, в свою очередь, склонно доверять свои временно свободные денежные средства тем финансовым посредникам, которые демонстрируют стабильную прибыль и минимальные потери. Таким образом, для банка риск представляет собой вероятность потерь и тесно связан с нестабильностью банковского дохода. Как известно, современные коммерческие банки сталкиваются в процессе своей деятельности со многими видами рисков, однако не все риски поддаются банковскому контролю. На устойчивость коммерческих банков оказывают воздействие экзогенные и эндогенные факторы, но только часть из них находится в сфере непосредственного или опосредованного влияния финансового посредника. Разберем такие риски:

1) Риски управления включают в себя риск мошенничества со стороны персонала банка, риск неэффективной организации, риск неспособности руководства банка принимать твердые целесообразные решения, а также риск того, что банковская система вознаграждений не обеспечивает соответствующего стимула.

2) Риски, связанные с поставкой финансовых услуг, возникают в процессе предоставления банковских услуг и продуктов и подразделяются на технологический, операционный, стратегический риски и риск внедрения новой продукции. Технологический риск возникает в каждом случае, когда имеющаяся система предоставления услуг становится менее эффективной, чем вновь созданная. Технологический риск возникает, когда инвестиции в технологию не приводят к ожидаемому снижению издержек от экономии масштаба или границ. Отрицательный эффект масштаба, например, есть следствие избыточной (неиспользуемой) мощности, излишней технологии, и/или неэффективной бюрократической организации предприятия, ведущей к замедлению его роста. Технологический риск для банка чреват потерей конкурентоспособности, в долгосрочной перспективе, банкротством. И, наоборот, выгоды от инвестиций в технологию могут обеспечить значительные преимущества перед конкурентами, а также предоставить возможности для создания и внедрения новых банковских продуктов и услуг. Операционный риск, иногда называемый риском бремени, состоит в способности банка предоставлять финансовые услуги прибыльным способом. То есть, как способность предоставлять услуги, так и способность контролировать расходы, связанные с предоставлением этих услуг, в равной степени являются важными элементами. Операционный риск частично относится к технологическому риску и может являться результатом неправильного срабатывания технологии или поломки систем поддержки операционного отдела банка. Риск внедрения новых финансовых инструментов связан с предложением новых видов банковских продуктов и услуг. Подобные проблемы возникают в том случае, когда спрос на новые виды услуг меньше ожидаемого, затраты выше ожидаемых, а действия руководства банка на новом рынке не слишком продуманы. Стратегический риск отражает способность банка выбирать географические и продуктовые сегменты, предположительно прибыльные для банка в будущем, с учетом комплексного анализа будущей операционной среды. В наибольшей степени банковскому контролю поддаются риски, непосредственно связанные с формированием банковского баланса.

            Качественный анализ предполагает расчет следующих показателей:

        Максимальные поддающиеся предвидению потери (MFL, maximum foreseeable loss) - максимальная величина потерь, которые понесет банк, если события будут развиваться по самому худшему сценарию и система "обеспечения безопасности" банка не сработает.

        Максимальные вероятные потери (MPL, maximum probable loss) - максимальная величина потерь, которые может понести банк, с учетом того, что потери до некоторой степени контролируются эффективной системой защиты и покрытия.

Количественный анализ заключается в сборе и обработке статистических данных:

        составление базы данных о потерях с описанием причин их вызвавших;

        составление 5-летней (и более) истории банковских потерь с полным их описанием;

        классификация потерь (например, по вызвавшим их причинам);

        расчет и определение потерь, о которых нет отчетности;

        определение основных тенденций на основе собранной статистики;

        составление прогноза банковских потерь на перспективу.

Ключевыми способами ограничения банковских рисков принято считать следующие:

        объединение риска - метод, направленный на снижение риска путем превращения случайных убытков в относительно небольшие постоянные издержки (данный метод лежит в основе страхования);

        распределение риска - метод, при котором риск вероятного ущерба делится между участниками таким образом, что возможные потери каждого относительно невелики (наиболее часто применяется при проектном финансировании);

        лимитирование - метод, предусматривающий разработку детальной стратегической документации (оперативных планов, инструкций и нормативных материалов), устанавливающей предельно допустимый уровень риска по каждому направлению деятельности банка, а также четкое распределение функций и ответственности банковского персонала;

        диверсификация - метод контроля риска за счет подбора активов, доходы по которым по возможности мало коррелируют между собой;

        хеджирование - балансирующая трансакция, нацеленная на минимизацию риска. Трансакции, хеджирующие отдельные позиции баланса, называются микрохеджированием, а иммунизирующие весь баланс финансового посредника - макрохеджированием. В тех случаях, когда подбор инструментов хеджирования осуществляется в рамках балансовых позиций (например, подбор активов и пассивов по длительности) метод хеджирования считается естественным.

Синтетические методы хеджирования предполагают использование внебалансовых видов деятельности: форвардные соглашения о будущей процентной ставке, финансовые фьючерсы, опционы и свопы. Новые подходы к ограничению банковских рисков открывают такие инновации, как:

        секьюритизация активов — эмиссия и последующая продажа ценных бумаг, обеспеченных банковскими активами;

        сегментация и продажа кредитов — дробление процедуры кредитования на четыре этапа (открытие кредита, финансирование,продажа, обслуживание) и специализация финансового посредника на том этапе, где он имеет относительные конкурентные преимущества.

                Однако, имея возможность практически полностью иммунизировать себя от большинства эндогенных рисков, финансовый посредник стремится лишь снизить его до приемлемого уровня, повысив тем самым свою рентабельность. Комбинация таких факторов, как доходность банка, размер собственного капитала и уровень банковской задолженности, а также статистика средних ежегодных убытков и степень склонности управляющих банком к принятию риска, определяют тот уровень максимального совокупного риска (или величину потерь), который банк способен финансировать самостоятельно. Он определяется (а) для каждого уровня потерь и (б) как средний ежегодный уровень, пересматривающийся ежегодно в зависимости от изменяющихся условий, и носит название “болевого порога”.

Основной целью финансирования операционного риска является создание резервов на покрытие убытков в случае их возникновения. Для защиты банка от потерь используется чрезвычайно широкий спектр доступных банку финансовых инструментов и ресурсов. Источники финансирования риска принято делить на внутренние, позволяющие покрыть потери банка в пределах “болевого порога”, и внешние источники для финансирования потерь выше этого уровня. Ключевым внутренним источником является создание резервов. Внешние источники в основном подразумевают страхование, однако, в распоряжении банка есть и другие инструменты – кредитные линии, дополнительные заимствования и тому подобное. 

           Банковская программа финансирования операционного риска должна быть составлена таким образом, чтобы обеспечить одновременно как стабильность покрытия рисков, так и минимизацию прямых издержек банковского риска. В соответствии с указанной целью перед банком стоят следующие задачи:

        удерживание риска в пределах финансовых возможностей банка, определяемых текущими финансовыми ресурсами и степенью склонности управляющих банком к принятию риска;

        использование внешних источников финансирования риска (таких как страхование) с наименьшими издержками для защиты банка от “катастроф”;

        обеспечение максимальной стабильности долгосрочных издержек банковских операционных рисков.

Программа эффективного контроля за банковскими операционными рисками должна включать следующие положения:

        защита банка и обеспечение безопасности людей — защита от несчастных случаев, похищения и захвата заложников, разработка процедур на различные случаи форс-мажорных обстоятельств;