Основные направления повышения эффективности финансового состояния ООО «Галичи»

Инвентаризации  имущества и обязательств производится в целях обеспечения достоверности данных бухгалтерского учета и отчетности. Инвентаризация основных фондов производится один раз в три года по состоянию не позднее на 1 декабря. Обязательная инвентаризация проводится в соответствии с Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской  отчетности. Таким образом, можно сделать вывод, что в связи с увеличением объемов продаж ООО «Галичи» имеют тенденцию к повышению рентабельности продаж и показателей прибыли.

 

 

 

 

 

 

 

 

2.2. РАСЧЕТ КОЭФФИЦИЕНТОВ ЛИКВИДНОСТИ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА

Анализ баланса   проводится в   связи с   необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т.е. ее способности  своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения   которых в деньги соответствует  сроку погашения обязательств. От ликвидности баланса следует  отличать ликвидность активов, которая  определяется как величина, обратная времени, необходимому для превращения  их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется, чтобы  данный вид активов превратился  в деньги, тем выше их ликвидность.

           Анализ ликвидности  баланса   заключается    в  сравнении  средств по  активу, сгруппированных  по степени их ликвидности  и расположенных в порядке  убывания ликвидности, с обязательствами  по пассиву, сгруппированными  по срокам их погашения и  расположенными в порядке возрастания  сроков.

В зависимости от степени  ликвидности, т. е. скорости превращения  в денежные средства, активы предприятия  разделяются на следующие группы.

А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и  краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1= строка 250 + строка 260

А2. Быстро реализуемые активы  дебиторская задолженность, платежи  по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты:

А2 = строка 240

A3. Медленно реализуемые  активы - статьи раздела II актива баланса, включающие: запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность   (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.

A3 = строка 210 + строка 220 + строка 230 + строка 270

А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы.

А4 = строка 190

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

 П1. Наиболее срочные  обязательства - к ним относятся  кредиторская задолженность.

П 1 = строка 620

П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства   и прочие краткосрочные пассивы.

П2=строка 610+строка 660

ПЗ. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих расходов и платежей.

ПЗ = строка 590 +  строка 640 + строка 650 + строка 660

П4. Постоянные пассивы или  устойчивые - это статьи III раздела баланса «Капитал и резервы».

П 4 = строка 490

Для определения ликвидности  баланса следует сопоставить  итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Баланс считается абсолютно  ликвидным, если имеют место следующие  соотношения:

 А1>П1, А2>П2, АЗ>ПЗ, А4<П4

Если выполняются первые три равенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить  итоги первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства  свидетельствует о соблюдении одного из оборотных средств.

В случае, когда одно или  нескольких неравенств системы имеют  противоположный знак от зафиксированного в оптимальном варианте, ликвидность  баланса в большей или меньшей  степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной  группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

Сопоставление ликвидных  средств и обязательств позволяет  вычислить следующие показатели:

-  текущая ликвидность,  которая свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации  на ближайший к рассматриваемому  моменту промежуток времени:

ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2)

- перспективная ликвидность  - это прогноз платежеспособности  на основе будущих поступлений  и платежей:

ПЛ=АЗ-ПЗ

Для анализа ликвидности  баланса составлена таблица 1. В графы  этой таблицы записываются данные на начало и конец отчетного периода из сравнительного аналитического баланса по группам актива и пассива. Сопоставляя итоги этих групп, определяют абсолютные величины платежных излишков или недостатков на начало и конец отчетного период                                                                                                                                                                                                                                                                                                        Таблица 5.

Анализ ликвидности баланса  за 2009-2010г.

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Платежный излишек или недостаток
1	2	3	4	5	6	7=2-5	8=3-6
1.Наиболее ликвидные активы (А1)	407	2356	1.Наиболее срочные обязательства (П1)	55751	85742	-55344	-83386
2. Быстро реализуемые активы (А2)	40052	72053	2. Краткосрочн. пассивы (П2)	2239	21831	37813	34240
3. медленно реализуемые активы (A3)	15453	31091	3. Долгосрочные пассивы (ПЗ)	-	-	15453	31091
4. Трудно реализуемые активы (А4)	-	81	4. Постоянные пассивы (П4)	-2077	-1992	2077	2073
БАЛАНС	55913	105580	БАЛАНС	55913	105580	-	-

 

Более точно оценить ликвидность  баланса можно на основе проведенного внутреннего анализа финансового  состояния. В этом случае сумма по каждой балансовой статье, входящей в  какую-либо из первых трех групп актива и пассива разбивается на части, соответствующие различным срокам превращения в денежные средства для активных статей и различным  срокам погашения обязательств для  пассивных статей:

- до 3-х месяцев;

- от 3-х до 6-ти месяцев;

- от 6-ти месяцев до  года;

- свыше года.

Так разбиваются, в первую очередь, суммы по статьям, отражающим дебиторскую задолженность и  прочие активы, кредиторскую задолженность  и прочие пассивы, а также краткосрочные  кредиты и заемные средства.  Для распределения по срокам превращения  в денежные средства сумм по статьям  раздела II актива используются величины запасов в днях оборота. Далее  суммируется величины по активу с  одинаковыми интервалами изменения  ликвидности и величины по пассиву с одинаковыми интервалами изменения срока погашения задолженности. В результате получаем итоги по 4-м группам по активу.

        Анализ  ликвидности баланса сводится  к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения обязательств.

Сопоставление итогов I группы по активу и пассиву, т. е. А1 и П1 (сроки  до 3-х месяцев), отражает соотношение  текущих платежей и поступлений. Сравнение итогов II группы по активу и пассиву, т. е. А2 и П2 (сроки от 3-х до 6-ти месяцев), показывает тенденцию  увеличения или уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем. Сопоставление итогов по активу и пассиву для III и IV групп отражает соотношение платежей и поступлений в относительно далеком будущем. Анализ, проводимый по данной схеме, достаточно полно представляет финансовое состояние с точки зрения возможностей своевременного осуществления расчетов.

Результаты расчетов по данным анализируемой организации (таблица 5) показывают, что в этой организации  сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий  вид;

А1< П1; А2>П2; АЗ>ПЗ; А4>П4.

Исходя из этого, можно  сделать вывод, что ликвидность  баланса не является абсолютной. Анализируемая  нами организация входит в сроки  от 6-ти месяцев до года.  За анализируемый  период возрос платежный недостаток наиболее ликвидных   активов   для   покрытия наиболее   срочных   обязательств (соотношение по первой группе). При этом, исходя из данных аналитического баланса, можно заключить, что причиной  снижения  ликвидности явилось то, что краткосрочная задолженность увеличилась более высокими темпами, чем денежные средства.

Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывает третье неравенство, отражает платежный излишек за счет отсутствия долгосрочных обязательств.

Проводимый анализ ликвидности  баланса является приближенным. Более  детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов (таблица 6).

 

 

 

 

                                                                                                       Таблица 6.

Нормативные финансовые коэффициенты платежеспособности

№ п/п	Наименование Показателя	Способ расчета	Нормальное Ограничение	Показатели
11	Общий показатель ликвидности	L1=A1+0,5A2+0,ЗAЗ/ /П1+0,5П2+0,ЗПЗ	L1>1	-
22	Коэффициент абсолютной ликвидности	L2=Al/П1+П2	L2>0,2:0,7	Показывает, какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить за счет денежных средств
33	Коэффициент «критической оценки»	L3=Al+A2/П1+П2	Допустимое значение 0,7:0,8; желательно L3>1,5	Показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по
44	Коэффициент текущей ликвидности	L4= А1+А2+АЗ/П1+П2	Необходимое значение 1; оптимальное не менее 2,0	Показывает, какую часть текущих  обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства
55	Коэффициент маневренности функционирующего капитала	L5=A3/(A1+A2+A3)- -(П1+П2)	Уменьшение показателя в динамике- положительный факт	Показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности
66	Доля оборотных средств в активах	L6=A1+A2+A3/Б	Зависит от отраслевой принадлежности организации	-
77	Коэффициент обеспеченности собственными средствами	L7=П4-А4/А1+А2+АЗ	Не менее 0,1	Характеризует наличие собственных  оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости