Операции коммерческих банков с монетами из драгоценных металлов

     Глава 3. Проблемы и перспективы организации деятельности коммерческих банков на рынке драгоценных металлов

     3.1. Оценка экономической эффективности  вложений в банке

     В 2010 году на мировом рынке наблюдалось повышение цен на драгоценные металлы. Цены на драгметаллы зависят от курса американской валюты и стоимости нефти. Ситуация на рынке металлов в 2010 году сложилась весьма благоприятная (в общей сложности с начала года стоимость за тройскую унцию золота выросла почти на 20%), поэтому вложив денежные средства в драгоценные металлы, по большому счету не прогадали.

     Владельцам  обезличенных металлических счетов таких драгоценных металлах, как  палладий и серебро, вовремя перекладывая средства из одного в другой, можно  было получить доходность до 700% годовых  при средней доходности вкладчиков порядка 140% годовых, что значительно превышает доходы от хранения денежных средств на банковских счетах.

     В настоящее время бессрочные счета - это прибежище для инвесторов, которые не столько хотят заработать, сколько боятся потерять и поэтому, если что не так, готовы сразу закрыть свой вклад. Основная масса ОМС пока приходится на депозиты. Варианты сроков размещения вкладов сейчас достаточно разнообразны, можно открыть счет и на пятнадцать дней, и на два года. Можно и досрочно закрыть счет, но тогда не получить причитающихся по вкладу процентов. Естественно, чем дольше срок, тем больше ставки, они варьируются от 0,05 до 5,5%. Проценты по ОМС начисляются в граммах драгметалла, на который открыт счет. При закрытии счета все имевшиеся и накопившиеся граммы по текущему курсу банка сначала конвертируются в доллары, а уже из них переводятся в рубли.

     При срочном вкладе в металлы процентная ставка рассчитывается исходя из веса купленного металла, а начисляются  проценты в граммах к общей  массе слитков. Минимальный вес  слитков для открытия вклада колеблется в разных банках от 1 г до 3,5 кг, а сроки вклада - от трех месяцев до двух лет. Максимальная процентная ставка в банке "Уралсиб" составляет 1,5% годовых на 12 месяцев. А в Росбанке по вкладу в платине на 24 месяца дают 7% годовых. Минимальный вес слитков во вкладе колеблется от 1000 г до 10 000 г. Если вкладчик открыл в начале декабря 2008 года, депозит в платине, с учетом ставки 7% он мог к маю 2010 года заработать до 70%. Важно отметить, что Банк России подготовил поправки к закону о страховании банковских вкладов, согласно которым частные банковские вклады в драгоценных металлах будут страховаться по общей схеме.

     Но  в отличие от обычных вкладов  основной заработок в случае с  депозитами в драгметаллах получается не за счет процентов, а благодаря изменению котировок на сами металлы. Для примера рассмотреть ситуацию, сложившуюся на рынке драгоценных металлов за три месяца с августа по ноябрь 2010 года. На 1 августа 2010 года грамм золота стоил 545,6 руб. Ровно через три месяца, 1 ноября, его стоимость составляла уже 522,6 руб. В убыток ушли почти 17% годовых. Но самыми убыточными оказались вложения в платину три месяца назад. В случае, если вы купили этот металл в августе по цене 979,5 руб. за грамм, ваш убыток составил бы к ноябрю 47,5% годовых: платина упала до 863,3 руб. за грамм.

     В этот же промежуток времени грамм  серебра котировался по цене 9,7 руб., а 1 ноября за него можно было выручить уже 10,2 руб. Таким образом, чистая прибыль  составила бы 20,8% годовых. Палладий рос не так сильно, как серебро, но приносил определенную прибыль. Если в августе грамм этого металла стоил 249,9 руб., то через три месяца уже за 256,8 руб. То есть в годовом исчислении доход составил бы 12,9%.

     Вклад в драгоценные металлы на длительный срок - гораздо более прибыльное дело. Несмотря на падение стоимости платины и золота за август-ноябрь стоимость металлов за год в общем все равно заметно выросла.

     В начале ноября 2009 года грамм золота стоил 425,6 руб., а ровно через год, 1 ноября 2010 года, золото выросло до 522,6 руб. за грамм. Таким образом, прирост в цене составил 22,7% годовых. Грамм платины стоил 790,5 руб., к 1 ноября 2010 года банки давали за грамм платины уже 863,3 руб. Чистая прибыль при своевременной купле-продаже металла составила бы 10,8% годовых.

     Однако  гораздо больший интерес могли  представлять спекуляции на рыночной стоимости сразу нескольких драгоценных  металлов. Вовремя покупая и продавая металлы, вполне можно было заработать до 127% годовых. Так, золото с 425,6 руб. за грамм в ноябре 2005 года к середине мая 2010 года выросло до 625,5 руб. за грамм. За это время прирост составил 93,8% годовых. Во время июньского падения цен на драгоценные металлы стоило переложиться в серебро, которое в это время стоило 8,25 руб. за грамм, и к сентябрю его можно было продать уже по 11 руб. за грамм. Эта операция принесла бы еще 33,2% годовых чистого заработка.

     В течение всего года стоимость  золота дважды достигала своего пика. Чтобы захватить их, вкладчик должен был вложиться в него первый раз  в марте 2010 года, а продать золото уже в мае и получить 85% годовых. Второй раз можно было купить золото в середине июня по его полугодовому минимуму, а продать ровно через месяц, в июле. Это принесло бы еще 209% годовых. Таким образом, вложившись только в один металл и угадав всего два максимальных положительных тренда, можно было заработать до 294% годовых. До 57 и 24% годовых можно было заработать, вложившись в июле в палладий и в платину соответственно и продав металлы в сентябре.

     В целом можно сказать, что для сохранности средств от инфляционных процессов рациональнее будет вложить в золото и серебро, для получения краткосрочной выгоды - в платину и палладий, но есть риск прогадать и потерять прибыль.  
 
 
 
 

     3.2. Проблемы деятельности коммерческих  банков на рынке драгоценных металлов и драгоценных камней

     Банковское  сообщество и сегодня активно  поддерживает развитие отрасли, осуществляя  кредитование, торговые операции и  ведение металлических счетов.

     На  сегодняшний день очень актуален вопрос налогообложения проводимых на межбанковском рынке операций с драгоценными металлами в слитках, в частности применение налоговой льготы по уплате НДС, предусмотренной подп. 9 п. 3 ст. 149 НК РФ, согласно которой реализация драгоценных металлов налогоплательщиками банкам не подлежит налогообложению (освобождается от налогообложения) на территории Российской Федерации.

     В нынешних условиях коммерческие банки  не имеют реальной возможности повлиять на незаконные схемы финансирования, обеспечивающие теневой оборот драгоценных  металлов («черные» и «серые»), и создать вместо них законные и вполне прозрачные финансовые схемы.

     Вместе  с тем замещение незаконных финансовых схем прозрачными схемами по инициативе и с помощью банковского сообщества путем вытеснения незаконного оборота  драгоценных металлов в правовое поле могло бы быть реальным при других, более благоприятных условиях. Такие условия можно было бы сформировать в России с помощью банковского сообщества при поддержке государства, большого бизнеса и, особенно, регионов, а также активном участии гражданского общества.

     Эффективность государственной поддержки здесь, по-видимому, во многом будет зависеть от позиции и практики банковского  сообщества и большого бизнеса в  организации противодействия незаконному  обороту драгоценных металлов. Не исключено, что в этом случае возможно применение франчайзинговых, лизинговых, венчурных и других схем кредитования, приемлемых для юридических лиц..

     В связи с этим следует стремиться активизировать совместную деятельность государственных, коммерческих, общественных, информационных, научных и образовательных структур, а также заинтересованных частных лиц, направленную на дальнейшую либерализацию российского рынка драгоценных металлов и драгоценных камней, ювелирных, технических, медицинских и других изделий из них.

     Следует обратить особое внимание на острую необходимость  внесения в действующее законодательство норм, позволяющих успешно завершить  процесс формирования на рынке драгоценных  металлов и драгоценных камней условий, согласованных странами «восьмерки»..

     С этой целью в отрасли необходимо обеспечить экономическую свободу, сняв противоречащие Гражданскому кодексу  и другим действующим законодательным  актам неправомерные запреты, создав необходимые условия для развития среднего и малого бизнеса, а также существенного сокращения теневого оборота драгоценностей, легализации связанных с ним финансовых средств.

     Решение этих задач в первую очередь зависит  от государства -- законодательной и  законоприменительной деятельности органов, регулирующих в России развитие рынка драгоценных металлов и драгоценных камней. Радикально изменить положение можно лишь при наличии политической воли на высшем государственном уровне и объединении заинтересованных сил гражданского общества.

     В этом отношении крайне важна роль самих участников рынка. Кому, как не им, лучше всего известно, что в настоящее время теневой оборот драгоценных металлов, драгоценных камней, технических, ювелирных, медицинских и других изделий массового спроса, а также оборот связанных с ними финансовых средств осуществляется по всей территории России. И именно от участников теневого рынка, в конечном счете, зависит, что делать -выходить на свет или оставаться в тени. 

     Заключение

     Проведение  исследования по курсовой работе позволило  сформулировать следующие выводы и рекомендации:

      1. Металлический счет — это счет, открываемый в специально уполномоченном банке физическому или юридическому лицу, на котором учитывается физическое количество принадлежащих им аффинированных (то есть очищенных от примесей) драгоценных металлов. В российском законодательстве выделяют металлические счета ответственного хранения и обезличенные металлические счета.

      2. Банки имеют право покупать и продавать драгоценные металлы, привлекать драгоценные металлы во вклады, размещать привлеченные и собственные драгоценные металлы, предоставлять и получать рублевые и валютные кредиты под залог драгоценных металлов, осуществлять хранение и перевозку драгоценных металлов.

      3. В настоящее время золото играет очень важную роль в финансовой политике Российской Федерации. Аффинированное золото в слитках, находящееся в федеральной собственности, образует золотой запас Российской Федерации. Он предназначен для осуществления финансовой политики государства и удовлетворения экстремальных потребностей РФ при чрезвычайных ситуациях.

      Таким образом, можно сделать вывод, о том, что в настоящее время драгоценные металлы являются объектом купли-продажи на международных и внутренних товарных и финансовых рынках, а также первичного и вторичного, биржевого и внебиржевого рынков.

      Драгоценными  металлами как валютными ценностями являются золото, серебро, платина, металлы  платиновой группы (палладий, иридий, родий, рутений, осмий) в любом виде и  состоянии, за исключением ювелирных  и других бытовых изделий, а также  лома таких изделий. 
 

     Список  литературы

1. Гражданский кодекс Российской Федерации
2. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» от 02.12.1990 г. № 395-1 (с изменениями и дополнениями)
3. Федеральный закон «О центральном банке» от 10.07 02 (изменениями и дополнениями)
4. Федеральный закон Российской Федерации «О залоге». От 12.15.2003 (с изменениями и дополнениями)
5. Федеральный закон от 26 марта 1998 г. N 41-ФЗ "О драгоценных металлах и драгоценных камнях" (с изм. и доп. от 31 марта 1999 г., 10 января 2002 г., 10 января 2003 г., 2 ноября 2004 г., 9 мая, 18 июля 2005 г.)
6. Федерального закона № 177 – ФЗ от 23 декабря 2003 года “О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации”.
7. Постановлением Правительства РФ от 5 января 1999 г.№8 «Об утверждении порядка отнесения уникальных янтарных образований к драгоценным камням».
8. Положения ЦБ РФ от 01.11.1996 г. N 50 "О совершении кредитными организациями операций с драгоценными металлами на территории РФ и порядке проведения банковских операций с драгоценными металлами»
9. Балабанов И.Т. Драгоценные металлы и драгоценные камни: Операции на Российском рынке - М.: Финансы и статистика, 2007
10. Банки и небанковские кредитные организации и их операции: учеб. – М.: Вузовский учебник. – 2009. – 528 с.
11. Банки, финансы, кредит: Учеб./под ред. Соколовой О.В. – М.: Юристъ, 2007. – 784 с
12. Басов А.И. Роль золота и других драгоценных металлов в составе золотовалютных резервов // Финансы и кредит. 2006. № 3. – С. 22-27.
13. Галлямова А.З. Формирование современной структуры российского рынка драгоценных металлов // Банковское дело. 2005. - № 5. - С. 34 - 36.
14. Кацуба С.Г. Российский рынок драгоценных металлов - итоги развития и проблемы дальнейшего роста, 2009.
15. Лаврушин О.И. Банковское дело. - М.: Финансы и статистика, 2004. –189 с.
16. Сердинов Э.М. Мировой рынок золота // Банковское дело. 2007. № 1. – С. 12-14.
17. Фадеев В.Е.; Фадеев В.Е. Коммерческие банки и становление рынка драгоценных металлов в России// Минеральные ресурсы России: экономика и управление, 2006 . № 1. - С. 46-52.
18. Журнал «Бизнес и банки» №6. 2008г.
19. Журнал «Рынок драгоценных металлов» - 2009. - №7.
20. Журнал «Банковское дело» №2071-4904, 2 февраля 2009 года.
21. www. cbr. ru
22. www. wikipedia. ru
23. www. Rbc. Ru
24. www. Bankdelo.ru
25. www.metaltorg.ru