Финансовые резервы предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 22 Марта 2012 в 22:46, курсовая работа

Краткое описание

Финансовые резервы - это особым образом организованная часть денежных средств, находящаяся в обороте предприятия и предназначенная для специальных потребностей, покрытия непредвиденных расходов, разрывов между оборотом капитала в натурально-вещественной форме и его финансовым сопровождением.
В форме финансовых резервов денежные средства могут находиться в одном случае - если они временно свободны от обслуживания основного оборота. Определить степень свободы денежных средств от выполнения этой функции можно с помощью методов нормирования. Поддержание на уровне норматива объема задействованных оборотных средств является определяющим для расчета свободных денежных средств.

Содержание работы

Введение.
1. Цели формирования финансовых резервов предприятия.
2. Источники финансовых резервов предприятия
2.1. Фонд амортизационных отчислений основных средств
2.2. Снижение норматива оборотных средств.
2.3 Инфляционный доход предприятия.
2.4. Эмиссионный доход.
3.Фонд на выплату дохода (дивидендов ) учредителям и участникам (акционерам) предприятия.
4. Ремонтный фонд.
5. Фонд на выплату вознаграждения за выслугу лет.
6. Резерв на оплату отпусков.
7. Резерв на страхование имущества и коммерческих рисков предприятия.
8. Резервный фонд предприятия.
Заключение.
Список используемой литературы.

Скачать целиком (43.89 Кб) Сколько стоит заказать работу?

Содержимое работы - 1 файл

курсовая юля финансы предприятия.doc

— 213.00 Кб (Скачать файл)

│ Показатели │ По кварталам │ За │

│ ├──────┬───────┬───────┬──────┤ год │

│ │ I │ II │ III │ IV │ │

├──────────────────────────────────┼──────┼───────┼───────┼──────┼──────┤

│Индекс роста цен │ 1,0 │ 1,021│ 1,043│ 1,065│ 1,065│

│Себестоимость продукции в ценах│ │ │ │ │ │

│I квартала │14 848│ 14 848│ 14 848│14 848│ 100% │

│Себестоимость произведенной про-│ │ │ │ │ │

│дукции в действующих ценах │14 848│ 15 160│ 15 486│15 813│61 307│

│Стоимость произведенной продукции│ │ │ │ │ │

│по оптовым действующим ценам │17 521│ 17 889│ 18 274│18 660│72 344│

│Прибыль │ 2 673│ 2 729│ 2 788│ 2 847│11 037│

│Дополнительная прибыль за счет│ │ │ │ │ │

│роста цен: │ │ │ │ │ │

│поквартально │ │ 56│ 59│ 59│ │

│нарастающим итогом │ │ 56│ 115│ 174│ │

│В среднегодовом исчислении │ │ │ │ │ 68│

└──────────────────────────────────┴──────┴───────┴───────┴──────┴──────┘

Инфляция дала дополнительно 174 тыс. руб. прибыли, которая в текущем году не предназначена для использования и является свободными денежными средствами. Их целевое назначение не определено и они могут быть использованы на финансирование любых мероприятий, в том числе на индексацию доходов учредителей и участников предприятия. Более того, благодаря временному лагу между закупками производственных ресурсов и продажей готовой продукции доход будет еще больше.

(тыс. руб.)

┌───────────────────────────────┬─────────┬─────────────────────────────┐

│ Показатели │На конец │ По кварталам │

│ │базового ├──────┬───────┬───────┬──────┤

│ │периода │ I │ II │ III │ IV │

├───────────────────────────────┼─────────┼──────┼───────┼───────┼──────┤

│Товарная продукция по себестои-│ │ │ │ │ │

│мости: │ │ │ │ │ │

│а) в ценах и условиях базового│ │ │ │ │ │

│периода │ 15 088 │14 848│ 14 608│ 14 368│14 128│

│б) рост цен на ресурсы произ-│ │ │ │ │ │

│водства │ │ 1,007│ 1,014│ 1,021│ 1,029│

│в) товарная продукция по себе-│ │ │ │ │ │

│стоимости с учетом роста цен на│ │ │ │ │ │

│ресурсы (в действующих ценах) │ 15 088 │14 952│ 14 812│ 14 670│14 538│

│Изменение норматива оборотных│ │ │ │ │ │

│средств в отчетном году: │ │ │ │ │ │

│- незавершенное производство│ │ │ │ │ │

│и расходы будущих периодов (по│ │ │ │ │ │

│расчету) │ │ 48│ 47│ 46│ 45│

│- нормативы, непосредственно│ │ │ │ │ │

│зависящие от объема производ-│ │ │ │ │ │

│ства │ │ 725│ 718│ 711│ 705│

│- изменение оборачиваемости│ │ │ │ │ │

│оборотных средств, % │ │ -7│ │ 7│ 14│

│- норматив с учетом оборачи-│ │ │ │ │ │

│ваемости │ 746 │ 732│ 718│ 704│ 691│

│- нормативы, не зависящие нап-│ │ │ │ │ │

│рямую от объема производства │ 478 │ 458│ 438│ 418│ 399│

│Всего нормируемых оборотных│ │ │ │ │ │

│средств │ 1 272 │ 1 238│ 1 203│ 1 169│ 1 135│

│Высвобождение сверхнормативных│ │ │ │ │ │

│оборотных средств: │ │ 34│ 34│ 34│ 34│

│поквартально нарастающим итогом│ │ 34│ 68│ 102│ 136│

│Среднегодовые остатки высвобож-│ │ │ │ │ │

│денных средств │ │ │ │ │ 68│

└───────────────────────────────┴─────────┴──────┴───────┴───────┴──────┘

2.4. Эмиссионный доход

Эмиссионный доход как источник финансовых резервов появляется у предприятий, у которых рыночная цена акций выше их номинальной цены. Такой вариант возможен в случае котировок этих акций на фондовом рынке. Превышение рыночной стоимости над номинальной есть сумма свободных денежных средств и источник финансовых резервов предприятия.

Пример 11. В период реализации дополнительного пакета акций (второе полугодие отчетного года) рыночная цена акций превышала номинальную на 7,5%. Реализация пакета акций по номинальной цене в 18 000 тыс. руб. дала предприятию эмиссионный доход в сумме 742 тыс. руб., в том числе в III квартале - 367 тыс. руб. [(1730 тыс. руб. + 2120 тыс. руб. + 1049 тыс. руб.) х 7,5% : 100%]; в IV квартале - 375 тыс. руб. [(2595 тыс. руб. + 1707 тыс. руб. + 699 тыс. руб.) х 7,5% : 100%]. Финансовые резервы в среднегодовом исчислении по этому источнику составили 184 тыс. руб.

3. Фонд на выплату дохода (дивидендов) учредителям
и участникам (акционерам) предприятия

Дивиденды выплачиваются из прибыли, остающейся в распоряжении предприятия после выполнения налоговых обязательств перед государством. Объем соответствующего фонда достигает существенной величины и, таким образом, требуется создать систему его накопления в течение отчетного года. Для этого в годовом финансовом плане устанавливают норматив отчислений в фонд на выплату дохода (дивидендов) учредителям и участникам (акционерам) предприятия как частное от деления запланированной суммы, предназначенной на выплату дивидендов, на сумму плановой прибыли, остающейся в распоряжения предприятия. По результатам работы за внутригодовые отчетные периоды производятся начисления в данный фонд, и его средства, как средства специального назначения, становятся источником финансовых резервов предприятия.

В соответствии с законодательством доход от участия в предприятии должен выплачиваться не ранее двух и не позднее шести месяцев по окончании отчетного года. Это значит, что выплаты приходятся на II квартал года и накопленный фонд на выплату дивидендов за прошлый год является источником финансовых резервов в I квартале отчетного года.

Пример 12. Фактические накопления фонда выплаты дохода (дивидендов) учредителям и участникам предприятия представлены в таблице.

Остатки фонда на выплату дохода (дивидендов) накапливаются в течение всего года по установленному нормативу и к концу года достигают запланированной величины. Среднегодовая величина фонда - 1263 тыс. руб.

(тыс. руб.)

┌────────────────┬──────┬─────────────────────────────────────────┬─────┐

│Показатели │Оста- │ По кварталам (на конец квартала) │ За │

│ │ток ├─────┬──────────────────────┬──────┬─────┤ год │

│ │фонда │ I │ II квартал по месяцам│ III │ IV │ │

│ │на на-│ ├──────┬───┬────┬──────┼──────┤ │ │

│ │чало │ │апрель│май│июнь│ всего│ │ │ │

│ │года │ │ │ │ │ │ │ │ │

├────────────────┼──────┼─────┼──────┼───┼────┼──────┼──────┼─────┼─────┤

│Прибыль, остаю-│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│щаяся в распоря-│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│жении предприя-│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│тия │ │1 871│ │ │ │1 910 │ 1 952│1 993│7 726│

│Норматив отчис-│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│лений в фонд вы-│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│платы дохода│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│(дивидендов), % │ │ │ │ │ │ │ │ │ 20 │

│Отчисления │ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│в фонд выплаты│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│дохода (дивиден-│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│дов) │1 250 │ 374 │ │ │ │ 382 │ 390 │ 399 │2 795│

│Выплаты дохода│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│(дивидендов) за│ │ │ │ │ │ │ │ │ │

│прошлый год │ │ │ │750│400 │ 1 150│ 70 │ 30 │1 250│

│Остаток фонда │1 250 │1 624│ 1 624│874│474 │ 856 │ 1 176│1 545│1 263│

└────────────────┴──────┴─────┴──────┴───┴────┴──────┴──────┴─────┴─────┘

4. Ремонтный фонд

Ремонтный фонд и средства целевого назначения на подготовительные работы в сезонных отраслях производства, а также на рекультивационные работы предприятий формируются за счет себестоимости с регулярными отчислениями в течение всего года и расходованием фонда в кратковременные периоды летнего сезона.

Норматив отчислений в этот фонд рассчитывается по смете затрат на производство как отношение затрат на ремонтные, подготовительные, рекультивационные работы к общей сумме затрат на производство. Фактические отчисления определяются как произведение фактической себестоимости на рассчитанный в плане норматив. Остатки средств ремонтного фонда используются в течение отчетного периода в качестве финансовых резервов. На конец года эти остатки закрываются и относятся на прибыль предприятия.

Информация о работе Финансовые резервы предприятия