Финансовые отношения: классификация, объекты и субъекты

Закончив один кругооборот, оборотные средства вступают в новый, тем самым осуществляется их непрерывный  оборот. Именно постоянное движение оборотных  средств является основой бесперебойного процесса производства и обращения.

Анализ кругооборота фондов предприятий показывает, что авансируемая стоимость не только последовательно  принимает различные формы, но и  постоянно в определенных размерах пребывает в этих формах.

Кругооборот фондов предприятий  может совершаться только при  наличии определенной авансированной стоимости в денежной форме. Вступая  в кругооборот, она уже не покидает его, последовательно меняя свои функциональные формы. Указанная стоимость в денежной форме представляет собой оборотные средства предприятия. [9, с.167]

Поскольку оборотные средства включают как материальные, так и  денежные ресурсы, от их организации, эффективного использования зависят процесс  материального производства и финансовая устойчивость предприятия. Именно поэтому  из множества направлений повышения  эффективности важную роль играет организация  оборотных средств, включающая:

определение состава и  структуры оборотных средств; установление потребности в оборотных средствах;

выявление источников формирования оборотных средств; распоряжение оборотными средствами и их эффективное использование.

Состав оборотных средств предприятия показывает, из каких частей и отдельных элементов они состоят. Структура оборотных средств отражает соотношения (в виде долей, процентов), которые складываются между составными частями оборотных, средств или отдельными их элементами. [10, с.87]

Исходя из участия в  производстве оборотные производственные фонды подразделяются на средства в производственных запасах и средства в производственном процессе (или в производстве), а исходя из реализации они включают готовую продукцию на складе, отгруженные товары, денежные средства и дебиторскую задолженность.

В составе оборотных средств  можно выделить по степени их ликвидности  быстрореализуемые и медленнореализуемые  средства или активы. Первоклассными ликвидными средствами, т.е. находящимися в немедленной готовности для расчетов, являются деньги в кассе или на счетах в банке. К быстрореализуемым активам относят краткосрочные финансовые вложения - депозиты, ценные бумаги, товары и имущество, приобретенные с целью перепродажи; реальную дебиторскую задолженность, товары отгруженные, но не оплаченные в срок.

Медленнореализуемыми оборотными средствами являются полуфабрикаты, незавершенное  производство, залежалые товары на складе, сомнительная задолженность. По степени финансового риска эта  группа наименее привлекательна с позиции  вложения капитала в оборотные средства предприятия.

На каждом конкретном предприятии  величина оборотных средств, их состав и структура зависят от множества  факторов производственного, организационного и экономического характера, таких  как:

отраслевые особенности  производства и характер деятельности;

сложность производственного  цикла и его длительность;

стоимость запасов и их роль в производственном процессе;

условия поставки и ее ритмичность;

порядок расчетов и расчетно-платежная  дисциплина;

выполнение взаимных договорных обязательств. [8, с.169]

Учет перечисленных факторов для определения и поддержания  на оптимальном уровне объема и структуры  оборотных средств является важнейшей  целью управления оборотным капиталом.

Наличие у предприятия  собственного оборотного капитала, его  состав и структура, скорость оборота  и эффективность использования  оборотного капитала во многом предопределяют '' финансовое состояние предприятия  и устойчивость его положения  на финансовом рынке, а именно:

платежеспособность, т.е. возможность погашать в срок свои долговые обязательства;

ликвидность - способность  в любой момент совершать необходимые  расходы;

возможности дальнейшей мобилизации  финансовых ресурсов.

Эффективное использование  оборотного капитала играет большую  роль в обеспечении нормализации работы предприятия, повышении уровня рентабельности производства и зависит  от множества факторов. В современных  условиях огромное негативное влияние  на изменение эффективности использования оборотных средств и замедление их оборачиваемости оказывают факторы кризисного состояния экономики:

снижение объемов производства и потребительского спроса;

высокие темпы инфляции;

разрыв хозяйственных  связей;

нарушение договорной и платежно-расчетной  дисциплины;

высокий уровень налогового бремени;

снижение доступа к  кредитам вследствие высоких процентов. [11, с.304]

Обобщающим показателем  эффективности использованы оборотного капитала является показатель его рентабельности (Р_ок), рассчитываемый как соотношение прибыли от реализации продукции (П_рп) или иного финансового результата к величине оборотного капитала (C_ок):

 

 

Этот показатель характеризует  величину прибыли, получаемой на каждый оборотного капитала, и отражает финансовую эффективность работы предприятия, так как имен оборотный капитал  обеспечивает оборот всех ресурсов предприятии.

Поскольку критерием оценки эффективности управления оборотными средствами являет фактор времени, используются показатели, отражающие, в первых, общее время оборота, или длительность одного обороти.

Продолжительность одного оборота  складывается из времени пребывания оборотного капитала в сфере производства и сфере обращения, начиная с  момента приобретения производственных запасов и кончая поступлением выручки  от реализации продукции, выпущенной предприятием. Иными словами, длительность одного оборота в днях охватывает продолжительность  производственного цикла и количество времени, затраченного на продажу готовой продукции, и представляет период, в течение которого оборотные средства проходят все стадии кругооборота на данном предприятии. [12, с.167]

Длительность одного оборота (оборачиваемость оборотного капитала) в днях Об_ок определяется делением оборотного капитала. С_ок на однодневный оборот, определяемый как отношение объема реализации РП к длительности периода в днях Д или же как отношение длительности периода к количеству оборотов К_об.:

 

 

Чем меньше длительность периода  обращения или одного оборота  оборотного капитала, тем, при прочих равных условиях, предприятию требуется  меньше оборотных средств. Чем быстрее  оборотные средства совершают кругооборот, тем лучше и эффективней они  используются. Таким образом, время  оборота капитала влияет на потребность  в совокупном оборотном капитале. Сокращение этого времени - важнейшее  направление финансового управления, ведущее к повышению эффективности  использования оборотных средств  и увеличению их отдачи.

Эффективность деятельности предприятия во многом зависит от правильного определения потребности  в оборотных средствах. Оптимальная  обеспеченность оборотными средствами ведет к минимизации затрат, улучшению  финансовых результатов, к ритмичности  и слаженности работы предприятия.3авышение оборотных средств ведет к излишнему их отвлечению в запасы, к замораживанию и омертвлению ресурсов. Кроме всего прочего, это дорого обходится предприятию, поскольку возникают дополнительные затраты на хранение и складирование, на уплату налога на имущество.3анижение оборотных средств может привести к перебоям в производстве и реализации продукции„к несвоевременному выполнению предприятием своих обязательств.

Конкретные размеры оборотных  средств определяются текущей потребностью и зависят от:

характера и сложности  производства;

длительности производственного  цикла;

сезонности работы;

темпов роста производства, изменений объемов и условий  сбыта продукции;

порядка расчетов и организации  расчетно-кассового обслуживания;

финансовых возможностей предприятия;

периодичности и сроков поступления  платежей и т.п. [13, с.59]

Важную роль в организации  кругооборота фондов предприятия играют собственные оборотные средства. Они обеспечивают имущественную  и оперативную самостоятельность, определяют финансовую устойчивость предприятия. Первоначально формирование собственного капитала осуществляется в момент создания предприятия. Оно обеспечивается основными  и оборотными средствами, необходимыми для осуществления коммерческой деятельности в размерах, определенных учредительными документами.

 

Глава 2. Классификация, субъекты и объекты  финансовых отношений

2.1 Субъекты и объекты финансовых отношений

 

Субъектами финансовых отношений  выступают юридические и физические лица: государство, предприятия всех форм собственности, различные организации (в т. ч. кредитно-банковские), объединения, учреждения, граждане и прочие участники воспроизводственного процесса, в распоряжении которых формируются денежные фонды целевого назначения.

Объектами финансовых отношений  являются финансовые ресурсы - денежные средства государства, предприятий, учреждений, организаций всех форм собственности, физических лиц и прочих участников воспроизводственного процесса.

Они формируются у субъектов  хозяйствования и государства за счет различных видов денежных доходов, отчислений и поступлений, а используются на расширенное воспроизводство, материальное стимулирование работающих, удовлетворение социальных и других потребностей общества.

Использование финансовых ресурсов осуществляется в основном через  денежные фонды специального целевого назначения, что позволяет теснее увязать удовлетворение любой потребности  с экономическими возможностями, общественными, коллективными и личными интересами, обеспечить концентрацию ресурсов на основных направлениях развития общественного  производства.

На основании вышеизложенного  можно дать более расширенное  определение финансовых отношений  как отношений, возникающих между  субъектами хозяйствования и государства  в процессе аккумуляции, распределения  и использования фондов денежных средств, а также использования  их на расширенное воспроизводство, материальное стимулирование работающих, удовлетворение социальных и других потребностей общества.

Таким образом, сущность финансовых отношений проявляется в распределительной  функции, через которую раскрывается общественное назначение финансовых отношений - обеспечение каждого субъекта хозяйствования необходимыми финансовыми ресурсами, используемыми в форме денежных фондов специального целевого назначения. [15, с.149]

Кроме того, финансы, связанные  с движением стоимости общественного  продукта, выраженной в денежной форме, обладают свойством количественно (через финансовые ресурсы и фонды) отображать воспроизводственный процесс в целом и различные его фазы. Движение финансовых ресурсов составляет основу контрольной функции финансов, являющейся одной из форм проявления сущности финансовых отношений.

Благодаря контрольной функции  финансов общество знает о том, как  складываются пропорции в распределении  денежных средств, насколько своевременно финансовые ресурсы поступают в  распоряжение разных субъектов хозяйствования, насколько экономно и эффективно они ими пользуются и т.д.

Аккумуляционная, распределительная  и контрольная функции финансов - три стороны одного экономического процесса. Только в единстве и тесном взаимодействии финансы проявляют  себя в качестве категории стоимостного распределения.

В руках государства регулирование  финансовых отношений становится важным инструментом решения экономических  и социальных задач, обеспечения  стабильности, предотвращения кризисных  ситуаций, стимулирования экономического роста, формирования рыночных отношений.

В общей совокупности финансов могут быть выделены крупные сферы: финансы предприятий, учреждений и  организаций; государственные финансы, финансы населения.

Внутри каждой из названных  сфер выделяются звенья, причем группировка  финансовых отношений осуществляется в зависимости от характера деятельности субъекта, оказывающего определяющее влияние на состав и назначение целевых  денежных фондов. Например, в сфере  государственных финансов звеньями финансовых отношений являются государственный  бюджет, внебюджетные фонды, государственный  кредит.

Одним из главных звеньев  финансовых отношений является государственный  бюджет. С его помощью правительство  концентрирует в своих руках  значительную часть национального  дохода, перераспределяемого финансовыми  методами. В этом звене сосредотачиваются  крупнейшие и наиболее важные в политическом и экономическом отношении доходы. [17, с.163]

Еще одним важным звеном являются местные финансы, роль и влияние которых в последние годы неуклонно повышаются. Центральное место в этом звене занимают местные бюджеты, которые не входят в состав государственного бюджета и которым дана определенная самостоятельность.

В настоящее время очевидна общая тенденция современности - повышение роли финансов в механизмах государственного регулирования воспроизводства. Это связано с наличием целого ряда причин и, в первую очередь, с  признанием все большим числом стран  мира ценностей социальной рыночной экономики. В свою очередь централизация  денежных ресурсов, позволяющая поддерживать определенный жизненный уровень  социально незащищенных слоев населения, повышает, в конечном счете, совокупное потребление общества. Последнее, в  свою очередь, является фактором повышения  эффективности производства. С помощью  финансов может обеспечиваться первоочередное развитие прогрессивных звеньев  экономики, ограничиваться деятельность монополий, могут смягчаться потери просчетов при определении рыночной конъюнктуры, регулироваться уровни производства и безработицы. Перечисленные мероприятия  поддерживают социально-экономическую  стабильность и сбалансированное развитие на микроуровне, оказывают существенное воздействие на темпы экономического роста и эффективность хозяйствования в целом, на обеспечение непрерывности воспроизводства.