Денежная система России и развитых стран

Неплатежи вызваны целым  рядом причин, в том числе использованием в широких масштабах налично-денежного  оборота, ослаблением расчетно-платежной  дисциплины, расширением внебанковского оборота (оборот теневой экономики). Не последнюю роль в этом процессе играет рост потребности в денежных средствах для оборота. В целом все это приводит к расстройству всей платежной системы.

3.  Как средства сбережения. Из-за постоянного обесценения российская валюта потеряла способность накапливаться и сберегаться. Функцию сокровища выполняет доллар США. Ежегодно у физических лиц оседает иностранной валюты в наличной форме до 10-15 млрд., что составляет до 10% денежных доходов.²³

Постольку, поскольку в  течение последних лет принимались  разнонаправленные решения относительно достижения результата (при которых  спад замедляли за счет эмиссии, а  инфляцию снижали за счет ограничения  денежной массы), то в экономике продолжались и спад, и наращивание денежной массы. Все это привело к тому, что масштаб цен изменился примерно в 10 тыс. раз. Очевидно, что процесс стагфляции, когда денежная масса растет в условиях спада производства, будет продолжаться до тех пор, пока либо не ограничат рост цен на продукцию производителей-монополистов, либо не сформируется конкурентная среда.

Таким образом, главная задача для решения проблемы прекращения  спада производства и обеспечения  экономического роста состоит в  обеспечении адекватного уровню ВВП объема денежной массы. Поэтому  и за счет соответствия товарно-денежных масс можно решить многие сегодняшние  проблемы, включая рост ВВП. Но в  условиях бесконтрольно растущих свободных  цен, которые реагируют на изменение  объема денежной массы в обращении (при отсутствии серьезной конкуренции), мера по упорядочению скорости денежного  обращения даст только кратковременный  эффект.

 

 

3.2 Перспективы  развития денежной системы России  с учетом опыта развитых стран

 

 

Обзор денежных систем России и развитых стран показывает, что обеспечить экономический рост невозможно без решения проблемы соответствия объема денежной массы потребностям экономики.

Сегодня можно выделить три варианта развития денежной системы России.

1. Если будут сохранены свободные цены во всех секторах, то при дальнейшем жестком ограничении денежной массы (способствующем снижению инфляции) в экономике еще ряд лет будет продолжаться спад производства, хотя и меньшими темпами, то есть попытки сдерживать инфляцию будут еще больше уменьшать объем ВВП.

2. Если же при свободных ценах будет взят курс на финансовое стимулирование экономики, то при реальном росте мы будем еще некоторое время (до появления высококонкурентной среды) жить при достаточно высокой инфляции.

3. Если ограничить цены на продукцию производителей-монополистов и добавить наличных денег до уровня совокупной цены всех товаров и услуг, то эта мера за счет оптимального повышения платежеспособного спроса не только сможет расшить неплатежи, но и позволит предприятиям самостоятельно обеспечивать производственные циклы без дорогостоящих кредитов коммерческих банков, что автоматически понизит процентную ставку. Именно этот вариант является наиболее предпочтительным для нынешнего периода развития, поскольку решает одновременно две противоречивые задачи: снижение инфляции и рост производства.

Денежная система, в целом  отражая общее состояние развития в стране и переживая серьезное  расстройство, нуждается в качественном ее реформировании. Опыт развитых стран показывает, что эффективное функционирование денежной системы невозможно без укрепления экономического базиса и всей финасово-кредитной системы, в частности:

1) ограничения налично-денежного  обращения и расширения безналичного  оборота; 

2) гибкого регулирования  денежной массы через воздействие  на денежный мультипликатор, рынок  ценных бумаг (с использованием инструментов Банка России);

3) восстановления функций  рубля как средства обращения  и платежа путем урегулирования  проблемы неплатежей, просроченной  задолженности предприятий друг  другу.

Не менее важным вопросом является определение роли Центрального банка Российской Федерации в социально-экономической жизни страны.

Дж. М. Кейнс в годы потрясений и кризисов писал: "Самый легкий способ разрушить экономику и политический строй государства - это подорвать стабильность его национальной валюты".

На основе обзора экономических  систем разных стран следует вывод, что нестабильная денежная система, крайние формы проявления которой - гиперинфляция, господство денежных суррогатов и иностранных валют, разрушение товарно-денежных отношений и бартер, никогда в истории не приводила к экономическому подъему и социальному оздоровлению.

Таким образом, история показывает, что там, где государство "портит" монету, печатает денежные знаки, кредитует  без ограничений, резко обостряются  экономические и социальные болезни.

Политика валютного курса Банка России в 2013-2015 гг. будет направлена на сглаживание колебаний курса рубля. В этот период основной задачей Банка России является создание условий для реализации модели денежно-кредитной политики на основе инфляционного таргетирования при постепенном сокращении прямого вмешательства в процессы курсообразования. При этом параметры курсообразования при переходе к новой модели денежно-кредитной политики будут определяться с учетом задач по сдерживанию инфляции и обеспечению условий для диверсификации экономики. Под диверсификацией экономики понимается снижение ее концентрации (на нефтегазовом секторе) за счет модернизации действующих и развития новых ее областей (секторов, отраслей, видов деятельности, внешнеторговых связей).

Инфляционное таргетирование - комплекс мер, принимаемых государственными органами власти в целях контроля за уровнем инфляции в стране.

Таргетирование инфляции состоит из нескольких стадий:

1. Установление планового показателя инфляции на некоторый период (обычно год);

2. Подборка подходящего монетарного инструментария для контроля над уровнем инфляции;

3. Применение этого монетарного инструментария в зависимости от текущей необходимости;

4. Сравнение уровня инфляции на конец отчетного периода с запланированным и анализ эффективности проведенной монетарной политики.

Основной инструмент проведения денежно-кредитной политики по поддержанию  запланированного уровня инфляции - манипулирование  учетной процентной ставкой (ставкой  рефинансирования). Так, повышение учетной  ставки повышает депозитные ставки в  коммерческих банках и увеличивает  привлекательность сбережения денег, нежели траты. Понижение учетной  ставки понижает депозитные ставки в  коммерческих банках и уменьшает  привлекательность сбережения денег.

Правительство и Центральный  Банк будут реализовывать ответственную  макроэкономическую политику, направленную как на поддержание макроэкономической стабильности, так и на создание необходимых условий, стимулов для  роста сбережений населения, повышения  инвестиционной привлекательности  экономики, на формирование качественно  иной модели экономического развития. Это предполагает взвешенную бюджетную  политику, поддержание равновесного обменного курса рубля. Денежная политика будет направлена на борьбу с кризисом ликвидности в финансовой сфере при одновременном снижении инфляции. Принимаемые меры должны привести к повышению доверия  к национальной валюте, увеличению уровня монетизации экономики, снижение инфляции, обеспечивая тем самым  необходимые условия для восстановления устойчивого экономического роста.

Будут задействованы наиболее важные источники формирования «длинных»  ресурсов - пенсионная и страховая  системы. Будут выработаны основы государственной  политики по долгосрочной поддержке развития инструментов страхования жизни. Будет проработан вопрос расширения возможностей использования банковских вкладов населения в качестве источников «длинных» денег через стимулирование увеличения сроков вкладов.

Будет модернизирована система  регулирования на финансовых рынках, которая обеспечит надёжность сектора  оказания финансовых услуг и эффективность  осуществления посреднического  бизнеса, а также повысит привлекательность  российского финансового рынка  для инвесторов и участников рынка, улучшит условия для формирования в России международного финансового центра.

Главная модернизационная задача Правительства - смена сложившейся модели экономического роста. Вместо «нефтяного» роста страна должна перейти к инновационному. Будут поддержаны важнейшие инновационные процессы, включая повышение энергоэффективности экономики.

Экономика должна опираться  на мощную национальную финансовую систему. Признание рубля различными экономическими субъектами в разных странах в  качестве надежного средства расчетов и средства сбережения - это одна из главных задач, которую необходимо решить как можно раньше.

В таблице 1 представлен основной список проблем и способов их решения. Конечно, нет универсальных способов решения проблем. Но действие всегда лучше, чем бездействие.

Опыт развитых стран показывает, что инфляция является неотъемлемой частью любой свободной рыночной экономики. Инфляция является своеобразным налогом, который мы платим государству. Эмиссия денег при инфляции осуществляется в количестве, необходимом для уменьшения разницы между доходами и расходами государства. Разрешая эмиссионным банкам печатать деньги, государство снижает свои долги. Эту мысль можно отнести не только на счет инфляции, но и на другие, перечисленные в этой работе проблемы.

Такие «налоги» есть в каждой стране в большей или меньшей степени своего проявления. И все-таки у России свой путь, свои проблемы и свои способы решения этих проблем.

Таблица 1 - Проблемы развития денежной системы России и способы их решения

Проблема	Содержание проблемы	Проявление проблемы	Способы решения
Неразвитость банковской системы	- Монопольное установление курсов иностранной валюты Центральным Банком РФ; - Монопольное право ЦБ РФ на денежную эмиссию - увеличение денежной массы	- Банк России настаивает на необходимости сохранения валютных ограничений тем, что они позволяют ему бороться с вывозом капитала из страны, валютными спекуляциями и необходимы для поддержания курса рубля, противодействия инфляции; - Фактические размеры денежной массы определяются исключительно объемами денежной эмиссии (денежных обязательств) Банка России. Поступающая в качестве доходов экспортеров или средств инвесторов иностранная валюта заменяться на какое-то количество рублей, курс обмена директивно устанавливает ЦБ РФ. Увеличиваются издержки российских предпринимателей	Совершенствование законодательной  базы. Устранение валютных ограничений  и, исходя из сложившегося реального  курса иностранных валют, определение  необходимой эмиссии денежной массы - как способ борьбы с инфляцией. Что так же даст возможность бороться с другими проблемами: девальвацией и неконвертиремостью рубля
Неконверти-руемость рубля	Зависимость рубля от мировых  валют	Оплата многих товаров  и услуг в России производится в рублях, но цены приравниваются к  курсу долларов США (или евро). Зависимость  рубля от мировых валют	Снятие ограничений на обмен, ввоз, вывоз и оплату как рублями, так и иностранной валютой
Инфляция	Процесс уменьшения стоимости  денег, в результате которого на одинаковую сумму денег через некоторое  время можно купить меньший объём  товаров и услуг. На практике это  выражается в увеличении цен.	Люди начинают меньше сберегать  и больше тратить: наблюдается тенденция  снижения объема денежных вкладов населения  в банках.	Стимулирование граждан  делать сбережения. Ситуация может  переломиться, только если ставки по вкладам  будут превышать инфляцию. Развитие потребительского кредитования
Девальвация	Понижение курса национальной валюты по отношению к другим валютам. Причиной девальвация может быть инфляция, а может и принудительное снижение курса валюты Центробанком страны. Девальвация и инфляция, схожие по смыслу понятия. Отличие между  ними следующее: инфляция - это обесценивание  денег внутри страны, а девальвация  обесценивание валюты по отношению  иностранным валютам.	Повышение цен на импортные  товары и товары, производимые в  России с использованием импортного сырья и материалов .	Стимулирование развития собственного производства товаров, сырья  и материалов с учетом использования  кредитов, выгодных производителю.

 

Итак, в третьей главе  курсовой работы  были рассмотрены проблемы и перспективы развития денежной системы России, а также предложены способы их решения на основе опыта развитых стран.

Заключение

 

 

Денежная система - это один из наиболее важных разделов экономической науки.

По своему содержанию денежная система представляет собой структурированную  совокупность определенных элементов, тесно взаимодействующих и обеспечивающих ее целостность. По своей форме денежная система реализуется посредством  организации денежных отношений  в стране или в едином экономическом  пространстве. Форма денежной системы  складывается исторически и закрепляется соответствующим законодательством.

 Современная денежная система включает следующие элементы: денежную единицу; масштаб цен; виды денег, эмиссионную систему; государственный или кредитный аппарат регулирования денежного обращения.

Составной частью денежной системы является национальная валютная система.

Эмиссионная система в  развитых капиталистических странах  означает порядок выпуска банковских билетов центральными банками, а  казначейских билетов и монет  — казначействами в соответствии с законодательно установленным  эмиссионным правом. Главный канал  эмиссии денег в этих странах  — депозитно-чековая эмиссия: увеличение депозитов на счетах клиентов и соответственно массы чеков, обслуживающих платежный  оборот. В ней участвуют коммерческие банки и другие кредитные организации.  В России право эмиссии предоставлено Банку России. Он же несет полную ответственность за организацию их обращения в народном хозяйстве.

В условиях функционирования бумажных и кредитных денег возможна чрезмерная эмиссия денег в обращение. Поэтому государство постоянно  проводит денежно-кредитную политику, направленную на стабилизацию денежной единицы.

В связи с тем, что денежная политика тесно связана с кредитной, в условиях современного капитализма  осуществляется государственное денежно-кредитное  регулирование экономики. Во многих промышленно развитых странах с 70-х годов было введено таргетирование, т.е. установление целевых ориентиров в регулировании прироста денежной массы в обращении на предстоящий период, которых придерживаются в своей политике центральные банки.

Характерными чертами  современных денежных систем промышленно  развитых капиталистических государств являются:  отмена официального золотого содержания и размена банкнот  на золото; демонетизация золота; переход  к неразменным на золото кредитным  деньгам;  выпуск банкнот в обращение  не только в порядке банковского  кредитования хозяйства, но и в значительной мере для покрытия расходов государства (эмиссионным обеспечением являются в основном государственные ценные бумаги);  преобладание в денежном обращении безналичного оборота; усиление государственного монополистического регулирования денежного обращения.