Управление рисками в торговле

Управление  рисками в торговле

Боровкова Виктория Анатольевна  

Глава 1.

Экономико-организационные  и социальные аспекты  формирования рисков в сфере торговли

1.1. Сущность риска,  его свойства и  основания 

Риск объективно присутствует во многих сферах жизни, независимо от того, осознается его  наличие или нет, учитывается  или игнорируется он при выборе решений.

Объективное существование  риска обусловливают вероятностная  сущность многих природных, социальных, экономических и технико-технологических  процессов, многовариантность экономических  и социальных отношений, в которые  вступают экономические субъекты, наличие  множества непредвиденных, случайных  обстоятельств.

В силу своей  многосторонности и важного места  в жизни людей риск изучается  комплексом частных наук, которые  рассматривают различные его  аспекты. В поле зрения представителей различных естественных и общественных наук риск попадает во второй половине XIX — начале XX в. Это было связано  с накоплением научных знаний о вероятностном характере технических, экономических и общественных процессов, развитием специальных разделов математики и логики, необходимостью выработки юридических норм и  правил, регулирующих практику страхования, биржевых сделок и т. п.

Развитие научных  представлений о риске прошло несколько этапов. Первоначально  это явление изучалось небольшой  группой частных наук — некоторыми разделами математики, статистикой, рядом правовых и экономических  дисциплин. Затем понятие «риск» исследуется значительным числом конкретных наук — теориями вероятностей, игр, операций, принятия решений, психологией  и другими дисциплинами. Примерно к 60-м гг. XX в. риск становится предметом  междисциплинарных исследований, приобретает  статус общенаучного понятия, которое  выходит за пределы той или  иной частной науки либо их специфической  группы.

В настоящее  время рассматриваются различные  аспекты риска: экономический, технический, социологический, психологический  и др.

Вероятностная экономическая среда предопределяет необходимость учета факторов случайности  и неопределенности хозяйственной  деятельности и, как следствие, изучение экономического аспекта риска.

Теория риска  занимает в экономической теории и предпринимательской практике важное место. Проблема риска широко обсуждается в зарубежной и отечественной  экономической литературе. Риск при  этом исследуется в основном в  связи с финансовой, банковской, инвестиционной деятельностью, страхованием и биржевой игрой.

Понятие «риск» использовалось и используется довольно часто и вместе с тем неоднозначно. Один из вариантов применения понятия  риска с экономической точки  зрения связан с именем Дж. М. Кейнса. В своей работе «Общая теория занятости, процента и денег» он обосновывает идею о том, что в стоимость  должны входить возможные затраты, вызванные непредвиденными изменениями  рыночных цен, чрезмерным износом оборудования или разрушениями в результате катастроф. В связи с этим, по мнению Кейнса, для покрытия возможного отклонения действительной выручки от ожидаемой  необходимы «издержки риска». Он считает, что в экономической жизни  целесообразно учитывать три  основных вида риска:

1. Риск предпринимателя или заемщика.
2. Риск кредитора.
3. Риск, связанный с возможным уменьшением ценности денежной единицы.

Особое место  занимают классическая и неоклассическая  теории риска. Такие представители  классической теории риска, как Милль, Сениор, различали в структуре предпринимательской прибыли процент (как долю на вложенный капитал), «заработную плату капиталиста» и плату за риск (как возмещение возможного риска, связанного с предпринимательской деятельностью). В классической теории экономического риска последний отождествляется с математическим ожиданием потерь, которые могут произойти в результате реализации выбранного решения, и представляет собой ущерб, который наносится осуществлением данного решения. Такое одностороннее толкование содержания риска вызвало критику со стороны части экономистов и повлекло за собой выработку иного его понимания.

В 20–30-е гг. XX в. экономисты А. Маршалл, А. Пигу разработали  основы неоклассической теории экономического риска. Согласно этой теории предприятие, которое работает в условиях неопределенности и прибыль которого является величиной случайно-переменной, должно руководствоваться в своей деятельности двумя критериями: размерами ожидаемой прибыли и величиной ее возможных колебаний, а поведение предпринимателя обусловливается концепцией предельной полезности. Это означает, что если нужно выбрать один из двух вариантов капиталовложений, дающих одинаковую предполагаемую прибыль, то выбирается такой вариант, в котором колебания этой прибыли меньше. Из неоклассической теории риска следует: верная прибыль имеет большую полезность, чем прибыль того же ожидаемого размера, но связанная с возможными колебаниями. Отсюда А. Маршалл делает вывод о том, что невыгодно держать пари, играть в лотереях и вообще участвовать в азартных играх. Однако нашлись противники и такой точки зрения, считавшие, что в этой рекомендации не учитывается удовольствие, которое получают люди, участвующие в азартных играх. В частности, на роль «склонности к азарту» в деятельности предприятий обратил внимание Дж. М. Кейнс. Дополнение неоклассической теории фактором удовольствия от риска привело к заключению о том, что ради большей ожидаемой прибыли предприниматель может пойти на больший риск. Такая точка зрения у многих современных экономистов сохраняется и по сей день.

В 50-е гг. XX в. за рубежом начались многочисленные теоретические и прикладные исследования предпринимательского риска. Это было связано, прежде всего, с развитием  НТП и произошедшими техногенными, экологическими и природными катастрофами. Ко второй половине 70-х гг. XX в. в ряде стран (США, Канада, Англия) возникает  такое направление научных исследований, как рискология. В начале 80-х гг. проблема риска разделилась на два  направления: оценка риска и управление рисками.

В настоящее  время ученые многих стран мира занимаются исследованиями различных направлений  проблемы риска. Интенсивные изыскания  ведутся в США, Германии, Японии, Нидерландах, Великобритании, Франции. Часть исследований (как теоретических, так и имеющих прикладной характер) происходит в рамках и под эгидой международных организаций: ВОЗ, МАГАТЭ, ЮНИДО, ИИАСА. Многие из ведущих западных предпринимателей и ученых считают, что экономическая деятельность и политическая власть должны опираться  не столько на специальные знания профессионалов-управляющих, сколько  на специальные знания экспертов  в области экономического, политического  и технологического рисков. Поэтому  создаются институты, агентства, частные  фирмы, занимающиеся различными аспектами  анализа, оценки и управления рисками.

Многие банки, компании, корпорации пользуются услугами экспертов по экономическому и политическому  рискам, проводящих соответствующие  исследования, связанные с размещением  капиталов в других регионах, оценку риска различных инвестиционных проектов и т. д. Многие предприятия  имеют в штате менеджеров по риску, которые занимаются не только страхованием различных форм риска, но и разработкой  программ действий фирмы в ситуации столкновения с теми или иными  видами риска.

Разнообразные проблемы риска обсуждаются на многочисленных конференциях и семинарах, организуемых на различных уровнях (международном, национальном, отраслевом).

В нашей стране отношение к предпринимательскому риску было и остается противоречивым.

В 20-е гг. был  принят ряд законодательных актов, нормативно определивших содержание понятия  «нормальный производственный риск»  применительно к производственной деятельности. Мнения о том, что от разрешения вопроса о риске будут  зависеть темпы развития экономики  и выполнения планов, встречаются  в выступлениях некоторых руководителей  того времени.

Но уже к  середине 30-х гг. слово «риск» было объявлено «буржуазным понятием», чуждым новому социально-экономическому строю. Сформировался стереотип  о постепенном отмирании риска  по мере развития планового характера  системы хозяйствования (в процессах  социалистического производства нет  элементов неопределенности), который  мешал осмыслению места экономического риска в системе социалистического  народного хозяйства. Постепенно упоминание понятия «риск» исчезало, и полностью  исчезло со страниц энциклопедий, научных статей и специализированной литературы, что привело к недоучету  возможной многовариантности развития народного хозяйства, полной неразработанности  методов анализа, оценки и управления рисками.

Полное игнорирование  риска привело к формированию в основном детерминистских представлений  о развитии народного хозяйства, к однобокости в развитии экономической  теории и практики, к торможению НТП.

Однако в 60-х  гг. произошел отказ от постулата  детерминированности экономических  процессов, что способствовало распространению  идей вероятностного характера и  неопределенности хозяйственного развития.

Признание вероятностного характера развития экономических  систем, осознание того, что запланированный  экономический рост подвержен влиянию  случайных факторов, которые могут  задержать наступление ожидаемого результата или изменить его содержание, поставили на повестку дня проблему экономического риска.

Многие отечественные  экономисты, анализирующие вопросы  управления, планирования, производственной деятельности предприятий, соотношения  спроса и предложения, специфики  НТП в связи с проблемой  риска, высказывали суждения о том, что без обоснованного учета  риска при принятии управленческих, хозяйственных и технических  решений трудно обойтись. Риск становится необходимым элементом принятия решений в социалистической экономике.

Советская экономическая  литература насчитывала в то время 2–3 десятка работ о хозяйственном  и валютном рисках. Это статьи, брошюры  и диссертации о правовом регулировании  экономического риска (М. С. Гринберг, С. И. Комов), решении финансовых задач  в условиях риска (С. Н. Кошеленко), страховании  валютных рисков (Д. Н. Назаров, Д. В. Тулин), венчурном капитале (А. А. Дагаев, В. Лебедева, П. Недотко, А. Стерлин), роли риска в инновационной деятельности (А. Зайченко, А. И. Пригожин).

В большинстве  работ того времени обращается внимание на то, что категория риска необоснованно  исключалась из большинства экономических  построений и что нецелесообразно  содержание риска сводить только к ущербу, связанному с реализацией  выбранного решения, так как это  существенно ограничивает использование  риска в экономической жизни  социалистического общества. Некоторые  авторы считали, что экономический  риск представляет собой вызванное  конкретной ситуацией и направленное на достижение оптимальных результатов  принятие социалистическими организациями  и их подразделениями хозяйственных  решений в условиях вероятности  наступления непредвиденных факторов, полностью или частично исключающих  целесообразность принятых ранее решений. Высказывались и другие точки  зрения о риске в социалистической экономике и обществе, многие из которых имели явно идеологический оттенок.

Таким образом, к середине 80-х гг. стало очевидным, что анализ и учет факторов риска  в экономике необходим. Вопросы  риска стали широко обсуждаться  на проводимых тогда различных конференциях.

Со второй половины 1990 г. в нашей стране начинается переход  к рыночным отношениям. Происходящие коренные изменения экономики, связанные  с качественными изменениями  в общественно-экономической жизни, внедрением в народное хозяйство  различных форм собственности, подрядных, арендных отношений, созданием совместных предприятий, развитием предпринимательства  и проведением приватизации, привнесли  новые виды рисков, ранее не присущих экономике страны. Целесообразность использования и учета риска  в практической хозяйственной деятельности еще активнее высказывалась и  отчетливее осознавалась учеными и  руководителями различных уровней  управления.

В рыночной экономике  государство не несет ответственности  за обязательства предприятий, и  последствия риска ложатся на предпринимателя. В законе РСФСР  «О предприятиях и предпринимательской  деятельности» от 25.12.1990 г. указано, что «предпринимательская деятельность осуществляется гражданами на свой страх  и риск и под имущественную  ответственность в пределах, определяемых организационно-правовой формой предприятия».

В настоящее  время в связи с движением  к саморегулируемому обществу, многообразию форм собственности, активному использованию  рыночных механизмов, созданию социально  ориентированной экономики значение категории «риск» возрастает.

Сегодня исследованию риска уделяется больше внимания. Рассмотрению роли и значения риска  для практики отечественной экономики  посвящено много работ. Их число  растет. Из отечественных публикаций можно отметить несколько журнальных статей («Коммерческий вестник», «Бухгалтерский учет», «Страховое дело»), работ А. П. Альгина, В. А. Абчука, Б. А. Райзберга, В. Т. Севрука, А. А. Первозванского, П. Н. Первозванской, И. Т. Балабанова, А. Омарова, Н. В. Хохлова  и др.

Однако их число  недостаточно, особенно по вопросам, касающимся рисков предприятий торговли. Глубоких исследований, связанных с особенностями  анализа, оценки и управления рисками  в сфере товарного обращения  не проводилось.

Отставание в  области теоретических исследований экономического риска вынуждает  ученых, работая над этими проблемами, обобщать суждения преимущественно  иностранных авторов. Механический перенос западных методик на отечественную  почву является нерациональным и  ошибочным. И даже тот небольшой  опыт, который накоплен в области  риска и его применения в предпринимательстве  отечественной наукой, не используется или используется крайне неэффективно.