Общая величина доходов организации составила  2 885 818 тыс.руб., что на 243 387 тыс.руб. больше общей величины за предыдущий год. Значительное влияние на рост доходов оказала выручка от продаж, абсолютная величина которой в отчетном году  увеличилась по сравнению с предыдущим годом на 208 256 тыс.руб. Однако к доле всех доходов выручка в отчетном году снизилась, что является неблагоприятным фактором. В текущем году выручка по основным видам деятельности составила 91,91% по сравнению с прошлым 92,49%. Получение прочих видов доходов также способствует росту прибыли организации.

Задание 5 

      По  данным бухгалтерской отчетности оцените  уровень и динамику рентабельности активов организации с учетом факторов, ее определяющих.

      Результаты  расчетов представьте в табл. 5.3. 

Решение 

Таблица 5.3

Факторный анализ рентабельности активов организации

 

1) Среднегодовые остатки всех активов, тыс.руб.:

2) Среднегодовые остатки собственного капитала, тыс.руб.:

3) Рентабельность активов, %:

,

где П –

      А –

%-ых пункта

4) Коэффициент автономии (независимости):

,

где  СК – собственный капитал;

      А – активы;

5) Коэффициент оборачиваемости собственного капитала:

,

где В – выручка;

      СК  – собственный капитал;

6) Рентабельность продаж, %:

,

где П – прибыль;

      В – выручка;

%-ых пункта

7) Расчет  влияния факторов

• Формула расчета – факторная модель

Используем  метод расширения – это умножение  числителя и знаменателя на один и тот же показатель (формула Дюпона):

- трехфакторная мультипликативная модель

• Метод абсолютных разниц – это последовательная подстановка фактических показателей по величине их приращения против базисного уровня. Рассчитывается умножением абсолютного прироста фактора на базисную величину фактора, находящегося справа от него и на фактическую величину фактора, находящегося слева.

-ых пункта

а)

б)

в)

    Как видно из приведенных выше расчетов, организация не достаточно хорошо развивает свою финансово-хозяйственную деятельность, о чем свидетельствует отрицательная динамика рентабельности активов, рассчитанная с использованием чистой прибыли. Так в отчетном году уровень рентабельности активов снизился на 1,12%. Это произошло в результате влияния следующих факторов:

• снижение коэффициента автономии (независимости) на 0,06 привело к снижению рентабельности активов на 0,206%;
• увеличение коэффициента оборачиваемости собственного капитала на 0,272 повлекло за собой увеличение рентабельности активов на 0,069%;
• снижение рентабельности продаж способствовал уменьшению рентабельности активов на 0,979%.

    На  основе проведенного факторного анализа  рентабельности активов можно рекомендовать  компании сосредоточить усилия по ускорению  оборачиваемости оборотных средств за счет более динамичной продажи продукции, что будет способствовать наращению выручки, являющейся главным источником прибыли и рентабельности. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Задание 6 

      По  данным отчета о движении денежных средств охарактеризуйте распределение денежных потоков организации и соотношение притока и оттока денежных средств по видам деятельности.

      Результаты  расчетов за 2010 г. представьте в табл. 6.2. 

Решение 

Таблица 6.2

Анализ  соотношения притока  и оттока

денежных  средств по видам  деятельности

за 2010 г. 

 
 

    Использую данные отчета о движении денежных средств, можно сделать вывод  о некачественном управлении денежными  потоками организации. Наибольший приток и отток денежных средств наблюдается  по текущей деятельности. По текущей деятельности наблюдается недостаток денежных средств предприятия на 266 950 тыс.руб. Предприятие большие средства вкладывает в инвестиционную деятельность, что привело на конец отчетного периода к дефициту денежных средств по этому направлению в сумме       285 314 тыс.руб.

     Данные  таблицы 6.2. показывают, что на конец  отчетного периода остаток денежных средств на предприятии сократился на 7084 тыс.руб. Так как основной приток денежной массы приходится на текущую деятельность, то недостаток денежных средств по этому показателю является отрицательным фактором. Это говорит о том, что у предприятия есть проблемы с реализацией своей продукции и видимо ухудшилось качество дебиторской задолженности. Отрицательная величина по инвестиционной деятельности позволяет сделать вывод, что организация активно иммобилизует средства, развивая свою производственную базу. Осуществляя долгосрочные вложения денежных средств. Финансовая деятельность имеет положительное значение, следовательно, за отчетный период организация наращивала объемы заемных средств. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Задание 7 

      По  данным отчета о прибылях и убытках  проанализируйте состав и динамику расходов по обычным видам деятельности.

      Результаты  расчетов представьте а табл. 7.2. 

Решение  

Таблица 7.2

Горизонтально-вертикальный анализ расходов

по  обычным видам  деятельности 

 

    Расходы организации в отчетном году возросли. Их общая величина составила 2 942 330 тыс. руб., что на 281 566 тыс. руб. больше чем в предшествующем году.

      Рассматривая  состав расходов, следует отметить, что показатели практически всех статей увеличились в отчетном году как в абсолютном, так и в относительном (удельный вес) выражении.

          Негативная тенденция  роста наблюдается по прочим затратам (на     180 687 тыс. руб.), что способствует уменьшению прибыли. Растёт и доля прочих затрат в отчетном году по сравнению с предшествующим. В связи с этим необходима дополнительная информация, которая позволит установить непосредственные причины роста указанных расходов. Может оказаться, что эффективность этих затрат возрастет в будущем.

      Для уменьшения расходов организации в целом необходимо снизить величину прочих затрат. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Список  использованной литературы

 
    

1. Анализ  финансовой отчетности: учебник /под ред. М.А. Вахрушиной – М.: Вузовский учебник, 2007. – 367 с.

 
    

2. Анализ  финансовой отчетности: учеб.-метод.пособие /А.А. Вехорева, Я.Н. Бабенко; ФГБУ ВПО «ВЗФЭИ», ф-л в г.Архангельске. – Архангельск: КИРА, 2011 – 144 с.

 
    

3. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебник. – 7-е изд. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2009. – 336 с.

 
    

4. http://www.consultant.ru/ - официальный сайт компании «Консультант Плюс»

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Приложения

Приложение 1

Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2011 года