Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия (на примере СП «Энергосбыт»)

 

За анализируемый период наблюдается  положительная тенденция увеличения финансовых коэффициентов платежеспособности.

 

Причиной неудовлетворительности показателей ликвидности и платежеспособности является финансирование внеоборотных активов за счет краткосрочных пассивов, срок погашения которых наступает  быстрее, чем можно получить отдачу от произведенных инвестиций.

 

На 31.12.2007 г. при норме 2,0 и более  коэффициент текущей (общей) ликвидности  имеет значение 1,88. При этом следует  отметить имевшую место положительную  динамику – за 2006 г. коэффициент  вырос на 0,92.

 

Значение коэффициента быстрой (промежуточной) ликвидности соответствует норме  – 1,29 при норме 1,0 и более). Это  говорит о наличии у предприятия  ликвидных активов, которыми можно  погасить наиболее срочные обязательства.

 

Соответствующим норме, как и два  другие коэффициента, оказался коэффициент  абсолютной ликвидности (0,85 при норме 0,2 и более). При этом в течение  рассматриваемого периода коэффициент  вырос на 0,79.

 

Значение коэффициента восстановления платежеспособности (1,17) указывает  на реальную возможность восстановления в ближайшее время показателей  платежеспособности до нормативных.

 

Анализируя платежеспособность, сопоставляют состояние пассивов с состоянием активов. Финансовая устойчивость –  характеристика стабильности финансового  положения предприятия, обеспечиваемая высокой долей собственного капитала в общей сумме используемых им финансовых средств.

 

Коэффициент автономии организации  по итогам декабря 2007 года составил 0,72.

 

Анализ относительных показателей  финансовой устойчивости предприятия  говорит о слишком осторожном отношении СП «Энергосбыт» Куйбышевской железной дороги - филиал ОАО «РЖД»  к привлечению заемных денежных средств (собственный капитал составляет 72% в общем капитале организации).

 

Значение коэффициента покрытия инвестиций в 2006 году равно 0,57, что значительно  ниже общепринятого в мировой  практике значения. Значение коэффициента покрытия инвестиций за 2007 год составило 0,73, что ниже нормы (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала предприятия  составляет только 73%).

 

Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть  собственных средств организации  находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Значение коэффициента маневренности  собственного капитала на конец декабря 2006 г. составило -0,04. Значение коэффициента маневренности собственного капитала на конец 2007 г. составило 0,33.

 

По коэффициенту краткосрочной  задолженности видно, что величина краткосрочной кредиторской задолженности  предприятия значительно превосходит  величину долгосрочной задолженности (98% и 2% соответственно). При этом за 2006 год доля долгосрочной задолженности  уменьшилась на 62%. При этом в 2007 году доля долгосрочной задолженности фактически не изменилась.

 

Эффективность производственно-хозяйственной  деятельности измеряется показателями оборачиваемости или деловой  активности. Финансовое состояние предприятия  напрямую зависит от того, насколько  быстро средства, вложенные в активы, превращаются, в реальные деньги.

 

Согласно представленным данным, за 311 календарных дней 2006 года предприятие  получило выручку, равную сумме всех имеющихся активов. Чтобы получить выручку равную среднегодовому остатку  материально-производственных запасов  потребовалось в 2005 году 67 дней, в 2006 году 48 дней, а 2007 году потребовалось 53 дня.

 

За анализируемый период 2007 года предприятие получило прибыль от продаж в размере 2922133 тыс. руб., что  равняется 47,1% от выручки. По сравнению  с аналогичным периодом прошлого года прибыль выросла на 930793 тыс. руб., или на 46,7%.

 

По сравнению с прошлым периодом в текущем году выросла как  выручка от продаж, так и расходы  по обычным видам деятельности (на 1400412 и 469619 тыс. руб. соответственно). Причем в процентном отношении изменение  выручки (+29,1%) опережает изменение  расходов (+16,7%)

 

В течение анализируемого периода  организация получила прибыль как  от продаж, так и в целом от финансово-хозяйственной деятельности, что и обусловило положительные  значения всех трех показателей рентабельности.

 

Рентабельность продаж в отчетном периоде составила 41,4%. Более того, имеет место рост рентабельности обычных видов деятельности по сравнению  с аналогичным периодом 2005 г. (+7,9%).

 

Анализ рентабельности использования  вложенного в предпринимательскую  деятельность капитала в 2007 году показывает, что каждый рубль, вложенный организацией в основные фонды и материально-производственные запасы, принес 0,87 руб. прибыли от продаж.

 

Анализ основных показателей прибыльности (рентабельности) за период 2006-2007 гг. за анализируемый период организация  получила прибыль, как от продаж, так  и в целом от финансово-хозяйственной деятельности, что и обусловило положительные значения всех трех представленных в таблице показателей рентабельности.

 

Прибыль от продаж в отчетном периоде  составляет 47,1% от полученной выручки. При этом имеет место рост рентабельности продаж по сравнению с аналогичным  периодом 2006 г. (+5,7%).

 

Таким образом, анализ основных показателей  прибыльности (рентабельности) за анализируемый  период свидетельствует о существенном увеличении показателей рентабельности за счет роста прибыли и снижения затрат.

 

В третьей части дипломной работы были определены факторы, влияющие на финансово-хозяйственную деятельность предприятия и даны рекомендации по улучшению финансово-хозяйственной  деятельности предприятия СП «Энергосбыт». Анализ доходности хозяйствующего субъекта связывает отрицательные результаты работы предприятия из-за снижения уровня рентабельности по сравнению  с прошлым годом с 96,83 % до 76,28 %.

 

Одним из основных факторов, влияющих на прибыль организации является- себестоимость продукции (работ, товаров, услуг).Затраты предприятия в 2007 году по сравнению с 2006 годом увеличились  на +469619,00 тыс. руб., темп снижения составил 92%. Перерасход произошел по всем видам  затрат, кроме прочих расходов, которые  уменьшилась на -42581,00 тыс. рублей. Так  материальные затраты увеличились  на +335688,00 тыс.руб., что составляет 124%, относительно 2006 года. Заработная плата  увеличилась на +131897,00 тыс.руб., темп роста составил 127%. Отчисления на социальные нужды на +28197,00 тыс.руб, темп роста  составил 124%. Амортизация основных средств увеличилась на +16418,00 тыс. руб, что составляет 106 % относительно 2006 года. Таким образом, полная себестоимость  увеличилась на +469619,00 тыс. руб., темп роста составил 116%.

 

Незначительно изменилась и структура  затрат, уменьшилась доля амортизации  основных средств менее чем на 1%, и доля прочих расходов на –4,20%; Вместе с тем наблюдается увеличение в общей структуре затрат материальных расходов на +3,17%, и доля заработной платы на +1,58 %.

 

Для улучшения финансово-хозяйственного состояния можно предложить следующие  мероприятия:

 

1.Улучшение ликвидности и платежеспособности  предприятия.

 

2.Уменьшение иммобилизации средств  во внеоборотные активы, но только  не в ущерб производству, сохраняя  активную часть основных средств,  избавляясь от части или всех  долгосрочных финансовых вложений, если они не играют особой  роли для предприятия.

 

Необходимо добиться сбалансированности потоков денежных средств, поскольку  и дефицит, и избыток денежных ресурсов отрицательно влияют на результаты хозяйственной деятельности.

 

Для снижения себестоимости в СП «Энергосбыт» КБШ Ж.Д. – филиал ОАО  «Российские Железные Дороги» можно  предложить следующие мероприятия:

 

-       поиск новых  поставщиков на более выгодных  условиях для предприятия, что  позволит предприятию использовать  сырье и материалы с наилучшим  соотношением цена/качество и  снизить негативное влияние на  себестоимость ценовых факторов;

 

-       обновление и  модернизация оборудования;

 

-       улучшение организации  труда и производства;

 

-       совершенствование  методов хозяйствования и управления;

 

-       улучшение потребительских  качеств продукции.

 

Выполнение всех вышеперечисленных  мероприятий позволит предприятию  СП «Энергосбыт» КБШ Ж.Д. – филиал ОАО «Российские Железные Дороги»  выйти из создавшегося кризисного положения  и улучшить свое финансовое состояние  и результаты хозяйственной деятельности.

 

Список литературы

 

 

1. Гражданский кодекс Российской  Федерации [Электронный ресурс] : (часть первая) от 30.11.1994 №51-ФЗ : (принят  ГД ФС РФ 21.10.1994)

 

2. Налоговый кодекс РФ. Части  1 и 2.- М.: Юрист, 2005.

 

3. Приказ Минфина РФ « О  формах бухгалтерской отчетности»  от 22 июля 2003 г. N 67н., (в ред. Приказов  Минфина РФ от 31.12.2004 N 135н, от 18.09.2006 N 115н).

 

4. Анализ хозяйственной деятельности. / Под ред. Белобородовой В.А. -М.: Анкил, 2008.

 

5.Анализ и диагностика финансово-хозяйственной  деятельности предприятий. / Под  ред. Белобородовой В.А. –М.: Анкил, 2005.

 

6.Архипов В.М. Проектирование  производственного потенциала объединений.- М.: Юнити, 2006.

 

7.Беленький П.Е. Управление техническим  и организационным развитием  предприятия.- М.: - Техника, 2007.

 

8.Бочаров В. Б. Финансовый  анализ. - М.: Питер Пресс, 2008.

 

9.Бычкова А.С. Конкурентоспособность  предприятия. - М.: Дело, 2005.

 

10.Балтакса П.М. Слагаемые эффективности:  Из опыта промышленного предприятия. - М.: Экономика, 2006.

 

11.Белобтецкий И.А. Прибыль предприятия. - М.: Юнити, 2005 . .

 

12.Богатин Ю.В. Экономическая  оценка качества и эффективности  работы предприятия. - М.: Стандарт, 2007.

 

13.Василик И.С. Оценка эффективности  деятельности предприятия. - М.: Бизнесинформ, 2007.

 

14.Васильева Е.В. Особенности  бухгалтерского учета и налогообложения  лизинговых операций. - М.: Налоговый  вестник, 2006.

 

15.Вигдорчик М.А. Пути повышения  конкурентоспособности предприятий. - М.: Экономика, 2005.

 

16.Воложанин В.В. Совершенствование  методов экономической оценки  производственной деятельности  предприятий в системе отраслевого  развития: 4 – е. изд., перераб.  и доп., - М.: Юнити-Дана, 2006.

 

17.Владимирова К.И.. Прогнозирование  и планирование в условиях  рынка. 2 – е. изд., перераб. и  доп. - М.: Инфра – М, 2005.

 

18.Вонебникова Н.В. Учёт финансовых  результатов. - М.: Дело, 2004.

 

19.Грузинов Г.В., Грибов В. Д.. Экономика  предприятия, Учебное пособие. 2 –  е. издание, перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ, 2005.