СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ 3

ГЛАВА 1. ФИНАНСЫ В СОВРЕМЕННОЙ РОССИИ 5

1.1. Современные финансы и их влияние на экономику: качественный и количественный аспекты 5

1.2. Финансовый кризис 2008 г. - тест для финансовой системы России 5

ГЛАВА 2. ПРИРОДА, СУЩНОСТЬ И СПЕЦИФИЧЕСКИЕ ПРИЗНАКИ ФИНАНСОВ……………………………………………………………………..19                                       2.1. Сущность финансов: изменение парадигмы………………………………5

2.2. Количество и содержание функций финансов предприятий 5

2.3. Социальный аспект  финансов предприятия 5

ГЛАВА 3. ФИНАНСЫ КАК ИНСТРУМЕНТ, ВЛИЯЮЩИЙ НА РАЗВИТИЕ ГЛОБАЛЬНОЙ ЭКОНОМИКИ………………………………………………...5     3.1. Глобализация экономики и финансов……………………………………..5

3.2. Изменение роли финансов  в условиях глобализации 5

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 5

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 5 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     ВВЕДЕНИЕ

     Актуальность проблемы.    Финансовые вопросы приобрели огромное значение в жизни мирового сообщества. Они определяют темпы развития или упадка производства, инвистиции, состояние финансовых рынков и банкротства банковских систем, размеры сбережений, уровень жизни населения, динамику безработицы и многое другое, что является сферой развития финансов.

      Особая роль финансов в условиях рыночной экономики проявляется в том, что они в значительной степени влияют на процессы формирования капитала предпринимательских структур в экономической системе государства.

     Цель исследования - исходя из этого, необходимо более глубоко рассмотреть теоритические аспекты такой экономической категории, как финансы, исследовать их природу, сущность, функции и роль в рыночной экономике.            Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

• Исследовать сущность финансов и выявить более общее экономическое понятие для данной экономической категории.
• Выделить функции финансов.
• Исходя из рассмотрения природы и сущности финансов, их наиболее специфических признаков, предложить уточненное определение финансов.
• Выявить роль финансов как инструмента, влияющего на развитие глобальной экономики

     Предметом исследования являются финансы как экономическая категория.      

     Анализ последних исследований и публикаций. Исследуя сущность и роль финансов в экономической системе, следует раскрыть сущность, роль и функции финансов. Наиболее полно данные понятия раскрываются К В.П. Дьяченко, П.С. Никольским, В.М. Родионовой, А.П. Гокиели, А.М. Александровым, Э.А. Вознесенским, В.К. Сенчаговым и др.     В то же время, большая степень теоретической разработки данной проблемы не подтверждается результатами деятельности российских предприятий, и требует немедленного внедрения результатов научных исследований в практику деятельности реальных хозяйственных субъектов.  Структура работы. Выпускная квалификационная работа состоит из вступления, трех разделов, выводов и списка использованных источников.    
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

ГЛАВА 1. ФИНАНСЫ В СОВРЕМЕННОЙ РОССИИ  

1.1. Современные финансы и их влияние на экономику: качественный и количественный аспекты

     В мировой экономике последние десятилетия характеризуются усилением роли финансов и их превращением в доминанту экономических отношений. В литературе этот феномен трактуется как «финансы ради финансов», «финансизация», «финансовая экономика», «финансомика», «финансо-номика». Изменение роли финансов в экономике, независимо от формулировок, представляет собой объективную реальность, которая может носить как созидательный, так и деструктивный характер.     В  финансово-экономической  литературе этому феномену присвоено несколько дефиниций:

Финансизация.  Высокие  процентных  ставки,  «плавающие»  обменные курсы, свобода спекулятивных трансфертов, повсеместная приватизация¹;

Финансомика  и/или  финансономика. Форма  бытия  экономики  по  критерию органически присущего ей стоимостного механизма и функционального господства над всеми экономическими, хозяйственными и социальными процессами, над производством благ, формированием доходов и их распределением;

Финансовая  экономика  как  этап  в  развитии общества, когда финансы и финансовые отношения  приобретают  всеобъемлющий  характер и играют доминирующую роль на мега-, макро-, мезо- и микроуровне.

     По нашему мнению, все термины отражают  современную  объективную  реальность  и приемлемы  в  экономическом  обороте.  Суть феномена  в  усилении  влияния  финансов  и финансовых отношений на все стороны экономической деятельности в результате нарастающих изменений финансового характера на мега-, макро-, мезо- и микроуровнях, имеющих  множество  форм  проявления  и  характерных  признаков.  Феномен  «финансы  ради финансов»,  проявившийся  в  последние  десятилетия,  требует  изучения  в  качественном плане и дополнительной количественной аргументации.           Качественные трансформации в экономике, обусловленные этим феноменом, по мнению автора, сводятся к следующему:

• усиление  стоимости  и  стоимостных  величин в управлении с одновременным уменьшением пространства, не поддающегося стоимостному измерению;
• виртуализацию стоимости;
• усиление  интеграционных  процессов между финансовыми институтами, относящимися к разным сегментам финансового рынка;
• выход  финансовых  институтов  за  рамки финансового  посредничества  и  проникновение  в  системные  процессы  других  сегментов экономики;
• изменение  вектора  развития  национальных финансовых систем, придание им геофинансовой направленности;
• смещение центра экономической власти в  сферу  обращения  финансового  капитала, особенно глобального;
• трансформация  деловой  активности  и финансового  поведения  экономических  агентов;
• возрастание роли финансовой информации, ее превращение в объект купли-продажи и формирование информационного сегмента в национальных финансовых рынках.

     Современная финансовая система России относится экспертами к развивающимся с характерными для развивающихся рынков признаками:

1. Высокие  темпы  позитивных  количественных и качественных изменений;
2. Многочисленные  проблемы  комплексного  характера,  которые  препятствуют  эффективному развитию. К числу таких проблем относятся следующие:

• высокая стоимость финансовых ресурсов  на внутреннем рынке, при этом в реальном выражении из-за высокой инфляции ставки остаются отрицательными; это снижает стимулы к сбережению и накоплению, обусловливает высокие проценты по кредитам и не способствует  повышению эффективности кредитования;
• дефицит  качественных  инвестиционных проектов и недостаток свободных средств долгосрочного характера для целей инвестирования;
• финансовые  институты  (за  исключением нескольких крупнейших банков с государственным участием) не обладают достаточной капитализацией  и  репутацией,  испытывают дефицит квалифицированных кадров.

     Перечисленные  проблемы  сформулированы в концепции долгосрочного социально-экономического  развития  Российской  Федерации,  и,  по  мнению  авторов,  это  не  исчерпывающий  перечень.  Его  следует  дополнить недостатками  в  правовом  регулировании финансового  рынка  и  пруденциальном  надзоре, сложившимися стандартами раскрытия финансовой информации и ее статистической обработки, неразвитостью компенсационных механизмов  (за  пределами  страхования  банковских  вкладов),  серьезными  проблемами инфраструктурного  характера,  зачаточной стадией  развития  системы  негосударственного  пенсионного  страхования  и  фондового рынка.

Вышеперечисленное  усиливает  риски утраты  российской  национальной  финансовой системой своей самостоятельности и превращения  ее  в  периферийный  сегмент  европейского финансового рынка.   Методология  количественной  диагностики  финансизации  должна  включать  многоуровневую  систему  оценочных  показателей, диверсифицированные  источники  информации для анализа, методические подходы к интерпретации результата, в т.ч. целевые тренды и критериальные зависимости структурного и динамического  характера.  Основные  составляющие этой методологии представлены в табл. 1.2.1

Таблица 1.2.1 -  Методология диагностики финансизации

     В  соответствии  с  описанной  выше  методологией  авторами  проведено  эмпирическое исследование, основанное на данных Банка России², нацеленное на подтверждение или опровержение финансизации в России. Результаты исследования позволили сделать вывод о наличии всех количественных признаков финансизации в стране.     В  России  прослеживается  опережающий рост доходов в финансовой деятельности. За последние  пять  лет  финансовые  организации  наряду  с  добывающими  предприятиями лидируют по динамике валовой добавленной стоимости: 3,4 и 3,8 раза, соответственно; для сравнения ВВП за этот период увеличился в 2,5  раза,  а  динамика  роста  доходов  в  других видах экономической деятельности составила 2,1-2,7 раза.     В России наблюдается опережающий рост финансового  капитала.  Активы, задействованные в финансовой деятельности, увеличились за последние 5 лет более чем в 4 раза. Это самая высокая динамика из всех проанализированных видов деятельности (1,7-3,1 раза) и более чем в полтора раза превышает динамику национальных активов (2,3 раза). По данным Банка  России,  активы  кредитных  организаций за этот период увеличились почти в 6 раз.          Собственный капитал финансовых организаций увеличился за пять лет в 4,5 раза, что почти в 2 раза превышает динамику показателя по стране в целом и является самой высокой динамикой  из  всех  проанализированных  видов деятельности.           Для  России  характерен  экспоненциальный  рост  объема  ресурсов,  вовлеченных  в финансовую систему. Объем финансовых ресурсов, привлеченных банковской системой, за  последние  пять  лет  увеличился  в  3,4  раза. При этом объем ресурсов физических лиц увеличился в 3,7 раза, а юридических лиц - в 5,6.           При  масштабном  вовлечении  ресурсов извне  российская  финансовая  (банковская) система  демонстрирует  все  признаки  растущей самодостаточности. На протяжении всего анализируемого периода (2001-2010 годы) наблюдается отрицательное сальдо депозитов и  кредитов,  т.е.  чистые  сбережения  в  стране  -  величина  отрицательная.  Это  означает, что  финансовая  сфера  кредитует  экономику за счет собственных ресурсов. Причем объем собственных  средств,  вкладываемых  банковской системой в кредитные операции, ежегодно увеличивается, и кривая, иллюстрирующая дефицит  кредитных  ресурсов,  восполняемых за  счет  собственных  средств,  имеет  форму экспоненты.        Вывод об усиливающейся самодостаточности финансовых организаций подтверждается результатами расчета коэффициента корреляции:  между  чистыми  сбережениями  в  стране и  активами  кредитных  организаций  наблюдается  высокая  обратно  пропорциональная зависимость, при этом в 2005-2010 годах она усилилась по сравнению с 2001-2004 годами.   Для  российского  финансового  капитала характерна интернационализация и усиливающаяся  трансграничность  операций.  Первое (интернационализация  капитала)  проявляется в росте количества банков с иностранным капиталом, увеличении иностранных активов и обязательств в российской банковской системе. На фоне сокращения в 2001-2008 годы более чем на треть общего количества банков число банков с иностранным участием увеличилось более чем в полтора раза. При этом наблюдается  многократное  увеличение  объема иностранных  активов  (4,5  раза)  и  иностранных  обязательств  (7,7  раза)  кредитных  организаций  (в  обоих  случаях  динамика  последних  лет  носит  экспоненциальный  характер).             Второе  (трансграничность  операций)  характеризуется динамикой перечислений физических лиц из России, которые в последние годы увеличились  в  3,3  раза,  и  динамикой  поступлений в Россию, увеличившихся в 1,7 раза.         Вследствие мирового финансового кризиса в 2009 году темпы роста поступлений в пользу физических лиц России замедлились, однако растущий тренд сохранился.           Итак,  влияние  современных  финансов на  экономические  отношения,  именуемое  в литературе  финансизацией,  многогранно  и противоречиво. Оно может носить как созидательный (расширение экономического пространства  и  инвестиционного  потенциала), так  и  деструктивный  характер  (превращение в  периферийный  сегмент  европейского  финансового  рынка,  обслуживающий  его  и  работающий по его правилам). Однако поскольку описанные выше явления - объективный экономический  процесс,  противодействие им  бесполезно.  Наиболее  результативным может быть ориентированное целевым образом и управляемое вхождение в этот процесс, в  результате  которого  достигается  максимум полезного эффекта при нейтрализации негативных  последствий.  Поэтому  продолжение исследований  финансизации  необходимо: оно способствует поиску оптимальных путей и способов вхождения в новую объективную реальность.