Совершенствование методологической базы наличного денежного обращения

 
 

    В обществе с рыночной экономикой государственное  регулирование экономики возможно лишь с помощью финансовой политики. Изъятие у частников определенной суммы дохода в виде налогов позволяет увеличивать государственные расходы. Восстановить равновесие можно также путем соответствующего уменьшения налогов. Имея в руках такие экономические методы воздействия, как налоги и государственные расходы, манипулируя процентной ставкой, правительство может проводить политику сообразно с состоянием экономики и политической конъюнктуры. Так, усиление налогового пресса невыгодно, особенно перед выборами. Увеличение государственных расходов — привлекательно, но цена его — бюджетный дефицит, инфляция, падение реальной заработной платы. Таким образом, Кейнс создал новую теорию финансов, направленную на регулирование экономики со стороны государства. Финансовая политика, построенная на теории Кейнса, подтвердила свою жизненность на практике. В целом ряде стран Западной Европы были получены положительные результаты. Социал-демократы использовали государственное регулирование для финансирования системы образования, здравоохранения и социальной сферы. Проблемы инфляции, особенно обострившиеся после II мировой войны, вызвали острую критику кейнсианства и возвращение к неоклассической теории денег. На смену политике государственного регулирования пришли методы «чисто денежного» воздействия на экономику.

      В настоящее время в России денежный агрегат М2 рассчитывался как сумма следующих показателей: М2 = масса денег в обращении + сумма депозитов. В свою очередь, сумма депозитов равна средствам на счетах предприятий и вкладам населения в коммерческих банках плюс вклады населения в сбербанках. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Наличное денежное обращение в России за период 2007-2009 гг. 

      2.1. Динамика наличных денег в обращении

      Наличное денежное обращение является неотъемлемой частью экономики любой страны. Процессы, происходящие в экономике, определенно влияют на динамику, структуру наличного денежного оборота и на эмиссионный результат.

        В условиях современного финансово-экономического  кризиса экономический спад охватил  практически все крупнейшие экономики  мира (кроме Индии и Китая). Вместе с тем, во II квартале текущего года в отдельных странах уже наметилось оживление экономики, в частности, положительная динамика наблюдается в Германии и Франции.

        В Российской Федерации на протяжении первого полугодия 2009 г. отмечалось снижение ВВП: в I квартале по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – на 9,8%, во II – на 10,9%. Однако в III квартале по сравнению со II кварталом наметился небольшой рост – на 0,6%. По оценке МВФ за 2009 г. в России ВВП может снизиться на 7,5%, по оценке Минэкономразвития России – на 8,5%.

      Ухудшение экономической ситуации в России не могло не отразиться на основных показателях, характеризующих наличное денежное обращение.

      Снизился индекс промышленного производства, замедлился темп роста номинальной начисленной заработной платы и оборота розничной торговли в текущих ценах (в августе–сентябре наблюдалось снижение оборота розничной торговли). Замедление темпов роста оборота розничной торговли обусловлено снижением реальных де-нежных доходов населения, в том числе среднемесячной заработной платы, ростом уровня безработицы, т. е. снижением покупательной способности населения.

      В докризисный период наблюдалась  в основном стабильная динамика роста  количества наличных денег в обращении. Однако в конце 2008 г. и в начале 2009 г. объем наличных денег снизился, что связано в основном с опасением населения за сохранность сбережений в условиях нестабильного курса национальной валюты.

Трлн. Руб.

Рис. 2.1. Динамика количества наличных денег в обращении 2007-2009 гг. 

      В 2008–2009 гг. изменился также тренд  эмиссионного результата. Если за 2005–2007 гг. прослеживалась тенденция к наращиванию  выпуска наличных денег в обращение (причем за 2007 г. выпуск наличных денег  превысил 1 трлн. руб.), то за 2008 г. выпуск денег в обращение снизился в 4 раза по сравнению с предыдущим годом, а с начала 2009 г. наблюдается изъятие из оборота денежной наличности (за 9 месяцев 2009 г. оно составило 499 млрд. руб.).

Рис. 2.2. Динамика количества наличных денег в обращении в отдельных странах 

      Как видно на рис. 2.2., в этом году не только в России наблюдается снижение количества наличных денег в обращении, но и во многих зарубежных странах (Германия, Франция, Япония, Китай). Исключение здесь составляют США, где за I полугодие текущего года прирост составил 2,1%.

      Весьма  интересным является сравнительный  анализ уровня достаточности наличных денег в экономике ведущих  стран мира. Этот показатель, рассчитанный как отношение наличных денег в обращении (вне касс банков) к ВВП, в России за 2008 г. составил 9,1% против 11,2% в 2007 году.

      Рис. 2.3. Уровень достаточности наличных денег в России и отдельных странах в 2008 г.

      Как видно на рис. 2.3., максимальный уровень наличных денег в экономике наблюдается в Японии – 17%, минимальный – в Канаде (3,4%). В ведущих странах еврозоны показатель находится примерно на уровне России, в США – значительно меньше (6%).

      Следует отметить, что такая картина складывается за счет многих факторов, в том числе:

      - отношение населения страны к наличным деньгам, т. е. фактор менталитета;

      - наличие законодательно установленных ограничений на совершение сделок наличными деньга-ми свыше определенной суммы (Франция);

      - востребованность национальной валюты вне страны-эмитента (доллары США, евро);

      - развитость банковской инфраструктуры, в том числе в торговых и других организациях, обслуживающих население, что позволяет пользоваться карточками при совершении трансакций, и т. д.

      Мировая практика оптимизации номинального ряда наличных денег в обращении, и Россия не является исключением, направлена на решение следующих ключевых задач:

      - во-первых, обеспечение максимального удобства для населения и хозяйствующих субъектов при расчетах наличными деньгами;

      - во-вторых, снижение издержек на производство денежных знаков различного номинала, в особенности тех банкнот и монет, производство которых является убыточным для центральных (национальных) банков;

      - в-третьих, оптимизация вопросов логистики при организации наличного денежного обращения.

      Если  для доллара США 100-долларовая банкнота занимает более 73% в общей сумме  банкнот, то для евро и рубля преобладают  две купюры: номиналом в 50 и 500 евро, и в 1000 и 5000 рублей, соответственно.

      При этом в России растет удельный вес 5-тысячной банкноты и снижается удельный вес остальных банкнот, в том числе и 1000-рублевой. Так, за 9 месяцев 2009 г. удельный вес 5-тысячной банкноты вырос на 5,6 процентного пункта и составил 39,3%, а 1000-руб-левая банкнота уступила 3,9 процентного пункта, ее удельный вес на 1 октября текущего года – 46,9%.

      Аналогично  рублю растет удельный вес наиболее крупных номиналов доллара и  евро (100 дол. и 500 евро).

      Что касается номинального ряда монеты, на первом месте 5-рублевая монета, на втором – рублевая, в странах зоны евро, соответственно, лидирует номинал в 2 евро и 1 евро. С 1 октября 2009 г. в обращение введена новая 10-рублевая монета. Таким образом, можно с высокой долей вероятности констатировать, что распределение позиций монет в денежном обращении России в ближайшее время будет меняться.

      В целях анализа и прогнозирования  наличного денежного оборота  Банком России проводится мониторинг отдельных экономических и денежно-кредитных  показателей, влияющих на наличный денежный оборот, том числе мониторинг не только индикаторов экономики России, но и конъюнктуры на внешних рынках.  

      2.2. Факторы, влияющие  на наличное денежное  обращение

      Факторы, влияющие на наличное денежное обращение, можно разделить условно на прямые и косвенные. К прямым экономическим индикаторам относятся такие, как оборот розничной торговли, объем платных услуг населению, денежные доходы населения, в том числе размер средней заработной платы и пенсии, а также уровень безработицы и другие. Среди денежно-кредитных индикаторов, прямо влияющих на наличное денежное обращение, можно отметить размер купли-продажи иностранной валюты физическим лицам, а также объем рублевых вкладов физических лиц.

      Вместе  с тем существуют также и другие экономические и денежно-кредитные индикаторы, которые в меньшей мере, но все-таки оказывают влияние на наличный денежный оборот.

      К таким индикаторам, в частности, относятся ВВП, индекс потребительских  цен, цена на нефть, размер внешнего долга, объем международных резервов Российской Федерации, размер ставки рефинансирования Банка России, объем вкладов физических лиц в иностранной валюте, курсы доллара и евро к рублю и другие.

      Как и во многих эмиссионных банках, в Банке России используются различные  инструменты совершенствования  наличного денежного обращения. Один из них – это проведение ведущими компаниями социологического исследования. Полученные результаты используются как дополнительная информация при выработке отдельных решений в сфере наличного денежного обращения.

      Так, в 2008 г. Банком России было проведено статистическое наблюдение с целью выявления мнения населения по вопросу оптимальности существующего банкнотно-монетного ряда, эффективности использования монеты низких номиналов, возможности замены банкнот отдельных номиналов монетой.

      Большинство опрошенных (84%) отметило, что существующий в настоящее время номинальный  ряд оптимален для ежедневных покупок. Положительное отношение  населения к использованию в  повседневных расчетах монеты номинала-ми выше одного рубля (68% респондентов) подтвердило вывод Банка России о целесообразности постепенной замены десятирублевой банкноты монетой того же номинала.

      Результаты  опроса населения об использовании  при расчетах монеты самых низких номиналов (копейки и пяти копеек) подтвердили оценку Банка России об избыточности монетного ряда и нецелесообразности дальнейшего насыщения платежного оборота монетой указанных номиналов.

      Так, абсолютное большинство респондентов высказало мнение, что при существующем уровне цен на товары и услуги присутствие монеты низких номиналов в платежном обороте совершенно не обязательно (относительно копейки – 91%, пяти копеек –83% опрошенного населения, а по некоторым регионам – до 100%). Об этом также свидетельствуют письма, поступающие в Банк России и другие органы власти от населения с предложениями прекратить выпуск этих монет.

      В 2009 г. по заказу Банка России проведено  еще одно исследование по теме «Использование населением различных средств платежа  при оплате товаров и услуг  в условиях экономического кризиса» с целью более подробного изучения роли наличных денег и их электронных аналогов в современной экономике России.

      По  результатам данного исследования было установлено, что в условиях кризиса население стремится  сократить свои расходы на покупку  товаров и услуг, при этом оплачивает их преимущественно на-личными деньгами.

      Частота использования населением наличных денег при расчетах, несмотря на кризисные явления в экономике, по сравнению с предыдущим годом не изменилась: респонденты по-прежнему осуществляют расчеты наличными деньгами примерно 2 раза в день. При этом средняя стоимость разовой покупки уменьшилась с 396 до 377 руб., что явилось следствием перехода большей части потребителей в режим экономии: две трети респондентов (66%) признались, что переключились на покупку более дешевых товаров.

      Чаще  всего при оплате повседневных покупок  используются банкноты номиналом 50, 100 и 500 руб. В 2008 г. также наиболее востребованными были банкноты номиналом 50 и 100 руб., однако на третьем месте находились банкноты номиналом 10 руб. Таким образом, наиболее востребованными становятся банкноты более крупных номиналов, что может быть связано с повышением цен на товары и услуги.