Анализ  актива: Из данных таблицы 2.1. видим, что за отчетный период имущество предприятия увеличилось на 93554,958 тыс. руб. Данное увеличение произошло по всем статьям, в том числе материальные запасы увеличились на 30011,3436 тыс. руб., дебиторская задолженность возросла на 16291,0104 тыс. руб. и банковские активы увеличились на 8460,0684 тыс. руб.

    Доля  основных фондов в общей сумме  имущества увеличилась на 38792,5356 тыс. руб., что в процентах составляет 6,79%, а доля оборотных средств снизилась. Это свидетельствует о том, что предприятие вложило средства для пополнения основных фондов, но эффективность их использования не увеличилась, а уменьшилась, что привело к замедлению оборачиваемости оборотных средств.

    Доля  дебиторской задолженности на конец  года в общей сумме имущества снизилась на 16,1%. Это привело к укреплению финансовой устойчивости предприятия, однако рост материальных запасов на 30011,3436 тыс. руб. или 4,64% свидетельствует о замораживании средств, что отрицательно сказывается на финансовом состоянии предприятия, так как часть средств не участвует в процессе производства.

3.2. Составление аналитической таблицы пассива баланса

 

Таблица 3.2.1

 

    Анализ  пассива: Пассивная часть баланса увеличилась за счет роста заемных средств на 93554,958 тыс. руб., в том числе за счет увеличения по следующим статьям:

    «кредиторская задолженность» увеличилась на 23239,9944тыс. руб. за счет неоплаченных работ поставщикам и подрядчикам, а так же задолженности перед бюджетом.

    «прочие краткосрочные обязательства» увеличились  на 12819,3768 тыс. руб.

    Доля  собственных источников увеличилась  на 49826,0028тыс. руб., что в процентах составило 5,28%. Это свидетельствует об укреплении финансовой независимости предприятия.

    Доля  долгосрочных обязательств снизилась  на 507,696тыс. руб. или 19,63%, а доля основных средств увеличилась на 6,79%, т.е. долгосрочные обязательства пошли на пополнение основных средств.

    Краткосрочные обязательства предназначены для  пополнения оборотных средств, т.к. доля краткосрочных обязательств снизилась на 8267,28 тыс. руб. или 11,98%, и доля оборотных средств тоже снизилась на 6,79%, то это говорит о снижении оборачиваемости оборотных средств.

Глава 4. Анализ собственных оборотных и приравненных к ним средств

    Сумма собственных оборотных и приравненных к ним средств определяется как  разность между третьим разделом пассива баланса и первым разделом актива баланса. Сумма средств определяется на начало и конец года. Анализ проводится методом сравнения суммы средств на конец года с началом года. Определяется отклонение в денежном выражении и в процентах. На это отклонение влияют все статьи третьего раздела пассива баланса и все статьи первого раздела актива баланса.

    Следует помнить, что статьи третьего раздела пассива баланса влияют на сумму собственных средств прямо пропорционально, а статьи первого раздела актива баланса обратно пропорционально. Затем проверяется обеспеченность собственными средствами по сравнению с нормативами.

    Если  сумма собственных средств больше норматива, то разность является суммой замороженных средств, не участвующих в процессе производства и не приносящих прибыли, т.е. наличие сверхнормативных запасов ухудшает финансовое состояние предприятия.

    Если  сумма собственных средств меньше норматива, то эта ситуация характеризует незаполненный норматив, т.е. нехватка собственных средств предприятия, что может привести к сбоям в процессе производства.

    СОС – собственные оборотные средства.

    Добавочный  капитал (ДК):

    Фонд  социальной сферы (ФСС):

    Основные  средства (ОС):

    Незавершенное строительство (НС):

    Для проверки складываем все суммы с  учетом знаков и в результате  
получаем:

    Вывод: Величина собственных оборотных средств выросла на 11033,4672 тыс. руб. (что в процентах составляет 465,63 %). Это произошло за счет увеличения добавочного капитала на 7419,3252 тыс. руб. и увеличения фонда социального страхования на 42406,6776 тыс. руб. С другой стороны за счет увеличения стоимости основных средств и незавершенного строительства сумма собственных оборотных средств снизилась на 32550,7392 тыс. руб. и 6241,7964 тыс. руб. соответственно.

Глава 5. Анализ ликвидности баланса.

    Потребность в анализе ликвидности баланса  возникает в условиях рынка в  связи с возникновением финансовых затруднений у предпринимателей, что вызывает необходимость обращения  их в финансово-кредитные учреждения или к инвесторам. Последние при выдаче определенных сумм денег требуют определение кредитоспособности заемщика. Одним из основных моментов характеризующих кредитоспособность является ликвидность.

    Ликвидность – это покрытие обязательств предприятия по пассиву его активами, срок превращения которых в денежную форму совпадает со сроком погашения обязательств. Чем меньше времени требуется для превращения активов в денежную форму, тем более ликвиден баланс предприятия.

    Анализ  ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

5.1. Актив баланса

    А1 (первая группа актива) – наиболее ликвидные активы: включают в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная наличность и краткосрочные финансовые вложения:

на  начало года        на конец года

609,3612  тыс. руб.             9069,4296 тыс. руб.

    А2 (вторая группа актива) – быстро реализуемые активы: готовая продукция, товары отгруженные и дебиторская задолженность. Ликвидность этой группы оборотных активов зависит от своевременности отгрузки продукции, оформления банковских документов, скорости платежного документооборота в банках, от спроса на продукцию, ее конкурентоспособности, платежеспособности покупателей, форм расчетов и др.

на  начало года        на конец года

6372,5088 тыс. руб.           22663,5192 тыс. руб.

    А3 (третья группа актива) – медленно реализуемые  активы: материальные запасы и затраты прибавить прочие.

на  начало года        на конец года

4637,4972 тыс. руб.            34648,8408 тыс. руб. 

    А4 (четвертая группа актива) – трудно реализуемые активы: куда входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство, итог первого раздела актива.

на  начало года        на конец года

5830,6668 тыс. руб.            44623,2024 тыс. руб.

5.2. Пассив баланса

    П1 (первая группа пассива) – кредиторская задолженность – среднесрочные обязательства со сроком погашения до одного года (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили).

на  начало года       на конец года

837,9 тыс. руб.             24077,8944 тыс. руб.

    П2 (вторая группа пассива) – среднесрочные обязательства со сроком погашения до одного года (краткосрочные кредиты банка); краткосрочная задолженность прибавить строки с 630 по 660.

на  начало года       на конец года

4021,92+ 331,1844= 4353,1044 т. руб.12289,2 + 13150,5612= 25439,7612 т. руб.

    П3 (третья группа пассива) – долгосрочные обязательства.

на  начало года        на конец года

3968,7816 тыс. руб.              3461,0856 тыс. руб.

    П4 (четвертая группа пассива) - постоянные пассивы: собственный капитал, находящийся  постоянно в распоряжении предприятия, итог третьего раздела.

на  начало года        на конец года

8200,248 тыс. руб.         58026,2508 тыс. руб.

 

5.3. Анализ ликвидности баланса

 

    А1 ≥ П1    Если выполняются эти неравенства, то баланс

    А2 ≥ П2    абсолютно ликвиден.

    А3 ≥ П3

    А4 ≤ П4

Таблица 5.3.1