Экономическая теория

       В период  перестройки банковской системы  и совершенствования  ее технологии  допущены крупные просчеты. Многие  банки создавались на первом  этапе при министерствах, предприятиях  и использовались ими в качестве  канала получения средств. Серьезные  проблемы, способные дестабилизировать  работу коммерческих банков, возникают  в процессе банкротства государственных  предприятий, имеющих вклады в  уставных фондах коммерческих  банков. Деятельность коммерческих  банков вследствие многих причин  оторвана от производства.

   Многие банки из-за  незначительности  акционерного  капитала не могут в полной  мере обеспечивать в полной  мере интересы фирм, объединений.  Сейчас кредитная поддержка   в основном направлена на посредническую  деятельность, получение банком  высокой прибыли, тогда как  основной деятельностью банков  должна быть стабилизация экономики,  ее развитие.

Можно выделить два основных направления, по которым  должно происходить  качественное совершенствование банковской системы, как ведущего звена кредитной  системы:

     - развитие процессов  концентрации в банковском деле (поднятие экономики).

     - совершенствование  банковской деятельности.

Важнейшее направление формирования кредитной системы России- выход на международные финансовые рынки с целью получения дополнительных кредитных средств и инвестирования их в экономику страны. Наша задача - как можно быстрее овладеть мировыми стандартами и интегрироваться в мировое банковское сообщество.

Цели и задачи денежно-кредитной  политики Банка России.

Используя денежно-кредитную  политику как средство регулирования  экономики Центральный банк привлекает следующие инструменты:

- ставки учетного процента (дисконтную политику);

- нормы обязательных резервов  кредитных учреждений;

- операции на открытом  рынке;

- регламентацию экономических  нормативов для кредитных учреждений  и другие.

Важнейшей целью денежно-кредитной  политики России на современном этапе  должно быть стимулирование экономического роста (в первую очередь импортозамещающего и инновационноемкого), а также повышение уровня жизни граждан. Исходя из поставленной цели, реализуемой Банком России на протяжении следующих 3-5 лет, должны быть:

   - активное насыщение  рублевыми ресурсами отечественного  рынка капитала;

    - замещение рублевыми  средствами иностранного долгового  капитала;

    - увеличение срочности  финансовых инструментов;

    -  сокращение  маржи риска при операциях  фондирования;

    - повышение доступности  долговых финансовых ресурсов  для конечных заемщиков;

    - расширение емкости  российского финансового рынка  и номенклатуры применяемых инструментов;

    - формирование  стабильных финансовых институтов  и  развитой финансовой системы.

 Оптимальной целью  денежно-кредитной политики России  должно являться стимулирование  экономического роста страны.

Для создания полноценной  финансовой системы в России требуется  путем реализации долгосрочных  мер начать активную домонетаризацию национальной экономики. При этом параметры денежной эмиссии должны быть объявлены публично. Целесообразно планировать параметры денежной эмиссии исходя из конъюнктуры в первую очередь внутренних рынков товаров, услуг, труда и капитала. Это требует качественно лучшего уровня прогнозирования экономических процессов, что совершенно необходимо на данном этапе развития экономики России.

        Уязвимым  местом денежно-кредитной политики  России является отсутствие публикуемого  прогноза поведения  механизмов мультипликации денежной массы. Очевидно, что влияние денежного предложения на экономику во многом зависит от поведения кредитно-денежных организаций . Было бы эффективно, если бы Банк России сообщал прогнозы поведения денежной массы и скорости обращения денег, а также публично представлял свое видение развития  ситуации в банковской системе.

 

 

2.2. Особенности денежного  обращения в России. Быстрое развитие  отношений в 90-е годы вызвало  резкое расширение денежного  обращения, преимущественно в  наличной форме.

Налично-денежное обращение  связано главным образом с  доходами, расходами населения,  в том числе:

   1) с оплатой труда  предпринимателями своим работникам  и с выплатой других денежных  доходов (пенсий, пособий и др.);

   2) с расчетами населения  с предприятиями торговли и  общественного питания;

   3) с помещением  денег населения на вклады  в кредитные учреждения и получения  по ним процентов и возврата  вкладов;

   4)  с платежами  населения за жилье, коммунальный услуги, а также обязательные платежи в бюджетные и не в бюджетные фонды.

Порядок расчетов в наличной денежной форме зависит  от субъекта. Граждане, не занимающиеся предпринимательской  деятельностью, осуществляют расчеты  в наличной форме без ограничения, в то время как для физических лиц-предпринимателей установлены  определенные нормы использования  наличных денег  по одному платежу.  При платежах свыше установленной  нормы расчеты должны осуществляться в  безналичной форме.

     В соответствии  с Положением Банка Росси от 5 января 1998 “О правилах организации   наличного денежного обращения  на территории РФ” предусматривается,  что:

     1) предприятия  хранят свободные денежные средства  в учреждениях банка на соответствующих  счетах;

     2) наличные  деньги, поступающие в оборотную  кассу предприятия, подлежать  зачислению на соответствующий  счет в кредитном учреждении;

     3) предприятие  должно меть в своей кассе  наличность в пределах лимита, ежегодно устанавливаемого банками  по согласованию с руководством  предприятия;

     4) сверх лимита  денежная наличность может храниться  на предприятиях для выдачи  оплаты труда, выплаты социального  характера не более трех дней.

Прием  выдачу наличных денег  осуществляют рассчетно-кассовые центры (РКЦ) при территориально главных  управлениях Банка России, которые  формирую для этой цели оборотную  кассу и резервные фонды.

Резервные фонды банкнот  и монет представляют собой запас  выпущенных в обращение денежных знаков для регулирования кассовых ресурсов.

Наличные деньги выпускаются  в обращение БР на основе эмиссионного разрешения- документа, дающего право БР подкреплять оборотную кассу за счет резервного фонда банкнот и монет. Этот документ выдается Правлением БР в пределах эмиссионной директивы, т.е. предельного выпуска денег в обращение, установленного Правительством РФ.

 

    Безналичное обращение  в России регулируется Положением  о безналичных расчетах РФ  от 9 июля 1992г. С последующими изменениями   дополнениями. Главный регулирующий  орган платежной системы - Банк  России.

Безналичные расчеты между  субъектами хозяйствования предполагают наличие денежных средств в кредитных учреждениях. В России используется преимущественно–расчетный счет. Операциями по расчетному счету предприятия показывают изменения их долговых пребываний и обязательств, отражая распределение Ии перераспределения ВВП и НД.

На счет предприятия поступает  выручка от реализации продукции. Это  означает, что продукт получил  общественное признание, а затраты  на его производство возмещены. Прибыль, сконцентрированная на счете в банке, может быть использована, а процесс производства продолжен.

Открытие банком счета  клиенту и оказание ему различного рода услуг по рассчетно-кассовому  обслуживанию осуществляется в соответствии с договором о банковском счете  между банком и клиентом. Этот договор  предусматривает обязательства  и права банка и клиента, а  также формы расчета. В России в соответствии с законодательством  применяются различные формы  безличных счетов.

 

  Основные тенденции  развития налично-денежного обращения  в РФ.

  Денежная сфера, являясь  перманентной конструкцией любого  государства, требует своевременной   и адекватной системы  управления, нарушения в которой ведут  к необратимым последствиям в  национальной и мировой экономиках, о чем свидетельствуют основные  тенденции последних лет.

    Увеличение объема  наличных денег – тенденция,  которой подвержены не только  страны мира, но и Россия и  СНГ, ведет к возникновению  серьёзных диспропорций в денежно-кредитной  системе и, как следствие в  национальной экономике. Если  проанализировать исторические  архивные данные по этому вопросу,  то можно увидеть закономерность  роста денежной массы России  в зависимости от происходящих  исторических событий и этапов  поведения деноминации.

Деноминация (от де… и  лат. nominatio — наименование) — изменение нарицательной стоимости денежных знаков с целью стабилизации валюты после гиперинфляции и упрощения расчётов.

Деноминация 1924г.была следствием роса денежной наличности при смене власти в 1917 г. и ее возросшими потребностями.

Деноминация 1948г. определяется, прежде всего, фактором войны, который  привел с учетом возрастающих потребностей государства к чрезмерному росту  денежной массы.

Деноминация 1961г.была обусловлена, по мнению многих ученых, диспропорциями в плановой экономике России.

Деноминация 1998г. была результатом  некоторых из указанных причин, а  также результатом смены политической формации в 1990 г.

    Состояние денежной  сферы в 2009г. характеризовалось  постепенным укреплением национальной  валюты, восстановлением ликвидности  банковской системы. Особенностью 2008г. является долларизация  экономики, которая соответствовала уровню 2004-2005 гг. В течение 2008г. объем наличной иностранной валюты в небанковском секторе увеличился на 25 млрд долл. США. Необходимо отметить, что излишняя политика Центрального банка РФ, направленная на сдерживание инфляции, не ведет к стабилизации курса и реальному обеспечению национальной валюты.

Денежная масса М2 за 2009г. увеличилась на 16,3 %(таблица 2). Прирост рублевой денежной массы в реальном выражении в 2009г. составлял 6,9%(с учетом соотношения темпов роста потребительских цен и денежного агрегата М2).

      На 01.01.2010 в  структуре рублевой денежной  массы удельный вес наличных  денег в обращении уменьшился  по сравнению с 2008г и составил 25,7%. Таким образом, тенденция  снижения широкой денежной массы,  которая возникла в 2008г, претерпела  изменения. Причинами этого являются: динамика международных резервов  РФ, увеличение остатков средств  на счетах расширенного правительства  в Банке России и др.

       Прогноз  на 2011г.

     Оценивая спрос  на деньги в период 2009-2010 годов,  Банк России исходит из предпосылки,  что замедлится рост трансакционного спроса и увеличится спрос на рубль как средства сбережения. Регулятор планирует в 2011г. нарастить М2 на 11-23%.

    Перспективы развития  денежно-кредитной системы.

   На рубеже 21века  Россия  как суверенное и независимое  государство создала основные  институты рыночной экономики,  в том числе Центральный банк  как субъект денежно-кредитного  регулирования. С помощью активной, подчас жестокой денежно-кредитной  политики центрального банка  государству в начальные годы 21 века удалось сформировать определенные  тенденции денежно-кредитного регулирования.

     Повышение привлекательности  национальной валюты  как средства  сбережения  и платежа путем  снижения уровня инфляции и  установления относительно стабильного  валютного курса.

Тенденция повышения  привлекательности  национальной валюты  явилась следствием того, что под влиянием глубокой трансформации в российской экономике  задачи денежного оборота значительно  изменились и требовалось их кардинальное решение.

     Обеспечение  свободного перелива капитала  и введение новых денег для  удовлетворения необходимых потребностей  экономики (обслуживаемых преимущественно  рыночными отношениями), функционирование  денежного оборота в рамках  прогнозного планирования и в  условиях существования различных  форм собственности начало осуществляться  при высокой степени децентрализации  и тесной связи безналичного  наличного денежного оборота.

    Укрепление номинального  курса национальной денежной  единицы стало важным сигналом  участникам денежного рынка для  пересмотра своих инвестиционных  портфелей, а участникам денежного  оборота - для  применения мер  оптимизации инвестиционных портфелей.

Увеличение денежного  предложения, проявляющееся в росте  монеторизации ВВП и росте денежного мультипликатора.

     В условиях  увеличения денежного оборота  в зависимости от состояния  платежного баланса государственного  бюджета страны. Существенное значение  имеет рост удельного веса  “длинных” денег в структуре  денежной массы, что оказывает  понижательное воздействие на  динамику скорости обращения.  Постепенное усиление монеторизации* экономике выступает как фактор, способствующий снижению скорости  обращения денег.

Сохранение действующей  динамики скорости обращения денег  позволяет более точно оценивать  спрос на деньги. Происходит четкое  и регламентированное законодательством  ролевых функций  различных хозяйственных  структур, прежде всего Центрального банка и коммерческих банков,  по осуществлению эмиссии денег  и, соответственно, изменение их положения, более четкое регулирование денежного  оборота.