Учет создания и использования резерва на возможные потери по ссудам

Существует  ряд объективных причин, по которым  факторинговая компания не может предварительно оплачивать 100 % стоимости долговых требований (за минусом стоимости своих услуг и процента за кредит). Прежде всего это связано с возможным возникновением спорных моментов и ошибок в счетах. Кроме того, данная разница необходима, чтобы компания могла при необходимости (например, при нарушении поставщиком условий факторингового соглашения) компенсировать предварительно оплаченные ею суммы.

Разновидностью  факторингового соглашения о полном обслуживании является агентское соглашение, или соглашение об оптовом факторинге (открытом). Предприятие может наладить собственную эффективную систему учета и управления кредитом, тем не менее оно будет нуждаться в защите от кредитных рисков и в кредитовании. В этом случае факторинговая компания может предложить заключение агентского факторингового соглашения, в соответствии с которым она будет приобретать неоплаченные долговые требования, а поставщик будет выступать в ее агента по их инкассированию. Надпись на счете будет уведомлять об участии в сделке факторинговой компании, но вместо указания совершить платеж в пользу последней будет оговорено, что платеж надо совершить на имя поставщика, выступающего в качестве ее агента, но в пользу факторинговой компании. Преимущество данного соглашения заключается в том, что снижаются расходы факторинговой компании по оценке кредитоспособности и, следовательно, плата, взимаемая с поставщика.

Кредитование, предусматриваемое данным соглашением, аналогично кредитованию по соглашению о полном обслуживании. Однако оплата оставшейся части производится только после погашения долгов клиентами. Поскольку факторинговая компания в данном случае не оказывает непосредственного влияния на процесс инкассирования, она не может гарантировать осуществления платежа к определенной дате.

Если  поставщик заинтересован только в кредитовании со стороны факторинговой компании, то может быть заключено открытое или конфиденциальное соглашение об учете (дисконтировании) счетов-фактур. Заключение такого рода соглашения достаточно рискованно для факторинговой компании, выдвигающей в этом случае наиболее жесткие требования к поставщику, и имеет место лишь при условии, что финансовое положение последнего достаточно прочно. Дисконтирование счетов-фактур является обычно одноразовой операцией, осуществляется селективно и не охватывает всего платежного оборота поставщика.  

Факторинг во внешнеэкономической  деятельности

При экспорте продукции значительно  возрастает кредитный риск экспортера (вследствие трудности оценки кредитоспособности потенциальных иностранных клиентов; предоставления коммерческого кредита  на более длительный срок, с учетом времени, необходимого для доставки товаров на иностранные рынки; а  также из-за таких факторов, как  политическая нестабильность в стране импортера, низкий уровень ее экономического развития и т.д.). Кроме того, поскольку соглашение о внешнеторговом факторинге может предусматривать использование двух и более валют, возникает валютный риск — опасность валютных потерь в связи с изменением иностранной валюты по отношению к национальной. В связи с увеличением степени риска факторинговая компания предъявляет более жесткие требования, чем к поставщикам на внутреннем рынке.

При обслуживании экспортера факторинговая компания, как правило, заключает договор с факторинговой компанией страны-импортера и передает ей часть объема работ. Данное соглашение предполагает взаимность, т.е. факторинговая компания экспортера будет действовать в своей стране от имени и по поручению иностранных факторинговых компаний по сделкам, предполагающим участие этих двух стран. Такой факторинг получил название взаимного, или двухфакторного.

Факторинговая компания экспортера может передать компании, обслуживающей импортера, следующие виды работ по договору:

• оценку кредитоспособности импортера, страхование кредитного риска, определение сумм, в пределах которых может осуществляться подобное страхование, обязательство возместить неоплаченную клиентом сумму кредита в определенный период после наступления срока погашения;
• инкассирование долговых требований, включая при необходимости обращение в арбитраж;
• перевод средств в валюте платежа на счет факторинговой компании экспортера.

Преимущество  взаимного факторинга заключается  в том, что для компании, обслуживающей  импортера, долговые требования являются внутренними, а не внешними, как для  факторинговой компании экспортера. Вместе с тем но достаточно громоздок и предполагает высокие издержки сторон.

При взаимном факторинге основная роль факторинговой компании экспортера заключается в кредитовании, и если экспортер в нем не заинтересован, то ему выгоднее заключить соглашение непосредственно с факторинговой компанией в стране-экспортере о прямом импортном факторинге. Однако это имеет смысл лишь в том случае, когда экспортер производится в одну или две страны. Если экспортер имеет контрагентов во многих странах, то заключение одного соглашения с факторинговой компанией своей страны будет более удобным, чем большого количества прямых соглашений с факторинговыми компаниями других государств.

В случае прямого импортного факторинга факторинговая компания страны-импортера заключает соглашение по данной стране, осуществляя страхование кредитного риска, учет и инкассирование требований, являющихся для факторинговой компании внутренними. Вместе с тем кредитование заграничного экспортера в иностранной для факторинговой компании валюте достаточно затруднительно, и условие о предварительной оплате встречается в подобных соглашениях чрезвычайно редко.

Высокие издержки на взаимный факторинг приводит к тому, что ряд факторинговых компаний отдают предпочтение прямому экспортному факторингу, т.е. берут на себя кредитный риск, кредитование, ведение учета и инкассирование долговых требований. При этом факторинговая компания сталкивается со значительными трудностями в оценке кредитоспособности иностранных клиентов и инкассирование требований. Последнее чаще всего осуществляется от имени и по поручению факторинговой компании юридическими конторами страны-импортера.

Особенностью  внешнеторгового факторинга в целом  является его всегда открытый характер, а также отсутствие права регресса к поставщику на экспорт. Последнее  обусловлено тем, что основной причиной факторингового обслуживания экспортера выступает обычно защита экспортера от кредитного риска. Обслуживание всего товарооборота, которое предусматривается при операциях внутри страны, встречается при факторинговом обслуживании внешнеторговых операций гораздо реже, факторинговые компании в большинстве случаев специализируются на обслуживании рынка одной страны или рынка определенной продукции.  
 

Т.о., целью  факторинга является улучшение финансового  состояния как поставщика, у которого ускоряется оборачиваемость оборотных  средств, так и банка, который  с помощью факторинга универсализирует свою деятельность.

Факторинг выполняет следующие функции:

Ш эмиссионная: восстанавливается объем оборотных средств поставщика, которые были отвлечены из оборота;

Ш стимулирующая: ускоряется оборачиваемость дебиторской задолженности, и соответственно оборотных средств;

Ш контрольная: так как банк может взять на себя управление дебиторской задолженностью поставщика, то взаимоотношения между поставщиком и его клиентами упорядочиваются.

Предмет

Предметом уступки по договору факторинга могут  быть только требования о передаче денег в оплату поставленных товаров, выполненных работ и оказанных  услуг. Предметом уступки, под которую предоставляется финансирование, может быть как денежное требование, срок платежа по которому уже наступил (существующее требование), так и право на получение денежных средств, которое возникнет в будущем (будущее требование). ГК РФ (ч. 2) от 26.01.1996 N 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.12.1995) (ред. от 25.12.2008), гл. 43, ст. 826, п. 1. При уступке будущего денежного требования оно считается перешедшим к финансовому агенту после того, как возникло само право на получение с должника денежных средств, которые являются предметом уступки требования, предусмотренной договором. Если уступка денежного требования обусловлена определенным событием, она вступает в силу после наступления этого события. ГК РФ (ч. 2) от 26.01.1996 N 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.12.1995) (ред. от 25.12.2008), гл. 43, ст. 826, п. 2.

Клиент  несет перед финансовым агентом  ответственность за действительность денежного требования, являющегося  предметом уступки. Денежное требование признается действительным, если клиент обладает правом на передачу денежного  требования и в момент уступки  этого требования ему не известны обстоятельства, вследствие которых  должник вправе его не исполнять. ГК РФ (ч. 2) от 26.01.1996 N 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.12.1995) (ред. от 25.12.2008), гл. 43, ст. 827.

Согласия  должника на переуступку денежного  требования не требуется. Более того, уступка финансовому агенту денежного  требования является действительной, даже если между клиентом и его  должником существует соглашение о  ее запрете или ограничении. ГК РФ (ч. 2) от 26.01.1996 N 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.12.1995) (ред. от 25.12.2008), гл. 43, ст. 828, п. 1. Следует  отметить, что должник обязан оплатить финансовому агенту денежное требование только в том случае, если был  уведомлен об уступке денежного  требования этому финансовому агенту. Если уведомления не было, то должник  вправе произвести платеж первоначальному  кредитору.

Помимо  финансирования под уступку денежного  требования, финансовый агент в рамках договора факторинга может предоставлять  клиенту различные финансовые услуги, связанные с переуступленными денежными  требованиями. Это может быть ведение  бухгалтерского учета, выставление  должникам счетов по уступленным  денежным требованиям? управление кредитом, учет реализации и др.

Субъекты

Факторинг обладает трехсторонним характером взаимоотношений - в факторинговой сделке участвуют как минимум поставщик, покупатель и финансовый агент (при обслуживании внешнеэкономических контрактов участников может быть больше).

В роли финансового агента может выступать  как банк, так и специализированная факторинговая компания. За рубежом факторинговые компании стремятся объединиться в сети для упрощения и повышения эффективности взаимодействия. Цели таких объединений следующие:

Ш развитие международного факторинга;

Ш привлечение компаний из разных стран к использованию единообразных правил факторинговых операций;

Ш анализ методологических проблем факторинга;

Ш выполнение образовательной роли;

Ш предоставление участникам факторинговых операций необходимой информации;

Ш защита своих участников на уровне международных финансовых организаций.

Каждый  участник факторинговой сети имеет возможность налаживать контакты с потенциальными партнерами из разных стран и перенимать положительный опыт ведения факторингового бизнеса.

Участником  факторингового объединения может стать только компания, удовлетворяющая определенному набору требований. Несмотря на строгость отбора, многие компании стремятся стать членами таких ассоциаций, так участие в них является гарантией качества для потенциальных клиентов.

За рубежом  основные клиенты факторинговых компаний и банков - средние и мелкие фирмы, испытывающие потребность в дополнительном финансировании и профессиональной административной поддержке. Каждая факторинговая компания имеет свои критерии отбора клиентов. Например, существуют отрасли, которые факторинговая компания может не обслуживать из-за повышенного риска, или же потенциальный клиент должен иметь определенный объем оборота.

В России финансовыми агентами должны быть банки, другие кредитные организации, а  также иные коммерческие предприятия, имеющие лицензию на осуществление  деятельности такого рода. ГК РФ (ч. 2) от 26.01.1996 N 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.12.1995) (ред. от 25.12.2008), гл. 43, ст. 825. Клиентами могут  быть коммерческие организации или  индивидуальные предприниматели (т.е. факторинговая операция может использоваться только в предпринимательской деятельности).

Наиболее  эффективно использование факторинга для следующих предприятий:

Ш малые и средние предприятия, увеличивающие объем продаж или выходящие на новые рынки;

Ш новые компании, еще не имеющие отлаженного механизма работы с дебиторской задолженностью.

Подобные  предприятия зачастую не могут получить банковский кредит, так как не удовлетворяют  условиям, предъявляемым банками. Факторинг  же позволяет этим предприятиям пополнить  оборотные средства и ускорить их оборачиваемость.

Взаимодействие  субъектов факторинга происходит посредством  отношений по купле-продаже товаров  с отсрочкой платежа и отношений  по переуступке дебиторской задолженности.

Этапы

При факторинге сразу после поставки банк выплачивает  поставщику 70-90% от номинальной стоимости  счета-фактуры по данной поставке. Оставшиеся 10-30% за вычетом комиссионного вознаграждения зачисляются на блокированный счет предприятия и выплачиваются  ему только после того, как покупатель погасил свои обязательства.