Контрольная работа по «Экономический анализ»

 

        Коэффициент текущей ликвидности (КТЛ): показывает прогнозируемые платежные возможности организации при условии погашения краткосрочной дебиторской задолженности и реализации имеющихся запасов (с учетом компенсации осуществленных затрат)

КТЛ = (А1+А2+А3) / (П1+П2)=(79302+83694+326459)/(152550+53272)=2,3780

     Коэффициент оборачиваемости активов- коэффициент, характеризующий эффективность использования активов. Рассчитывается как отношение чистой выручки от продаж к среднегодовой стоимости активов.

КОа=432360/510900=0,8463

      Рентабельность продаж вычисляется как отношение чистой прибыли к обороту и прочим торговым доходам (к выручке от продаж).

Коэффициент рентабельности продажхарактеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности и показывает, сколько предприятие имеет чистой прибыли с рубля.

Рп=51746/432360*100=11,97

        Рентабельность собственного капитала - отношение чистой прибыли компании к собственному капиталу, выраженное в процентах.

Рск-51746/279818*100=18,49

        Коэффициент автономии– доля собственных средств предприятия в общей сумме активов баланса.

Коэффициент автономии  характеризует степень финансовой независимости от кредиторов.

КА =279818/510900=0,5477

       Коэффициент маневренности собственных источников – это отношение его собственных оборотных средств к сумме источников собственных средств.

Коэффициент маневренности собственных источников, показывает величину собственных оборотных средств, приходящихся на 1 руб. собственного капитала.

Км=(341378-64745)/341378=0,8103

 

           Коэффициент финансирования рассчитывается как отношение собственных источников к заёмным. Нормальное значение больше 1. Показывает какая часть деятельности предприятия финансируется за счёт собственных средств.

Кф=341378/(205822+7000) =1,6041

       Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственнымиоборотными средствами

(СК-ВА)/ОА

Показывает, какая часть  оборотных средств финансируется за счет собственных оборотных источников.

Кооа=(341378-64745)/489455*100=56,52

 

Таблица 31

               Коэффициенты отношения показателей к эталону Х/Х max

 

Показатель	Общества с ограниченной отвественностью				Объём значимости показателя
	ООО "АГАТ"	№ 1	№ 2	№ 3
1. Коэффициент текущей  ликвидности	2,378/2,4415	2,1478/2,4415	1	1,8421/2,4415	4
2. Коэффициент оборачиваемости  активов	0,8463/0,8514	1	0,7147/0,8514	0,7578/0,8514	5
3. Рентабельность продаж, %	11,97/15,67	10,27/15,67	1	11,98/15,67	6
4. Рентабельность собтвенного  капитала, %	1	13,27/18,49	15,42/18,49	17,45/18,49	7
5. Коэффициент финансовой  независимости (автономии)	0,5477/0,6027	1	0,5894/0,6027	0,5749/0,6027	2
6. Коэффициент маневрённости	1	0,7594/0,8103	0,5678/0,8103	0,4258/0,8103	3
7. Коэффициент финансирования	1	1,1128/1,6041	0,9487/1,6041	0,8457/1,6041	4
8. Коэффициент обеспеченности  оборотных активов собственными  средствами, %	1	25,59/56,52	38,14/56,52	20,18/56,52	3

 

       Метод расстояния от эталона наиболее широко используется. Его суть заключается в следующем: находят коэффициенты отклонения от эталона, затем их обобщают и взвешивают на коэффициент значимости. В данном примере по каждому показателю найдем найлучший показатель-эталон, который принимаем за 1.

Рассчитываем показатель рейтинговой оценки по формуле среднеквадратичного отклонения:

 

R_j = Ö Z (X_1j)² + Z(X_2j)² + Z(X_3j)² +Z(X_4j)² + Z(X_5j)²

 

 

R_oooАГАТ = Ö 4*0,974² + 5*0,994² + 6*0,7639² + 7*1² + 2*0.9087² + 3*1² +4*1² + 3*1²=5,5577

 

R₁ = Ö 4*0,8797² + 5*1² + 6*0,6554² + 7*0,7177² + 2*1² + 3*0,9372² +4*0,6937² + 3*0,4528²=4,6319

 

R₂ = Ö 4*1² + 5*0,8394² + 6*1² + 7*0,834² + 2*0.9779² + 3*0,7007² +4*0,5914² + 3*0,6748²=4,9540

 

R₃ = Ö 4*0,7545² + 5*0,89² + 6*0,7645² + 7*0,9438² + 2*0,9539² + 3*0,5255² +4*0,5272² + 3*0,357²=4,4858

 

Организации ранжируются  в порядке увеличения рейтинговой  оценки. Наивысший рейтинг будет  иметь организация с наибольшим значением рейтинговой оценки.

Таблица 32

Результаты  сравнительной рейтинговой оценки

 

Показатель	Общества с ограниченной отвественностью
	ООО "АГАТ"	№ 1	№ 2	№ 3
1. Коэффициент текущей  ликвидности	0,974	0,8797	1	0,7545
2. Коэффициент оборачиваемости  активов	0,994	1	0,8394	0,89
3. Рентабельность продаж, %	0,7639	0,6554	1	0,7645
4. Рентабельность собтвенного  капитала, %	1	0,7177	0,834	0,9438
5. Коэффициент финансовой  независимости (автономии)	0,9087	1	0,9779	0,9539
6. Коэффициент маневрённости	1	0,9372	0,7007	0,5255
7. Коэффициент финансирования	1	0,6937	0,5914	0,5272
8. Коэффициент обеспеченности  оборотных активов собственными  средствами, %	1	0,4528	0,6748	0,357
9. Рейтинговая оценка  с учётом коэффициента значимости	5,5577	4,6319	4,9540	4,4858
10. Место организации	1	3	2	4

 

 

Вывод: наиболее привлекательным предприятием для  инвесторов является предприятие ООО”АГАТ”, т.к. у него наивысший показатель рейтинговой оценки.

Список  использованной литературы

 

1. Учебник финансовый менеджмент под редакцией Г.Б. Поляка
2. Экономический анализ под редакцией Л.Т Гиляровской 2001 г.
3. Microsoft Excel 2003.