Финансовое планирование

3. Таблицу  доходов и затрат. Задача данного документа показать,  как  будет  формироваться  и  изменяться прибыль: первый год — данные приводятся помесячно; второй год — данные приводятся поквартально; третий год — приводится общей суммой продаж за 12 месяцев. Среди анализируемых показателей выделяются: доходы от продаж товаров; издержки производства товаров; суммарная прибыль от продаж; общепроизводственные расходы (по видам); чистая прибыль.

4.Сводный  баланс активов и пассивов  предприятия. Назначение — главным образом для специалистов коммерческих банков  в  оценке тех сумм, которые намечается вложить в активы разных типов и за  счет  каких пассивов предприниматель собирается финансировать создание или  приобретение этих активов, рекомендуется  составлять  на  начало  и  конец  первого  года реализации продукции.

5.График  достижения безубыточности. Это схема, показывающая влияние на прибыль объемов  производства,  продажной цены и себестоимости продукции ( в разбивке на условно-постоянные и условно-временные издержки). С помощью этого графика можно найти так называемую точку безубыточности,  то есть тот объем производства,  при  котором  кривая,  показывающая  изменение выручки от реализации (при  заданном  уровне  цен),  пересечется  с  кривой, показывающей  изменение  себестоимости  продукции.   Допускается   несколько вариантов такого графика, соответствующих разным уровням цен на продукцию.

Основные  этапы подготовки бюджета: подготовка прогноза продаж, определение ожидаемого объема производства, расчет производственных затрат и эксплутационных расходов, определение движения денежных средств и других финансовых показателей, составление планируемых финансовых отчетов.

Прогноз объемов реализации.

      Прогноз объемов реализации (план сбыта) –  своего рода отправная точка при

подготовке  главного бюджета, поскольку намечаемый объем продаж оказывает влияние на все составные части главного бюджета. План сбыта обычно показывает количество единиц каждого изделия, которые компания предполагает продавать. Эта цифра умножается на предполагаемую цену продажи единицы изделия для составления плана сбыта. План сбыта включает также исчисление ожидаемых денежных поступлений от продажи в кредит, которые позднее будут учтены при составлении кассового плана. Прогноз объемов реализации призван дать представление о доле рынка, которую предполагается завоевать своей продукцией.

Обычно  он основывается на следующих показателях: на оценке показателей перспективного спроса; на оценке предложений со стороны других производителей; на результатах рыночных прогнозов и прогнозе доли рынка; на прогнозах цен на товары. Прогноз объемов реализации принято составлять на три года вперед, причем для первого года данные приводятся помесячно, для второго года поквартально, а третий год приводится общей суммой продаж за 12 месяцев. Логика такого разбиения проста: предполагается, что для начального периода производства уже точно известны будущие покупатели (имеется предварительная договоренность о будущих продажах). Начиная со второго года уже приходится заниматься прогнозными прикидками. Наиболее частой ошибкой при составлении прогноза реализации является недоучет эластичности спроса, который должен тщательно оцениваться в разделе «Маркетинговый анализ» бизнес-плана.

Следует подчеркнуть главные рискованные  моменты, способные воспрепятствовать достижению прибыльности и торгового успеха проекта. И чувствительность проекта к этим моментам. Обсуждение должно отражать мнение разработчиков проекта о рискованных ситуациях, которые могут возникнуть перед фирмой, отраслью из-за внешних причин. Сюда может быть включено рассмотрение таких ситуаций, как эффект от сокращения объема продаж или задержка с достижением запланированного уровня производительности. Желательно указать специальные виды страхования, охватывающие кредитный риск.

Производственный  план.

      После того, как подготовлен план сбыта, разрабатывается производственный план, определяется количество единиц изделия, которое намечается запустить в производство, с тем чтобы обеспечить планируемые продажи и потребности товарно-материальных запасов. Ожидаемый объем производства определяется вычитанием оцененных запасов готовой продукции на складе на начало периода из суммы предлагаемых к продаже единиц изделия и желательного объема наличной готовой продукции на складе на конец периода.

План  доходов и расходов.

     Финансовый  план составляется в виде баланса  доходов и расходов, который выражает в денежной форме результаты хозяйственно-финансовой деятельности, взаимоотношения с  бюджетом, банками, вышестоящими организациями. Финансовый план (баланс доходов и  расходов) предприятия состоит из четырех разделов: доходы и поступления  средств, расходы и отчисления, кредитные  взаимоотношения, взаимоотношения  с бюджетом. Размер плановых доходов  и расходов определяется на основе обоснованных расчетов, которые составляются по каждой статье баланса.

     В разделе «Доходы и поступления  средств» отражается доход в виде прибыли, амортизационных отчислений, других внутренних доходов предприятия, а также разного рода поступлений  из внешних источников. В составе  прибыли основную часть занимает прибыль от реализации товарной продукции. В общую балансовую прибыль предприятия  входит прибыль от реализации прочей продукции и услуг непромышленного  характера. Планирование амортизационных  отчислений осуществляется по каждому  виду или группе основных фондов, числящихся на балансе предприятия. Сумма амортизационных  отчислений определяется умножением среднегодовой  стоимости этих фондов на соответствующие  нормы амортизационных отчислений.

     В разделе «Расходы и отчисления средств» предусматриваются централизованные капитальные вложения, затраты на капитальный ремонт, расходы на прирост  норматива собственных оборотных  средств, убытки от эксплуатации жилищно-коммунального  хозяйства, расходы на содержание зданий и сооружений, отчисления на образование  фондов экономического стимулирования расходы на НИОКР, подготовку кадров и премирование работников за создание и внедрение новой техники, для  оказания финансовой помощи, другие расходы  и отчисления.

     Примерное содержание разделов финансового плана  можно представить следующими основными  статьями доходов и расходов.

     I. Доходы и поступления средств

     1. Прибыль от реализации продукции,  работ, услуг.

     2. Прибыль от прочей реализации (основных средств, других активов).

     3. Планируемые внереализационных  доходы, в том числе: доходы от долевого участия в уставном капитале других предприятий; доходы, полученные от ценных бумаг; доходы от хранения денежных средств на депозитных счетах в банках и других финансово-кредитных учреждениях; доходы от сдачи имущества в аренду.

     4. Амортизационные отчисления на  полное восстановление основных  фондов и нематериальных активов.

     5. Поступления средств от других  предприятий.

     II. Расходы и отчисления средств

     1. Налоги, уплаченные из прибыли  (по видам налогов).

     2. Распределение чистой прибыли,  в том числе: на накопление (по направлениям использования); на потребление (по направлениям использования).

     3. Долгосрочное инвестирование (по  формам инвестиций), в том числе: за счет амортизационных отчислений; за счет других источников финансирования (по видам источников).

     4. Прочие расходы.

     Рассмотрим  взаимосвязь доходов и расходов. При составлении плана особое внимание уделяется правильному расчету источников финансирования капитальных вложений, которые по характеру образования можно подразделить на четыре группы: внутренние ресурсы строительства, средства основной (промышленной) деятельности, ассигнования из бюджета и долгосрочный кредит банка.

     Плановая  потребность в финансировании капитальных  вложений в первую очередь должна обеспечиваться за счет мобилизации  внутренних ресурсов в капитальном  строительстве, осуществляемом хозяйственным  способом, амортизации, отчисляемой  на восстановление фондов и части  прибыли основной деятельности.

     Основным  источником финансирования капитальных  вложений предприятия является фонд развития производства, направляемым на техническое переоснащение действующих  производств, и фонд социально-культурных мероприятий и жилищного строительства  в части, расходуемой на строительство  жилого фонда. В качестве источника покрытия других расходов и отчислений используется прибыль предприятия.

     Значительное  внимание в современных условиях уделяется определению экономически обоснованных нормативов оборотных  средств.

     Собственными (закрепленными) оборотными средствами предприятия являются средства, которые  создаются за счет уставного фонда, прибыли. Приравненными к собственным  оборотным средствам предприятия  являются средства, находящиеся в  его распоряжении по условиям (расчетам) взаимоотношений предприятия с  рабочими и служащими, заказчиками  и т.д. Такие средства называются устойчивыми пассивами. К ним  относятся переходящая минимальная  задолженность по заработной плате  рабочим и служащим и отчислениям  на социальное страхование, задолженность  резерва предстоящих платежей, по авансовым платежам заказчиков и  др.

     Заемными  являются средства, получаемые предприятием от банков в виде ссуды, а также кредиторская задолженность.

     Необходимость деления оборотных средств на, нормируемые и ненормируемые  вытекает из требований, обусловливающих  планомерное развитие производства и непременное достижение наибольших результатов с наименьшими затратами  на единицу продукции.

     Установлением плановых нормативов по отдельным статьям  оборотных средств обеспечивается непрерывная и ритмичная работа производства (подробнее см. гл. 6).

     Весьма  важным вопросом разработки финансового  плана предприятия является определение  размеров фонда материального поощрения, фонда социально-культурных мероприятий  и жилищного строительства, а  также фонда развития производства.

     При планировании раздела «Кредитные взаимоотношения» рассчитывается размер привлекаемых долгосрочных кредитов по каждому их виду, необходимых  для обеспечения эффективной  производственно-хозяйственной деятельности предприятия и входящих и него подразделений.

     Полученный  от коммерческих банков кредит погашается после завершения работ в первую очередь за счет средств фонда  развития производства и других фондов, а при недостаточности - за счет прибыли, получаемой от проведения прокредитованных мероприятий.

     В условиях рыночной экономики коммерческие банки широко представляют как краткосрочные, так и долгосрочные кредиты на капитальное строительство. Использование  банковских ссуд вместо безвозмездного (как было ранее) финансирования капитальных  вложений значительно повышает ответственность  предприятий, требует более тщательного  обоснования экономической целесообразности затрат, более реалистического подхода  к определению действительной потребности  в средствах, создает заинтересованность в ускорении окупаемости капитальных  вложений.

     При определении взаимоотношений предприятия  с бюджетом рассчитывается размер платежей (плата за производственные фонды, фиксированные  платежи, свободный остаток прибыли, налоги) и ассигнований из бюджета  в целом и по отдельным направлениям.

     В настоящее время действует общий  порядок распределения прибыли  предприятий, определяющий его характер взаимоотношений с бюджетом.

     Общий порядок предусматривает, что плановая прибыль предприятия после определения  размеров взносов в бюджет в виде платы за производственные фонды, фиксированных  платежей, а также сумм, предназначенных  для уплаты за банковский кредит, направляется на формирование фондов предприятия.

     Для обеспечения полной взаимосвязи  статей финансового плана и определения  окончательных взаимоотношений  с государственным бюджетом при  завершении расчета баланса доходов  и расходов (в виде приложения к  нему) составляется проверочная (шахматная) таблица, в которой по горизонтали  приводятся источники финансирования (отраженные в подразделе «Доходы  и поступления»), а по вертикали - статьи расхода (из подраздела «Расходы и отчисления»), равнозначные в общей  сумме по итогу.