Управление оборотными средствами предприятий

     По  степени планирования оборотные средства подразделяются на нормируемые и ненормируемые.

     К нормируемым относятся оборотные  средства в производственных запасах.

     К ненормируемым оборотным средствам  относятся: денежные средства, отгруженные  товары и сданные работы, все виды дебиторской задолженности и др. [5, 245]

     На  практике применяют три основных метода нормирования оборотных средств: аналитический, коэффициентный и метод  прямого счета.

     Аналитический метод использует фактические данные о величине оборотных средств за какой-то период. При этом уточняются излишние и ненужные запасы, вносятся поправки на изменение условий производства и снабжения. Уточненный результат этих расчетов и считается нормативом оборотных средств на планируемый период. Этот метод используется в тех случаях, когда не предполагаются существенные изменения в условиях работы предприятия и средства, вложенные в материальные ценности и запасы, имеют большой удельный вес.

     Коэффициентный  метод состоит в том, что нормативы  на планируемый период рассчитываются путем внесения поправок (с помощью коэффициентов) в нормативы предшествующего периода. Коэффициенты учитывают изменение объемов производства, оборачиваемость оборотных средств, ассортиментные сдвиги и другие факторы. [4,109]

     Метод прямого счета состоит в том, что рассчитываются суммы оборотных средств по каждому конкретному виду товарно-материальных ценностей, затем они складываются, и в результате определяется норматив по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Общий норматив представляет сумму нормативов по всем элементам. Этот метод является наиболее точным, обоснованным, но вместе с тем довольно трудоемким.

     При нормировании оборотных средств  необходимо установить нормы запаса по отдельным видам нормируемых  материалов, определить нормативы по каждому элементу оборотных средств и рассчитать совокупный норматив по нормируемым оборотным средствам.

     Нормы оборотных средств характеризуют  минимальные запасы товарно-материальных ценностей, рассчитанных в днях запаса или в процентах к определенной базе (товарной продукции, объему основных фондов). Как правило, они устанавливаются на определенный период времени (квартал, год), но могут действовать и в течение более длительного периода. Нормы устанавливаются по производственным запасам, незавершенному производству, запасам готовой продукции на складе предприятия.

     Рассмотрим  расчет норм производственных запасов, незавершенного производства и готовой  продукции.

     Норма в днях по производственным запасам (сырью, материалам, покупным полуфабрикатам) складывается из времени:

     - выгрузки, приемки, складской обработки и лабораторного анализа (подготовительный запас);

     - нахождения материалов на складе для текущего производственного процесса (текущий запас) и страхового, или гарантийного, запаса (страховой запас);

     - подготовки материалов к производству (технологический запас);

пребывания  материалов в пути (транспортный запас).

     Наибольший  удельный вес в общей норме  оборотных средств по группе материалов занимает норма текущего запаса. [19, 324]

     Текущий запас — постоянный запас материалов, полностью подготовленных к запуску в производство и предназначенных для бесперебойной работы предприятия. Его величина зависит от среднесуточного потребления материалов, интервала между очередными поставками, размера партий поставок и партий запуска в производство. Для многих материалов интервал между очередными поставками берется в половинном размере или рассчитывается среднеарифметическим методом.

     Максимальная  величина текущего запаса (Зmax) определяется по формуле:

     З_max = Аn × Т,

     где Аn — среднесуточная потребность в данном материале, натуральные единицы измерения;

     Т — время между двумя очередными поставками, дни. [19]

     При этом среднесуточное потребление устанавливается  делением общей потребности в  данном материале в плановом периоде (год, квартал, месяц) на количество календарных дней за тот же период, если предприятие работает непрерывно, или на количество рабочих дней, если не работает в праздничные и выходные дни. [19]

     Средняя величина текущего запаса (его часто  называют переходным запасом) (З_ср) определяется по формуле:

     З_ср = З_max / 2.

     К следующему по значимости относится  страховой запас, который создается  на случай возможных срывов поставок во времени, задержек в пути, поступления  некачественных материалов и т.п. Размер страхового запаса устанавливается обычно в процентах к нормам оборотных средств на текущий запас (от 30 до 50%). [19]

     Страховой, или гарантийный, запас (Зс) можно  также определить по формуле:

     З_с = А_дн × П_м,

     где А_дн — норма страхового запаса материалов, дни;

     П_м — среднедневная потребность в данном виде материалов, руб.

     В среднем таким же по длительности является транспортный запас, образуемый в случае расхождения в сроках движения документооборота и оплаты по ним и времени нахождения материалов в пути. [19]

     На  предприятиях формируется и так называемый технологический запас (З_тех), который необходим для подготовки к производству. Величина такого запаса определяется по формуле:

     З_тех = А_п × Т_ц,

     где А_п — среднесуточная потребность в данном материале, натуральные единицы измерения;

       Т_ц — длительность технологического цикла, дни.

     Общая норма запасов (З_общ) по сырью, основным материалам, покупным полуфабрикатам определяется по формуле:

     З_общ = З_тек + З_с + З_тр + З_тех.

     Нормативная потребность оборотных средств  в запасных частях для текущего обслуживания и ремонта оборудования рассчитывается как произведение нормы запаса в руб., установленной по отношению к определенному показателю, на общую плановую величину последнего. [19]

     Например, норма запаса запасных частей для  техобслуживания и ремонта оборудования устанавливается в руб. на 1 тыс. руб. балансовой стоимости оборудования.

     Типовая норма оборотных средств на запасные части (А_тип) определяется по формуле:

     А_тип = А_общ / С_об,

     где А_общ — общая потребность в оборотных средствах на запасные части, руб.;

     С_об — стоимость оборудования и транспортных средств на конец планируемого года. [19]

     Норма запаса по незавершенному производству (Ннзп) устанавливается исходя из продолжительности  производственного цикла и степени  готовности изделий, которая выражается через коэффициент нарастания затрат. Норма определяется так:

     Н_нз = Т_ц × К_нз,

     где Т_ц — длительность производственного цикла, дни;

     К_нзп — коэффициент нарастания затрат.

     Коэффициент нарастания затрат в незавершенном  производстве характеризует уровень  готовности продукции и обусловлен тем, что затраты в незавершенном  производстве осуществляются в разное время и нарастают постепенно на протяжении всего цикла. Коэффициент  нарастания затрат всегда больше 0 и меньше 1. [19]

     Норма запаса по готовой продукции зависит  от времени оформления платежных  документов, упаковки и маркировки, хранения на складе до отгрузки, комплектования изделий до транзитной нормы, продолжительности  транспортировки изделий со склада предприятия до станции отправления и погрузки в транспортные средства.

     После установления норм запасов определяется норматив оборотных средств в  денежном выражении для отдельных  элементов оборотных средств  и в целом по предприятию.

     Норматив  оборотных средств — минимальная  сумма денежных средств, необходимая  предприятию для организации  производственной деятельности.

     В основном норматив по отдельным элементам  оборотных средств Sni находится по формуле:

     S_ni = H_3i × A_i,

     где H_3i — норма запаса i-го элемента, дни;

     A_i — показатель, по отношению к которому установлена норма.

     Рассмотрим  расчет нормативов оборотных средств  на примерах.

     Норматив  производственных запасов (сырья, материалов, покупных полуфабрикатов и т.д.) определяется умножением нормы в днях на однодневный их расход.

     S_ni = H_3i × М / Т_к,

     где М — расход сырья и материалов за календарный период времени, руб.;

     Т_к — календарный период, дни (год — 360 дней; квартал — 90 дней, месяц — 30 дней).

     Норматив  незавершенного производства (А_нзп) рассчитывается умножением нормы запаса в незавершенном производстве на среднесуточный выпуск продукции оцененной по производственной себестоимости.

     А_нзп = П_сут × Н_нзп,

     где П_сут — среднесуточный выпуск продукции по производственной себестоимости, руб.;

     Н_нзп — норма запаса в незавершенном производстве, дни.

     Норматив  оборотных средств на готовую  продукцию (З_ГП) на складе предприятия определяется по формуле:

     З_ГП = П_сут × Н_зг,

     где П_сут — однодневный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости;

     Н_зг — норма запаса готовой продукции, дни.

     Расчет  норматива оборотных средств  по расходам будущих периодов А_б.п определяется по формуле:

     А_б.п. = З_н + З_пл - З_пог,

     где З_н — расходы будущих периодов на начало планируемого периода;

     З_пл — затраты планируемого периода на эти цели;

     З_пог — затраты в планируемом периоде, подлежащие списанию на себестоимость продукции.

     Завершается процесс нормирования установлением совокупного норматива оборотных средств путем сложения частных нормативов по производственным запасам, незавершенному производству, расходам будущих периодов и готовой продукции.

     Средняя норма оборотных средств по предприятию  в целом рассчитывается делением совокупного норматива на однодневный выпуск товарной продукции по производственной себестоимости.

     Таким образом, нормирование оборотных средств  — необходимое условие определения  минимально достаточного объема средств, обеспечивающих эффективную работу предприятия в целом. [13, 147] 

     1.5. Источники формирования оборотных средств 

     Одним из важнейших принципов организации  оборотных средств является деление  их по источникам формирования. Все  источники финансирования оборотных  средств подразделяются на собственные и приравненные к ним средства, заемные, при влеченные и прочие источники.

     Оборотные средства, сформированные за счет собственных  источников в большинстве отраслей промышленности являются основой хозяйственной  деятельности предприятий. Собственные  средства играют главную роль в организации кругооборота фондов, так как предприятия, работающие на основе коммерческого расчета, должны обладать определенной имущественной и оперативной самостоятельностью с тем, чтобы вести дело рентабельно и нести ответственность за принимаемые решения. [13, 95]