Понятие векселя

 

Операции с иностранной  валютой и ценными бумагами в  иностранной валюте подразделяются на текущие валютные операции и валютные операции, связанные с движением  капитала.

 

К текущим  валютным операциям  относятся:

- переводы в РФ и  из страны иностранной валюты  для осуществления расчетов без  отсрочки платежа по экспорту  и импорту товаров, работ, услуг,  а также для осуществления  расчетов, связанных с кредитованием  экспортно-импортных операций на  срок не более 180 дней;

- получение и представление  финансовых кредитов на срок  не более 180 дней;

- переводы в РФ и  из страны процентов, дивидендов  и иных доходов по вкладам,  инвестициям, кредитам и прочим  операциям, связанным с движением  капитала;

- переводы неторгового  характера в РФ из страны (зарплаты, пенсии, алименты и т.д.)

Валютные операции, связанные  с движением капитала включают:

- прямые инвестиции, т.е.  вложения в уставной капитал  предприятия с целью извлечения  дохода и получения прав на  участие в управлении предприятием;

- портфельные инвестиции, т.е. приобретение ценных бумаг;

- переводы в оплату  права собственности на здания, сооружения и иное имущество;

- предоставление и получение  отсрочки платежа на срок более  180 дней  по экспорту и импорту  товаров, работ, услуг;

- предоставление и получение  финансовых кредитов на срок  более 180 дней;

- все иные валютные  операции не являющиеся текущими.

 

Классификация банковских валютных может осуществляться как по критериям, общим для всех банковских операций (пассивные, активные операции), так  и по особым классификационным признакам, свойственным только валютным операциям. Основополагающий вариант классификации  валютных операций вытекает из закона РФ "О валютном регулировании  и валютном контроле" Он состоит  в следующем: все операции с иностранной  валютой и ценными бумагами в  иностранной валюте подразделяются на:

- текущие валютные операции;

- валютные операции, связанные  с движением капитала.

В настоящее время более  широкое значение приобрели текущие  валютные операции. При этом отсрочка платежа предоставляется на минимальный  срок. Ограниченный круг валютных операций, связанных с движением капитала, обосновывается большими рисками при  их осуществлении, а также более  сложным оформлением (получение  разрешения ЦБ РФ на данные операции). Необходимо уточнить, что все валютные операции тесно взаимосвязаны, поэтому  очень сложно четко отклассифицировать все операции с иностранной валютой. Тем более, что операции могут  быть отнесены к нескольким основным видам валютных операций.

1. Открытие и ведение  валютных счетов клиентуры

Данная операция включает в себя следующие виды:

- открытие валютных счетов  юридическим и физическим лицам;

- начисление процентов  по остаткам на счетах;

- предоставление овердрафтов  (особым клиентам по решению  руководства банка);

- предоставление выписок  по мере совершения операции;

- оформление архива счета  за любой промежуток времени;

- выполнение операций, по  распоряжению клиентов, относительно  средств на их валютных счетах;

- контроль за экспортно-импортными  операциями.

 

2. Неторговые операции  коммерческого банка

К неторговым операциям относят  операции по обслуживанию клиентов, не связанных с проведением расчетов по экспорту и импорту товаров  и услуг клиентов банка движением  капитала.

Уполномоченные банка  могут совершать следующие операции неторгового характера:

- покупку и продажу  наличной иностранной валюты  и платежных документов в иностранной  валюте;

- инкассо иностранной  валюты и платежных документов  в валюте;

- осуществлять выпуск  и обслуживание пластиковых карт  клиентов банка;

- производить покупку  (оплату) дорожных чеков иностранных  банков;

- оплату денежных аккредитивов  и выставление аналогичных аккредитивов.

Неторговые операции, в  разрезе отдельных видов, получили широкое  распространение для  предоставления клиентам более широкого спектра банковских услуг, что играет немаловажную роль в конкурентной борьбе коммерческих банков за привлечение  клиентуры. Без операций, а именно осуществления переводов за границу, оплаты и выставление аккредитивов, покупки дорожных чеков, практически  невозможна повседневная работа с клиентами.

Операции покупки и  продажи наличной валюты является одной  из основных операций неторгового характера. Деятельность обменных пунктов коммерческих банков служит рекламой банка, средством  привлечения клиентов в банк, и, самое  главное, приносит реальный доход коммерческому  банку.

 

3. Установление корреспондентских  отношений с иностранными банками. 

Эта операция является необходимым  условием проведения банком международных  расчетов. Принятие решения об установлении корреспондентских отношений с  тем или иным зарубежным банком должно быть основано на реальной потребности  в обслуживании регулярных экспортно-импортных  операций клиентуры. Для осуществления  международных расчетов банк открывает  в иностранных банках и у себя корреспондентские счета "Ностро" и "Лорро". Счет "Ностро" - это  текущий счет, открытый на имя коммерческого  банка у банка-корреспондента. Счет "Лорро" - это текущий счет, открытый в коммерческом банке на имя банка-корреспондента.

 

4. Конверсионные операции

Конверсионные операции представляют собой сделки покупки и продажи  наличной и безналичной иностранной  валюты (в том числе с ограниченной конверсией) против наличных и безналичных  рублей Российской Федерации.

К ним относятся:

• Сделка "спот" - это операция, осуществляемая  по согласованному сегодня курсу, когда одна валюта используется для покупки другой валюты со сроком окончательного расчета на второй рабочий день, не считая дня заключения сделки.
• Операция "форвард" (срочные сделки) - это контракт, который заключается в настоящий момент времени по покупке одной валюты в обмен на другую по обусловленному курсу, с совершением сделки в определенный день в будущем. В свою очередь операция "форвард" подразделяется на:
• сделки с "аутрайдером" - с условием поставки валюты на определенную дату;
• сделки с "опционом" - с условием нефиксированной даты поставки валюты.
• сделка "своп" представляет собой валютные операции, сочетающие покупку или продажу валюты на условиях наличной сделки "спот" с одновременной продажей или покупкой той же валюты на срок по курсу "форвард". Сделки "своп" включают в себя несколько разновидностей:
• сделка "репорт" - продажа иностранной валюты на условиях "спот" с одновременной ее покупкой на условиях "форвард";
• сделка "дерепорт" - покупка иностранной валюты на условиях "спот" и одновременная продажа ее  на условиях "форвард". В настоящее время осуществляется покупка-продажа на условиях "форвард", а также покупка-продажа фьючерсных контрактов.

Валютный арбитраж - осуществление  операций по покупке иностранной  валюты с одновременной продажей ее в целях получения прибыли  от разницы  именно валютных курсов.

 

5. Операции по международным  расчетам, связанные с экспортом  и импортом товаров и услуг.

Во внешней торговле применяются  такие формы расчетов, как документарный  аккредитив, документарное инкассо, банковский перевод.

Документарный аккредитив - обязательство банка, открывшего аккредитив (банка-эмитента) по просьбе своего клиента-приказодателя (импортера), производить  платежи в пользу экспортера (беницифиара) против документов, указанных в аккредитиве.

При расчетах по экспорту в  форме документарного аккредитива  иностранный банк открывает его  у себя по поручению фирмы-экспортера и посылает банку об этом аккредитивное  письмо, в котором указывается  вид аккредитива и порядок  выплат по нему. На каждый аккредитив, открывается досье.

В расчетах по форме документарного инкассо - банк-эмитетнт принимает на себя обязательство предъявить предоставленные  доверителем документы плательщику (импортеру) для акцепта и получения  денег.

При применении банковских переводов в расчетах вся валютная выручка зачисляется на транзитные счета в уполномоченных банках. После  поступления ее на транзитный валютный счет в поручение о переводе поступившей  суммы или части ее на текущий  счет указывается и продажа части  экспортной выручки на внутреннем валютном рынке в порядке обязательной продажи.

 

6. Операции по привлечению  и размещению валютных средств. 

Эти операции включают в  себя следующие виды:

1) привлечение депозитов:

-физических лиц;

-юридических лиц, в  том числе межбанковские депозиты;

2) выдача кредитов:

-физическим лицам;

-юридическим лицам;

3) размещение кредитов  на межбанковском рынке.

Эти операции являются основными  для коммерческих банков РФ и по доходности, и по значимости в обслуживании клиентов банка.

 

Доходы по валютным счетам клиентов включают в свой состав комиссии за оформление паспортов сделок, а  также комиссию за обналичивание  иностранной валюты (так как ведение  валютного счета клиентов складывается из комиссий по каждой сделке, которые  относятся к разным видам валютных операций). Это и составляет основной доход по данной операции. К доходам  размещения средств относятся: проценты за кредиты выданные (краткосрочные, долгосрочные), депозиты размещенные; размещение средств в валютные ценные бумаги и доход по ним. К доходам  по международным расчетам относятся: комиссия за переводы, инкассо платежных  документов в иностранной валюте, открытие и выставление аккредитивов.

 

 

 

 

 

 

 

 

4. РАСПИШИТЕ ПО ТАБЛИЦЕ  ГРАФИК ПОГАШЕНИЯ ПЛАТЕЖЕЙ ПО  КРЕДИТУ НА СЛЕДУЮЩИХ УСЛОВИЯХ:

 

Сумма кредита 300 т.руб.

Проценты по кредиту 42 % годовых.

Срок кредита 90 дней.

Дата выдачи12. 01.03.г.

Особые условия – проценты за пользование кредитом выплачиваются  каждые 10 дней. Сумма основного долга  погашается  ежемесячно равными  долями одновременно с погашением процентов.

 

 

Дата платежа	Сумма основного  долга	Процентная ставка (годовая)	Сумма процентов	К оплате
22.01.03	33333	42%	3500	36833
01.02.03	33333	42%	3500	36833
11.02.03	33333	42%	3500	36833
21.02.03	33333	42%	3500	36833
03.03.03	33333	42%	3500	36833
13.03.03	33333	42%	3500	36833
23.03.03	33333	42%	3500	36833
02.04.03	33333	42%	3500	36833
12.04.03	33333	42%	3500	36833
Итого	300000	-	31500	331500

 

300000/9=33333 сумма основного  платежа за 10 дней

J= PxIxN, где P- 300 т. руб.,   I – 42%,    N= 90 дней/360дней= 0,25

J1 = 300000x0,42x0,25 = 31500 сумма процентов за 90 дней

J2 = 300000x0,42x0,02778 = 3500 сумма процентов за 10 дней

33333+3500=36833 – сумма платежа  вместе с процентами за 10 дней

S = Px(1+IxN);      S= 300000x(1+0,42x0,25)= 331500 руб.

   

5. ТЕСТ

 

№ вопроса	Вопрос	Ответы
	Финансы – это…	система денежных отношений (V) деньги (купюры) система кредитования
	Существуют следующие виды финансов…	государственные финансы и финансы субъектов хозяйственной деятельности (V) общегосударственные финансы и финансы физических лиц общественные и личные
	Общегосударственные финансы формируются  за счет…	налогов, сборов и пошлин (V) выручки субъектов хозяйственной деятельности прибыли субъектов хозяйственной деятельности
	Финансы субъектов хозяйственной  деятельности не выполняют функцию…	перераспределения средств между различными статьями госбюджета (V) использования денежных фондов формирования денежных фондов
	В структуру финансового рынка  не входит…	рынок товаров и услуг (V) рынок ссудного капитала фондовый рынок
	Бюджетное регулирование – это…	перераспределение средств между различными статьями бюджета (V) управление государственным долгом  управление финансами субъектов  хозяйственной деятельности
	К основным элементам финансового  механизма не относятся…	специализация предприятий (V) правовое и информационное обеспечение финансовые методы и финансовые рычаги
	К финансовым рычагам не относятся…	устав субъектов хозяйственной деятельности (V) прибыль дивиденды
	Источники финансовых ресурсов предприятий…	собственные, заемные, привлеченные (V) инвестиционные и кредитные бюджетные и внебюджетные
	Закон денежного обращения формализует  зависимость между…	количеством денег в обращении и количеством производимых товаров и услуг (в стоимостном выражении) (V) количеством денег в обращении и величине государственного бюджета количеством денег в обращении и валютными резервами ЦБ
	Денежная масса имеет следующие  составляющие…	М1, М2, М3 (V) М1, М2 М1, М2, М3, М4
	При увеличении ЦБ ставки рефинансирования экономическая активность предприятий…	понижается (V) повышается остается без изменений
	Денежная масса М1 включает…	наличные деньги и чековые вклады (V) М2, небольшие срочные вклады, облигации государственных займов М3, крупные срочные вклады
	К функциям ЦБ не относятся…	прием депозитных вкладов (V) определение учетной ставки эмиссия денежной массы
	К функциям коммерческих банков не относятся…	определение учетной ставки (V) трастовые операции охрана ценностей
	Основным показателем денежной массы  является…	рост ВНП (V) рост золотовалютных резервов ЦБ сокращение государственного долга
	Тип инфляции наименее разрушительной для экономики…	«ползучая» (V) «галопирующая» «гиперинфляция»