Кредитная Политика Банка

Существенным элементом  решений в рамках кредитной политики является вопрос о скидках. Решение  о скидках (cash discounts), предоставляемых  при оплате в согласованные сроки, принимается на основе анализа соответствующих доходов и расходов. Изменение цены предполагает следующие преимущества для продавца: 1) привлечет новых покупателей, которые расценивают скидку как снижение цены; 2) скидка приведет к сокращению периода сокращения задолженности, так как часть постоянных клиентов ускорит выплаты с целью получения скидки. Тем самым происходит компенсация потерь в выручке, обусловленных предоставлением скидки. Таким образом, оптимальной считается скидка, установленная на уровне, когда предельные затраты и прибыль точно уравновешивают друг друга.

Период кредитования (credit period) – общая продолжительность  времени, в течение которого покупатель должен оплатить счет за товары, приобретенные  им в кредит.

В условиях кредита  указывается срок, на который предоставляется  кредит, и возможные скидки. К примеру, термин «2/10» означает, что если счет будет оплачен в течение 10 дней со дня выставления счет - фактуры, покупателю будет предоставлена скидка в размере 2%. Термин «нетто 30» указывает на то, что полная оплата товара должна быть произведена в течение 30 дней, т.е. период кредитования составляет 30 дней .

Срок предоставления скидки за ранние платежи (cash discount period) – период времени, в течение которого покупатель может получить скидку за более раннюю оплату счета.

Скидка за ранние платежи (cash discount) – сокращение цены товара, выраженное в процентах, предоставляемое  в случае оплаты счет – фактуры  в ранние сроки. Эта мера стимулирует  покупателей, приобретающих товары в кредит, оплачивать счета как  можно быстрее.  

После того как организация  разработала и определила условия  продажи товаров в кредит, необходимо произвести оценку каждого отдельного претендента на получение кредита  и учесть возможность возникновения  безнадежного долга или задержки платежа. Процедура такой оценки включает три взаимосвязанных этапа :

• сбор информации о  претенденте на получение кредита;

• анализ полученной информации с целью определения  уровня его кредитоспособности;

• принятие решения  о предоставлении кредита.

Решением определяется, следует ли предоставлять кредит данному заявителю, на какой срок и на какую сумму. Как правило, дебиторская задолженность отдельных потребителей связана с большим риском неплатежа, чем дебиторская задолженность компаний. Целесообразно определить лимиты кредитования и ускорить востребование платежей, если происходят какие-либо негативные изменения в финансовом состоянии покупателя. Для этого можно удержать продукцию или приостановить оказание услуг, пока не будут произведены платежи, или потребовать имущественный залог в поддержку сомнительных счетов.

Для выявления покупателей, нарушающих сроки платежа, необходимо классифицировать дебиторские задолженности  по срокам оплаты (расположить по времени, истекшему с даты выставления  счета) и облагать процентом просроченные платежи.  

II глава. Эффективность  кредитной политики. 

Оптимальная кредитная  политика, следовательно, и оптимальный  уровень дебиторской задолженности  прямо зависят от специфики деятельности каждой конкретной фирмы. Значит, оптимальная  кредитная политика различается у организаций одной отрасли, а также у отдельной организации в различные периоды.

При коммерческом кредитовании часто упускается из виду то, что  денежные средства имеют такое свойство, как обесценение с течением времени. Данный факт может быть незаметен при отсрочке платежа в пределах одной - двух недель. Однако при кредитовании на срок больше одного месяца фактор инфляции в условиях российского рынка становится достаточно весомым.

Существует еще  одно обстоятельство, которое может  повлиять на принятие решения о предоставлении коммерческого кредита. Дело в том, что финансовые работники, как правило, ассоциируют с дебиторами элемент риска. Причем риск увеличивается прямо пропорционально продолжительности и объему предоставляемого кредита. Для того чтобы выработать эффективную кредитную политику и минимизировать потери организации от недобросовестного исполнения дебиторами обязательств, важно принять во внимание этот фактор наравне с учетом фактора инфляции .

Эффективная кредитная  политика разрабатывается и внедряется для того, чтобы минимизировать задолженность и затраты, которые понесет производитель в связи с кредитованием. Она включает в себя технологии, инструменты, методики, алгоритмы, обеспечивающие минимизацию затрат предприятия в связи с кредитованием.

Эффективной кредитной  политикой считается такая кредитная  политика, которая обеспечивает достижение целей по выручке от

реализации и максимизирующая  прибыль в результате кредитования покупателей.

Если достижение целей по выручке от реализации и валовой

прибыли связано  с результативностью кредитной  политики, то достижение целей по прибыли  следует связать с эффективностью кредитной 

политики, т.к. прибыль  есть разность между валовой прибылью и валовыми расходами, на которые  кредитная политика влияет одновременно.

В связи с этим, критерием эффективности кредитной  политики

является максимизация эффекта от инвестирования в дебиторскую  задолженность .

Внедрение эффективной  кредитной политики позволит минимизировать безнадежную задолженность, обеспечить требуемую скорость оборачиваемости дебиторской задолженности, достичь цели по выручке от реализации и чистой прибыли.

Разработка и внедрение  эффективной кредитной политики необходимы всем предприятиям, у которых  есть дебиторская задолженность, предприятиям с недостаточно высокой скоростью обращения дебиторской задолженности. Причем чем больше дебиторская задолженность, тем острее необходимость во внедрении данной технологии.

Определить степень  необходимости во внедрении эффективной  кредитной политики достаточно просто – чем больше коэффициент отвлечения активов в дебиторскую задолженность, тем больше показан данный подход.

Коэффициент отвлечения активов в дебиторскую задолженность  – отношение дебиторской задолженности  к суме активов .

Технология разработки эффективной кредитной политики детально прописывает методику расчета затрат, связанных с кредитованием. Результаты от внедрения эффективной кредитной политики можно измерить количественно, т.к. технология предусматривает инструменты,

позволяющие оценить эффективность по таким количественным показателям, как выручка от реализации в кредит, валовая прибыль от продаж в кредит и т.п.

В зависимости от уровня подготовки менеджмента компании, предприятие может заказать либо полную разработку эффективной кредитной политики, либо услуги по обучению методике с целью ее самостоятельной разработки.

К существенным достоинствам технологии разработки эффективной  кредитной политики относятся :

1. Ее описание  в идее системной модели разработки  и управления эффективной кредитной политикой, в полном объеме описывающей входные информационные ресурсы, процесс преобразования, выходные результаты и их использование в системах управления предприятием.

2. Процесс преобразования  модели содержит новые компоненты:

• принципы эффективной кредитной политики;

• критерий эффективности  инвестирования в дебиторскую задолженность;

• расчетные соотношения  для эффективного кредитного периода  и эффективного кредитного лимита;

• алгоритм оптимизации  текущей дебиторской задолженности по критерию ее эффективного размера;

• алгоритм расчета  ценовых скидок наценок, используемый для стимулирования дебиторов к  сокращению сроков расчета;

• алгоритм управления системой параметров кредитования покупателей;

• список и содержание конкретных стандартов оценки покупателей и стандартов предоставления кредитов;

• алгоритм инкассации дебиторской задолженности.

Целями эффективной  кредитной политики являются :

• увеличение объемов  реализации продукции в краткосрочном  и долгосрочном периоде для достижения требуемой прибыльности;

• максимизация эффекта (дохода) от инвестирования финансовых средств в дебиторскую задолженность;

• достижение требуемой  оборачиваемости дебиторской задолженности;

• ограничение относительного роста просроченной дебиторской задолженности, в том числе сомнительной и безнадежной задолженности, в структуре дебиторской задолженности.

Увеличение объемов  реализации продукции в краткосрочном  и долгосрочном периоде достигается  за счет применения эффективной кредитной политики следующим образом:

- устанавливаются  эффективные для конкретного  клиента кредитный период и  кредитный лимит;

- прогнозируется  размер дебиторской задолженности  для очередного планового периода,  что позволяет своевременно обеспечить  финансовыми ресурсами собственные потребности;

- согласованность  кредитной политики с товарной, ценовой, сбытовой политикой,  политикой управления человеческими  ресурсами приводит к синергетическому  эффекту в увеличении объемов  реализации.

Максимизация эффекта (дохода) от инвестирования финансовых средств в дебиторскую задолженность достигается за счет применения эффективной кредитной политики следующим образом:

• базовой концепцией системы эффективных кредитных  условий является ориентация на клиента, что подразумевает следующее: каждому клиенту создаются все условия – предоставляется эффективный кредитный лимит, кредитный период, ценовые скидки и наценки, стимулирующие покупателя к сокращению сроков расчета за поставленные товары.

• размер дебиторской  задолженности ограничивается размером эффективной дебиторской задолженности, что ограничивает риск снижения оборачиваемости дебиторской задолженности;

• дебиторы стимулируются  к сокращению сроков расчета за товары, купленные в кредит: применяются  ценовые скидки за досрочное выполнение договорных обязательств по оплате и наценки в случае возникновения просроченной задолженности;

• стандарты оценки покупателей и дифференциации предоставления кредита снижают риск возникновения  просроченной дебиторской задолженности и замедления ее оборачиваемости за счет:

- кредитования только  платежеспособных покупателей;

- концентрации усилий  на наиболее привлекательных  покупателях по критерию получения  прибыли;

- ежемесячные оценки  текущей платежеспособности каждого  дебитора и назначения кредитного статуса, связанного с ужесточением кредитных условий при негативном отклонении оборачиваемости дебиторской задолженности от требуемого значения;

- однозначной связи  кредитного статуса дебитора  и соответствующего стандарта  предоставления кредита;

- внедрение на  предприятии эффективного алгоритма  инкассации дебиторской задолженности;

- точно определит  и скоординирует действия всех  специалистов, участвующих в инкассации  дебиторской задолженности на  всех стадиях инкассации;

- действия по профилактике возникновения просроченной дебиторской задолженности.

Таким образом, чтобы  обеспечить максимальный экономический  эффект кредитной политики и политики взыскания дебиторской задолженности, следует изменять их в комплексе. Оптимальным решением будет наиболее выгодная комбинация стандартов кредитоспособности, периода кредитования, политики в отношении скидок за ранние платежи, специальных условий и расходов, связанных с взиманием платежей.  
 
 

III глава. Особенности  кредитной политики российских  банков. 

Отметим, что главным  критерием для банка при рассмотрении кредитной заявки является информация о потенциальном заемщике. Ее достоверность  и полнота позволяют банку  оценить потенциальные риски, связанные  с выдачей кредита, и принять  решение о возможности предоставления более дешевых заемных средств.

Довольно распространено мнение, что банк гарантирует возврат  выданного кредита тем залогом, который он принимает от заемщика в качестве обеспечения. Это верно  только отчасти. Возврат кредита  через реализацию обеспечения – наиболее дорогой для банка вариант развития кредитных отношений, не говоря о затратах времени и средств на судебные разбирательства в случае банкротства заемщика .

Кроме того, для любого банка гораздо важнее долговременное сотрудничество с компанией, поэтому банк должен быть уверен не только в возврате выданных кредитов, но и в том, что они будут способствовать развитию предприятия. Поэтому банки проводят финансово – экономический анализ деятельности организации, претендующей на получение кредита.