Финансовое планирование

     При  реализации балансового метода планирование финансовой деятельности предприятия осуществляется и от возможности производить товары или услуги, и от потребностей рынка в них. В процесс управления предприятием явно включается маркетинг. Таким образом, этот метод позволяет интегрировать взаимоотношения потребитель - предприятие с внутренними бизнес-процессами предприятия. 
 

4. Метод оптимизации плановых решений

     Сущность метода оптимизации плановых решений заключается в разработке нескольких вариантов плановых расчётов, с тем чтобы выбрать из них наиболее оптимальный. Собственно прогнозирование осуществляется в ходе имитационного моделирования, когда при расчетах варьируют темпами изменения базового показателя и независимых факторов, а его результатом является построение нескольких вариантов прогнозной отчетности.

        При этом могут применяться  разные критерии выбора:

      минимум приведённых затрат;

      максимум  приведённой прибыли;

      минимум вложения капитала при наибольшей эффективности результата;

      минимум текущих затрат;

      минимум времени на оборот капитала, т.е. ускорение  оборачиваемости средств;

      максимум  дохода на рубль вложенного капитала;

      максимум  прибыли на рубль вложенного капитала;

      максимум  сохранности финансовых ресурсов, т.е. минимум финансовых потерь (финансового или валютного риска).

   К примеру,  планирование материальных ресурсов включает в себя составление  проектов заказов на закупку и/или  внутреннее производство необходимых  материалов-комплектующих. Из всех составленных проектов по этому вопросу выбирается наиболее оптимальный. Оптимальное решение содержит следующие вопросы:

• производственная деятельность описывается как поток взаимосвязанных заказов;
• при выполнении заказов учитываются ограничения ресурсов;
• обеспечивается минимизация производственных циклов и запасов;
• заказы снабжения и производства формируются на основе заказов реализации и производственных графиков;
• движение заказов увязывается с экономическими показателями;
• выполнение заказа завершается к тому моменту, когда он необходим.

 

  Известно, что выпуск продукции напрямую связан с тем, насколько хорошо и ритмично предприятие снабжается сырьем или  комплектующими, насколько рационально  используются складские площади, и, наконец, насколько ее выпуск связан с заказами клиентов или потребностью рынка. Изменение оптимального соотношения любой из этих составляющих влечет за собой те или иные проблемы. Перебои с поставками сырья влекут за собой простои в выпуске продукции, поступление большего, чем необходимо, количества материалов может повлечь за собой необоснованные потери. 

5. Экономико-математическое моделирование

     Финансовое планирование требует широкого использования экономико-математического моделирования наряду с ранее применявшимися методами планирования финансовых показателей.

  Сущность  экономико-математического моделирования  в планировании финансовых показателей  заключается в том, что оно  позволяет найти количественное выражение взаимосвязей между финансовыми  показателями и факторами, их определяющими. Эта связь выражается через экономико-математическую модель. Экономико-математическая модель представляет собой точное математическое описание экономического процесса, т.е. описание факторов, характеризующих структуру и закономерности изменения данного экономического явления с помощью математических символов и приёмов (уравнений, неравенств, таблиц, графиков и т.д.). В модель включаются только основные (определяющие) факторы. Модель может строиться по функциональной или корреляционной связи. Функциональная связь выражается уравнением вида :

  Y = f (x),

  где Y - показатель; х - факторы.

  Корреляционная  связь - это вероятностная зависимость, которая проявляется лишь в общем  и только при большом количестве наблюдений. Корреляционная связь показывается уравнениями регрессии различного вида. При расчёте моделей планирования первостепенное значение имеет определение периода исследования. Период исследования должен браться таким, чтобы исходные данные были бы однородны. При этом следует иметь в виду, что слишком малый период обследования не даёт возможности выявить общие закономерности. А с другой стороны, нельзя брать и слишком большой период, так как любые экономические закономерности непостоянны и могут существенно изменяться в течение длительного времени. В связи с этим наиболее целесообразно использовать годовые данные финансовой деятельности за 5 лет, а для текущего (годового) планирования - квартальные данные за 1-2 года. При существенных изменениях условий работы хозяйствующего субъекта в плановом периоде в рассчитанные на основе экономико-математических моделей показатели вносятся необходимые коррективы. Экономико-математическое моделирование позволяет также перейти в планировании от средних величин к оптимальным вариантам. Повышение уровня научно обоснованного планового показателя требует разработки нескольких вариантов планового показателя, исходя из различных условий и путей развития хозяйствующего субъекта с последующим отбором оптимального варианта. Для нахождения такого оптимального варианта используются экономико-математические модели.

  Построение  экономико-математической модели финансового  показателя складывается из следующих  основных этапов:

1. Изучение динамики финансового показателя за определённый отрезок времени и выявление факторов, влияющих на направление этой динамики и степени зависимости.
2. Расчёт модели функциональной зависимости финансового показателя от определяющих факторов.
3. Разработка различных вариантов плана финансового показателя.
4. Анализ и экспертная оценка перспектив развития плановых финансовых показателей.
5. Принятие планового решения. Выбор оптимального варианта.

 

      Алгоритм  разработки планового показателя может  быть представлен в виде следующей  схемы:

        

      

      

        
 
 

Рис 2.  Процесс разработки планового с  применением экономико-математической модели.

      Формализованные модели финансового планирования подвергаются критике по двум основным причинам:

в ходе моделирования могут, а фактически и должны быть построены быть разработаны  несколько вариантов планов, причем формализованными критериями невозможно определить, какой из них лучше;

любая финансовая модель лишь упрощенно выражает взаимосвязи между экономическими показателями.

      На  самом деле оба этих тезиса вряд ли имеют негативный оттенок. Они  лишь указывают на то, что жестко предопределенных и однозначных решений в плановой работе не может быть в принципе. На этой особенности планирования вообще и финансового в частности постоянно акцентируют внимание российские и западные специалисты. Вероятно, желая подчеркнуть важность тезиса о принципиальной невозможности, во-первых, объять необъятное при структурировании и детализации плановой работы, и, во-вторых, пытаться получать однозначные формализованные ориентиры и оценки планового характера, известные западные ученые Р. Брейли и С. Майерс даже сформулировали, не без доли юмора, некий закон, суть которого состоит в следующем:

Аксиома. Набор нерешенных проблем бесконечен.

Аксиома. Количество нерешенных проблем, которые отдельный человек может держать в голове в данный момент, ограничено десятью.

Закон. Следовательно, в любой области всегда будут существовать некие 10 проблем, которые можно обсуждать, но которые не имеют формализованного решения.

      Именно  поэтому плановая работа не должна сводиться к банальному стремлению рассчитать некоторые четко и  однозначно определяемые плановые ориентиры, поскольку это недостижимо

      Оптимизации принятия решений при экономико-математическом  методе  способствует использование  ЭВМ, автоматизированных систем финансовых расчетов.

      В экономико-математическую модель должны включаться только основные факторы. Проверка качества моделей производится практикой. Практика применения моделей показывает, что сложные модели со множеством параметров оказываются зачастую не пригодными для практического использования. Планирование основных финансовых показателей на основе экономико-математического моделирования является основой для функционирования автоматизированной системы управления финансами (АСУФ).  

 

       ЗАКЛЮЧЕНИЕ

    Изучив  теоретические основы финансового  планирования, можно заключить, жизнедеятельность фирмы невозможна без планирования, "слепое" стремление к получению прибыли приведет к быстрому краху. При создании любого предприятия необходимо определить цели и задачи его деятельности, что и обуславливает долгосрочное планирование. Долгосрочное планирование определяет среднесрочное и краткосрочное планирование, которые рассчитаны на меньший срок и поэтому подразумевают большую детализацию и конкретику. Основой планирования является план сбыта, так как производство ориентировано в первую очередь на то, что будет продаваться, то есть пользоваться спросом на рынке. Объем сбыта определяет объем производства, который в свою очередь, определяет планирование всех видов ресурсов, в том числе трудовые ресурсы, сырьевые запасы и запасы материалов. Это обуславливает необходимость финансового планирования, планирование издержек и прибыли. Планирование должно осуществляться по жесткой схеме, использовать расчеты многих количественных показателей.

     Рассмотрев  цели и сущность финансового планирования, а также различные аспекты практики составления финансовых планов, можно сделать заключение, что финансовый план является неотъемлемой частью  внутрифирменного планирования, одним из важнейших документов, разрабатываемых на предприятии.

     Разработка  финансовых планов должна проводиться на постоянной основе. Необходимо учитывать, что они быстро устаревают, поскольку ситуация на рынке меняется динамично. В связи с этим рабочие версии должны постоянно обновляться. В компании должны иметься варианты финансовых планов, предназначенные для различных адресатов в зависимости от целей, например, для банка, для соинвестора, для совместной деятельности и пр. Финансовый план, ориентированный на определенный тип инвестора (или даже конкретную фирму), дает больший шанс на успех, чем массовая рассылка.

    Данная  работа имела целью доказать необходимость  финансового планирования деятельности любой фирмы, рассчитывающей на успех  в современных условиях рынка. Нельзя забывать о том, что мы находимся  в особо жестких условиях российской экономики, в которых некоторые рыночные законы действуют с точностью до наоборот. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

СПИСОК  ЛИТЕРАТУРЫ: 

1. Павлова Л. Н. Финансы предприятий: Учебник  для вузов. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1999. – 639 с.
2. Самсонова Н.Ф. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник. – М: ИНФРА-М, 2011.
3. Финансовый менеджмент. Практикум: Учебник/Под ред. Н.Ф. Самсонова. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1999
4. Финансы: Учеб. Пособие/ Под ред. А.М.Ковалевой, 4-е изд. – М.: Финансы и статистика, 2000.
5. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. – М.: ИНФРА – М, 1998 г. – 343 с.