Оценка финансового состояния предприятия и анализ неудовлетворительности структуры баланса

Таким образом, из приведенных расчетов видно, что валюта баланса на конец года уменьшилась на 140542 тыс. руб. или на 12,66% и составила 969166 тыс. руб.

На снижение валюты баланса повлияли следующие причины: сумма иммобилизованных средств на конец года снизилась на 157807 тыс. руб. или на 22,75% и составила 535699 тыс. руб. Доля иммобилизованных средств в валюте баланса на конец года по сравнению с началом снизилась на 7,21% и составила 55,27%.

Сумма основных средств на конец года снизилась на 156565 тыс. руб., или на 23,94 % и составили 427342 тыс. руб. Причинной снижения суммы основных средств, стало сдача их в аренду. Доля основных средств, в валюте баланса снизилась на 7,61 % и составила 51,32%

Сумма прочих внеоборотных активов на конец года уменьшилась на  1431 тыс. руб. или на 4,12% и составила 33327 тыс.руб. Доля прочих  внеоборотных активов в валюте баланса увеличилась на 0,31% и составила 3,44%.  К прочим внеоборотным активам относятся незавершенное строительство и долгосрочные финансовые вложения.

Сумма мобильных средств на конец года увеличилась на 16915 тыс. руб. или на 4,6% и составила 433417 тыс.руб. Сумма оборотных активов на конец года меньше суммы внеоборотных активов на 102282 тыс. руб. Темп роста оборотных активов выше темпа роста внеоборотных активов на 27,35%.

Таким образом, структура актива баланса является удовлетворительной, так как удельный вес оборотных активов на конец года в валюте баланса больше удельного веса внеоборотных активов, однако темп прироста внеоборотных активов больше темпа прироста оборотных активов.

В дальнейшем для предприятия в целях улучшения финансового состояния необходимо увеличить сумму оборотных активов в валюте баланса и снизить сумму внеоборотных активов в валюте баланса.

Для этого можно и в дальнейшем сдавать часть основных средств в аренду, а так же необходимо увеличить сумму денежных средств на счетах и в кассе предприятия путем контролирования поступления денежных средств и их выбытие. 

1.2    Оценка динамики состава и структуры пассива баланса

Пассив бухгалтерского баланса отражает источники финансирования

средств предприятия, сгруппированные на определённую дату по их принадлежности и назначению.

Необходимо отметить, что обязательства перед собственниками составляют постоянную часть пассива баланса, практически не подлежащую погашению во время деятельности предприятия. Обязательства перед третьими лицами имеют разные сроки возврата: краткосрочные и долгосрочные.

Анализ динамики состава и структуры обязательств баланса проводится для общей оценки имущественного потенциала предприятия. Для более полной опенки состава и структуры пассива необходимо построить аналитическую таблицу, то есть агрегированный баланс (таблица 2)

Таблица 2 -  Анализ состава и структура пассива баланса

   В тыс. руб.

Продолжение таблицы 2

         Таким образом, из проведенных расчетов видно, что валюта баланса уменьшилась на 140592 тыс. руб. или на 12,66% и составила 969116 тыс. руб.

В структуру пассива входят собственный и заемный капитал. Сумма собственного капитала на конец года снизилась на 140531 тыс. руб. или на 17,35% и составила 669520 тыс. руб. Это произошло из-за снижения суммы прочих пассивов на 142531 тыс. руб. или на 54,59% и, которые составили 118546 тыс. руб.

         Удельный вес собственного капитала в валюте баланса на конец года снизился на 3,91% и составил 69,09%

         Так же на снижение валюты баланса повлияли следующие причины:

   - ­сумма краткосрочных пассивов снизилась на 61 тыс. руб. или на 3,91%

Это означает, что предприятие не своевременно выполняет свои обязательства перед банками.

     - кредиторская задолженность увеличилась на конец года на 21495 тыс. руб. или на 8,74%

         Удельный вес собственного капитала на конец года по сравнению с началом превышает удельный вес заемного капитала на 38,18% . Это означает, что у предприятия увеличилась сумма заемного капитала, которую необходимо вернуть за срок 12 месяцев.

          Таким образом, проанализировав данную ситуацию можно сделать вывод. Что финансовое состояние предприятия является удовлетворительным, так как темп роста заемного капитала превышает темп роста собственного капитала на 17,33%.

          В дальнейшем для предприятия будет наиболее эффективным увеличить сумму собственного капитала и снизить сумму заемного капитала. Для этого можно увеличить долю отчислений чистой прибыли на развитие производства.

А так же следует погасить часть задолженности перед поставщиками и подрядчиками, персоналом по оплате труда, задолженность перед внебюджетными фондами и задолженность перед бюджетом.

1.3 Анализ взаимосвязи показателей актива и пассива баланса

Одним из важнейших аспектов анализа структуры баланса является определение взаимосвязей между активом и пассивом баланса.

Каждая группа пассива функционально связана с определенной частью актива. Например, краткосрочные кредиты предназначены для пополнения оборотных средств, и д.р.

Исходя из этого, можно выделить следующие признаки баланса:

1. Валюта баланса в конце года снизилась по сравнению с началом на 140592 тыс. руб., что является отрицательным фактором.

2. Имеет место снижение суммы собственного капитала и он превышает величину заемного капитала на 369962 тыс. руб., а так же темп прироста собственного капитала больше темпа прироста заемного капитала на 38,18%, что является положительным фактором.

3. Темп прироста оборотных активов ниже темпа прироста внеоборотных активов на 10,54%

4. В балансе присутствуют резкие изменения в строке 120 «основные средства». Они снизились на 156565 тыс. руб. или на 29,94 % и составили 497342 тыс. руб. Данное снижение обусловлено в связи с передачей их в долгосрочную аренду.

5. Темп прироста дебиторской и кредиторской задолженности находятся примерно на одном уровне, отклонение на конец года по сравнению с началом составляет 6,32%, что является положительным фактором.

6. Запасы предприятия не превышают минимальную величину источников формирования (долгосрочных и краткосрочных заемных средств, собственных оборотных средств), что является положительным фактором.

Таким образом, структура баланса является удовлетворительной, так как выполняются не все признаки «хорошего» баланса.

В частности структура актива баланса предприятия на конец года является удовлетворительной, а так же структура пассива баланса предприятия на конец года так же является удовлетворительной.

Для дальнейшего улучшения структуры баланса следует погасить часть кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками, а так же погасить задолженность по оплате труда и задолженность по налогам и сборам. 

  2 Анализ основных показателей финансового состояния предприятия

2.1 Анализ ликвидности и платежеспособности

2.1.1 Анализ ликвидности баланса

В условиях массовой неплатежеспособности и применения ко многим предприятиям процедур банкротства объективная и точная оценка финансово экономического   состояния   приобретает   первостепенное   значение.   Главным критерием такой оценки являются  показатели платежеспособности  и степень ликвидности предприятия.

Платежеспособность предприятия определяется его возможностью и способностью своевременно и полностью выполнять платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций денежного характера. Платежеспособность влияет на формы и условия коммерческих сделок, в том числе на возможность получения кредита.

Для получения оценки кредитоспособности предприятия, то есть его способности полностью и в установленные сроки рассчитываться со своими обязательствами, необходимо произвести анализ ликвидности баланса.

Ликвидность баланса - это степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств.

От понятия "ликвидность баланса" следует отличать понятие "ликвидность активов", которая представляет собой величину, обратную ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше потребуется времени, чтобы данный вид активов превратился в деньги, тем выше их ликвидность.

В процессе анализа ликвидности баланса сравнивают средства по активу, расположенные по степени их ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированным по степени срочности их погашения.